论金融工程在我国发展的现状和完善建议

文/姚易阳（陕西国际商贸学院）

金融工程源于20世纪中叶的西方发达国家，是一门综合性学科，融入了数学、经济学、统计学等方面的知识。

随着我国经济飞速发展及全球化进程，金融工程逐渐进入我国相关领域专家学者的研究视野，也引起了社会的广泛关注。和传统金融模式相比，金融工程可提高对金融市场的分析效率，更灵敏、有效的规避风险，在传统金融的基础上更上一层楼。

一、金融市场的发展趋势

当前，我国金融市场在信息技术的支持下，获得了较大程度的发展。随着互联网在金融领域的渗透，其实时性和高效性，让金融交易可打破时间、空间限制，随时随地展开，大大提高了交易效率。金融工程相较于传统金融的本质区别是金融工程一般以虚拟货币为载体，而非必须通过银行系统的实地交易。所以，在金融工程优势的影响下，传统金融逐渐被取代，并将在今后很长一段时间内被金融工程分割交易市场的份额。但因为金融工程起步较晚，我国在相关法律法规的管理上所涉不多，大多数仍针对传统金融业务，即在相关管理上仍处于“空窗期”，对金融交易安全不利，导致网络诈骗、非法操作等情况发生较多，对金融监管提出更高要求。不少传统监管部门停留在较落后的水平，对于特殊性较强的金融工程，仍应做到研发和升级监管体系，使其能符合新时代金融工程的需要。

二、金融工程对金融机构的积极作用

（一）提高风险识别能力

由于金融交易市场具有相对特殊性，交易安全问题是金融市场上一个非常值得重视的问题。而金融工程由于具有先天的数据分析和处理能力，可以巧妙地运用互联网的大数据分析能力，加强对金融风险数据的审核与验证，以保证金融市场交易的正常进行。和传统金融体系相比，金融工程在风险分析上更加精细和复杂，能依托于以往数据，对过去长期市场波动进行分析，提前预测未来可能的风险和发展趋势，可大大提高风险识别能力，有效规避金融体系中的风险。

事物发展往往都具有两面性，有利自然有弊，金融工程虽然能够提高风险识别能力，但由于其主要以互联网为载体，因此也十分容易遭到外部的侵袭，扰乱金融市场的正常运行。因此，要想正确地运用互联网工具，还需提高自身系统对风险的识别能力，同时加强相关工作人员的风险防范意识，以便防患于未然。

（二）加强金融机构的基础建设

金融工程携带互联网、大数据分析、数据筛查等金融工具进入了一个新的阶段，实现了金融创新上的又一个奇迹，加强了金融机构的基础建设，以这些金融工具为基础，为金融交易提供更多便捷的服务，对于经济发展起到至关重要的推动作用。现代金融市场中，互联网技术和金融工程是各类资金融通网络、支付清算系统、金融数据分析的有力支持。信息化金融平台的搭建，更是通过金融工程进行设计开发的。上述金融工具，不仅能为人们提供日常金融交易的便捷服务，也能提高金融分析效率，帮助其不断扩大金融市场，充分发挥出金融工程的实力，对于我国的金融体系将会是一个突破性的飞跃。

（三）有效打击非法借贷平台

由于传统金融在交易方面存在一定的局限性，因此给一些不法平台提供了机会，利用人们金融知识的匮乏，肆意提高借贷利率，从中谋取暴利。而随着金融体系的不断完善，国家对于金融机构的借贷利率也设有强制性规定，尽可能降低民间借贷利率，保证资金的充足供应。同时，随着金融工程的不断发展，对于借贷的流程将更加细致，保证金融借贷的正规性，提高人们借贷的积极性，加快资金流动，促进经济不断快速发展。

（四）对价格变动更加敏感

金融工程的流动性对于市场价格而言，具有十分敏感的感知力，更易察觉市场波动，能够提前设计好应对措施，更具有前瞻性，这也是当今金融工程热门的原因之一。同时，由于大数据平台具有强大储存功能，而金融分析又需要依托强大的金融数据，金融工程无疑是为其量身定制了一个数据储存空间，以便分析工具调取数据。

三、金融工程在我国发展的现状和问题

（一）金融体制

我国现阶段的经济体制尚处于转型中，作为新事物出现的金融工程还不能适应国内市场的发展，而且，中国目前的市场也不能为金融工程发展提供平稳的环境。传统改革模式仍处于主导地位，风险管理意识较薄弱，抵抗能力也较差，需要加强在金融竞争力、创新力等方面的培养。金融市场也未形成完善的法律制度，制约了资本的有效流动。

（二）金融技术

金融工程中融合了数学、经济学等多个学科，需要有较先进的技术和设备支持，还需要敏锐的市场经济意识和及时发现、规避风险的能力。但就目前看来，虽然我国金融工程基础建设速度快，金融业务电子化效果良好，但在信息技术建设上，还有一定缺陷，不少领域都没有树立起网络化、电子化的意识，与现阶段的网络建设仍存在较大差距。而且，网络安全性也不高，限制了金融工程的发展。

（三）金融人才

对于新兴事物的金融工程来说，我国在该领域的人才培养上还没有形成丰富的经验和较为成熟的模式。在金融工作中，需要能准确进行数学计算、拥有建模能力的人才，还需要了解经济学，有较强的实践操作能力，以及协调组织工作的素质。但目前我国在专业人才的培养上还远远不够，相关金融人才往往只具备扎实的金融理论知识，却不擅长数学建模和投资计划，复合型人才严重不足。

四、促进金融工程发展的策略探讨

（一）完善金融体制

金融工程体制本身非常复杂，是一个综合性的系统工程，需立足在宏观经济体制的基础上，关注金融市场的微观发展。我国政府应加快对金融体制的改革，加强宏观调控，协调银行和企业间的和谐关系，让上述两者均可独立运作、自负盈亏。完善金融法制建设，加大人力、物力的投入，根据国际惯例和我国实情来构建金融工程的法律体系，保证金融工程有法可依。在实际操作中，金融工程应遵守国际金融行业相关标准和政府出台的各项政策，与资本市场协调一致，构建行之有效的金融体制。

（二）完善金融技术和监管体系

先进的技术有助于金融工程的进一步发展。国家应改善金融工程架构技术，加强和金融工程各部门间的通信，提高网络信息技术的便利性，使网络工程业务更加方便和高效，进一步节省资源。探索金融工程建设技术，加快其成长速度。应构建完善的金融监管体系，树立明确的监管目标和各部门监管职责，使其各司其职。加大监管力度，应用相应行政手段，通过多管齐下，全面监管金融机构。监管部门应保持充分的交流与合作，银保监会、证监会等都需发挥自身作用，及时消除金融风险。

（三）完善金融信息管理和风险防范系统

金融信息化是现代金融工程建设的基础，信息科技和金融业务相结合，能为金融工程的发展提供可靠的支持平台，帮助领导层作出正确的决策。所以，在金融工程建设时，应全面加强信息基础设施建设，并加强对信息管理系统的建设，为人民群众提供高质量的金融服务。同时，还需健全金融风险防范系统，包括预警、控制和补偿系统的建设。参照风险预警指数的高低设置不同的预警措施，传递风险信号，促进金融风险的有效识别。在风险管理中，政府、市场和个人都应履行职责，根据风险防范相关措施来加强对风险的控制。可借鉴发达国家的风险补偿机制，立足于我国实际，建设高效的金融补偿体系，以维护社会的稳定。

（四）加强对金融工程理论的研究

应从不同角度入手对金融工程理论进行充分研究，解决其中的理论性、实践性问题，结合信息控制技术，在坚持其基础内涵的前提下，尽可能提升金融工程理论的实践应用性能。

在信息控制技术的支持下完善其基础理论体系，丰富在证券、期货等方面的分析研究，促进其实践应用性能的提升。优化金融工程理论预测中涉及的基本数学模型，使其应用范围更广泛。可借助先进的金融分析软件，简化理论应用步骤，拓展理论应用的普及范围。建立系统化研究体系，充分吸收西方发达国家先进理论，对金融工程理论系统进行优化，推动我国经济的健康发展。

（五）开展信用评估

信用评估对于金融市场的正常运行、保障交易的顺利实施起到重要作用。若没有完善的信用体系，会引发金融市场的一系列问题，如因信用问题而导致违约。

金融工程是一种全新的金融思路，能让金融工程师更加客观和理性地对待风险，并根据金融理论和市场实际，创新金融产品，推动我国现代金融业的发展。通过采用不同的工具和防范，可提高信用评估成效，以便于金融工程管控相关风险。

（六）完善金融人才培养模式

高素质专业人才是金融工程发展的关键，所以，国家应加大对金融人才的培养力度。应对现有人员进行专业培训，定期组织员工开展各类培训活动，建立合理的评价体系和奖惩制度，对一定时间内成长较好的员工予以恰当的奖励。定期举办研讨会，邀请该领域的专家展开深入的数据分析，让员工从中学习到相关的理论知识和经验。加大优秀人才招聘力度，增加招纳人才范围和规模，与本地大学联合培养金融人才，通过理论、实践相结合的方式来培养人才。

总之，随着我国市场经济的发展，金融工程在具体治理体系中仍有一些缺陷，需要进一步调整。目前，我国金融工程尚处于起步阶段，面临许多障碍，所以，需健全金融监管体系，提高风险抵御能力，完善信用体系，大力培养金融专业人才，促进我国金融行业更好的发展。

相关链接

金融工程的概念有狭义和广义两种。狭义的金融工程主要是指利用先进的数学及通信工具，在各种现有基本金融产品的基础上，进行不同形式的组合分解，以设计出符合客户需要并具有特定P/L性的新的金融产品。而广义的金融工程则是指一切利用工程化手段来解决金融问题的技术开发，它不仅包括金融产品设计，还包括金融产品定价、交易策略设计、金融风险管理等各个方面。本文采用的是广义的金融工程概念。