注册会计师审计的独立性与投资者保护

赵金丽

摘要：证券市场从来不缺上市公司造假的新闻，注册会计师审计作为一种监督、鉴证机制和保险机制对于投资者保护有着非常关键的意义。而注册会计师审计独立性的缺失则使得这种监督和保险机制趋于无效，不仅是公司治理机制失调的表现，而且也严重损害了投资者的利益。

关键词：独立性；投资者保护

2014年5月15日，A进出口股份有限公司（股票代码：600250以下简称A）因连续五年财务造假，虚构利润3.44亿元，被证监会处以50万元罚款的行政处罚。A本触及退市红线，却通过造假得以规避，上演着股市不死鸟“保壳”的神话。因此而利益受损的投资者不禁要问：连续5年造假却一直未被发现，注册会计师是否失职？作为资本市场的“经济警察”，审计机构为何屡屡身陷上市公司财报舞弊的泥潭又是怎样的“糊弄”和懈怠，令本该严格的审计程序退化成了走过场 ？

一、A简介及财务造假事件

A成立于1978年，公司注册地为南京市，2001年3月6日在A股上市，控股股东为南京市某有限公司。主要从事纺织、丝绸、针织、服装等10多个门类，近年来多次被评为AAA资信等级，连续数年进入中国最大出口企业前百强。

2014年5月17日，公司一纸公告掀起轩然大波，其2006至2010年连续五年业绩造假，累计虚构利润高达3.44亿元，并借此躲避了本该退市的命运。

A2006-2010年虚构利润情况如下图所示：

（资料来源：《A关于收到证监会行政处罚决定书的公告》）

注：真实利润=披露利润-虚构利润虚构利润比例=虚构利润/披露利润

从中可以看出，A作为国有企业，造假数额巨大，持续时间也比较长，虚构利润占其披露利润的百分比从127%到5600%不等。A涉及财务欺诈，负责财务审计的会计事务所难辞其咎。

二、CPA审计失败的表现

A造假的5年时间里（2006--2010）都是由南京立信永华会计师事务所（以下简称立信）负责的财务审计。南京立信永华会计师事务所有限公司，是全国会计师事务所百强之一；是江苏地区最早也是最大的从事审计、资产评估业务的会计师事务所。

立信在2006-2012年间对A的财务报表审计出具的审计意见如下：其中南京永华事务所2007年5月加入立信会计师事务所管理公司，并更名为南京立信永华会计师事务所。

注：南京永华事务所2007年5月加入立信会计师事务所管理公司，并更名为南京立信永华会计师事务所。

从上表中我们可以看出立信在2006--2011年都对A的财务报告出具了标注的无保留意见，只有在2012年3月证监会对A进行调查的时候出具了保留意见，那么立信为什么没有在2006--2010年发现A的造假行为？它的审计失败是如何在审计程序和方法上表现出来的呢？

（1）对相关单据、凭证的真实性审核不到位

以上述税务机关经核实的54份备案单证为虚假单证为例：出口，肯定会有发货，审计人员可以通过相关运输公司开具的发票（如多少集装箱、多少费用）、进出口公司报关等费用进行外部核实。

（2）对有形资产的检查和盘查不到位

注册会计师对存货的发出和记录审查不到位，使得A在存货发出以后，少计营业成本，虚增了利润。也正是由于注册会计师对应收账款往来情况检查不到位，使得A利用转口贸易回款，调节客户往来款，达到调节坏账准备的目的。

（3）对相关业务的询问和函证不到位

注册会计师对企业应收账款余额或银行存款的函证和询问获取的证据可靠性很高，采取函证的方法是很容易发现A业务造假和账面造假的实情。但事实并没有发现任何错报。

（4）注册会计师的分析性程序不到位

在递延所得税问题上，A也是问题百出。下图表明了其递延所得税与所得税费用的走势，从中我们可以看出，从2006--2010年，A的递延所得税资产逐年递增，使得相应当期的所得税费用逐年减少，至2009和2010年甚至出现负值。从而达到逐年调增企业净利润的目的。但是CPA并没有发现这种异样。

三、CPA审计失败的主要原因—丧失独立性

（1）审计任期的增加影响独立性

立信会计师事务所对南纺提供了长达17年的审计服务，直到2012年3月，A被证监会调查后，2012年9月25日A才发表了变更会计师事务所的声明，变更立信会计师事务所为大信会计师事务所。研究表明，审计质量与审计任期之间呈倒U型关系，审计任期初期由于会计师事务所对被审计单位的了解逐步深入，审计质量会逐步提高，但是，随着审计任期的增长，会计师事务所与被审计单位之间的交往也会越来越密切，容易产生独立性威胁。①

（2）审计报酬的利诱使得审计独立性减弱

由于A自上市以来都是由同一家事务所（期间虽有变动，但实属一家）提供审计服务，其所提供的审计报酬和公司历年的营业收入及其相关数据如下图所示：

从图中我们可以看出：2002—2005，南京立信永华事务所的审计费用收入占整个事务所收入的变化趋势不太明显，直到2006年以后，也就是南京立信永华加入立信事务所后，影响较广的销售政策，需经过公司领导班子参与制定。尤其应重视公司定价政策的制定。应设置销售价格的制定岗位及审核岗位，定期根据本公司定价、销量情况、市场均价等对定价人员定价水平进行分析。

3.应收账款日常管理制度

加强应收账款日常管理，是应收账款管理制度中最重要的一个环节。只有在应收账款到期前即采取必要措施防止坏账产生，才能化被动为主动，如若等到应收账款已经逾期，才事后补救，那么损失是在所难免的。加强应收账款的日常管理，应该从以下几个方面入手：

（1）定期拜访客户，及时跟客户沟通。定期拜访客户，多跟客户沟通，可以及时了解客户的需求及客户对本公司提供产品及服务的意见，同时，也可以加深买卖双方对合同条款理解上的偏差，防止因理解有误造成的合同执行问题。及时、频繁的沟通，可以在第一时间消除双方疑义，防止不必要的纠纷。

（2）密切关注客户动态，做好应收账款的跟踪、监控工作。密切关注客户动态，尽早发现客户资金、经营或产权方面发生的重大变化或即将发生的征兆。一旦客户出现经营困难或支付不足的现象，立即采取行动结清欠款。在日常的管理当中，要对客户今后的经营情况、偿付能力进行追踪分析，及时了解客户的现金持有情况及周转情况。通过各种信息渠道，动态跟踪客户，及时了解客户、尤其是大额赊销客户的经营状况及产权情况，防止客户由于陷入经济纠纷或其他突发事件而面临倒闭、破产等现象的发生。

（3）及时调整客户赊销额度。客户赊销额度一经确定，并不是恒久不变的。其应随着客户合同履行能力及支付能力的变化而变化。如果客户合同执行情况历来良好，且从未发生逾期付款现象，则可在客户实际需要的基础上，适当增加客户赊销额度。若客户应收账款逾期不还现象时有发生，不管是由于客观原因还是有意拖欠，都应该调低该客户赊销额度。对有意拖欠的客户，甚至可以取消其赊销额度。

随着市场经济的飞速发展，如何正确运用赊销、如何加强应收账款的管理逐渐演变成为现代企业营运资金管理的重要环节。应收账款作为企业拥有的一项很常见且非常重要的资产，它的安全及质量直接影响到企业的可用资源、损益情况、现金流量，甚至影响着企业的发展及壮大，因此，深入分析应收账款管理现状、提出针对性的改善措施以加强应收账款管理具有十分重要的意义。