利率市场化对商业银行的冲击以及应对措施分析

张红艳舒嘉俊曹 秀

（1.金华成泰农村商业银行，浙江 金华 321000；2.万丰奥特控股集团，浙江 绍兴 321500；3.杭州百世网络技术有限公司，浙江 杭州 310000）

一、引言

自2015年10月24日起，中国人民银行决定对商业银行和农村合作金融机构等不再设置存款利率浮动上限，2017年以后，我国的经济形势和世界经济全球化的拟合程度更高的提高，而作为经济中扮演重要角色的金融行业，利率市场化势必会成为金融业进行改革的必要途径。利率市场化的背景下，商业银行如何更好发展成了一个关键性问题。本文将从利率市场化的定义出发，探讨其优缺点，考虑其对银行冲击的内部控制等几个问题，针对问题提出合理的改进建议。

二、利率市场化的定义

利率市场化是指金融机构确定的利率水平交由市场供求来决定。也就是将利率的决策权交给金融机构，由金融机构自己根据资金状况和对金融市场动向的判断来自主调节利率水平，最终形成以中央银行基准利率为基础，由市场供求决定金融机构存贷款利率的市场利率体系和利率形成机制。

三、利率市场化的优点和缺点

（一）利率市场化的优点

1.有利于吸收闲置资金。利率市场化，央行定一个基准利率，各大银行可以根据央行的标准上下浮动调整其银行的利率。正因为如此，很多银行做法是调高存款利率，降低贷款利率，存款利率提高了，老百姓更愿意将手头的闲置资金存入银行，可以获取更多的利息。所以，银行的闲置资金可以更多。

2.实现银行多元化。利率市场化可以使得银行进行产业升级，像融资、财富管理等方面进行转变，实现银行从传统的存贷款业务向存贷款为主、融资、投资多种方式共同的经营局面。利率的市场化，为银行在为客户提供融资方面提供了更多的便捷，客户也可以无需在投行也能享受到这种服务。这样子，也为银行保证了客户的质量以及留住了原始、信用良好的客户。

（二）利率市场化的缺点

1.容易产生金融危机。据学者研究表明，世界有一半的金融危机是因为利率市场化导致的。以日本为例，日本利率市场化改革使大银行竞相抬高存款利率，降低贷款利率，甚至出现存贷款利率倒挂现象。小银行难以招架，或被大银行吞并，或破产倒闭。这也说明了利率市场化符合收益递减规律，使得大银行日益强大，小银行纷纷破产。

2.过程风险大。利率市场化是一个国家金融市场化过程中的关键一步，这一过程充满风险。由于利率市场化，银行系统将面临着更加严重的不确定性。为了争抢市场，银行将不断上调利率水平，这意味着银行将承担更多的风险。利率市场化也将使金融借款合同面临更大的不确定性，并影响宏观经济稳定。

四、利率市场化给商业银行带来的冲击

（一）银行的内部控制受损

利率的市场化导致银行在进行利率调整时，更加的自由。可以在某一个标准区间内制定适合该银行的基准利率。但是，银行一旦只顾获得收入和利润，其内部控制干势必会受到影响。银行的内部控制应该制约利率的变动幅度。日本银行业当年就是因为银行内控没有考虑利率的上限，为谋求最大利益，大幅度提高利率，导致危机。

（二）银行的生存压力加剧

利率的市场化要求银行业对其非常的敏感。央行每年对存款准备金率、贷款利率、存款利率提供一个基准利率，每一年的调整都是银行对自己的一个认定。在这样的背景下，利率的变动，对于大银行的冲击不算大，特别是我国五大国有银行，但是对于我国的中小银行、地区性银行，为了获取更多的客户资源，盲目提升利率，导致生存状况加剧，加上，我国银行数量众多，特别是地区性商业银行，盲目扩张，导致地区银行数量饱和，小型金融机构生存堪忧。

（三）银行盈利空间缩减

银行的主要收入主要来源于贷款的利息收入，而存款的利息是要付给客户的。在利率市场化的背景下，更多银行还是保持原来的模式，仍然将贷款利息收入以及利差收入作为主要依靠。贷款利率在是利率市场化的影响下，只会降低，降低的同时，银行想凭借贷款利息获得更多的收入是不太现实的。而根据相关数据表明，仅2017年一年，我国商业银行，包括五大行在内，最低的存款利率上调原来的1.2倍，最高1.5倍，这就是利率市场化带来的变化。就是这样的情况，造成更多的银行盈利减少。

（四）银行的财务风险加剧

根据2017年央行发布的《中国金融稳定报告（2017）》表明，2016年，商业银行不良贷款持续反弹。截至2016年末，银行业金融机构整体不良贷款余额2.19万亿元，不良贷款率1.91%。

表1 2016年我国商业银行不良贷款情况表（截至2016年12月）

利率市场化在银行财务风险中最主要的表现就是市场风险。我国经济在2015年增长速度持续走低，这也是银行业需要面对的大环境。利率的变动最主要体现在客户的供求关系。市场化的今天，供求关系也是考虑的重要方面。供求关系的变化导致利率的变化，国家强调供给侧改革，也是利率变化的重要信号。利率的不断调整，对银行的报表等信息影响深远。一旦形成较大的利率风险，会对银行的盈利造成影响。

五、冲击应对措施

（一）加强银行间合作

促进银行间的合作，是规避利率市场化的影响的有效途径。最佳组合是五大商业银行牵头，促进地区性商业银行与五大行合作。五大行拥有更多的资源与平台，地区性银行有自己的客户资源，对于当地特别的熟悉。所以，发挥合作优势，促进资源共享与优势互补，减少单打独斗，努力实现银银合作，减少竞争带来的压力以及利率市场化带来的冲击。

（二）推进金融机构创新

金融机构需要着眼于我国当前的发展趋势，随着中国制造2025以及互联网+的提出，金融企业也应该搭上互联网的快车，实现金融创新，为客户提供更多的更优质的基础金融服务。实现银行主营业务的扩宽，转变以贷款作为主收入的局面。借用利率市场化，着眼于我国中小企业融资问题，为中小企业融资难提供互联网融资服务，借助互联网建立评价信用体系，以人行征信系统为基础。实现银行多元化转变。

（三）加强内控制度建设

商业银行的内部控制比较企业，实施的更加具体。主要从财务制度、财务核算、经营策略等方面设置内控制度。利率市场化的冲击是对银行内部控制改革的一个信号。银行应该针对利率的变化设置利率风险内部控制制度。制度应该说明银行在调整贷款利率和存款利率，不可以超过安全利率，即设置安全利率上限。同时，提托互联网平台了解同行业其他机构所用的利率，以自身发展出发，如何实现自身利益的最大化，是内控和财务管理的重要考虑因素。

（四）推进业务转变

我国商业银行应该转变思维，特别是五大行。应该有意识的向投行靠拢。为企业、个人提供投资咨询服务。五大行是我国国有控股商业银行，拥有的资金以及客户源都是最多的，为有需要的客户提供投资服务，一条龙的服务减少客户的奔波，也为银行保留住了这个客户资源。中间业务向来不为银行看中，其实发展中间业务更有利于银行的发展，提高其竞争力。中间业务优势在于有时候不需要商业银行承担风险，那么利率市场化的冲击对于银行可以降低。发展中间业务，以市场为导向，满足客户需求。

（五）完善人才培养机制

银行的稳定发展，离不开人才的引入与培养。利率市场化带来的是经营风险与财务风险。而针对这两种风险，银行尅抽调骨干人员和引进专业人才设立专门的风险管理部门。对利率进行分析，通过对自身所在单位进行战略分析，从而计算出最佳利率，从而保证利润最大化。同时，商业银行还需要加强基层工作人员的风险防范意识，加强综合素质的培训，提升整体的水平，强大高级人才的队伍。

我国是社会主义国家，走的是社会主义市场经济，市场经济的今天，利率也变得市场化，为的就是适应我国经济格局和形式。那么，面对利率市场化带来的冲击，银行作为最主要的群体应该具备抵抗冲击的能力，在人才、内控等方面做出最合理的改变有利于银行抵御冲击，为其自身获得更多的利润的同时提升自身的竞争力和地位。