企业贷款要量身选择信贷方式

范　丽

金融危机冲击之下，企业客户流失、订单锐减、开工不足，事实上，直接决定企业存亡的。是企业的现金流。眼下，资金短缺成了企业最头疼的问题，资金链断裂导致企业倒闭的案例比比皆是。严峻的生存环境激发了中小企业的银行信贷需求。

尽管信贷市场空间巨大，但由于种种原因。商业银行在中小企业信贷方面往往“惜金如命”。中小企业普遍有随生随灭的特征，银行不可能充分了解每一家小企业，另外，小企业市场规范度不足，信贷风险比较高。小企业金融服务“小、快、频”的需求，又与目前银行风险控制机制冲突。按照正常的风险控制程序操作小企业信贷，满足不了小企业的需要。

对于银行提供的各种信贷产品，中小企业颇有“想说爱你不容易”的感慨。每家银行都有自己的信贷方向和重点，信贷产品也因此形成较大的差距，企业处于不同的发展阶段，，必须根据自身特点来选择信贷方式。这本身对于企业而言就是一道难做的选择题。此外，中小企业在向银行申请贷款时往往会碰到一个问题：银行的放贷期限一般最长不会超过一年，而企业需要的是购买机器设备、扩大再生产、铺底流动资金等中长期的资金需求；或者企业抵押的房产是用于出租，以每年的租金收入作为还款来源。对于这些中长期的企业资金需求，如果银行放贷期限还是一年的话，则很难真正解决企业的实际困难。

在贷款之前，中小企业必须考虑清楚选择哪家银行，选择哪种贷款模式成功的可能性大。那么。中小企业应该如何根据自身特性去选择呢?

根据企业发展阶段选择贷款方式

处于不同发展阶段的中小企业。拥有各自不同的发展特征，这就决定了它们必须依据自身的实力规模与资产状况来选择不同的贷款路径。一般而言。中小企业走得越远。发展阶段越往后，融资的渠道、贷款的路径也就越多。

在初创期。企业资产匮乏、销售规模小，资金需求额度相对也小，往往表现为对流动资金周转的迫切需求；而当企业进入成长上升期，表现出整体扩张态势，未来发展预期良好之时，随着规模的增长，原材料、产品、订单等动产乃至股权，都可成为贷款的抵押品，企业的资金需求也往往表现在用于规模扩张的设备投入、房产投资等方面。

在企业初创阶段。很大一部分企业的厂房是租借的，大部分资金用于原材料采购及日常营运的维持；再加上尚未踏上发展轨道，根基未稳，资产匮乏，几乎拿不出什么有效的抵押品。对于这部分企业。一些银行推出的创新的信用贷款产品，是比较不错的贷款路径。

无抵押小额贷款是无需抵押、无需第三方担保的信用贷款产品，针对初创三五年的企业，贷款额度也比较小，上限是100万。而且贷款企业是在两三年期限内按揭还贷的，这可以大大减轻它们的现金流压力。

随着企业的不断成长壮大，客户群日益拓宽，业务往来持续稳定。中小企业可以踏上应收账款质押贷款这一新的贷款路径。由于国内担保贷款主要依赖不动产，而我国中小企业总资产中大约60％是应收账款和存货等动产，不动产财产很有限，所以大多数中小企业都存在融资难的问题。应收账款可以担保融资有望化解中小企业融资难这个难题。用于质押的应收账款须满足一定的条件，比如应收账款项下的产品已发出，并由购买方验收合格；购买方资金实力较强，无不良信用记录；购买方确认应收账款的具体金额、并承诺只向销售商在贷款银行开立的指定账户付款；应收账款的到期日早于贷款合同规定的还款日等。

科技型企业、制造型企业与贸易型企业，这几类不同类型的中小企业，业务重心与主营方向各有不同，企业核心竞争力存在于不同的运营环节，对资金的迫切需求也体现于不同的运营环节，因此他们的贷款路径必然有所区别。

根据行业特质选择贷款方式

最困扰科技型中小企业的难题，无疑是由于资金短缺。无法将科技成果及时地转化为产品，将研发能力和生产规模进一步提升，只能眼睁睁地看着资金雄厚的竞争对手占得先机。这类企业如果缺少固定资产作为抵押，得不到银行的信赖，完全可以发挥自己在研发设计、专利技术等层面的核心竞争力，将其作为打动银行心扉的根本利器。

企业可以其名下所拥有的合法有效的发明专利权、实用新型专利权或商标专利权作质押，根据银行聘请的专业评估机构的评估，从银行获取贷款。

金融危机给中国沿海的制造型中小企业带来了巨大的冲击，给它们原本就绷得紧紧的资金链又加上了一份可怕的压力。当前，制造型中小企业普遍陷入急需资金而又缺乏固定资产作为抵押品的窘境。其实制造企业最核心的运营环节——生产制造，出路就在环绕着制造过程的相关资源之中。只要将企业经营周转中的原材料、产品等存货质押给银行，就可能叩开银行的“钱关”。

存货类融资具体包括现货质押和标准存货质押两种。现货质押又分成静态质押和动态质押。静态质押是企业以自有或第三方合法拥有的动产质押取得授信。手信人付款赎货。动态质押则是企业以自有或第三方合法拥有的库存商品质押，银行对质押商品的数量或价值设定最低限额，允许限额以上的商品出库，受信人可以以货易货。该方式适用那些质物使用频繁、规格较多，特定化监管方式难的企业。

而标准存货质押，则是企业以自有或第三方合法拥有的标准存货质押取得授信。并以标准存货交易款用于偿还银行授信。这种方式适用那些除了标准存货没有其他抵、质押物但又有融资需求的企业。

贸易型中小企业在买进卖出的贸易过程中处理最多的就是与交易合作方的结算，很多企业在办理结算时会收到对方开出的商业汇票，其中的银行承兑汇票及商业承兑汇票需要一定时间才能兑付，这时许多小企业往往只能坐等兑付日期到达。在刺骨的寒冬期里，每多一天的等待，对于企业的现金流就是24小时严酷的折磨。

其实，企业大可不必如坐针毡地苦苦等待，承兑汇票可以到银行办理票据贴现业务，这是短期融资的重要资源。这种业务是收款人或持票人将未到期的银行承兑汇票或商业承兑汇票向银行申请贴现，银行便会按票面金额扣除贴现利息后将款项立即支付给收款人。

为配合中小企业信贷业务“小、频、急”的要求，各家银行将业务风险相对较小的中小企业信贷业务审批权限下放到一级支行，缩短了审批流程；而暨农村合作银行则专门制定了小企业贷款定价办法，情况好的可以享受优惠利率。