国内和国外商业银行个人理财业务发展概况

[摘要]个人理财业务是当代金融行业非常流行和热销的业务，随着经济的快速发展，个人理财业务也发展迅猛，产品种类繁多，形式多样。国外的理财业务起步较早，发展比较完善和成熟，而国内的理财业务起步较晚，但整体发展态势良好。商业银行作为理财业务最主要的发行者，国内外的商业银行发展概况有所不同。

[关键词]商业银行；个人理财；风险

[DOI] 10.13939/j.cnki.zgsc.2019.20

1 商业银行个人理财业务的内涵与类型

“商业银行个人理财业务是指商业银行以有价值的个人或家庭为服务对象，根据客户的资产结构、收入状况及自身投资需求和风险承受能力，运用各种金融工具的投资组合、信息技术及广泛的信息资源等专业优势，为其提供全面的、个性化的私人理财方案的全方位综合金融服务。通过这些服务使客户的资产达到安全性、流动性和收益性的统一，以实现客户资产的保值和增值，从而满足客户对投资回报与风险的不同要求[1]。”在日常所见到的个人理财服务一般有以下四个特点。

第一，个人理财业务面向的一般是在规定范围内的客户群体。客户购买理财产品时是根据自己的风险承受能力和资金情况而定的，就目前的金融市场而言，商业银行的个人理财业务起点金额从原来的5万降到现在的1分钱都可以做理财。但投资起点不同，理财的预期年化收益率是不一样的，高起点金额的理财往往收益率了高。

第二，个人理财业务已经开始细分和广泛化。一般而言，在理财产品发行初期，客户的目标是增加收入，商业银行的目标是聚拢更多的资金。而当个人理财业务发展到更高的层次时，人们做理财的目标就变成了科学运用财富，客户就想要通过理财为自己设计一套专属的产品，提高综合收益，满足收益和养老甚至保障等需求。

第三，实行一对一的专属客户经理制度和客户的贵宾卡制度。当今社会的现状是，我国的商业银行之间的竞争越来越激烈，如果单纯从理财产品创新上去吸引和稳定更多的客户显然是远远不够的，各个商业银行开始想法设法的开发特殊的服务，力争与别的银行不同。不仅在平时的大堂服务和柜台服务中为客户带来不同的服务体验，更是在个人理财产品上设计个性化的产品和服务，对个人理财产品的改革方案也是层出不穷。而商业银行实行贵宾卡制度，一般情况下 ，根据客户在银行资产的多少，分为1万以下、1万到5万、5万到50万和50万以上的不同的级别。这样做的目的是可以更合理的为客户分级，让商业银行更能有针对性的为客户提供服务和产品，提高客户对商业银行的满意度，有利于各个银行之间竞争。

第四，网络的发展。现代化网络的快速发展和大数据时代的到来，电子化服务已经渗透到商业银行的发展中来，商业银行在为客户做个人理财业务服务时，已经从原来的坐商演变成现在的行商，不再把客户局限在那三尺柜台上办理业务。各家商业银行的网上银行，手机银行，微银行，智能机器人，高智能循环机等方式的推出，不仅为客户办理业务提供了便利，提高了个人理财业务服务水平和效率，还为商业银行自身的理财业务甚至所有能包含的业务的发展提供了更大限度的便利条件。

在过去的金融市场中，商业银行主要的利润来源是存贷款的利息差，那个时候银行的功能最主要的就是为客户存钱，把一部分客户的存款再贷款给需要的客户。但随着现代金融市场的快速发展，商业银行仅仅依靠存贷差来获取利润已经不能再维持一个银行的生存，更别谈发展了。现在，各家商业银行都在发展中间业务和代理业务，而个人理财业务又属于银行中间业务的种形式，经过多年的发展，现在已在银行的中间业务中占据很高的地位。由于各个商业银行都在大力发行个人理财，技术和各方面的能力都差别不大的情况下导致各家商业银行的个人理财业务也没有太大悬殊，连客户比较看重的理财收益率也都很相近，所以，现代金融市场上的个人理财产品市场竞争十分激烈。根据市场发展的要求，个人理财产品的类型不尽相同，一般情况下，我们根据理财产品的收益是否固定分为固定收益产品和浮动收益产品；根据投资币种的不同，分为人民币理财产品和外币理财产品；按照银行把募集的客户的资金投资领域的不同，分为债券型、信托型、挂钩型及QDII型产品。根据风险等级的不同，又可以分为基本无风险、较低风险、中等风险和高风险的理财产品。客户在买理财产品之前，商业银行的工作人员会为客户做风险测评，根据客户的实际情况评估出客户的风险等级，商业银行会根据客户的风险等级在合适的时候推荐合适的客户合适的理财产品，而客户也可根据自己的资金和风险承受能力，选择适合的理财。

2 国内商业银行个人理财业务发展概况

我国商业银行个人理财市场经过了改革开放之后三十多年的发展，由以前的小局面发展到了如今占据商业银行业务重要比重的现状，随着中国整体经济的快速发展，人们积累的财富也越来越多，社会的发展导致人们视野的开阔，同时，人们知识水平的提升导致人们思想观念的转变，投资的理念也在发生很大程度的改变。商业银行也迎合客户需求，经营的业务已经不再是单纯的存取款业务，也不再是基本的理财业务，现在的个人理财业务已经发展成为一项综合化服务的银行业务，也已不断涉及到客户投资的很多方面。“银行开展个人理财业务具有巨大的优势。相对于其他金融机构，银行拥有最为庞大的资产，在将储蓄转化为投资的能力上有着先天的优势，另外，商业银行在中国发展时间最长，在各个金融市场上都具有规模优势和丰富的操作经验，而眾多营业网点也使其在面对广泛的个人投资者时占据无可替代的领先地位；相对于人个，银行在专业知识、信誉、技术等资源上的优势不言而喻[2]。”

由表1中数据可见，我国的个人理财业务发展很快，从2015年426家金融机构发行60879只理财产品，用了两年时间，到2017年已经有562家金融机构发行了93500只理财产品。个人理财业务也是近几年国内商业银行新兴起的创新业务之一。一般代理有基金，保险，贵金属等产品，现在慢慢已经从简单的存贷款业务发展成为一个相对而言个性化程度高，全方位的综合和越来越现代化的金融服务。

2 国外商业银行个人理财业务发展概况

个人理财业务，又被称为私人财富管理业务，是私人银行的业务延伸，也是商业银行等金融机构向富裕的个人客户提供一种综合性金融服务，国外的商业银行更倾向于高端的个人客户市场。因此，实质上个人理财业务属于传统的私人银行业务。在个人业务理财方面，欧美等西方发达国家已经有100年的发展历史。最初，瑞士的银行业界向富裕的客户提供1对1的金融服务，同时也包括一系列的增值服务。例如，提供匿名存款、投资提议、医疗保障，以及为整个家庭提供全方位的服务和出国服务等，大致分为三个阶段。

第一阶段：从1930年到1960年。这个时期是海外商业银行个人理财业务初步发展的时期。起因是，保险公司的保险销售人员为了完成保险任务，为有保险意向的客户设计的保险方案，他们会根据客户的学历、年龄和收入状况等方面的差异，利用生命周期理论不同阶段间的差异，建议客户选择不同的保险产品，来实现未来资产的增值。

第二阶段：从1960年到1980年。这个时期是海外商业银行资产负债管理理论的形成期。在这个理论的影响下，商业银行也认识到为顾客提供多元化服务的可能性和必要性。各商业银行等金融机构为了增强顾客的忠诚度，提高自己在市场上的竞争力，致力于满足顾客的实际需求和不同的资金投资计划。这时候，金融机构普遍开始实施以顾客为中心的经营战略，针对不同客户的经济实力和个性特征，不同顾客对资金需求的差异，全面了解客户的需求，为客户提供个性的金融商品和服务。与此同时，私人银行内部也开始进行相关部门的职能调整，并大力建设内部软件设施，为顾客提供最便利、优化和安全的服务。在此阶段，个人的理财产品是“产品化”的方向发展，诸如传统贷款业务融合、投资业务、私人银行业务、咨询顾问业务等全面发展那。1980年代末，综合性理财产品迅速发展，商业银行的个人理财业务已成为主要方式。结合不同的风险偏好，将客户的资金与保险、基金等产品结合，这些组合商品会被出售给不同的客户，使客户分散投资风险，能获得更高的综合投资收益。

第三阶段：从1980年代至今。随着金融市场的迅速发展，市场银行的管理理论也从资产负债管理转向顾客管理理论。商业银行根据顾客的风险负担和风险选择，运用不同种类的金融衍生產品向顾客提供差异化的个人服务。同时，个人理财产品也可以让客户更加相信银行，大力发展个人理财业务是适应国家经济发展的大势所趋。现在的个人理财业务已经与保险公司、信托公司、黄金公司和基金公司的一些相关业务交叉销售，共同以银行卡为载体代理以上合作的各项理财业务。

参考文献：

[1]杨飞.商业银行个人理财业务研究与展望[J].金融论坛，2009（4）.

[2]刘新华.我国商业银行个人理财业务发展的问题和策略研究[J].中国商论，2016（30）.

[3]吴燕.我国商业银行个人理财业务的研究[J].中国商报，2015（14）.

[4]高秀艳.我国商业银行个人理财产品创新[J].中外企业家，2014（9）.

[作者简介]彭园园（1986-）女，河南睢县人，河南财经政法大学工商管理研究生，主要从事个人理财业务风险研究。