非利息收入与商业银行整体经营绩效的实证分析

王冰杰

摘要：本文基于中国14家上市商业银行2008Q1-2018Q3的季度面板数据，通过实证研究发现，我国商业银行非利息收入业务与银行整体经营绩效前期呈现显著负关联，但非国有银行的非利息收入业务长期发展下，存在与银行总体绩效表现显著正关联。

关键词：商业银行;非利息收入;经营绩效

一、引言

目前我国银行主动追求经营多元化，促进非利息收入业务实现大力发展，但学术界对非利息收入占比提升对银行综合绩效的影响研究尚无确切定论，因此本章运用杜邦分析的基本思想，通过构建银行综合绩效指标，实证分析非利息收入业务对银行综合绩效的影响研究，并解释其主要的影响机制。

二、银行综合经营绩效指标

本文选取资本收益率、成本收入比、存贷比、贷款资产比率、拨备覆盖率、不良贷款率和资本充足率进行评价，根据因子分析的基本原理，确保因子分析结果的准确性，首先要对逆向指标进行正向化处理，主要包括：成本收入比，存贷比，不良贷款率。下面以2018Q3检测样本为例进行分析。

通过KMO和Bartlett检验合格后提取公因子，同时建立因子载荷矩阵并对因子命名，为了使因子的信息更加清晰独立，本文采用最大方差正交旋转法进行因子旋转，最终计算各公共因子及综合因子的得分。同时通过分析下表成分得分系数矩阵，根据其结果，计算银行综合绩效F值。（见表1）

三、非利息收入与银行经营绩效关联

本文选取我国14家上市商业银行2008第一季度至2018第三季度的数据为样本进行实证研究，解释变量为非利息收入占比（NII），控制变量总资产规模（ATG），设计实证模型如下：

F=α+β（NlI）+β（NII）β（LNATG）+ε（1）

式（1）中：F表示商业银行的综合经营绩效，NII代表非利息收入占比，LNATG表示商业银行的总资产规模对数。

建立面板数据后，本章采用stata15.0进行估计，通过Hausman检验，本文采用固定效应方法估计，采用全样本和分组样本回归。（见表2.表3）

通过回归发现我国商业银行非利息收入业务与银行整体经营绩效前期呈現负向显著关联，随着我国非利息收入的发展，对银行的经营绩效起到削弱作用。国有银行的非利息收入业务对银行的综合经营绩效整体呈现单调负向影响，非利息收入业务对非国有商业银行长期看呈现正向关联，即非利息收入业务长久发展平衡后，会促进非国有商业银行的综合经营绩效实现同向协同发展。

参考文献：

[1]王谦.我国上市商业银行收入多元化与风险调整收益增长的相关性研究[J].中国科技产业，2010（04）：82-85.

[2]魏世杰，倪旎，付忠名.非利息收入与商业银行绩效关系研究——基于中国40家银行的经验[J].未来与发展，2010，31（02）：51-55.