浅议企业资金风险管理与控制

2015-05-29孙雷

时代金融 2015年12期

孙雷

（苏州新区创新科技投资管理有限公司，江苏苏州 215011）

当今市场环境下，企业间的竞争日趋激烈，企业在寻求稳步发展的同时，对风险的管理与控制就显得十分重要。而在企业的各项风险管控中，对资金风险的管理与控制可谓重中之重。资金是企业的“血脉”，它贯穿于企业内部管理及外部经营的各个环节。可以说，如果资金出了问题，对一个企业来说将会是致命的打击。近年来，由于资金链出现问题，引发的企业经营困难屡见报端，有些企业因此受到重创，从此一蹶不振，甚至走到了濒临倒闭的边缘。这让很多企业将资金风险管理工作提升到了前所未有的高度。

一、企业资金风险管理的现状

一是企业对投资、融资、经营环节的资金运用均没有明确的计划，脱离企业战略目标。二是缺少资金管理制度和内部控制制度，资金支配环节随意性强，风险失控。三是制定了相对完善的预算管理体系和内部控制制度，可制度只“上墙”，不“落地”，实际执行效果不理想。四是企业没有足够可靠的技术手段，同时还受到员工职业道德素质和职业技能水平等因素的制约，对资金风险的有效管控显得力不从心。

二、企业资金风险管理存在问题与原因分析

（一）资金预算体系不健全、与企业战略发展目标脱节

一些企业因其自身的整体预算体系本就不完善，相应的资金预算体系也不够健全。形成了要么根本没有资金预算；要么虽然有资金预算，但预算指标与企业的战略发展目标不相关联，反而阻碍了企业的发展。

（二）资金管理制度设计不完善，内部控制制度失效

一些企业不注重管理制度建设，在实际工作中人为因素较多。而细化到资金管理方面的问题，一是，相关制度设计过于简单、粗糙，不能够全面覆盖资金链的各个环节，从而无法通过有效的制度来防范资金风险。二是，企业虽然制定了相对比较完善可行的资金管理制度，但是实际工作过程中，在执行环节打了折扣。为了图一时方便或是为了某些人的私人利益，经常人为的绕过制度办理资金业务。如：资金支付申请不合规，资金支付审批走过场，大额资金的规划和使用没有经过集体决策，导致部分内部控制失效，产生了较大的资金风险。

（三）资金配置结构不合理，投融资决策不做可行性分析

有些企业在资金配置方面不够科学、合理。对外投资时，对被投资行业及被投资企业过于乐观，不做详细的调查研究，不做科学有效的分析，对前期风险估计不足，对后期风险没有应对措施。如此盲目进行投资，虽然短期内企业规模迅速扩大，但资金风险也随之增加，最终很可能导致投资决策失败，造成企业资产流失，盈利能力下降。情况严重的，还会引发企业资金链断裂，危机企业生存。对外融资时，对资金风险疏于把控，不经过有效的分析论证，对自身能力估计不足，融资成本过高、融资规模过大，发生不能按期偿还债务的状况，形成债务危机，增加了企业的经营风险。

（四）资金使用过程没有有效的监督，缺少风险预警机制和应对措施

很多企业只关注资金的前期投入环节，而对于资金的使用过程缺乏有效的监督，对于后续的风险也没有预警机制和应对措施。如：某金融公司将资金借出后，没有对其进行后续的跟踪，当借款企业已经出现信用危机，并在公开媒体已经有消息报道该企业有破产征兆。然而该金融公司没有过程监督制度，缺少风险预警机制。直到借款企业已经破产清算时，该金融公司才得知实际借出款项已无法收回，只能仓促应对，造成本企业大额资金损失。

（五）缺乏考核机制，权责不明

对于投融资等资金运用的风险和效果没有考核机制加以约束，取得成绩的部门和个人得不到奖励，出了问题相互推诿，不愿承担责任。如此下去，则必将导致企业的资金效益低下，资金浪费严重。

（六）信息化技术的应用带来系统风险增加，危及到资金安全

IT及互联网等信息化技术带来便捷的同时，也增加了数据系统风险。财务结算系统没有定期维护；财务人员支付密码简单，没有定期更换；系统没有定期升级，出现安全漏洞，这些情况都不同程度的危及到了企业的资金安全。

（七）员工风险意识差，存在资金被盗、受骗风险

员工风险意识不强、警惕性不高，容易上当受骗。现阶段，有不法分子利用新技术，如：短信、QQ、微信等工具通过各种方法骗取财务人员信任，盗、骗企业资金，使企业遭受损失。

三、加强企业资金风险管理与控制的对策建议

（一）建立完善的资金预算体系，加强资金预算管理

企业资金预算是确保企业稳健运营的关键环节。企业在进行经营活动之前，必须要对资金做合理的规划，同时更要对资金风险做详细的评估。企业应依据战略发展目标，在编制企业全面预算的基础上，编制完善的资金预算，包括：年度、季度、月度及滚动预算。预算制定后，要定期对预算的执行情况，做跟踪式的分析，找出偏离预算的指标，并分析偏离原因，根据分析结果制定出修订资金预算或者调整经营决策的方案，并组织实施。

（二）制定完善的资金内部控制制度，并严格执行

制定完善的资金内部控制制度，明确各部门的职责和管理权限，建立严格的资金业务授权审批制度，其中，重大资金业务要实行集体讨论后决策，明确责任人。制定资金业务相关岗位不相容职务分离制度，定期检查执行情况。制定资金业务检查制度，定期检查账实是否相符、内部的资金保管、缴存是否正确，是否私人挪用、违规占用、设置小金库等情况。

（三）合理配置资金结构，科学投融资决策

合理配置资金结构，可以防止企业经营过程中发生资金需求不足或者资金闲置导致使用效率低下等问题。既要满足企业的经营发展目标需要，又要统筹规划，将风险控制在可接受的范围。投资决策分析可以有效控制资金风险的关键环节，通过分析，能够识别出哪些风险可控，哪些风险不可控，在企业有能力管理好可控风险的情况下，可以通过对不可控风险的评估，进而制定相应的风险应对策略。这样，就能在保证企业资金风险可控的前提下，为企业的投资决策提供有价值的依据。融资决策分析可以在评估企业对资金需求的基础上，分析企业可接受的资金成本、资金规模，防止企业经营过程中的资金闲置或资金短缺导致经营受阻，且可以避免到期无法偿还债务的风险等。

（四）加强资金使用过程监控，建立资金风险预警机制，及时采取应对策略

企业要建立资金使用效果跟踪评价机制，定期监控资金使用效果。除了对本企业经营业务的分析，还要重点跟踪、监控与企业相关联的上下游企业的经营状况，运用收集各项历史资料、行业指标、企业经营信息等方式，建立一个数据库。以此为基础设计一系列科学有效的资金风险分析模型，根据变化情况实时做出应对策略，调整资金使用方向，确保资金效益最大化，并保证资金的安全。要建立资金风险预警机制，选定风险指标，经过分析后，评估资金风险大小，并且设定预警条件、预警时间以及何时需采取应对措施。企业可以采取如：计提坏账准备金、取得外部企业担保、购买外部资产保险等资金风险的应对措施，从而分散和化解企业的经营风险。