财务环境对中小企业融资的影响探讨

2021-11-25李艳红

经营者 2021年6期

李艳红

（宁夏力成电气集团有限公司，宁夏银川 750021）

财务环境包括内部环境和外部环境。内部环境是指企业经营管理中的治理环境，如制度制定及流程优化；外部环境是指企业所处的经济环境、市场环境、金融环境、法律环境等。内部环境是每一个企业因为自身的发展阶段和经营模式而特有的一种财务环境，一般受企业高层管理水平、企业经营业绩及财务管理规范的影响，是企业内部可控的；外部环境一般随着国家政策、行业环境的变化而变化，会对企业融资产生较大的影响，是不受企业控制的。

一、财务环境对中小企业融资的重要性

（一）财务环境影响金融机构对企业的认知和支持

中小企业想要获得银行资金支持，必须有自己的经营亮点，一方面是经营业绩和盈利能力，另一方面是规范的控制管理和企业信用。目前中小企业融资以房产、土地抵押借款为主，传统的融资方式使很多中小企业在出现资金短缺问题的时候一筹莫展、举步维艰，发现银行的大门对自己是关闭的。也有部分拥有良好财务内部环境的企业，银行敢于对这样的企业放贷，不仅给予流动资金支持，还在固定资产贷款上给予支持，主动创新融资方式，如订单贷、保理融资、知识产权贷等，比传统的融资方式更加灵活，效率更高，可以解决企业资金需求。

（二）财务环境影响企业防范风险的能力

财务风险在企业经营过程中是难以预料的，尤其是在企业投资、筹资环节，拥有良好的财务内部环境、完善的财务管理流程和管理制度，不仅可以为企业重大投融资提供决策依据，还可以将企业风险降到最低。多数情况下企业投资必定伴随着筹资活动，就会存在运营风险和财务风险，企业投资完成后未来收益是不是可持续的、公司是否具有成长性、筹集的资金是否安全，都是企业面临的风险。充分了解市场动态、国家政策导向、法律金融政策并且具备完善的财务管理流程和管理制度，可以在很大程度上促进企业持续盈利，确保企业的预期收益。

（三）财务环境影响国家及政府机关的政策支持

国家和各级政府对企业的支持除了企业符合国家产业政策、技术研发政策等，更注重的是企业的硬件条件、经营业绩及良好的管理水平。基于此，政府才能更好地帮助企业解决融资难、融资贵的问题，帮助企业引进人才，支持企业进行新产品开发、技术改造等，发挥企业的优势，服务地方经济发展。

二、中小企业融资困难的原因

（一）内部环境

1.企业自身管理水平低，盈利能力较差

中小企业在发展过程中存在融资困难的问题，更多是因为经营管理问题的限制。中小企业的营业收入少、资产规模小、员工数量少、管理组织简单、职责分工有限。中小企业的规模决定了企业薪资水平、管理水平和管理质量。许多中小企业管理松散，资金管理粗放，没有严格的审批制度和流程，存在很多的“一言堂”现象，没有形成科学的管理方式，使企业管理质量不高。另外，中小企业不像大企业那样拥有充足的现金流量，为了迎合市场，实现可持续发展，多数企业不得不以赊销的方式提供产品或服务，但应付账款不允许赊账，导致企业货款回笼缓慢，应收账款金额越来越大，企业可用流动资金逐步缩减，资金周转率越来越低，生产经营时断时续，形成恶性循环。没有充足的资金保障，企业经营成本越来越高，市场份额越来越小，盈利能力越来越差。

2.企业资产规模小，抗风险能力弱

由于社会的不断发展和进步，市场上个性化需求越来越多，竞争越来越激烈，加上中小企业所处行业具有一定的局限性，如行业政策导向、行业标准、企业研发能力、产品市场竞争能力、企业核心竞争力等，影响市场对企业的认知，导致中小企业经济实力弱、抗风险能力差、破产的可能性不断增加，使企业价值不断降低。

3.与金融机构缺乏有效沟通，合作不畅

中小企业的经营资金一部分来自自有资金，一部分来自银行借款。一般情况下银行都要求企业以房产、土地作为抵押物，认为企业一旦出现问题，可以出售资产弥补损失。对于一些综合素质差、技术水平低、经营规模小、结算稳定性差的企业而言，融资门槛远高于大企业。企业如果不注重金融环境的建设，在获得银行贷款后出现临时还款困难的情况，不及时与贷款银行进行有效沟通，而是放任不管，不按计划还本付息，甚至出现逃债的情况，最后就会与银行关系破裂，影响企业与银行的长期合作，也影响企业未来与其他金融机构的合作。

（二）外部环境

1.金融机构对中小企业贷款的考核很严格，发放贷款的积极性不足

中小企业融资主要依靠抵押贷款，但银行认定的抵押物范围小、抵押率低，而且中小企业实力弱、规模小、财务制度不健全，不能按银行要求提报企业完整的财务数据。另外金融机构对中小企业的贷款程序和大企业的贷款程序差别不大，但收益相差非常大，加上银行严格考核中小企业贷款的不良率，使中小企业难以拿到贷款。虽然政府一直帮助中小企业，呼吁提高金融机构对中小企业不良贷款的容忍度，但现实中监管部门对金融机构不良贷款采取终身追责制，限制了从客户经理到银行高层向中小企业发放贷款的积极性。

2.程序冗长，手续繁杂，融资方式单一

商业银行以贷款资金安全性、贷款生命周期“零风险”性为目标，严格审核中小企业贷款的各个环节，以审核大企业融资的标准审核中小企业，按这样的标准，中小企业能符合要求的融资方式只有抵押贷款。而中小企业融资需求的特点是金额小、手续简单、可操作性强、放款速度快、应急性强，等银行完成冗长的程序和繁杂的手续，已经错过了中小企业急需资金的时间，严重影响了中小企业的发展。

3.社会信用服务体系建设不完善，银企信息不对称

社会信用服务体系不健全，政府缓解中小企业融资难、融资贵问题主要还是以组织融资对接会的方式，以政府撮合的方式鼓励金融机构支持中小企业融资，这种方式缺乏自发性，金融机构的主动性不强，促进中小企业融资的作用不明显，不能从根本上解决中小企业的融资问题。与大型国有企业和上市公司相比，中小企业能提供给金融机构的信息有限，信息不对称阻碍着金融机构对中小企业的融资支持。金融机构为了防止出现中小企业融资不良的情况，只能设置高门槛，导致中小企业融资越来越困难、银行贷款条件越来越苛刻。

三、加强企业财务环境建设的建议

（一）建设良好的财务内部环境，提高财务管理水平

第一，中小企业要转变观念，不能只注重市场销售而忽略企业财务内部环境的建设。企业应将财务管理工作作为内部核心管理工作，坚持以财务管理为中心，树立科学的财务管理理念，以企业经济建设为中心，制定出适合企业发展的管理目标，借助现代化财务管理手段，对财务工作实施精细化管理，逐步引导企业管理者转变观念，并将财务管理维度延伸到企业的各个经营环节，加强财务监督和服务职能，使财务管理紧紧围绕业务发展，实现企业价值最大化。

第二，提高财务人员的业务能力。在经济全面发展的形势下，在企业经营过程中各种新情况、新问题层出不穷，要求财务人员必须具备扎实的业务能力、丰富的业务知识和先进的管理理念，精通财务、税务、法律等相关知识，针对企业实际经营过程中出现的各种问题，能灵活运用理论知识和现代化财务管理方法，帮助企业化险为夷，只有这样才能适应现代企业财务管理要求。

（二）优化中小企业金融服务环境

第一，差别对待中小企业贷款不良问题。金融机构的存在不仅仅是以盈利为目的，更重要的是金融机构肩负着国家赋予的政治责任，需要支持企业发展，加大市场投放力度，尤其是增加对实体经济的支持。市场变幻莫测，有投入就会有风险，金融机构应以发展的眼光正视中小企业融资，适度减小对员工的处罚力度。监管部门应对中小企业融资制定差异化的考核制度，适当放宽对中小企业贷款的考核条件，促进银行开拓中小市场。

第二，积极推动产品创新。中小企业融资迫切要求金融机构开发推出一些普惠型金融产品，按照中小企业的经营特点，优化审贷流程、降低融资成本、简化放款流程，如财税贷、科技贷等普惠业务，提高中小企业融资效率。加大金融产品创新力度，借助中小企业上下游核心客户良好的资信优势和授信额度，创新发展供应链融资，不仅为中小企业融资开辟新的融资方式，而且减少企业经营风险。