浅析国家开发银行开展国际贸易融资业务的构想

郭　蕾

当代国际贸易发展的一个重要趋势就是将传统的国际贸易方式与国际结算方式融为一体，国际资本流动已由过去依附于国际商品与劳务流动发展到对它起促进作用。在当今影响国际贸易成交的诸多因素中，银行能否提供优惠信贷条件已占据重要位置。

一、国际贸易融资概述

国际贸易融资系指银行对外贸企业办理国际贸易业务而提供的资金融通便利。它是促进进出口贸易的一种金融支持手段。随着国际贸易迅猛发展，国际贸易融资的种类也随着国际贸易和金融业的发展不断推陈出新。

国际贸易融资作为促进进出口贸易的一种金融支持，属于在信用基础上的借贷行为。短期和中期国际贸易融资相对于一般流动资金贷款来说，是一种安全性好、流动性强、赢利性高的信贷行为；长期国际贸易融资同一般商业贷款相比，它的信贷条件优惠，且能实现还款双保险。

二、国际贸易融资业务在银行的发展现状

国际贸易融资是在国际贸易结算的基础上发展起来的，它是融资和结算相结合的产物，是为适应日益扩大和发展的国际贸易的需要，不断突破国际贸易结算的局限性而发展成为今天种类繁多、功能各异的贸易融资手段的，没有结算，无法实现资金的转移，融资无法得以实施。因此，银行开办国际贸易融资业务的发展程度是与这个银行国际结算业务的发展程度紧密相关的。

银行开办国际贸易融资业务在业务类型上是一项综合性的业务，其收益是多方面的，一方面可以创造看得见的收益，包括融资贷款的利差收益，以及结算手续费收益、信用咨询、担保收益等；另一方面可以创造社会收益，通过为进出口商提供国际贸易融资，扩大我国的进出口业务，提高银行的社会影响力。以向进口商提供进口押汇为例，通常进口押汇的利率制定比照流动资金贷款利率，利差收益非常可观；同时该业务是以国际结算为基础，银行向进口商提供一系列结算服务，如进口开证，审核单据，发送往来电文等，这些结算业务可以给经办银行创造大量中间业务收入，国际银行间通用的费用收取情况为：开立信用证收取信用证金额的1.5‰、进口信用证付款费用收取付款金额的1‰，审单不符点处理费收取50美元/笔。

对于银行而言由于国际贸易融资与国际结算紧密结合，它是以融资贸易所产生的现金流量为还款第一来源，无须等待企业经营所产生的收益作为还款来源，此外，办理国际结算中流转的的商业单据和（或）金融单据等权利本身就是融资者融资的一项履约保证，银行可以凭借信用证、进出口有关单据以及行使追索权等方法来控制物权，因此，国际贸易融资业务的风险较小且可以掌控而一般贷款的风险则比较难以控制。

三、开发银行开展国际贸易融资业务的特点

开发银行开展国际贸易融资业务的时间较晚，业务形式比较单一，由于其国际结算业务紧紧依附于信贷业务，即是先有贷款再有结算，结算不作为单独的中间业务形式，因此，与国际结算密不可分的国际贸易融资业务也落后于商业银行。其特点主要有：

(一)国际结算业务是信贷业务的派生业务

开发银行国际结算业务的服务对象是那些使用该行贷款、由该行代理或由该行转贷外国政府贷款、出口信贷及国际商业贷款转贷款项下的进口商。而通常外国政府贷款及出口信贷是用来支持本国出口商的出口的，即要求贷款使用者(借款人)进口该国的设备与产品。这一特点决定了目前开发银行的国际结算业务仅仅是信贷业务派生的纯支付行为。

(二)国际结算业务服务的客户资信程度较高

客户资信情况的好坏直接影响到提供融资的银行的资产质量安全程度，如果给资信较差、偿债能力较低的客户提供贸易融资，很有可能造成授信风险，形成银行垫款，为了规避这种信用风险，银行在为客户提供国际贸易融资时都会进行严格的评审工作。开发银行在客户资源上有着得天独厚的优势。该行的国际贸易融资对象一般是国字头、中字头的大客户，他们具有良好的资信状况和较强的偿债能力，内部审批程序严格，为这些客户提供国际结算业务的风险相对较小，这是开发银行国际业务的宝贵资源。

(三)国际结算业务处于被动地位

开发银行的信贷业务和国际结算业务分属于不同部门，缺乏有效的沟通与合作机制。目前，国际结算人员一般不参与贷款前期的谈判工作，仅执行信贷支付工作，这样的工作方式不利于捕捉和挖潜客户业务信息与新的业务需求，更不利于为客户提供全方位的金融服务与支持，会影响进一步开拓市场的进度。

四、开发银行开展国际贸易融资的必要性

(一)开展国际贸易融资业务是保有现有客户并开拓新客户的需要

随着我国经济国际化的发展，企业对银行的需求也不仅仅限于提供信贷支持。在今天，国际结算业务作为一种低风险、高收益的中间业务，是商业银行的“必争之地”。但是由于历史原因，这项业务在开发银行仅仅是一种从属性业务，又由于开发银行是一家政策性银行，营业网点只局限于省会城市分行，人员及服务手段满足不了日益增加的业务需要，导致开发银行国际结算业务的发展长时期地处于停滞状态，并造成部分客户的流失。因此，丰富国际结算产品，为客户提供专业的金融支持，既是保有现有客户的需要，也是开拓新客户的需要，这已经成为开发银行争取市场地位过程中一项非常紧迫的工作。

(二)通过国际结算手段提高开发银行信贷资产的综合效益

多年来，开发银行的国际结算业务仅作为贷款项下的支付工作，与国际结算紧密相关的贸易融资业务一直没有开展起来。开发银行的贷款基本为中长期贷款，资产结构单一，资金的流动性不高，收益主要依靠利差，容易受资金成本及央行存贷利率政策变动的影响。如何提高资产业务的综合收益，就国际结算业务来说有可挖潜之处：如压缩进口代收比例，适当提高远期信用证结算比例，一是变即期支付为远期支付，通过国际结算手段，把上述行为变成变相的贸易融资，就可提高资金使用效率；二是利用信用证结算，银行通过审单，发现单证不符，单单不一致，就可以利用合理拒付或索赔，以控制货物风险；三是变单纯的对外支付为综合性的贸易融资。

五、开发银行开展国际贸易融资应注意的几个问题

(一)把国际贸易融资的授信纳入综合授信体系中，并严格坚持“授信与结算分离”的原则

银行资金的运用要遵循安全性、流动性和盈利性的原则，而这三性的原则正是建立在统一授信的基础之上。授信工作是在控制银行风险的前提下，加速企业资金周转，提高竞争力的重要手段之一。银行根据与企业的历史往来情况、企业的资信、经营状况、产品的市场情况等，给予企业统一的额度。在授信额度内各种产品的额度可以周转使用，这种做法，银行既简化了手续、又增加资金的流动性，稳定了客户，达到了盈利的目的，同时亦能有效地规避风险，提高资产质量。

(二)把国际贸易融资与国际结算有机地结合起来，以融资招揽结算，以结算保证融资

贸易融资的实质是银行在为进出口商提供结算手段时，根据需要向客户提供的国际结算扩展服务。对企业的进口开证融资，开证行除了对企业的资信、进口货物国内的市场行情了解外，还要指导企业按照贸易合同要求开立有利于本国进口商的信用证，做到信用证文字简洁明确，条款完整一致，在充分、合理地维护我方权益的同时，严格遵守国际惯例，避免给国外出口商以可乘之机，或因误解而发生纠纷。而对企业出口融资，一方面出口地银行应根据代理行往来情况了解开证行资信状况，另一方面，要谨慎审核来证内容，规避信用证条款风险。同时，银行还要通过国际结算特别把好制单关，监督出口商按照信用证的要求缮制单据，做到“单证相符，单单一致”，以控制融资风险。

(三)设立符合贸易融资企业特点的客户标准，依据不同的国际贸易融资业务的特点建立不同的产品标准

贸易融资业务的风险主要包括不交单风险、审单风险、贸易伙伴的不履约与欺诈等风险。防范此类风险的最佳途径是选择从事国际贸易时间较长、信用好的客户，只为有真实的贸易背景的业务融资。由于客户正常贸易产生的现金流量是还款的第一还款来源，而公司的盈利只是还款的第二来源，客户在银行的国际贸易结算和融资业务的信用记录可以为银行提供最佳的参考数据。因此，贸易融资客户的评级标准应该有别于对流动资金贷款客户的评级标准。评级时应更多地根据客户办理业务时的信用记录，而不是财务报表反映的经营业绩来选择客户。为此，银行应该为每个客户建立业务往来档案，通过业务往来了解客户的业务能力、交易对手资源及客户履约的信用记录等等。

(四)重视和加强国际贸易融资业务的后期管理工作，控制风险

传统银行信贷工作有“三查”，其中第三查就是贷后检查，在贸易融资业务中，也必须加强后期的管理包括跟踪监控工作。一方面要避免银行内部有关部门在业务衔接上的脱节，严格履行在统一授信体制下各自所应担负的职责；另一方面，还要防止客户挤占、挪用融资资金，其中尤其要注意控制好进口货物的货权，以此避免或减轻银行授信融资业务的风险。

（作者单位：国家开发银行营运中心）