企业资金管理的几点问题思考

蒋嘉

摘 要：企業只有实现对资金的有效管理，才能保障企业在激烈的市场竞争中占据一席之地。资金作为企业流动资产中最活跃、流动性最强的部分，也是控制风险最高的资产。因此，资金管理工作具有专业性和复杂性，很多企业资金管理机制还不够完善，资金管理过于注重对现金及银行存款的管理，忽视其他环节管理。因此本文针对影响企业资金管理工作的各类因素进行分析，针对企业资金管理的几点问题探讨了解决对策。

关键词：企业；资金管理；思考

一、资金管理的重要性

企业的资金管理水平在很大程度上决定了企业的利润是否能够实现，如果企业的资金管理不当，不仅可能导致企业产生亏损，甚至可能使企业产生资金链断裂的问题。

二、企业资金管理的几点问题

（一）融资存在困难

当前很多企业存在融资难的问题，主要原因是企业融资时仅依靠银行，并且企业不重视自身的信用，在融资过程中存在拖欠银行利息等问题，再加上企业所制定的融资规划不够科学，当银行信贷政策发生调整将导致企业资金短缺。

（二）资金结构不合理

很多企业资金管理机制不科学，企业流动资产配比不合理，当企业发展过程中存在临时状况，例如企业的应收账款无法及时收回，可能导致企业资金短缺。

（三）应收与应付管理不当

首先，企业的应收账款管理不合理。很多企业在应收账款管理的过程中，没有结合企业的发展分析可能存在的呆坏账，没有针对企业的资信建立合理的评价政策，过于注重企业销售额的增长。其次，企业的应付账款管理不当。很多企业的应付账款周转期远小于行业平均值，主要是因为企业的应付账款没有得到有效管理，由于企业没有对供应商进行细致分类管理，没有充分利用商业信用。

（四）资金风险管理不完善

很多企业在对资金开展管理的过程中，没有针对资金的风险进行分析，不利于提高资金管理的效率。由于企业没有结合各环节的风险指标进行分析，也没有建立一套完善的风险预防机制，可能导致企业产生无法偿还流动负债等一系列风险。

（五）资金信息传递不当

很多企业的信息沟通机制不完善，主要体现在企业没有建立信息系统将企业各环节的资金管理数据进行集成，导致企业无法有效改进信息管理水平。

（六）基础管理工作不完善

企业的资金管理基础工作要求企业加强供产销环节数据的管理，并加强财务核算。但是很多企业的资金管理工作不完善，资金在管理各环节可能存在一定的风险。同时部分企业不重视人员管理，没有形成规范的控制措施。

三、企业资金管理的对策思考

（一）优化企业融资

第一，制定恰当的资金需求计划。企业要注重资金投入的收益以及所需要的资金，以促使企业的资金得到合理利用。首先，合理考虑国家的宏观政策。国家的各项政策条款变动都可能对企业的融资带来一定影响，因此企业需要结合宏观经济调控政策改进管理机制，采用恰当的管理策略，结合市场反馈的各类信息以及企业发展规划制定合理的融资方案，以保障企业的融资体系更加科学。其次，开展多元化融资。除了银行借款，企业常见的融资方式包括保理、ABS资产证券化、融资租赁、发债等，企业需要建立和企业自身相适应的融资方式，不同融资方式都有一定的优缺点，适用的企业不同，企业要结合自身实际选择合理的融资方式，比较不同融资方式之间的优劣，并结合企业所需要的资金数额以及资金时间选择恰当的融资方案，确保企业的融资方式能够符合企业的经营实际。最后，重视企业的融资规模与时间。企业在融资时需要将融资规模与融资时机进行统筹考虑。企业在发展过程中需要投入大量的资金，资金长期以生产资金的形式占用。为了防范企业出现资金短缺的问题，企业需要有一定流动资金。由于企业的资金需求量较大，若资金不足可能会造成企业资金链紧张，导致企业融资成本提高。企业需要结合融资期限的长短，在经营过程中合理分析融资规划。企业需要结合市场发展以及融资难度，合理计算资金缺口，以保障企业的融资方式具有可行性。

第二，维护企业的信用。虽然企业一直强调需要通过多元化的方式进行融资，但是向银行获取融资的方式还是当前大部分企业主要的融资方式，银行作为企业发展过程中不可或缺的参与方，企业需要重视与银行的信誉维护。企业需要加强与银行的合作，维护好银行信用，在借款的过程中需要及时支付利息和本金。

（二）改进资金结构

第一，改进企业流动资产各项目之间的比例关系。很多企业的流动资产比例关系不合理，企业在对流动资产进行优化时，需要认识到金融流动资产包括银行存款等方面的现金及现金等价物，这一类资产的获利能力差，需要保持企业的经营灵活性的同时尽可能降低金融资产的数额，结合企业的现金交易成本、与银行的关系等方面的情况综合考虑金融流动资产持有量。企业普遍存在现金交易成本，当现金不足时企业需要以较高的成本进行融资，当企业无法从外界获取资金时，企业只能通过减少股利或出售资产获取资金，因此需要结合现金交易成本确定现金量。同时，企业的规模越大，越容易从外部获取资金。规模越大的企业通常与供应商议价能力越强，对银行的融资能力也越强。企业要扩大企业的规模，保持良好的盈利能力，从而帮助企业更容易获取资金。

第二，合理确定流动资产各项目的比例。企业要对企业的资金规模、资金结构进行分析，判断历史数据以及同行业情况，并结合存在的不足之处进行优化。其中应收账款作为较为特殊的项目，不仅与历史数据直接相关，还与企业的赊销政策以及销售情况相关，只有确保企业的资金结构关系符合企业的实际，才能保障企业的管理水平得以提高。同时企业在对资金进行管理时，需要建立完善的预警机制，当发现某一流动资产的比例过大，需要分析异常的原因，判断是由于偶发的原因还是由于管理不当造成的，并制定恰当的措施予以优化。例如当企业存在大量的应收账款在本期收回，或本期产生较大的赊销导致应收账款数额大幅提高，这一情况不是异常的问题。但是如果其他的流动资产比例结构发生巨大改变，表明企业的经营可能发生问题。

（三）强化应收应付管理

第一，加强企业的应收账款管理。赊销作为企业发展过程中促销的方式，会使企业应收账款的数额大量增加。应收账款管理不当将导致企业的资金无法及时收回。企业在对应收账款的风险进行评估时，需要对各类信息进行详细分析，掌握客户的信用情况、经营情况等方面的信息，通过对客户的信息进行及时分析，了解客户的企业文化、管理人员资质等方面的影响因素。如果客户企业有良好的口碑与企业文化，那么就可以予以客户更高的赊销额度与账期。如果客户经营状况存在问题或存在拖欠款项的情况，则应避免赊销，防范企业产生呆坏账的问题。

第二，加强应付账款管理。如果企业的应付账款周转期过快，表明企业没有充分利用商业信用。因此企业要加强对应付账款的管理。在对应付账款进行管理时，企业需要分析供应商的实际特点，判断付款期限，结合供应商的状况对供应商开展付款。企业应该针对供应商建立合理的分类管理机制，可以将供应商分为不同类别。例如A企业在开展供应商管理过程中，甲乙丙三家供应商分别属于一、二、三类供应商，这三家供应商具体的信用政策如表1所示。

A企业的第一类供应商是资金紧张，需要及时拿到款项的供应商，给予企业的赊销期限较短。第二类是资金不紧张，予以企业一定账期的供应商，这类供应商应尽可能在账期到期日付款，充分利用商业信用。第三类供应商是在给予客户赊销条件的同时，给予企业一定现金折扣，针对第三类供应商若现金折扣大于借款成本，则应使用现金折扣及时回款，否则应充分利用商业信用。

（四）完善资金风险管理

第一，推进对资金的有序管理。资金在企业资产中占比较大，企业要实现对资金风险的有效管控，合理安排企业的资金规划。首先，企业需要分析资金的需求，企业需要结合企业的销售周期以及市场环境确定最佳的资金需求量。其次，节约企业资金的使用成本。通过盘活企业资产，优化企业的资源渠道，对企业的资源进行合理配置，控制企业的资金成本。再次，企业需要加强对流动资产和流动负债的监控，促使保持二者之间具有合理的配比，以保障企业能够有足够的资金偿还短期债务。

第二，设计企业的资金风险预警指标。企业在资金管理中，需要对资金的风险进行预警，以提高企业的风险防范能力，结合企业的实际设计合理的指标，通过分析企业现金流量与利润关系、现金流量与债务关系等方面的指标，分析企业在经营过程中是否存在问题。同时企业也需要分析企业主营业务的变动趋势指标，例如企业的销售增长率、成本费用增长率等指标，通过对各类指标的分析，判断企业的资金管理情况，防范企业产生资金不足的风险。例如企业可以分析应收账款周转率、存货周转率等方面的指标，分析企业的资金管理效率。

第三，完善企业文化。企业文化作为企业人员的价值观念和全体员工遵守的理念，对于企业有着重要的价值。企业要从自身的实际情况出发，健全资金风险防范的企业文化，要求全体成员都参与到资金风险防范中。企业的资金风险管理并非某部分人员的任务，只有全员参与其中同心协作，形成完善的风险防范体系，才能充分激发员工积极性，培养员工归属感，形成强大凝聚力。因此，企业全体成员都要认识到资金风险管理的要求，形成良好的氛围，让全员重视风险防范要求。

（五）改进资金管理信息传递

企业要在当前时代背景下发展壮大，就需要重视信息系统的管理机制。通过完善信息系统，为企业提供全方位的信息，降低信息传递过程中失真问题发生的可能性，通过改进企业的信息管理系统，促使企业的信息能够得到及时传递，促使企业的信息能够得到高效整合。企业可以通过构建ERP系统，将企业供产销环节的信息进行集成，从而提高企业信息的处理效率。通过构建信息系统，让财务部门及时了解企业采购、生产、销售等各部门的资金使用情况，促使企业各部门之间通过配合的方式控制企业的成本，从而实现对各环节的全面管控，以提高企业的整体管理水平。

（六）强化基础工作

第一，实现对资金的有效循环。企业想要提高管理效率，就需要完善基础管理机制。企业未来需要加强对基础工作的管理，要求企业加强日常采购、营销等环节中资金的管理，认识到提高企业资金管理工作的重要性，通过改进各环节的管理机制，促使企业的资金能够得到高效循环。企业需要认识到资金周转速度决定着企业的盈利能力，如果企业的资金周转速度能够提高，在盈利水平保持不变的前提下企业的效益也会增长，因此企业在工作中需要让全体成员参与其中，加强各环节的管理。

第二，建立完善的人力资源管理机制。企业的各项资金管理制度主要依靠人员落实，企业要重视人力资源体系建设，培养一批专业能力强的人员，确保人员为企业资金管理工作开展提供支持。首先，做好对人才引进环节的把关。企业在招聘人才时要综合考虑人才的综合素养，分析人员是否爱岗敬业。部分人員虽然有丰富的工作经验与良好的工作能力，但是若职业道德不足可能发生资金风险。因此企业要重视人员素养与诚信意识、职业道德。其次，健全人员轮岗机制。轮岗作为内部牵制的重要途径，通过轮岗能够防范资金管理相关人员在工作中失误无法被发现或舞弊等问题。企业要明确资金管理关键岗位人员的最长任职时间，最大限度降低关键岗位人员出现差错的概率。最后，企业要定期聘请外部专家到内部开展资金管理的培训，结合企业的出纳、会计等不同人员开展培训。培训的课程可以分为管理类、沟通类、实践类等不同类别，通过培训让财务人员掌握资金管理要点，确保资金管理环节规范。

结束语

企业要站在经营管理的全局思考资金管理的问题，企业各环节的管理工作都可能对资金管理产生一定影响，企业需要分析各管理环节的问题，全面优化企业的资金管理机制，提高企业资金管理水平，促使企业实现盈利目标。