会计透明度影响因素研究

作者简介：张金辉（1991-），男，汉族，河南省驻马店市人，学生，财务管理学士，辽宁理工学院管理系，专业：财务管理，研究方向：财务管理。

摘要：会计透明度受到很多方面因素的影响，我国大部分上市公司的会计透明度都普遍比较低，这对公司的进一步发展造成了很大的阻碍；国家大背景也是一个重要的影响因素，在研究影响因素时要深入结合本国的制度，分析构成会计透明度指数的各种因素，而且还要建立在一定的理论基础上。影响会计透明度的内部和外部因素包括很多内容，其中外部治理机制和股权结构特征分别是重要的内部和外部影响因素。

关键词：会计透明度；影响因素；制度环境；治理机制

引言

研究会计透明度的影响因素需要深入了解会计透明度的内涵，这样才能采用多种方法提高会计公司的透明度。会计透明度对公司的治理结构有很大的影响，因此多角度分析有利于把握公司发展的综合趋势。

一、会计透明度的概述

现代公司的信息存在着严重不对称的现象，这主要受到两权分离因素的影响，委托和代理的产生对企业的效率有重要的影响，公司通过建立一定的控制机制有效地降低了企业的运行成本，比如说财务信息的传递就需要经过很多环节才能完成，而且财务报告供给链也对信息的质量发挥着重要的作用。

信息透明度主要是反映公司相关信息真实性的重要标志，信息使用者获得这些信息可以帮助他们了解公司的运行情况，会计信息在公司的所有信息中占有很重要的位置，这种信息的公开程度对深入了解公司的内部情况有很大的帮助，比如说公司的经济受益和风险程度都能够得到较好的反映。

二、如何衡量会计透明度

如何衡量会计透明度一直是研究者探索其影响因素的重要方面，披露数量主要是从可观察的角度来体现会计透明度，而披露质量则需要专业的分析师才能做出评判，在披露质量上要从多个角度来验证，比如说资料的详细程度；披露的数量和质量在不同程度上影响着信息的透明度，披露指数是评级机构开展工作的重要衡量机制，这个指数能够反映信息透明度的有效性。

因此在衡量的时候要结合两个角度进行，披露的质量角度有很多种，单一信息质量和多种信息质量会经常用来衡量，比如说公司盈余的价值相关性就是一种重要的替代变量，而有些公司会根据盈余确认的及时性和稳健性来衡量信息的透明度，这些是披露质量作为衡量方法的重要体现。

结合使用披露数量和质量可以发挥综合指数的作用，这种替代变量可以使信息使用者全面地了解公司的情况。公司私有信息的生成和传递和机构投资者、财务分析师等人有很大的关系，因此这种情况也是反映信息透明度的一个重要指标，企业的业绩是相关人员比较关注的方面，这个可以通过公司的财务报告来反映，投资者可以重点分析一些信息从而来做出具体的决定，具体的质量特征也需要具体分析，比如说会计稳健性和价值相关性都能作为透明度的替代变量。

三、制度环境、外部治理是影响会计透明度的重要外部因素

1、制度环境的影响

国家的法律环境是一个很重要的制度环境，现在市场中的很多经济活动都需要法律体制进行规范，现代公司两权分离的现状提高了违规事件的发生概率，公司的股东和管理阶层存在着很大的利益关系，投资者在很大程度上受公司的运行状况的影响，法律环境通过各种规定可以约束不同利益代表方的行为，这也间接地提高了投资者的信心。公司的管理者经常会伪造财务信息来实现自身的利益，但是法律机制的存在可以对公司的内部人员造成一定的威慑，而且还规定违反后的后果；法律法规还能够保护个体的私有财产，并且保障弱势投资群体的利益，发挥法律机制的作用还需要在执行方面做好相关的工作，通过相关的制度来迫使企业提高信息的公开程度。

我国虽然在经济领域方面制订了相关的法律法规，但是整体的法律体系并不能满足经济活动的需求，而且在执行环节也容易出现问题，比如说证券法的颁布时间比较晚，因此很多规定都不太成熟，这就对投资者的利益造成了很大的影响。虽然国家的整体环境都是一样的，但是各个地区的规范程度仍然存在很大的差异，这种法制的差异对公司的会计透明度有着很大的影响。

政府的干预也是一种重要的制度环境，政府在经济活动中的作用是双重的，作为市场的重要补充，政府通过多种手段来规范企业的行为能够使企业朝着正确的方向发展，特别是我国的一些上司公司，他们自身和政府有着密切的联系，政府在很多方面能够为企业提供政策支持，从而为企业的发展扫除障碍。但是过多的干预会影响企业的经营效益，在这种情况下，公司往往会被迫降低会计透明度。

2、外部治理机制的影响

市场监管对会计透明度的影响是直接的，公司信息披露的质量需要证券市场来规范，与外国成熟的监管体系相比，我国的证券市场在很多方面还需要进一步学习，证券市场的基础制度并不能满足公司的发展需要，很多上市公司存在增加盈余的操作行为，这种现象的发生与监管手段的不完善有很大的关系，因此很多公司的管理人员都会利用制度的缺陷来实现自己的利益。

公司发展的国际化程度的提高对会计准则也提出了更高的要求，上市公司的投资者范围开始增大，因此这就需要其披露的内容能够更加国际化，比如说这些上市公司在制作财务报表的时候也要进行调整，借鉴国际会计准则来提高会计的透明度。企业的分权管理会不可避免地带来一些利益冲突，因此通过独立审计可以使公司的会计信息更加符合法律的规定，而且这中独立审计的專业性可以提高上市公司财务报表的可行性，审计质量是公司管理者和投资者比较重视的问题，他们可以根据会计师事务所的规模和声誉来选择。债权人监督能够降低公司的风险，因此债权人可以通过一些手段来保障自身的利益，比如说让负债的公司支付更多的利息。

四、董事会有效性是影响会计透明度的内部因素

董事会既能对经理人的各项管理实行有效的控制，同时又能保证股权所有者的利益，并且还能实现二者在利益上的均衡，作为股东的授权机构，董事会拥有审批和监督的权利，其中对于公司的财务情况也拥有监督的权利，这样才能增加公司财务报告的披露质量。董事会需要通过发挥自身的作用来降低公司的代理成本，对于审计师审计的财务报告，董事会还要认真审批，但是董事会的有效性对于会计信息的真实性有很大的影响，董事会成员的专业性对于各项工作的执行有很大的影响，而且还要保障其能够独立的工作。

董事会作为公司的控制机构在很多方面的意见都影响着会计信息的透明度，因此为了使董事会能够更好地实现监督的职能，相关的机构要加强对公司董事会的规范，比如说证券市场监控部门可以颁布相关的规则来完善董事会的工作机制。但是我国很多上市公司在董事会制度的建设方面都要受到法律环境的制约，这主要是由于股东所占股权的比例有很大的差异，很多上市公司都存在一股独大的现象，大股东支配着董事会的决定，因此他们会为了实现自身的利益而影响公司的利益，进而要求公司降低会计透明度来为自己提供便利。

五、股权结构对会计透明度的影响

1、控股股东持股比例及其对股权的制衡

股东不同的持股比例会影响其对公司管理层的监督权，小股东参与公司决策的程度比较低，这种情况下，经理人实际控制着公司，而股东在公司的监管权会随着其自身的经济实力的提升而增加，因此他们会更多的参与公司的管理，为了保证自己的所有权不收侵害，一些大股东会相互监督，但是有些时候为了降低成本也会实施内部联盟，他们对公司的控制会影响公司信息披露的数量和质量，

公司信息透明度在很大程度上受控股股东掠夺行为的影响，国有股和法人股占据了大量的股权，他们代表的利益不一致，而且在追求自身利益的过程中会影响到中小股东的利益，因此这就会加深二者的矛盾。

当大股东的个人利益和公司的整体利益密切相关时，这时候其掠夺行为就会相应减少，而且在这种情况下，公司的经理人会受到更多的制约，进而影响公司会计的透明度，因此研究人员可以加大分析大股东持股比例的变化趋势来分析这种影响，从总体上看，会计透明度和大股东的持股比例是成反比的，而其他中小股东的持股比例的大小与会计透明度是呈正相关的，因此证券市场要通过相关的制度来规范大股东的行为，从而保证企业的发展符合市场的规定。

2、股权性质

国有企业的控股权掌握在国家的手中，由于其本身没有足够的能力来控制企业，因此经常会通过政府官员来行使相关的权利，而在实际的运行中，政府官员缺乏有效监督的动力，因此公司的情况大部分都是由管理阶层控制的，这种现象是不利于提高披露信息的质量的。由此得知国有股是不利于提高企业会计的透明度的；而法人股主要代表的是自身的利益，因此为了保证资本能够顺利运行，法人股的监督积极性相对较高，而且也有较强的能力来实现监督，法人股的性质决定他们需要注重企业的长远利益，因为非流通股对法人股的代表有很大的限制。

比如说短期炒作是不利于实现长远利益的，因此这就对公司会计的透明度的提高准备了条件。导致不同上市公司的会计透明度不一致的原因是多方面的，既要分析公司的性质，又要在股权方面进行分析，不同股权结构的公司在具体运行方面是有差异的，因此在研究的过程中既要加强理论分析，同时也要进行实践分析，这样才能深入分析股权性质对会计透明度的影响。

六、结语

在分析影响会计透明度的因素的过程中要结合我国上市公司的具体情况，特别是在分析股权性质的时候要结合具体的国情。提高会计透明度有利于企业的长远发展，但是也要把握好分寸，无止境的提高会对公司的整体利益造成很大的影响。外部的制度环境和内部股权性质都是不可忽视的因素，只有深入分析每一个可能的因素才能帮助公司提高会计的透明度。（作者单位：辽宁理工学院管理系）

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