皖江城市带消费金融公司发展研究

陈应东

安徽省铜陵市司法局，安徽 铜陵 244000

一、引言

消费金融公司是指不吸收公众存款，以小额、分散为原则，为中国境内居民个人提供以消费为目的的贷款的非银行金融机构，包括个人耐用消费品贷款及一般用途个人消费贷款等。消费金融公司可以起到细化市场，促进产品创新的作用肩负着“金融创新”和“刺激消费”的双重历史使命，可以促使我国经济从投资主导型向消费主导型转变，改变GDP对出口和固定资产投资的过度依赖。消费金融公司是对国内金融体系的一次重大自我完善。截至2012年末，我国已拥有20家金融租赁公司，总资产规模达7，986.29亿元，全年实现营业收入535.9亿元、营业净收入226.89亿元、净利润102.25亿元，分别同比增长 62.16%、48.41%、60.17%。①

二、皖江城市带的消费金融公司发展现状

2009年7月22日，中国银行监督管理委员会主席刘明康签发09年第3号令，向社会公布《消费金融公司试点管理办法》，拟在北京、天津、上海、成都设立消费金融公司试点，消费金融公司试点的推出已经经历了四个年头。皖江城市带具有典型的高储蓄、低消费的特性，皖江带目前从事消费信贷服务的金融机构类型奇缺，消费金融公司几乎是一片空白，消费贷款占贷款总额也不足12%，一般来说消费率达到20%以上才是比较合理的，对于居民耐用商品消费，以及旅游、教育等一般用途的个人消费等方面的信贷金融服务，仍然较为分散，专业化程度有所欠缺。安徽省合肥市已经走在前面，为推动江淮汽车产业战略布局，建立、健全汽车金融服务体系，促进公司汽车产业的持续发展，2011年12月13日，公司与桑坦德消费金融有限公司在安徽省合肥市签署了合资协议，公司拟与桑坦德消费金融有限公司合资设立汽车金融公司。②

皖江地区处于经济相对落后的安徽，但又是安徽省内经济发达地区，这就为消费金融公司的发展提供了一个相对较好的小环境。安徽是农业大省，城镇化导致农村人口涌向城市，特别是皖江城市带，必将为消费金融公司带来一个契机。

消费金融公司有利于扩大皖江带内在需求的不振，皖江带不缺乏存款市场，缺的是贷款市场和融资机制。消费金融公司与传统商业银行相比，为个人客户提供了新的可供选择的金融服务，能够满足不同群体的消费要求，为商业银行无法覆盖的个人需求提供可选择的服务品种，安徽省仅仅出现一个公司一种方式还是不足的，但这是可喜的一个标志性的进步，避免了消费金融公司职能被小贷公司替代的尴尬局面。消费金融公司虽然无法根本解决中国目前最大的问题，即中小企业融资问题，但无抵押、无担保的快捷贷款方式可以为皖江城市带的融资提供一个新的选择性。

三、皖江城市带消费金融公司的困境

(一)设立门槛过高

《办法》第七条与第八条要求消费金融公司注册资本不低于3亿元人民币，并且是一次性实缴货币资本。第二十条要求资本充足率不低于10%;同业拆入资本比例不高于资本总额的100%;资产损失准备充足率不低于100%。上述要求必然导致消费金融公司受到过多约束，导致消费金融公司的设立某些要求比商业银行要求还高，造成消费金融公司起步难，加上公司成立初期规模小、实力弱，融资成本较高，设立成功可能性大幅度下降，所以四年来，消费金融公司基本还是固步自封在四个城市内。

(二)生存空间被挤压

如果客户办理一笔业务，北银消费金融公司最快1小时就可以放款，投放具有单笔授信额度小、审批速度快、无需抵押担保、服务方式灵活、贷款期限短等独特优势，这种“短、平、快”的服务是消费金融公司的最大优势，而在皖江城市带的这种贷款基本被小贷公司所替代。因为消费金融公司要求控制资金用途，而个人消费贷款金额小，笔数多，对用途很难笔笔监控，怎么防范客户套现风险，而不是用于消费，也是一个很难解决的问题。贷款投放既要求信贷审批的高效快速，又要控制风险，导致其贷款较慢。而小贷公司提供贷款很方便，有的甚至不需要任何抵押，同样具有“短、平、快”的服务优势，而且船小好调头，方式更加灵活，有时候消费者更喜欢从小贷公司贷款。但由于最近经济不景气，许多小贷公司的不断破产，追债、逃债、逼债不断上演，从反面证明皖江地区必须要有自己的消费金融公司，规范市场和服务市民。

(三)缺乏信用体系

没有强大的信用体系做支撑，消费金融公司是很难做，因为完善的个人信用法制是消费金融公司对个人风险实施有效控制的基础和前提。例如消费领域内范围更宽泛的“次级房贷”，次级房贷好歹还以房产权证作抵押，而消费金融有时连个抵押物都没有，一旦出问题，没有信用体系保障，意味者无法收回贷款。现实中造假大量存在，区区一个收入证明无法有效确认融资者的收入是多少，而且核实每个融资者的准确收入成本又太大。而贷款方便快速又是卖点之一，即使不吸收存款同样潜存着巨大危机，在无法确保贷款者质量的前提下，没有存款对冲风险，这就需要消费金融公司有完善的信贷系统来进行保障。

(四)融资困难

皖江城市带正在承接产业转移，需要大量资金，而中小企业融资难是不争事实。皖江地区消费金融公司最大的问题就是资金问题，消费金融公司由于被禁止吸收存款，而仅仅通过同业拆借、发行金融债券等方式筹集资金，必然导致融资困难，我国现在注资机构仍以银行为主，问题是每一个试点城市只有一个消费金融公司，与遍地开花的银行网点相比已经十分不便，更何况其他城市没有提供相应消费金融服务。如何让皖江地区设立的消费金融公司像银行一样方便，否则恐怕远水解不了近渴。

(五)法制困境

由于我国没有一部统一的规范消费金融公司信贷活动，以及相关的调节个人信贷的法律位阶的专门法律出台，只能从《商业银行法》《担保法》等法律中找到一些条文作为参考，没有专门性、针对性的法律，而《关于开展个人消费信贷指导意见》《个人定期储蓄存款存单小额抵押贷款办法》等虽然专业性强一点，但法律位阶很低，缺乏权威性，更值得提醒的是无论前者还是后者都无法适应新出现的消费金融公司的发展需要。新的《办法》也有缺陷，没有对违规吸储和超范围放贷规定具体处罚，缺乏制裁手段。消费金融公司一旦违规吸储或超范围放贷怎么办，相应的处罚法条也是空白，我们知道“无救济则无权利”，这样无法为消费金融公司提供一个良好的法制环境。

四、皖江消费金融公司发展建议

(一)门槛低阶化

消费金融公司注册资本不低于3亿元人民币，并且一次性实缴货币资本。可不以适当降低注册基本，采取《公司法》中的可以首次出资达到一个合适的比例，不是必须一次性出资。要求资本充足率不低于10%;同业拆入资本比例不高于资本总额的100%;资产损失准备充足率不低于100%。银行监督管理委员会也可以研究后，适度降低标准，使企业门槛略低，有利于消费金融公司的发展。

(二)风险受控化

我们一方面要监管借方的金融贷款流向股市和楼市，另一方面监控贷方变相吸收存款和超范围经营。因为经济形势恶化可能导致的资产减少，贷款者的恶意套现是现存的信贷风险，金融业务创新本身也存在风险。对风险的控制不仅要秉承金融机构的全面风险体系以规避风险，还要在审批流程、管理技术上创新，实现信贷标准化以规避单点审批，建立高度自动化的决策和定价流程。

(三)信用体系化

应当加快全国统一的个人基础信用信息数据库的建设，建立一套能够对全国个人信用数据进行管理、整理、加工的专门性管理机构，金融系统之间可以实现互联，实现信息共享。消费金融公司面向中低端个人客户，中低收入群体不等于没有信用。如果信用制度健全，个人信用留下污点的代价过于高昂，人们会注重个人信用，而且他们大多是工作不长、储蓄不多，但未来有预期稳定收入的中低端客户，不会为了有限的金额而“赖账”。建立完善的信用系统能促进人们形成守信的信用观念，同样守信的信用观念也能促进信用系统的建立。

(四)业务专业化

消费金融公司的业务在于婚庆、旅游、教育等小额消费贷款领域，这就意味着要与商业银行个人贷款竞争。商业银行在个人耐用消费品贷款及一般用途个人消费贷款上，银行信用卡拥有自身无疑匹敌的优势。所以，消费金融公司提供更加丰富的专业化服务，不要限制消费者自由选择商家购买商品或服务。消费金融公司必须区分客户群，将目标定在有相对稳定收入的中低端客户，充分发挥小额消费信贷具有利率低、期限长的优势，挖掘未来消费市场最具市场潜力的那部分人群，将消费信贷市场做大，提出更具优势的消费贷款方式，成为消费金融公司突围的路径。

(五)法制健全化

首先，在中央没有统一法律出台之前，皖江地区是否可以先建立地方法规和规章，这需要中央直属的银行监督委员会与地方密切配合。其次，分散于各个部门而事实上归部门所有的个人信用信息如何整合，建立客户还债能力、负债比、贷款额度等内部信息系统，以及与金融、银行等合作伙伴共享的信息系统。当前，人民银行正在建立全国性的个人征信系统，上海、深圳、海南等已经建立地方区域性信用征信平台，我们还可以适度市场化运作，借鉴美国以商业征信公司为基础的社会信用管理方式。

毋庸置疑，消费金融公司在安徽皖江地区还是一个刚刚出现的新生事物。据报道去年安徽江淮汽车股份有限公司与西班牙桑坦德消费金融公司圆满签署合资协议，才意味着消费金融公司在安徽省新兴出现。现实中，许多本应该由消费金融公司做的业务却被小贷公司来完成，带来一系列法律、金融等一系列问题。消费金融公司在安徽的不断创新和发展，我们有理由相信伴随着社会的进一步发展和社会保障、法律体系的进一步完善，皖江地区居民消费会出现跳跃性的增长，为消费者提供更好的专业化服务，真正成为拉动本省经济强劲增长的“马车”，促进地方经济由投资主导型经济向消费主导型经济转变。

［注 释］

①安徽贷款网.金融租赁公司重要融资工具—http://www.yyzdw.com/news/show，2013-06-2.

②安徽贷款网.金融租赁公司重要融资工具—http://www.yyzdw.com/news/show，2013-06-2.

③中国政府网.发展消费金融公司步伐可再大一些.