国际PPP项目招投标阶段风险分析及对策建议

2019-11-28刘玉

商品与质量 2019年15期

刘玉

中国葛洲坝集团机电建设有限公司四川成都 610091

PPP模式是政府机构与社会资本共同承担风险、合作共赢的合作模式。近年来，中国逐渐加大、加深PPP模式在国际基础设施建设上的应用。然而，相比于国内PPP项目，国际项目面临的风险更大，现实情况也更为复杂[1]。

1 PPP项目和一般项目在招投标机制的差异

和一般项目相比，PPP项目的招投标主体有明显的区别。一般项目投标人为工程承包商，而PPP项目招标人为政府部门，投标人则为长期经营者及项目投资人。PPP项目在招投标初期并无明确工程技术标准与具体方案，招标文件只需说明项目需具备的标准。另外，一般项目在招投标中，主要是寻找适当的工程承包商，而PPP项目的目的是找合作伙伴。这些因素决定了PPP项目和一般项目在招投标中面对的风险有所不同。

2 国际PPP 项目的风险

根据国际形势的变化情况，大致可以把PPP项目风险分为以下几类。

2.1 政治方面

通过新闻、报纸和书刊等方式侧面了解项目所在国的政治形势，这其中包括国内和国外。还应该调查项目所在国中的国民的看法，对此事有无歧视、误解、偏激等看法[2]。投资人在投资项目之余，应着重考察中国与投资国是否签订保护协议，以及两国政府是否给予投资者公平的待遇，以及对投资资金的收取和国有化措施及补偿规则等。但凡那些没有给投资项目提供多方面保障的国家应保持警惕并做慎重考虑。

2.2 法律方面

相比较于一些发展处于劣势的国家。英国、澳大利亚、新加坡等国家具有较长的发展历史，他们国家与PPP项目的投资相关的法律比较健全，避免了前者在投资PPP项目的常出现的一些法律问题。想比之下，前者在内容上所包含的法律规章、通知、意见等文献太多，从而缺乏解决实际情况的能力的问题。国际上，不同的国际所推行的PPP的法律会有所不同。

2.3 准入机制方面

首先是准入审查。一般来说，准入审查带着一定的风险，主要突出在发达国家，这类问题多以“安全审查”和“反垄断审查的形势体现”，有可能给中国企业在外投资带来风险，主要是因为企业性质与北京和投资领域。因为大部分发达国家对中国怀有捷信。并且多数国家都会将军工和能源矿产等重要产业放在国家安全的首位去管理。其次是准入流程[3]。依据各国准入法不同的要求，存在先参与招投标，中标后再进行所在国家的项目注册和操作。

3 招投标阶段的风险控制

3.1 全面分析项目所在国的法律法规

PPP项目所在国的法律法规对项目建设有很大的影响。投标方在投资国际PPP项目时，应重点考量中国与PPP项目所在国是否签订双边投资保护协定，对中国投资者的投资和业务是否给予公平待遇以及对外投资财产的征收和补偿措施等。例如，英法海峡隧道项目前期，施工方对相关法律法规缺少研究，对合同中政府对安全管理和环保措施的强制性要求认识不清，造成施工阶段成本超支，又无法得到政府补偿，最终导致项目无法顺利施工、项目公司申请破产保护。因此，投资者在进行国际项目投资时，一方面要综合考虑PPP项目所在国相关法律、法规的具体情况，详细分析东道国对外来投资的准入机制，以及对招投标、特许经营程序和相关税收等相关标准和政策，并充分了解所在国劳务、环保等相关规章制度，最大限度减少所在国法律法规方面的潜在风险；另一方面对外投资企业可通过与所在国具有资质的律所、建设咨询公司合作，借助其专业经验和优势规避项目全周期的法律风险，合理解决出现的法律纠纷，降低损失。

3.2 深入研究国际PPP项目可行性

国际PPP项目投资面临风险极为复杂，在预期收益和实际收益方面差距较大，投资回报存在很大的不确定性。在进入国家PPP项目投标时，必须在政治、经济、社会、文化等方面进行全面可行性研究。比如泰国的曼谷高架桥项目前期对项目社会经济评价不充分：当地公众对道路选址不满意，引发民众抗议，承包方不得不自担风险对道路线路进行更换，致使项目实施受到影响、引起成本大幅增加；对所在国经济因素分析不准确、对汇率风险预估不足：1997年泰国爆发金融危机，导致泰铢贬值，项目受到汇率风险影响，且当地政府对相关经济风险不承担补偿责任，致使项目出现不可预估的成本增加，进而影响项目顺利实施。

3.3 对不当竞争的可能性严格审查

跨国PPP项目投资中常会遇到当地市场上的不正当竞争，国际承包商必须对PPP项目所在国市场规范、实际项目招投标进行深入调查，以判断不正当竞争发生的可能性。通过与当地具有资质的建筑咨询公司或律所进行合作，降低参与到存在不正当竞争招投标的可能性，对签订PPP项目框架协议的内容谨慎审核，避免潜在合作方带来的其他不可预见的风险。

3.4 建立PPP项目风险承担和控制

PPP项目建设周期长，涉及多方参与，建立完善的PPP项目风险控制机构对保证项目顺利进行有重要作用。PPP项目在招投标阶段的风险分担主要通过合同规定的方式进行划分。风险的划分要遵循公平、风险成本最小原则，由低成本者承担风险；遵循风险收益对等原则，在PPP项目中，获得收益相对较大的一方承担该项风险；遵循过失原则，风险交予招投标过程中引起风险的一方承担。