制造企业财务风险控制研究

傅海峰

摘要：经济全球一体化的发展使得我国企业的竞争压力增大，特别是在我国经济新常态发展情况下，制造企业面临的财务风险越来越高。而制造业是国家国民经济的重要组成部分，对国家综合实力的提升具有重要的作用。而财务管理是制造企业管理的核心，决定着国民经济的发展，因此必须要加强对制造企业财务风险的研究，并探寻相应的解决对策。

关键词：制造企业;财务风险;控制

对于制造企业来说财务风险是一种致命的影响因素，但是同时财务风险也是一种可控的风险项目，成熟的企业会重视财务风险的存在，并在保证经济利益的情况下做好对财务风险的控制。本文主要以制造企业为例，对制造企业的财务风险类型，产生的原因以及管理现状进行分析，并提出相应的解决对策。

一、制造企业财务风险类型

制造企业在发展的过程中会受到市场外部因素的影响，进而导致在市场运行过程中会存在很多的风险问题，直接影响企业的发展。财务风险是制造企业中最容易出现的风险问题，必须要通过对风险的对比，确定风险的类型，并采取针对性的解决对策。制造企业在市场环境中最容易出现的风险包括筹资风险、投资风险以及资金收回风险。

（一）筹资风险

筹资风险指的是制造企业在筹资活动中产生的资金风险。在筹资过程中由于外部环境，例如宏观调控、市场竞争、货币政策等方面的影响，导致制造企业财务管理工作中存在很多具有风险的不确定因素，如果制造企业不能及时、有效的对这些风险因素进行控制将会导致严重的筹资风险。

（二）投资风险

制造企业在发展中会存在一定的投资活动，但是在投资后会由于外部经营环境的改变或者内部运营管理的影响等导致投资行为结果存在不确定性。企业在投资的过程中都存在预期期望，而且投资本身是一个具有风险的经济活动形式，投资预期回报率与投资风险间是正相关的。投资风险的有效管控对企业的发展具有重要的作用，企业追求更高的收益，必然要承担更大的风险。所以企业在投资的过程中必须要保持谨慎，通过对大量数据的收集和实践调查后才能够作出投资决策。同时企业通过投资活动能够获取更多的利益，但是在投资的过程中必须要正视其中存在的风险问题，不能盲目投资，要在追求投资收益的同时，有效降低风险概率[1]。

（三）資金回收风险

制造企业的资金回收是保证企业现金流正常运行的关键，但是在实际的资金回收中也存在很多的风险问题。比如制造企业的产品是否能够在市场中进行有效的销售，在商品销售的过程中能够及时对款项进行收回等方面都会存在风险问题。同时随着市场竞争的加剧，企业要想在激烈的竞争环境中脱颖而出，有时必须在合同收款方式上作出让步，导致资金回收时点的延后，因此企业必须保持充足的资金量，保证资金链条结构的完整性、持续性[2]。企业财务管理中必须要制定科学的资金管理制度，并严格落实，从而保证企业在经营中具有足够的资金，并采用多种手段展开竞争，比如降低销售合同预收款以及发货款的比例，但是同时也蕴含一定的资金收回风险。

二、制造企业财务风险管理现状

我国制造型企业大部分的资金来源主要为三种方面，分别为自有资金和借入资金以及销售合同的预收款项，由于企业所处的市场竞争地位不同，此三种资金的比例也存在很大的差异，比如如果企业面临较强的市场竞争对手，则需要在销售合同收款条件上让步，因此必须要保障资金数量的充足性。但是无论哪种经营方式，保证资本的合理结构都是企业发展的前提条件。如果企业的资本结构出现偏差，必然会影响企业的经营和发展，使企业面临严重的财务负担。从我国当前的制造企业财务管理情况来看，大部分企业都属于短期负债情况，负债来源大部分能为银行贷款，而且短期负债的比例高，导致制造类企业的财务链条脆弱，一旦出现资金流动出现问题，将会导致企业陷入严重的财务风险[3]。

从企业的资金回收方面来看，制造企业中大部分都采用分期收款的方式，市场竞争越强的领域，收款的条款越不利于制造企业，稍有偏差，将可能导致企业无法及时收回款项，进而造成企业的资金链断裂，使企业陷入财务风险中。

此外，制造企业的发展需要结合社会和科技的发展不断的创新、升级和转型，需要制造企业大量的研发投入以保证充足的技术储备。技术发展方向以及趋势具有较强的不确定性，也会导致企业的投资方向失误，提升企业的财务风险。

三、制造企业财务风险产生的原因

制造企业市场竞争中存在很多的财务风险问题，对企业的整体经营效果具有重要的影响，因此必须要加强对这些风险因素进行分析。而造成这些风险的原因具有多样性，接下来将对比较常见的几种影响因素进行分析。

（一）风险控制意识不足

制造企业市场运行中，还未对财务风险问题进行全面的控制，同时缺乏有效的风险预警机制。一般都是在风险问题已经比较明显后，才采取针对性的补救措施，整个风险控制活动不连贯，不利于风险控制工作作用的发挥。同时企业管理人员在企业的市场发展中对投资项目的辨别意识不足。在对投资项目分析时关注的往往是利润，忽视投资的风险，而在高额利润的诱惑下往往弱化风险盲目投资，导致在企业运营的过程中对风险的评估预测不准确，更难以制定有效的预防措施[4]。导致制造企业的运营中容易遭受财务风险，或者遇到财务风险后无法进行有效的解决，影响制造企业的经营效果。

（二）风险监控机制不完善

制造企业在财务管理和内部控制制度的制定中，缺乏系统性和完善性，无法实现对企业财务管理中风险的全面覆盖，同时也无法实现对业务流程的全程控制。业务活动开展中，制造企业无法对财务部门、业务部门以及监督部门做好协调工作，导致财务风险无法及时被发现。业务部门在经营活动开展中过于注重本部门的业绩和盈利，将员工的收入与业务水平进行有效的结合，忽视风险规避意识的提升。导致业务人员在业务的开展中盲目注重对销售业绩的提升，忽视资金回收管理，导致企业的坏账、死账增加，而由于资金收回方面的风险导致企业的资金链无法有效的保障，不仅会丧失投资的机会，而且会导致企业的经营发生风险。从财务管理方面来看，制造企业忽视对财务系统的设置，或者在权限设置中不明确，导致设置混乱。而且财务审批的程序设置不完善，导致无法对财务工作中各个流程进行有效的风险监控。同时财务管理业务的开展效率不佳，导致财务部门无法及时发现经营管理中的存在的风险问题，使企业面临着巨大的经营损失[5]。此外，风险监控机制建设不健全，导致企业的财务管理工作开展受到影响。

（三）风险评估不合理

制造企业风险评估工作是及时发现企业财务管理风险的重要手段和方式，但是从当前制造企业的发展情况来看，风险评估工作开展中存在很多的不足之处，这也是导致企业风险问题的主要影响因素。风险评估是对企业经营项目收益以及存在风险的衡量和评价，有利于企业对风险问题的分析和辨别，并采取合理的方式对风险进行规避和控制。但是由于制造企业缺乏有效的风险评估机制，导致企业经营中的风险加大。企业财务风险评估问题的原因可以从两方面进行分析，首先，从公司层面来说，管理层缺乏与企业员工间有效的交流渠道，企业的管理和经营目标只有企业的中高层管理人员清楚，而没有将这些目标以制度的形式向员工进行传达[6]。使得企业在业务的开展中，难以实现跨部门的沟通和交流，而由于信息的孤岛性，导致企业经营中容易出现财务风险。其次，从业务层面来说，在市场活动中缺乏将部门目标与企业战略目标结合的意识，导致部门目标的设定和完成与企业的战略发展出现偏差，使企业的财务风险概率进一步提升。

（四）营销途径不畅

制造企业的销售额不足、收款方式的改变以及利润的下滑都会导致企业的现金流存在问题，进而使企业面临严重的财务危机。销售额是企业发展的主要物质条件，如果销售额不断的下降，不仅会导致企业的流动资金减少，同时也会使投资人对企业的发展失去信心进而撤资，导致企业的发展存在障碍。如果没有重组的资金进行补充必然会导致企业的财务陷入困境。同时企业的利润也是促进企业发展的重要影响因素，是决定企业发展的基本条件，如果企业的盈利不足，将会导致企业的发展受限，所以企业管理人员需要结合企业的实际发展情况，采取相应的解决对策有效解决企业的销售问题，防止产生财务危机。此外，收款方式的改变后，如果企业在采购环节未进行付款方式的相对应改变，将会出现企业在执行销售合同过程中需要垫付大量资金，会加大财务风险。

（五）现金流危机

良好的现金流是企业生存和发展的命脉，现金流危机主要体现在应收账款的回收控制方面，导致企业长期负债。企业为了能够扩大销售量，提升竞争力会对销售合同的收款条款作出让步，从而导致企业的收账周期延长，导致企业账款难以有效收回，提升企业的坏账比例，造成企业的资金短缺。对企业的生产经营造成严重的影响。同时企业为了保持现金流的平衡，必然会加大借贷资金，这会导致企业负债增加，资金成本上升，还款压力增大，造成严重的财务风险。因此企业的管理人员必须要结合企业的情况对企业的负债率进行合理的控制，防止企业财务陷入困境。现金流对于企业来说是企业的血液供应，而财务危机则是阻挡血液流通的障碍，因此制造企业需要注重对这些障碍的清除。

四、制造企业财务风险控制对策

（一）加强风险防控认知

制造企业要想能够获得更大的经济和社会效益，在激烈的市场竞争中获得一席之地，必须要加强对财务风险的控制，防止由于财务风险的蔓延导致企业的利益受到损害。同时企业管理人员还需要提升自身的风险防控认知，加强对内部控制制度的完善，并在各项工作中得到有效的落实，从而使财务风险控制工作能够贯穿于企业的各个层面和各业务程序的全过程。首先，制造企业需要在运营决策审批中，保证手续以及程序的完备性，防止對企业的财务工作造成混乱;其次，企业管理人员在投资活动的过程中，需要对双方的财务以及道德分析等进行全面的分析，考虑到在投资过程中，企业的收益以及资金收回等方面的问题，防止企业由于对市场利润的盲目追求导致企业的经营管理中存在风险;最后，制定多层财务管理制度，对财务风险以及企业发展间的关系进行评估和预测，保证二者的协调发展。

（二）完善风险监控机制

为了保证企业财务管理工作的顺利开展，制造企业必须要加强对财务风险管理机制的研究，通过对完善的、科学的风险监控管理机制的制定，实现对企业财务风险问题的预防和控制，进而为企业的健康发展和决策提供有效的依据和指导。制造企业在财务风险管理过程中还存在很多的不足，必须要进行合理的解决，为制造企业的经营活动开展提供保障。制造企业需要对考核监管机制进行完善，保证企业财务部门账表的科学性和准确性，使监督控制业务工作能够充分发挥作用。而且制造企业还需要加强对财务部门职能的强化，合理的分析企业运行数据，并对企业未来的财务风险进行有效的预测。

（三）制定科学的风险监控评估体系

制造企业在财务风险评估过程中需要从两个方面进行，首先，对于企业层级的风险评估，企业的管理人员需要做好与各部门员工间的沟通工作，通过网络沟通渠道的建设，保证上下级沟通的畅通性。同时对管理职能进行合理的划分，从而加强对企业风险的分析，加强对可能出现风险问题的规避。员工需要认识到自身的岗位职责，明确企业的发展战略目标，并将自身的发展目标与企业的战略目标进行结合。比如在销售的过程中，明确涉及到资金回流的收款条款的审批权限，必须要对销售方的资产情况、信用情况等进行合理的评估和分析，防止企业资金收回困难，或者收回周期长，从而造成坏账。其次，对于业务层级的风险评估，将企业各部门的目标与企业的战略目标结合，提升各部门对外部风险识别的能力，并做好风险规避，保证财务工作的健康、稳定运行。通过这些措施的采取，有利于制造企业财务风险评估工作的完善，便于及时发现经营中存在的风险，并提升企业的运营效率。

同时企业的发展与市场的运行情况具有紧密的联系，由于市场的不稳定性，导致制造企业的经济活动中存在诸多的风险，对企业的发展具有直接的影响，因此针对企业的财务风险必须要采取针对性的措施进行解决。制造企业为了获取更多的利润，需要提升管理层对企业财务风险的认知，防止由于企业财务风险的存在导致企业的经济效益受损。同时做好对企业风险控制机制的建设，使企业的财务运行中能够受到监督，保证财务运行的科学性。

（四）建立财务风险模型

为了加强对企业财务风险的控制，企业需要建立财务风险评估模型，进而对企业的财务现状、财务成果以及经营发展等进行评价，从而为企业财务风险的防控奠定基础。可以针对财务风险预测和分析从风险发生的可能性以及影响程度两个方面进行模型的构造，并采用定量与定性结合的研究指标。通过概率技术、压力测试、计算机模型以及情景分析等方式对企业的财务风险情况进行分析。同通过对各种预测结果的测算，在标准值的基础上采用模糊综合评价方式对财务风险评估模型进行完善，通过财务风险模型的建立，对企业的资产能力、盈利能力以及偿债能力等方面的风险影响因素进行分析，及时发现企业存在的财务风险，便于积极采取相应的解决对策，做到对企业财务风险的合理管控。例如，通过模型测算，在销售合同收款方式改变的情况下，会造成多大的资金缺口，这样就可以部署采取相应的解决对策，修改采购合同付款条款以延后现金流出或者增加流动资金贷款以补充现金流入。

（五）加强现金流管控

企业为了保障经营活动的顺利开展，必须要保证资金流，提升企业的现金周转速度和变现能力。现金是企业生存的基础，加强企业资金周转，控制企业资金收支，并严格执行财务管理制度是保证企业现金流健康周转的保障。首先，通过建立严格的预算管理和监督管理体系，按照资金流出的性质和金额大小划分不同的等级，针对不同的等级设定不同的审批权限，例如，最高控制等级的需要具体负责部门领导、企业主管领导和财务总监联签，而预算内的支出则仅需要业务部门领导审批即可。其次，加强监管的同时，也可以在企业内部开展了资金节约宣传和激励活动，提升企业员工的资金节约意识，并对在企业资金节约方面表现突出的员工给予一定的奖励，发挥员工节约资金的主动性。最后，更要重视对现金流入的管控，例如加强销售合同的收款条款审批，加强应收账款催收工作。总之，在现金流管控的问题上，企业应做到“节其流，开其源，而时斟酌”。

五、结语

制造企业是我国国民经济发展中的重要组成部分，在研发、销售、采购等各个环节中都可能会存在财务风险问题。因此制造企业为了有效的应对企业的财务风险问题，需要结合自身的特点做好对企业财务情况和风险的评估，加强企业的成本控制，保持企业现金流的平衡，提升企业人员的财务风险控制意识，并设置完善的风险预防机制，提升企业的财务风险核心技术以及创新能力，为企业在市场竞争中能够获得一席之地，提升企业综合实力奠定基础。

参考文献：

[1]陈卫红.制造类企业财务风险管理研究[J].环球市场，2018 （24）：93，134.

[2]杨慎立.制造企业财务风险管理创新机制研究[J].中国集体经济，2018 （4）：131-132.

[3]宋迪.制造业企业财务管理的风险与应对措施[J].今日财富，2018 （06）：75-75.

[4]王泽富.简析财务风险下的制造企业成本精细化管理[J].中小企业管理与科技，2018 （9）：1-2.

[5]王庆国.制造企业内部控制与财务风险管理研究[J].现代经济信息，2017 （15）：210.

[6]狄桂华.机械制造企业财务成本管理模式探讨[J].中国市场，2018 （33）：154，156.