中老年朋友如何理财？

文/兴业银行北京分行产品经理 关文龙 图片提供/壹 图

何为财富管理

随着我国国民经济的快速发展，中国人均可支配收入呈上涨趋势，居民财富的迅速积累，普通居民也开始关注资本市场带来的财富机遇。市场上大多数机构也洞察到这部分需求，财富管理行业应运而生。经历十余年的发展，目前我国已形成规模达147 万亿人民币的巨大财富管理市场。

财富管理简单来讲就是通过专业的资产配置组合，满足家庭资产的保值增值目标，并通过财务规划等方式帮助家庭抵御来自经济环境变化的风险。和其他行业一样，财富管理行业也经历过“蛮荒时代”，各类行业问题频频发生，欺诈、内幕交易、夸大宣传、操纵市场不绝于耳，进入互联网时代后，“P2P 暴雷”“跑路”成了各大媒体头条，动辄百亿资金的规模让人不寒而栗。随着金融监管的深入，以及财富管理行业自发的规范，财富管理行业逐步走向成熟，各类监管细则出台，以及消费者权益保护的力度加大，为行业长期稳定的发展奠定了基础。

理财四要素

在财富管理行业的客户中，中老年朋友是一类非常重要的群体。他们在对财富管理的认知上或多或少仍然停留在储蓄时代，对于银行理财也是更多地关注预期收益的产品。但是当前市场打破“刚兑”的呼声越来越高，产品净值化改造不断提速，对于中老年朋友投资理念来讲越来越“不友好”，如何在当前环境中进行财富管理成了中老年朋友的理财困扰。

1.加强财富管理学习

根深蒂固的思维模式会影响中老年朋友对各类产品的预期，然而这种思维模式可能会给违法分子以可乘之机，他们通过夸大产品收益或者刻意隐瞒产品要素来误导中老年朋友购买，进而可能造成客户资金的损失。

因此，中老年朋友也要加强在财富管理方面的学习，需要特别说明一下的是，在互联网时代，各类信息、学习资料非常丰富，但是内容良莠不齐，建议中老年朋友要通过正规网站、书籍进行学习；互联网上的“声音”比较繁杂，部分中老年朋友出于谨慎心态更愿意相信一些负面的评论或事件，这一点可能严重影响其对财富管理的认知，从而加剧了对财富机构的不信任感，这一点需要在学习过程中保持理性，客观全面地进行了解与分析。

2.选择正规机构进行理财投资

虽然财富管理行业已经日趋成熟，无论是银行、券商还是第三方机构都在逐步规范，确保营销环节的合法合规，但是各家机构对于财富产品的推荐是不尽相同的。相对而言，传统的商业银行在产品配置上较为保守和稳健，更适合中老年投资者。银行近几年在财富管理上也投入了较多的精力，除了常规的银行理财产品外，公募基金、私募基金、信托、保险等产品也是银行产品货架上的常规产品，因此基本能够满足客户多元化的资产配置。此外银行近几年在内外部的监管下，从业人员的素质不断提高，整体规范程度也非常高，可以作为投资理财的首选机构。

3.学会资产配置

随着我国资本市场的不断发展和繁荣，理财产品也在不断地丰富和复杂化，各类市场风险不确定性也在加大，这就需要客户通过不同产品的组合和优化来达到收益和风险的平衡。

按照生命周期理论，中老年朋友处于生命周期的后半程，在收入上急剧下降，主要依靠前期积累的财富用于日常支出，因此抗风险能力较差，原则上应以稳健配置为主。然而稳健配置不能片面地认为仅能参与储蓄存款、国债等方式，其他产品一概不问，如此未免过于极端。合理的资产配置不仅仅是各类产品的简单组合，也要通过调整不同产品间的仓位和比例来平滑整体收益的波动，使组合表现出一定的稳定性。

4.投资与养老

养老问题是很多老龄客户比较关注的问题。一些保险公司也是通过金融与地产的结合，通过打造养老社区的模式来解决“老有所养”的问题。部分保险公司甚至推出了候鸟式养老，在全国各地布局养老社区，社区居民可以在不同季节选择不同的养老地点，整体上看养老社区的养老模式特点还是比较明显的，可以作为部分中老年朋友的养老选择之一。这也为中老年朋友投资理财提供了一个新的选择。

市场变化诡谲，产品层出不穷，中老年朋友在市场信息和产品选择上确实存在劣势，因此在投资理财时一定要选择正规机构，更不要听信高收益宣传，只要记住高收益必定伴随高风险就能避免很多上当受骗的情况发生。在投资理财时可以秉持资产配置的理念，做好各类产品的组合，满足自己养老、投资和传承的需求。