新会计准则下上市公司利润操纵问题研究

2012-07-14唐惠丽

中国乡镇企业会计 2012年5期

唐惠丽

利润操纵是指企业管理者以获取特定的利益为目的，采取违规违法的手段，对公司财务数据的真实情况进行人为调节的行为，其直接目的是得到期望的会计利润，实际上最终要实现或达到行为主体的预定目的。根据粉饰经营业绩的需要，利润操纵主要有虚增利润和隐藏利润两大类型，具体可细分为4种类型，一是为达到管理当局目的，追求利润最大化的利润操纵；二是为降低政治风险，追求利润最小化的利润操纵；三是为保持各期利润均衡化进行的利润均衡化处理；四是为回避责任而进行的利润冲销及巨额冲销或利润清洗。

一、上市公司利润操纵的原因

（一）客观原因

从客观原因来看，又可分为上市公司内部和外部两方面。就上市公司内部而言，具体包括4个方面，一是上市公司内部组织机构混乱，人员和业务未能有效部署和分配；二是经营业务和核算业务管理失控，生产经营和会计核算被弱化；三是缺乏严格的规章制度和工作流程，公司的各项具体运作不能有序开展；四是内部审计和有关防弊措施不力，使公司内部存在错误和隐患。从上市公司外部环境来说，主要有2个原因，一是有效的证券市场尚未形成，存在大量不能流动的国有股和法人股；二是我国的报酬契约和债务契约对管理者的约束过软，影响相对较小。

（二）主观原因

分析上市公司进行利润操纵的主观原因，可从维护管理层利益和上市公司利益两个角度进行。管理人员出于自身考虑操纵利润，主要有两方面原因，一是为获得管理业绩的良好评价，编造虚假利润，追求利润最大化目标；二是由于自身法律和道德观念薄弱，容易受私欲和周围环境的影响。

为维护公司利益，管理层也会积极操纵利润，总结起来主要有5个原因，一是为顺利上市并募集充足资金，进行利润操纵；二是为维持10%的再筹资“生命线”，争取获得配股权而操纵利润；三是为防止三年连续亏损，避免被摘牌退市，利用各种手段调控利润；四是为提高股票价值获取利益，而“包装”公司盈利能力；五是为上市公司更好地在政治经济社会中统筹发展，出于主观需要，管理层会充分利用会计政策的可选择性。

二、上市公司利用会计准则进行利润操纵的手段

（一）利用关联交易调整利润

关联方之间通常利用资产重组、费用转嫁、转移价格、虚构交易以及改变投资核算方法等对上市公司进行利润操纵。常见的手段有在资产重组中，公司可以利用股权转让、资产置换、对外购并、对外转让资产等方式为提升业绩服务；上市公司为实现利润目标，采取替上市公司分担部分费用，通过资金拆借向关联企业收取资金占用费以及其他管理费用的办法，来调节上市公司利润；利用虚拟购销业务、资产租赁或委托经营操纵利润。

（二）利用非常项目的安排操纵利润

非常项目是指公司经济活动中具有偶发性，能暂时对公司的财务状况和经营成果产生重大影响的事项。如补贴与减免、出售、转让和置换资产以及大额的酌量性项目等。公司管理当局可以通过对某些酌量项目（如大修理支出、广告摊销费、研究开发费、设备更新、新建生产线等）的发生时间和数额的决策与安排来影响公司的会计信息。

（三）利用会计政策和会计估计进行利润操纵

会计政策是指企业在会计核算时所遵循的具体原则以及企业所采用的具体会计处理方法。公司利润操纵最常用的会计政策有收入的确认原则、存货的计价方法、固定资产的折旧方法、借款费用资本化和费用化的处理方法、长期股权投资收益权益法和成本法的会计处理方法。公司利润操纵最常用的会计估计方法有：根据债务单位的实际情况和历史经验，预计应收账款的可收回性，估计坏账；根据固定资产的性能、使用中的磨损程度、技术发展情况等因素，估计固定资产预计使用年限与净残值、长期待摊费用和摊销期限；存货估计，包括可变现净值估计、技术测定法估计和盘存法估计等；根据预计使用年限进行无形资产受益期限估计。

（四）通过人为调节特殊账户操纵利润

常见的手段有应收账款尤其是三年以上的应收账款长期挂帐，不按规定比率提取坏账准备等；将无法收回的其他应收款包括备用金、罚金、保证金、应向职工收取的各种垫付款等长期挂账，虚增利润；对于待摊费用和递延资产这类已经发生费用，少摊甚至不摊；将待处理财产损失长期挂账，使当期费用减少，从而达到虚增利润的目的；对于业务已经完成的预付账款长期挂账，故意不按规定进行账务处理，致使会计利润虚增。

三、新会计准则的实施对传统利润操纵手段的影响

（一）《存货》准则对利润操纵的影响

新准则取消了后进先出法，使得当期存货费用能以客观的历史成本反映，加强了会计信息的可比性，消除了人为调节因素，限制了公司的利润操纵行为。

（二）《资产减值准备》准则对利润操纵的影响

新准则通过减值准备的计提与转回，限制公司将利润在不同会计期间进行重新分配，从而缩减了利润操纵的空间。

（三）《政府补助》准则对利润操纵的影响

新准则政府补助的条件和定义非常明确，能够有效防范公司利用政府补助进行利润操纵。

（四）《企业合并》准则对利润操纵的影响

新准则从我国资本市场的现状和市场经济发展的实际出发，谨慎地使用公允价值，对规范上市公司经营管理行为，提高利润可信度起到了积极作用。

（五）《合并财务报表》准则对利润操纵的影响

新准则坚持实质重于形式的原则，扩大了合并报表的范围，遏制了企业通过不合并亏损严重的子公司来操纵利润的空间。

（六）《关联方披露》准则对利润操纵的影响

新准则增强了关联交易的透明度，对利用关联交易进行利润操纵，损害股东和潜在投资者利益的行为进行了有效控制。

四、新会计准则引发的上市公司利润操纵新空间

（一）公允价值

新会计准则全面引入了公允价值计量属性，增加了企业管理当局会计处理的自由度，给上市公司会计监管带来了相当大的难度，也会被上市公司利用进行利润操纵。如新《会计准则第3号—投资性房地产》规定：有确凿证据表明投资性房地产的公允价值，能够持续可靠取得的情况下，可以对投资性房地产采用公允价值模式进行后续计量。上市公司能够运用公允价值，对投资性房地产进行计量并确认当期损益，这就成为上市公司进行利润操纵的一个有效工具。

（二）固定资产

新准则要求公司对固定资产折旧年限、方法及预计净残值至少每年复核一次，只要与原估计有差异时，就应当调整固定资产的折旧年限与净残值，并且调整的方法采用未来适用法，不用追溯调整。在有证据证明固定资产使用寿命与原估计有差异时，上市公司就可能进行会计变更，对业绩进行调整，以完成利润操纵。

（三）无形资产

新准则将无形资产的研发费用划分为研究和开发两个阶段，研究阶段的支出划为管理费用，开发支出可以给予资本化。对无形资产的摊销不再仅仅局限于直线法，并且摊销年限也不再固定。上市公司可能通过研究阶段与开发阶段的划分、无形资产摊销年限或方法的选择，来进行新的利润操纵。

（四）非货币性资产交换

新准则规定：非货币性资产交换同时满足如下两个条件，应当以公允价值和应支付的相关税费作为换入资产的成本，公允价值与换出资产账面价值的差额计入当期损益：第一，交换具有商业实质；第二，换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量。如果上述两个条件不能同时满足，则仍以换出资产的账面价值作为换入成本，不确定损益。上市公司的控股股东通过以优质资产换劣质资产与上市公司进行非货币性资产交换，来改变当期损益，实现操纵上市公司利润的目的。

（五）债务重组

新准则规定债务重组利得可以计入当期损益，这样，上市公司通过将债务减免或重组所获收益，直接计入当期收益进入利润表，可能极大地提升其每股收益的水平。上市公司的控股股东也很可能会在公司出现亏损的情况下，出于维持公司业绩的考虑，通过债务重组为上市公司注入优质资产。

（六）借款费用

新准则规定专门借款和一般借款发生的借款费用在满足一定的条件下均可资本化。借款费用资本化范围的扩大，为上市公司操纵利润创造了新的途径。如将已经完工的固定资产长期作为在建工程核算，这样既延长了利息支出计入资产的时间，又减少了折旧的计提，从而达到操纵当期利润的目的。

五、基于新会计准则的上市公司利润操纵治理建议

（一）完善企业会计准则

通过准则强制引入一个固定的机构或组织，为各种资产或负债提供客观可靠的公允价值信息，以减少上市公司或个人操纵利润的可能性；在债务重组准则的实施方面可以暂时实行“双轨制”，即会计核算、会计报表的编制对于国内采用我国自行制定的会计准则，对于境外则采用国际会计准则，政府监管以对内报表为准；企业在会计报表中披露本期减值准备时，应结合企业的实际情况加以具体说明，金额较大时，还应说明具体理由、涉及项目及金额大小、对当期业绩产生何种影响等，特别是以前年度计提而在本年度转回的，还应着重说明转回的原因及原先计提的依据及合理性等。

（二）完善准则执行机制

进一步完善企业会计准则执行机制，保证企业会计准则的有效贯彻执行。加强注册会计师的独立性和审计的有效性，维护审计信息的真实性和可靠性；在政府监管的基础上，加强大众媒体监督的力度，建立良好社会道德体系，以配合企业会计准则的执行工作；健全监事会制度，充分发挥监事会对公司财务活动的检查作用；加强诚信建设，加大对会计造假行为的惩罚，提高会计信息失真成本，促进公司树立诚信观念和规则意识；改进现行上市公司年报审计制度，遏止上市公司与中介机构，践踏会计准则，合谋进行利润操纵的行为；推行会计委派制，促进会计人员独立严格执行会计准则。

（三）完善准则保障机制

进一步完善企业会计准则保障机制，保障企业会计准则的有效实施。建立健全的公司治理结构，完善内部控制制度，防止和发现舞弊，保证会计资料的真实、合法、完整；建立市场化选聘机制，促进职业经理队伍的培育和发展，提高其经营管理的能力，并增强其自身的法律和道德观念；建立健全的绩效评价机制，完善考核经营业绩的激励约束机制，促进经营管理者追求真实业绩，减少利润操纵行为；积极贯彻执行相关法律法规，通过深入地学习研究，规范公司和人员的行为，采用合理的方法实现公司利润最大化。