“保”护企业贷款——上海“政策性融资”举措解读系列之二

文 胡冬雪

“保”护企业贷款
——上海“政策性融资”举措解读系列之二

文 胡冬雪

上期“政策”栏目中，上海市高新技术成果转化服务中心政策服务部副部长胡冬雪博士对上海市“政策性融资”举措中“财政资金以‘拨改贷’、‘拨改投’的方式投入”进行了解读，本期，胡博士将继续解读上海市“政策性融资”的系列举措——“拨改保”。

对科技型中小企业来说，从银行获得贷款最大的障碍是缺乏抵押担保，为此，上海市科技职能部门积极开展各种探索，以财政资金实施担保或带动保险，打通科技型中小企业与银行之间的通道，真正挠到“融资难”的痒处。

履约保证保险：银行、保险、政府共担风险

上海针对科技型企业普遍因轻资产、缺担保、无抵押，通常很难获得银行贷款的现状，于2010年10月制订并启动实施了科技型中小企业短期贷款履约保证保险试点方案：通过财政资金的引导，运用市场化的保险模式，由银行、保险公司和政府共同分担科技型中小企业贷款风险，开创国内银行和保险公司联合参与贷款产品的先例，为科技型中小企业融资提供了新模式。

截止2011年4月底，企业申请贷款1.8亿元，银行审批额度1.145亿元。该试点方案大大提高了财政科技投入的使用效益，政府资金以100万元撬动了5000万元的金融资本；银行通过风险补偿机制降低了贷款风险，增加了对科技型中小企业的了解和进一步做好信贷业务的信心；保险公司也开拓了新的市场领域。

相关解读：

根据《关于试点开展科技型中小企业短期贷款履约保证保险工作的通知》（沪科合[2010]34），试点方案中市科委与中行上海分行、上海银行、浦发银行上海分行合作，每家银行拿出5000万元贷款额度面向科技中小企业，市科委则为这3家银行分别匹配100万元的风险补偿准备金，并引入太平洋保险公司提供部分贷款风险保障，同时，企业购买短期贷款履约保证保险。

试点区域及对象：暂定为注册在上海科技企业孵化器园区和上海张江高新区内的科技型中小企业。单笔贷款原则控制在50万元～300万元之间，最高不得超过500万元，贷款利率由银行根据信贷业务的风险确定，贷款期限为12个月以内。企业在获得银行贷款的同时购买短期贷款履约保证保险，按时还本付息后，可享受保费50%的财政专项补贴。

漕河泾“信用贷款”融资平台：信托放贷、政府贴息

漕河泾新兴技术开发区与徐汇区共同出资并和交通银行徐汇支行合作，成立运作了首期5000万元的科技型中小企业融资平台，该平台主要面向开发区内400多家中小科技型企业，采取“信用贷款”的方式向企业放贷，这在上海40多个开发区的融资平台中可称得上开创先河。

目前，第一期融资平台累计发放贷款44家次4570万元，所贷款项全部按期回笼。在首期5000万元的基础上，交通银行又增加5000万配比，形成规模为1个亿授信的融资平台。徐汇区政府、漕河泾开发区、交行徐汇支行三方按照2∶3∶5的比例承担风险，同时徐汇区政府和漕河泾开发区双方每年各自出资人民币150万元，即每年300万元作为融资平台贷款贴息扶持资金，满足中小科技企业融资需求。同时，张江高新区管委会也为融资平台提供了250万元的坏帐准备金和100万元的贷款贴息。

相关解读：

该融资平台的申请对象为拥有自主知识产权、从事高科技成果转化的企业以及符合漕河泾开发区和徐汇区产业导向的高新技术企业，同时要求这些企业注册资金一般为3万～500万元，成立时间在1年以上，具有良好市场前景和商业模式，并且经营状态良好。

此项信用贷款通过交通银行上海分行和交银国际信托有限公司合作发放，企业申请额度从数万元到500万元，申请期限由7天到6个月不等。此外，申请此项贷款的企业还可申请贴息。

中投保：财政资金直接为中小企业担保

1999年成立的中国投资担保有限公司上海分公司作为上海市第一家由政府出资的专业担保机构，受上海市财政局委托，管理、运作由上海市人代会通过市级预算安排的担保资金。中担保上海分公司建立了一个模式，两个机制，三个网络的中小企业信用担保体系：

一个模式是指建立以国家产业政策为导向、以政府财力为支持，由市区二级财政共同出资设立担保资金，各商业银行提供专项贷款，以上海市中小企业为服务对象的担保模式。

两个机制是指担保资金与银行贷款1∶5比例的放大机制和中投保上海分公司与提供贷款的商业银行按高新技术企业90∶10和一般企业85∶15比例的风险承担机制，以及市财政与各区县财政按照“二级政府，二级管理”实行60∶40和50∶50比例的分担风险配套机制。

三个网络分别是指与有关银行建立了贷款担保协作网络，市、区（县）两级财政共同建立了担保资金网络，会同有关部门、社会团体、中介机构等建立贷款担保需求信息服务网络。

2010年，中国经济技术投资担保公司上海分公司为186项高新技术项目融资提供担保，担保总金额为9.79亿元，占年度项目贷款总额的28.53%。

相关解读：

中投保上海分公司对符合国家、上海市产业政策和环境保护要求的项目提供担保业务：节约能源、降低物耗、提高产品质量、发展市场短缺的名优新产品项目；扩大出口创汇、引进技术消化吸收及创新替代进口的项目；上海市政府确定的重点支持的三类鼓励型小企业：处于成长期的科技创业型企业、扩大就业及吸纳下岗失业人员的都市工业型企业、面向社区的社区服务型企业，比如高新技术企业和高新技术成果转化项目承担企业。

中投保担保要求申请贷款信用担保数额在200万元以下，并且主要股东能够出具无限连带责任书。

融资性担保机构：以科技小企业为主要服务对象

2011年4月8日，上海首家新设融资性担保公司——上海创业接力融资担保有限公司当日开业。该公司以科技小企业为主要服务对象，由上海市大学生科技创业基金会、中新力合有限公司和上海创业加速器投资有限公司共同发起设立，是国家及本市有关管理办法出台后上海首批获准新设的融资性担保公司之一，也是上海首家开业的新设融资性担保公司。

为鼓励融资担保机构大力开展中小企业信贷业务，上海市政府将出台新政，融资担保机构的呆账核销，将参照金融机构呆账核销管理办法；而对上海重点扶持的融资担保机构，可对其融资担保代偿损失按项目计，由融资担保专项基金予以补偿。

相关解读：

创业接力融资担保有限公司与上海市科技创业中心签约，为孵化器和火炬计划内的科技型中小企业重点提供专业金融服务。单笔担保额一般在500万元以下，平均担保额一般在300万元以内。

上海各区县：融资担保增信和调节作用明显

2010年，杨浦区通过差额担保、不动产抵押担保等形式完成政策性融资担保6.6亿元，其中科技企业占比35%；杨浦区创业中心与上海银行、杨浦区担保中心合作搭建200～500万元的“孵化器增信担保贷款”服务平台，从而放大对于中小科技企业的资金杠杆作用。

浦东新区针对中小企业贷款担保资源严重不足的问题，实施了“金园保”方案，通过建立新区层面的政策性担保平台，充分挖掘金融机构资源，整合区域和条线的政策性担保资源和商业性担保资源，提高担保资金放大倍数，扩大银行授信规模。

2008年，浦东新区科技发展基金在“十一五”期间安排5000万元的作为企业信用互助专项资金，通过与企业缴纳的互助金相结合，共同形成担保资金池，存在合作的上海银行的专户里，企业最高可获得所缴纳信用互助金5倍的担保额度，最高500万元。截至2010年底，累计为76家企业提供贷款担保2.33亿元；信用互助专项帮助很多缺乏固定资产的企业首次被银行接纳，对于企业积累良好的信用纪录，未来通过企业信用获得银行融资有很大的意义。

上海浦东张江担保中心设立了2亿元的科技中小企业担保贴息专项资金，通过担保、贴息等方式累计为500家（次）以上的科技企业提供担保融资超过25亿元。

2010年初发行的“张江中小企业集合信托理财”产品，共为13家园区科技企业7700万元信托产品的发行提供了担保，下半年为10家企业发行中期集合票据7亿元，全年为园区近200家企业提供了超10亿元的贷款担保。

知识产权质押贷款：政府基金担保

早在2006年8月，浦东新区就开始启动了知识产权质押专项，科技发展基金在“十一五”期间安排了1亿元作为担保资金（每年安排2000万元），与上海银行合作，政府和银行分别承担95%和5%的贷款风险；而企业则以软件著作权、集成电路设计布图等知识产权作为抵押；单笔融资规模最大不超过200万，期限最长三年。

浦东新区知识产权质押贷款试点工作于2007年初正式启动，并建立浦东知识产权融资服务中心。对于一些实物抵押条件不足的科技型中小企业，可以在浦东新区用其自有知识产权质押，由上海浦东生产力促进中心担保，直接获得银行短期贷款。凡是运行良好的有短期融资需求的浦东新区科技型中小企业都可以申请。截至2010年底，累计为141家企业担保获得4.59亿元银行贷款。

2009年8月，上海市出台了《关于本市促进知识产权质押融资工作实施意见》，旨在进一步加强知识产权工作，发挥金融服务功能，支持企业通过知识产权质押融资，拓宽企业融资渠道，缓解企业融资困难，扩大本市知识产权质押贷款规模，使更多拥有知识产权的中小企业从中受益。

目前，上海已经有浦东、杨浦、闵行、徐汇四个区先行开展了知识产权质押融资试点，截止2010年底，共有126家获得了知识产权质押贷款2.85亿元。

（作者系上海市高新技术成果转化服务中心政策服务部副部长）