P2P网贷区化可行模式探索

胡园园

摘 要：P2P网贷是民间借贷的网域化扩展，存在着借款人与投资人、投资人与平台、借款人与平台之间的信息不对称，而当前我国征信环境下对还难于克服这一大难题，所以本文通过通过对帮邦堂平台的介绍，期待为网贷平台克服信息不对称提供一个视角。

关键词：P2P网贷；邦帮堂；模式

P2P网贷作为伴随着科技进步而成长起来的创新性贷款媒介，最早产生于英国，其一般模式如下：借款人或企业如有借款需求可通过互联网向平台提交借款申请，平台在得到申请信息后，会需要借款企业或借款人提交相关资料，平台在对资料进行在线核查后，对借款人的信用状况和还款能力根据自身风控评价体系和模型做出评价，并把借款人或借款企业的借款信息、基本情况、还款能力等信息发布到平台网站上，供投资人登录后浏览、查阅、选定、投资放款。2007年网贷传入中国，截止到2014年末，我国已有平台1680家，实现贷款余额1036亿元，累计成交额达到3829亿元，有效的缓解了个人消费者和企业尤其是民营企业的贷款难等问题，尤其是现代信息科技的推动下，P2P网贷个体之间直接金融交易这一人类最早的金融模式会焕发出新的活力，在供求信息几乎完全对称、交易成本极低的条件下，因信息充分透明，定价完全竞争，可达到信贷资源的充分配置，但是由于目前所达到信息不对称的条件还不全备加之融资成本高企等因素的存在，还不能使P2P成为最有效率的融资来源，尤其是与借款人之间的信息不对称及信息核查的困难性很大程度上制约着网贷发展，今年，央行的认可并在《2015中国网贷运行模式调研报告》中进行了推荐的邦帮堂网贷平台的运营模式就是利用园区小范围信息相对对称的优势来发展P2P网贷的，本文将对其进行运营模式进行介绍以期为地方政府建立或引入平台提供一个视角。

一、邦帮堂的运营模式

园区的企业将融资需求通过园区的管理机构提交给O2O平台，或直接进入平台网站进行申请，园区的管理处提交该企业的相关资料如下：水费、电费、物业费等缴费记录，并对近期经营者经营情况进行评估，平台在获取相关资料后，通过信用机构调取该企业的信用等资料，结合园区管理处所提供的资料，首先由平台来进行信用评估，并实地考察企业的经营、财务等情况尤其是对贷款抵押或质押的不动产和动产进行评估，并通过与借款企业老总面谈及与其他相关企业面谈等方式进一步了解企业经营、财务、信用等信息，就借款企业的还款能力和信用水平等信息形成汇总的项目分析报告，之后再由平台进行综合评审，贷款过后将其信息挂到O2O平台上，供园区可借出资金的企业浏览选择。平台定期进行贷后跟踪，为借款人的抵押物和质押物品提供存管服务，接受园区管理机构及相关各方的信息反馈。在定期提醒借款人的按期还款的基础上，如果借款人不还款或者延期还款按照合理的行事标准对借款人进行催收，该模式将四方参与者紧紧联系在一起，园区管理部门、借款企业、平台、放款企业，能形成各方的联动机制，能使整个园区形成合力。

二、邦帮堂的风控模式

天津鑫茂科技主要职责分成三个部分，一是科技园的开发建设及孵化器经营；二是高科技产业投资和经营；三是餐饮和娱乐服务业，在多年的孵化及投资经营过程中，鑫茂科技在几大科技园区积累了大量上下游客户，形成了供应链金融，而供应链金融的本质是把供应链上的核心企业及其相关的上下游配套企业作为一个整体，同时根据供应链中企业的交易关系和行业特点，制定整体金融解决方案的一种融资模式。该模式较之其它模式，效率更高，风险把握能力更强。长时间的合作让其对上下游企业的运营情况、产品情况、资金情况非常了解，这将比银行更好的能够了解企业各方面情况，风控也更容易做。而鑫茂科技最大的优势就是，它对自己园区里企业非常熟悉。它能够很直接地去知道这些企业最真实的财务数据、直接地去了解他们的供货出货情况。而园区里的公司老板和园区管理负责团队经常保持高频的互动交流，也能够帮助鑫茂科技对其园区里的企业掌舵人有更直接的判断。所以从这个角度，园区型P2P+O2O平台的最大的优势，就是可以做到比银行更缜密更全面的尽调，而且能够比一般风控更清晰地去了解这些数据的真实性。当然，园区最大的风险是系统性风险。科技园也受国家政策、国际国内市场环境的影响也较大，例如其旗下的光纤研发生产基地、绿色能源产业基地，目前国家比较首推绿色能源的概念，但是如果哪一天政策生变，或因为经济状况，导致这个行业发生行业衰退，这就会对这个科技园里的企业打击都非常大，还有税收政策和优惠政策也会对园区企业整体产生影响。

三、邦帮堂的投资者保障

邦帮堂的投资者保障主要涉及投资者不被平台欺诈及投资损失保证两个方面，首先，为了避免让广大投资人担心邦帮堂在对待客户资金上存在欺诈，如卷钱逃走等，邦帮堂与民生银行签署战略合作协议以外，又与保险企业合作，可双重保障投资人的权益。在与民生银行合作上，双方将在支付结算服务、资产推荐服务、综合授信服务等方面全方位开展。民生银行专门研发了资金托管系统，具体模式如下：首先需要邦帮堂在民生银行开立托管账户，当投资人通过网银充值时，民生银行就会把钱划到邦帮堂在民生银行所开的托管账户的二级子账户中，当投资人选定标的投资后，民生银行会将该笔投资款划到借款人在邦帮堂所开的民生银行托管账户的二级子账户中，并进行冻结，直到标被投满为止才解冻，能够实现平台资金与客户资金的有效隔离，一定程度上隔离了客户挪用资金的风险。而邦帮堂与保险企业的合作，是继《关于促进互联网金融健康发展指导意见》出台后P2P与保险公司的首次“联姻”，阳光财险将承保邦帮堂平台交易资金损失保险，着重于保障投资人在交易过程中的资金安全，即针对第三方支付账户安全性进行投保，若账户被盗刷、盗用，以及在充值、提现、投资过程中造成损失，保险公司将按约进行赔付，此举一定程度上保证了投资人的利益，目前，P2P平台与保险公司的合作模式，在P2P網贷行业才刚刚起步，未来，可有更多模式亟待探讨。

四、结语

纵观上述邦帮堂的运营模式、风控模式均可圈可点，值得推荐，但是征信调查上采取实地走访的方式将增加借款人成本，基于此，作为该平台的完善，我们倡导未来启动信用核查在线核查方式，通过建立园区大数据风控模型来降低核查成本，线上与线下联动核查来增加其可靠性，进一步发挥网贷平台的园区化核查的优势。（作者单位：中共辽源市委党校）

参考文献：

[1] https：//www.rmbbox.com

[2] 《关于促进互联网金融健康发展指导意见》.