基于P2P网络借贷平台发展模式研究

王源 戴义

【摘 要】随着网络技术的发展与普及，互联网在人们的生产、生活中扮演着越来越重要的角色，改变着人们的生活方式与习惯。近年来，出现了一种以电子网络为基础的网上借贷形式，即P2P网络借贷，代表个人对个人的贷款，是资金出借方与资金贷入方通过金融服务中介直接进行的交易，属于民间直接借贷的一种形式。本文主要谈论网络环境下P2P网络借贷平台的发展模式。

【关键词】P2P；网络借贷平台；发展模式

近几年，新兴的P2P网络借贷发展迅速，成为一种新的借贷形式。P2P网络借贷平台具有收益高、借贷便捷等优点，受到越来越多用户的关注，良好的用户体验是P2P网络借贷平台智胜的关键，所以在发展中要制定一套完善的管理体系和监督制度，解决发展中的诸多问题，提高用户满意度，降低P2P网络借贷平台的交易风险，推动P2P网络借贷平台的健康发展。

一、P2P网络借贷概述

1.P2P网络借贷内涵

P2P网络借贷主要是指通过互联网平台实现的个人与个人之间的直接信贷方式，借款人在相关的网络平台上发放借款信息，投资人通过竞标向借款人发放贷款，P2P网络借贷平台向借贷双方提供交流、沟通的资信评估、投资咨询以及业务手续办理等一站式中介服务。

2.P2P网络借贷平台的发展历程

P2P网络借贷平台是一种新兴事物，全球第一家P2P网络借贷平台创建于2005年的英国，发展到2013年已经有将近10万名用户。我国第一家P2P网络借贷平台是拍拍贷，拍拍贷于2007年上线运行，但是发展比较缓慢，一直到2011年才开始迅速的发展，目前已经拥有2000多家平台机构，累计交易量超过1000亿元。我国的网絡借贷业务发展前景良好，人人贷、拍拍贷、易贷网先后获得大额风投融资，资金主要用于征信体系和在线风控等方面的建设上，昭示着我国的网贷平台逐渐向专业化、规模化方向发展。

二、国内P2P网络借贷平台发展模式分析

自2007年国内第一家P2P网络借贷平台——拍拍贷注册成功以来，我国信贷业务开始进入网络时代，此后商业性的P2P网络借贷平台发展迅速。其在发展的过程中延伸出很多的业务类型，根据业务模式的不同可以分为：不垫付本金的纯中介平台模式、线下交易模式、垫付本金的中介模式等，以下是对这几种模式的简要介绍：

1.不垫付本金的纯中介平台模式

这种模式的信贷平台主要进行信息的发布和交易的撮合，它没有吸储和放贷业务，而且它还通过与第三方支付平台合作，管理与用户资金相关的操作。借款的利率由借贷人自己决定，风险由投资者自己承担，平台不提供担保和其他承诺服务。目前，只有拍拍贷和很少一部分企业实行这种模式。此模式的优点是为借贷双方提供社交化平台，使人们在获取收益的同时帮助他人，在借款的同时结交各路朋友，受到很多人的极力推崇。但是它也有自身的发展弱势，比如由于此平台没有任何的风险承担，导致借贷双方之间不信任，这也是拍拍网每天有很多的借入列表，但是交易成功的可能只有一笔的原因。

2.无抵押有担保模式

此模式是为了满足投资者的资金安全性而提供的一种有担保的借贷模式，现在有很多P2P网络借贷平台运用此模式，它的主要优点是承诺保障本金的安全性，提供一定的担保增信，属于信用借款，无需抵押担保。主要工作原理是借贷人向平台申请借款业务，平台在网上通过信用审核借款人的信息，提供客户信息，供出借人了解。借款方式是借款人公布借款用途、固定利率、借款期限以及还款方式等，然后双方进行线下交易。宜信公司就是以这种模式进行经营，目前宜信旗下拥有众多网络信贷性服务平台，为小企业等建立信用，释放信用价值，为客户提供个性化、全面的信用增值服务。宜信的特点要求借款人提供抵押，贷款人提供担保，违约风险比较低，有较好的贷款质量；但同时收益率也比较低，而且存在非法集资的风险。

3.垫付本金的中介模式

垫付本金的中介模式的P2P网络借贷平台的工作原理是借款人在此平台上发布借款信息，放款人通过竞标的方式参与竞争放款，借款利率是由市场决定的。借款的方式是借款人将借款需求、借款金额、借款期限以及预计年利率等信息列到平台上，放款人通过在线兑标进行线上交易。此模式的借款利率一般在10-27左右，最高可达30，借款期限为1-3年，还款方式也比较灵活。红岭创投集团就是依据这种模式进行的经营，它通过网络平台为用户提供一个安全、高效、互惠互助的网络借贷平台，红岭为交易双方提供信息咨询和有偿担保，同时对借款资格审核、逾期催收等方面投入了大量的人力、物力，具有较好的风险控制能力。

三、P2P网络借贷平台发展建议

P2P网络借贷平台的关键点是风险的控制，业务的宗旨是为客户提供融资和其他金融服务，而金融的核心问题是风险和信用，所以说P2P网络借贷平台发展的前提是风险的控制。只有很好的控制信贷风险，才会有担保人或者机构提供担保，从而进行交易。投资人最关心的是资金的安全性与盈利性，只有风险管理能力强、资金实力大的企业才能保证担保人资金的安全与收益。所以在P2P网络借贷平台发展中，首先要做好风险评估工作，其次要完善信用信息采集机制，提高借款人信息保护力度与投资者信息采集的安全性，规范P2P网络借贷平台借助征信系统控制风险，严格禁止贩卖信用信息和泄露借款人隐私的不法行为。

四、结语

P2P网络借贷平台是新兴事物，比传统借贷具有很多优势，但是由于其发展不成熟，缺乏管理、经营的经验，在诸多方面存在风险和问题，需要我们不断的探索、分析、完善。P2P网络借贷平台在未来的发展过程中存在很多的机遇和挑战，必须发挥其自身的优势，克服困难与缺陷，发展成为集创业、投资、信贷、集资等为一体的综合民间金融市场，推动社会经济的发展。

参考文献：

[1]莫易娴.国内P2P网络借贷平台发展模式比较分析[J].开发研究，2014（3）：129-130

[2]宿海涛.我国P2P网络借贷平台运营模式研究[J].时代金融（中旬），2014（8）：197-198