试述企业并购过程中如何做好税务筹划

2019-01-28四川新力光源股份有限公司张小琴

中国商论 2019年13期

四川新力光源股份有限公司张小琴

企业为了增强自身的市场竞争力，通常会采用企业合并的方式，吸纳更多的市场资源，以规模来换取市场生存和发展的空间，更加合理的对企业各种资源进行分配。税务筹划工作在企业并购中发挥着非常重要的作用，通过财务筹划工作，可以降低在并购过程中的税收成本，并降低并购可能造成的各种风险，提高企业的经济利益[1]。

1 企业并购税务筹划的概念

企业并购通常包括企业兼并和企业收购。在企业并购的过程中，通常是建立在自愿、平等基础之上的，通过一定的经济方式来获得其他企业的产权，是提高企业自身竞争力的一种非常关键的手段。

在企业并购的过程中，通常会涉及营业税、增值税、土地增值税、契税、印花税、企业所得税等几个税种。例如，在阿里巴巴战略投资新浪微博的过程中，阿里巴巴集团投资了约35.6亿人民币，占有新浪微博公司18%的股权，成为该公司的第二大股东。在该股权并购过程中，企业需要按照并购的方式和性质，采用不同的税种和应征方式。

税收筹划是指在税收法规的规定范围之内，对经营、投资、理财活动进行事先的计划和安排，尽可能地降低在并购过程中的税收支出，从而达到节税的效果[2]。

企业并购和税收筹划之间的关系。企业通过并购行为，可以有效增强市场竞争力，提升企业应对市场危机的能力，还可以达到节税的目的，但这并不是并购的主要原因。税收筹划是指，根据当前我国纳税要求，对公司可能存在的各种税收项目进行预测，然后合理制定纳税计划，从而达到节税的目的，但这对企业相关财务人员有较高的要求，如果规划不好，很可能会产生反作用，甚至可能出现违反法律规定的可能。因此，税收筹划并不是企业主要的目标，是为企业并购所服务的，具体从以下方面来建议企业在并购中的税收筹划。

2 并购企业选择的税收规划

(1)并购那些有业务关系的企业。我国相关税务管理法规定，两个企业之间在完成市场并购后，两个企业之间的商业行为就不需再交纳增值税，两个企业的法人合并成了一个，货流被视为两个企业之间正常的物流流转。虽然赋税总额度不变，但企业可以通过延缓交纳税收金，而获得更多的流通资金[3]。此外，根据我国消费税的相关规定，如果企业和并购企业之间属于销售与购买关系，在企业完成并购后，两者销售之间产生的消费税就会认定为企业内部之间的资金流动，这会有效降低并购企业的消费税，降低了企业的生产经营成本。此外，企业在并购之后，还可以延缓纳税行为，让企业在运转项目过程中，获得更多的流动资金。在企业营业税方面，两个企业在并购之前进行的劳务、销售不动产等活动，就不需要再交纳营业税。

(2)并购国家重点税收扶持的企业。由于我国各地情况往往存在较大的区别，各地方的税收制度也会存在较大的差别，选择并购不同的企业，往往会带来不同的税收制度。国家在重点扶持经济发展的地区时，往往会选择与开发商进行合作，国家在开发这些地区的过程中，需要投入大量的技术，企业选择入住这些地区，也会得到大量的政策优惠项目。因此，企业在开展并购的过程中，应该尽量选择这些地方的企业，享受到更多的优惠政策，这些地方通常包括经济特区、沿海经济开发区和高新技术区等，它们往往可以享受到15%的税务优惠政策，如果经营超过一定的时间，还可以享受更大幅度的税收政策优惠。

(3)选择并购出现亏损的企业。根据我国相关税法规定，如果企业出现了严重的亏损，企业可以在下一年度得到税收补偿。企业在并购完成后，并购企业可以用弥补完的亏算抵销当年的纳税额。但在这个过程中，应该注意到一些问题，被并购企业的非股权成分不得超过本企业股份部分的20%，不然，目标企业在并购之前的亏损在并购之后，是不能再被继续使用的。此外，并购企业还应该做好对其亏算情况的具体研究，探究企业在并购后发展的成本投入，以及该企业是否具有一定的发展潜力，或者对该企业进行改造是否可以给企业注入新的活力。通过对以上问题认真思考之后，如果目标企业无法达成相关的要求，就应该放弃收购，否则很容易对企业未来发展，造成较大的损失[4]。

3 企业并购税务风险分析

企业的并购环节往往非常多，企业并购效果好坏对企业未来发展，有着非常直接的影响。在并购的过程中，一定要处理好税务问题。一旦忽略对税务问题的重视程度，就可能会带来非常多的潜在风险，需要根据客观环境的变化和政策的变化，及时对企业的经营进行调整。

(1)税收筹划所造成的风险。主要包括由于税收筹划不完善所可能遭受到的损失。很多企业在并购的过程中，往往没有对税务筹划工作引起足够的重视，导致并购之后，各种税务问题非常多，很容易让企业陷入经营的困境之中，财务发生困难。此外，税务筹划是在企业并购之前作出的决策，一旦相关外部环境因素、经营环境出现了以外的变化，就会造成较大的风险。在并购之中的税务风险，主要包括以下几个方面。

(2)成本风险。企业进行并购的一个主要目的是节约经营的成本。在税务筹划过程中，不管是否涉及了并购问题，都会存在一定的成本问题，如果并购发生在海外，则会显得更加复杂。在通常的情况下，税务筹划的成本是指纳税人进行纳税筹划所付出的人力、物力和财力，包括显性成本和隐性成本。显性成本是指在税务筹划的过程中，所需要实际支出的成本费用，如税收筹划咨询费。隐性成本是指纳税人由于采用拟定的税收筹划方案，而放弃潜在利益。如果企业税收筹划中选择的方案成本大于收益，方案就是设定不良的，这会对企业的并购行为造成非常不良的影响，甚至可能导致并购失败。

(3)政策风险。目前我国经济处于高速的发展期，很多市场行为还会直接受到政府的干预，在企业并购的过程中，显得非常明显。很多地方政府往往出于政绩的考虑，通常会采用行政干预的手段来对企业并购行为进行干预。此外，政府在地方税务制度的制定上，具有比较大的自主权，对市场经济发挥一定的调控作用，政府需要根据经济发展形势，对现有的税收、法律和法规进行及时的调整和补充。从这个方面可以看出，企业在并购的过程中，很容易受到政策变动的影响，进而出现较大的风险。由于企业并购属于一项持续时间较长且涉及多方利益的活动，税收筹划也是其中一项长期的活动，如果政府干预过多，就会让企业面临比较大的风险。

(4)经营风险。随着全球经济一体化的不断迈进，在带来各种好处的同时，企业面临的市场竞争压力也不断增加。企业在生存、发展过程中，会遇到非常多的经营风险。处于不同生长期的企业，由于其产品的独特性，导致企业面临的税收筹划形式也存在着较大的区别。如果属于跨国并购，经营范围、经营地点、经营期限的变化，也对企业的税收筹划提出了更高的要求，如果一旦判断失误，不仅会错失各种良机，还有可能让企业遭受到较多的风险，进一步加重税负。

4 一些很好的防范对策

努力做好成本效益分析，降低风险发生的可能。税收筹划的成本是指在实际筹划过程中，所需要付出人力、物力和财力。显性成本是企业所需要直接支付的费用，如咨询费、筹资费、注册费、培训费等。通过良好的税收筹划工作，可以有效降低企业的税收成本，增加企业的财务利润，努力实现企业价值的最大化，企业通过税收筹划，还可以提高企业经营管理水平。企业在实际经营过程中，应该朝着有利于提高企业经营管理水平方向进行努力。企业的各种经营管理工作，应该围绕如何进一步降低筹资成本，如何更好使用资金，为了让企业获得更多利润为目标。企业在实际并购前，应该提前对融资、经营活动进行安排，选择最为合理的方案，不断提高企业的管理水平。在实际并购前，企业一定要在做好对并购企业和地方政策的调查工作，认真分析各种方案可能会带来的各种收益，及时和相关税务专家进行沟通，选择最佳的方案。

预测政策变化的方向，及时注意相关政策的变动，控制政策的风险。为了有效对财务筹划的政策风险进行控制，一定要努力把握好国家的相关政策，税务人员应该对国家税务政策进行认真领会。作为企业，也应该有足够抵御宏观经济波动所造成影响的能力，企业财务人员应该努力学习国家的相关税收政策，对国家的一些宏观经济政策进行了解。我国当前为了刺激地方经济的发展，都会在政策、资金、人才上给予不少的优惠政策，如果企业可以很好对这些政策进行使用，就会得到非常大的帮助。这需要企业做好对政策的了解工作，及时预测政策的发展方向，及时调整企业经营的策略。当前我国非常重视对高科技企业的发展，反对高污染、高耗能发展模式。因此，企业应该根据该政策，加强在企业并购中的针对性。如果企业在并购的过程中缺乏针对性，就容易造成风险的发生。此外，企业应该积极组织财务人员学习了解其他国家的税收政策，在并购的过程中进行灵活运用，根据外部环境的变化，及时调整筹划方案。

注重税收筹划工作的灵活性，加强对经营风险的关注。税收筹划属于理财活动中的一种，其目标是实现企业价值的最大化。所有税收财务筹划工作必须以此来开展，将其纳入到企业并购和经营战略之中。企业在经营决策的过程中，也应该保有足够的灵活性，随着客观经济的不断发展，制定备用的税务筹划方案，并根据实际应用效果，及时进行调整。

做好和税务机关的合作，防止发生法律风险。企业不仅应该加强和地方税务部门的合作，还应该做好与并购地所在机关的合作，加强与税务机关的沟通，尽量取得他们的支持，及时了解当前最新的税收信息，并对经营策略和税收筹划进行调整，保证企业税收筹划可以有效发挥其作用，降低发生税务筹划的风险，进一步加大企业并购的收益。