我国商业银行现金资产管理研究

2018-12-26宋才富

商场现代化 2018年19期

摘要：现金资产作为一种非赢利性或是低盈利性的资产，它是商业银行所有资产中流动性最强的一部分，也是银行安全性和盈利性的保障，如何尽量减少闲置头寸的占用，提高现金资产的使用效率，降低财务成本，是实现商业银行盈利性的重要保证。尽管在当今市场经济占主导的时代，市场对于现金资产及其管理产品的认可度越来越高，但大体上来说，当前我国商业银行的现金资产管理业务仍发展不完全，存在许多问题，需要不断加以改善。本文将通过对商业银行现金资产管理情况的分析与说明，指出我国商业银行在现金资产管理方面存在的问题，并提出一些建议。

关键词：商业银行；现金资产；头寸；流动性

一、现金资产的概念及构成

所谓现金资产，简单来讲就是指不花费或者几乎不花费成本便可以取得用来应付现金需要的商业银行资产，也是银行资产业务中流动性最强的一环。另一方面，银行资产保持适度合理的流动性实则是业务经营的特点及银行资金来源的性质决定的，而现金资产的管理是满足流动性需要的重要步骤，因此，可以说现金资产管理是银行资产管理的基石和保障。

库存现金、存放同业存款、在央行存款及在途托收现金是商业银行现金资产的主要构成部分。所谓库存现金主要是用于应付客户提现和自身日常零星开支的需要，指的是银行保存在进库中的硬币和现钞票。存放同业存款因其流动性较高，可归为活期存款，因此也可作为现金资产的组成部分。需要说明的是，在途现金一般最后也会成为存放同业存款，因此也是现金资产的组成部分。最后，在央行存款包含法定准备金和超额准备金，两者合称为存款准备金，主要用于满足法定准备金要求和应付提现和清算。

二、現金资产管理原则

现金资产管理的任务是在满足流动性需要的同时，将银行持有现金资产的机会成本降到最低，最终实现商业银行整体经营安全、盈利的目标。因此，现金资产的管理任务和目标决定着现金资产管理所应该遵循的原则，具体有三大原则：流量适时调节、总量适度和安全保障三大原则。

1.流量适时调节原则

流量适时调节原则可以理解为在合适的时间做恰当的调整，这就要求商业银行要以业务过程中发生的现金流量的变化为决策基础，及时的减少或者增加资金头寸，以保证现金资产的规模保持在合适的水平。

2.总量适度原则

总量适度原则是三大原则中最重要的原则，顾名思义，就是商业银行要将现金资产的总量保持在合理的范围内，在此合理的范围内，银行既能满足流动性需要的同时，又能将持有机会成本压至最低。

3.安全保障原则

即持有适当水平的库存现金，来满足银行临时支付周转的需要，来确保现金资产的安全，现金库分布于各个营业网点，因此，要健全安全保卫制度，严格义务操作规程。

三、现金资产的管理方法

现金资产的管理主要可以分为三个部分，即库存现金的管理，同业存款的管理和存款准备金的管理。

1.库存现金的管理

银行库存现金越多，流动性越强，而盈利性却越差，所以库存现金集中反映了银行经营的资产流动性和盈利性状况。只有在满足必要的流动性的前提下，正确及时的分析影响库存现金规模的各种因素，准确测算库存现金需要量，并及时的增加减少库存现金的存量，才能够使得银行盈利性得到提升。

库存现金的匡算可以分为三个阶段，首先，应正确计算出库存现金周转所需要的时间。影响库存现金周转的因素有很多，主要的有：交通运输工具是否先进；人员配置是否到位；营业网点的分布状况和距离的差异；进出库制度是否健全和营业时间能否安全衔接。其次就是测量计算出现金的支出水平，公式为（前期平均支出水平*保险系数）*历史同期平均发展速度。最后，就是计算库存现金的需要量了，由前面两步分析结果可得现金需要量=即期现金支出水平*库存现金周转时间+/-其他因素。

2.同业存款的管理

为了保持商业银行资产的流动性、安全性，多数商业银行还在其他银行存有一定数量的活期存款。而想要有效管理同业存款，就必须了解影响存放同业款项的需要量的重要因素。

（1）单位服务的收费标准。两者成正比，存放同业款项的需要量随着收费标准的提高而增加。

（2）银行接受代理行服务的数量和项目。两者也是正相关关系，数量和项目越多，存放同业存款的需要量也就越多。

（3）可投资余额收益率。两者成反比例关系，如果收益率越高，存放同业款项的需要量就越少。

3.存款准备金的管理

存款准备金的管理可由法定准备金和超额准备金管理两部分组成，目的就是在满足央行法定存款准备金的要求的前提下，又可以将超额存款准备金的规模数量控制在合理的范围内。

商业银行应准确计算法定准备金的需要量，及时上缴应缴的法定准备金数量，主要采用滞后准备金计算法和同步准备金计算法。而超额存款准备金的管理主要受存款波动、贷款的发放与收回以及其他因素的影响，正确的分析该因素的变动情况是管理好超额存款准备金的关键。

四、我国商业银行现金资产管理的现状和存在的问题

近年来，利率市场化程度不断加深，汇率市场化改革逐步深入推进，这对金融行业产生了巨大的影响，金融脱媒和互联网金融行业也从崭露头角到不断发展壮大，商业银行的内外部经营环境已经开始并将持续发生深刻变化，新的形势下只有优化资金管理、提高资金营运效率，才能有效应对现金资产管理，同时也面临着新的机遇、挑战、形势和任务。自从二十世纪初，借力电子信息及互联网技术，我国商业银行基本建立起了相对完善的现金资产清算管理体系，为不断提高资金管理水平奠定了基础，同时内部资金转移价格统一性不断得到提高进而推动了资金营运效率的提升。虽然目前成绩斐然，但与欧美发达国家相比，总体发展水平仍然存在较大的差距。

主要存在的问题有以下几个方面。

1.流动性管理“权、责、利”不统一，流动性状况持续紧张

流动性是安全性和盈利性的基础和保障，根据及时、全面、审慎的要求，我国商业银行已经基本形成了相对较为全面的多层次的现金资产流动性管理体系，且在资产的流动性经营管理中甚少出现披露，但是，商业银行的现金资产流动性状况仍然不够乐观，流动性管理体系仍然亟待提高完善。

2.原创性产品创新性不足，功能相对单一

目前，我国商业银行现金管理产品仍是交易管理类产品即收、付款管理产品为主，相比于欧美发达银行创新性多样性不足，无法满足各类客户的现金资产管理要求。

3.总行级部门偏多，部门间协调成本较高

总体上，我国商业银行总行级部门相比于欧美银行数量较多，并且现实生活中，总行级部分也在逐年增加，不仅出现部门之间业务交叉重叠现象，还使得原来在部门内部即可协调解决的问题，逐渐上升为部门之间的问题，协调难度和协调成本均出现上升趋势，这都不利于实现商业银行整体流动性、盈利性。

五、对于我国商业银行存在问题的具体建议

1.完善现金资产流动性体系管理，健全流动性成本的计算和摊销

目前，同业负债逐渐成为商业银行应对现金资产流动性紧张的问题的主要途径，这就使得同业负债的压力逐渐增大，反而加剧了原有的流动性风险。这就要求要充分考虑流动性成本收益的计量和分摊，采取资产管理区别对待政策，高流动性的现金资产和较稳定的负债享受优惠补贴政策，对于低流动性的长期资产或者固定资产实施加压措施，这就会产生资产激励和打击的分化效果，促使商业银行提高流动性资产比重，进而达到增加现金资产流动性的目的

2.不断创新现金资产管理产品，鼓励业务拓展创新

首先，应该在银行内部提高创新意识，鼓励创新行为，以解决我国商业银行在新业务的拓展方面普遍存在着管理分散、配合不够协调的问题。同时，利用现有的网络电子技术，在电子化服务方面推出具有自己特色的现金管理产品，提高客户对银行的信任度和兴趣。

3.完善银行内部管理体系，加强部门联动性，减少协作成本

加强部门与部门之间、银行与银行之间的协作效率，简化步骤，使银行网点上缴的现金可以当日入账，对于需要回收的货币能够及时轻点上缴，减少库存。

六、总结

商业银行进行现金资产管理，是要在保证流动性需要的同时，使现金资产达到适度的规模，通过降低现金资产占总资产的比重，进而为银行盈利能力提供保障，可见现金资产的管理在银行资产管理中的地位举足轻重，各个银行只有将这一环节做好才能长久经营，实现未来可持续发展。

参考文献：

[1]余苗.浅析我国商业银行现金管理业务的问题与对策[J].西南财经大学，2011.5.

[2]金雅迪.中外资商业银行现金管理业务对比研究[M].上海财经大学，2009.

[3]潘英丽.商业银行管理[M].清华大学出版社，2006.

[4]郑晓婧.商业银行现金管理业务存在的问题与对策[J].商情，2011.2.

[5]孙可娜.商业银行经营管理[M].机械工业出版社，2010.