浅析商用汽车金融新模式

张连周

【摘 要】本文对商用汽车金融新模式进行了探讨，文章分析了传统商业银行贷款、信用卡分期购车、厂家及经销商担保模式、财务公司贷款、汽车金融公司模式、融资租赁模式等等几种不同的类型。

【关键词】商用汽车；金融新模式；信用卡分期；汽车金融公司；融资租赁

一、前言

随着社会的快速发展，经济体系也变得更加完善，市场也更为活跃，汽车作为一种新的社会产物，其生产、消费及使用也形成了一个全新的消费链，带来了更多的商业机会。比如商用汽车的金融模式，就是与汽车消费息息相关的现象，本文对其进行了研究。

二、传统商业银行贷款

1.传统商业银行贷款的概念

传统商业银行贷款模式，银行直接向用户贷款，银行会首先对贷款方的信用和资产状况进行必要的调查与评估，并且和用户签订好必要的信贷协议，并发放贷款。协议的内容往往包括了用户不动产抵押、用户到特定的公司购买保险、用户到特定的经销商处购买汽车等等，而在此过程中衍生的风险往往是由银行和保险公司共同承担的。在传统的商业银行贷款行为中，工、农、中、建等大型商业银行构成了重要的机构力量。

2.该模式给银行带来的不便影响

采用这样的模式，银行需要直接与用户联系，需要对汽车本身的功能、配置、价格、经销商、二手车市场等等信息做出必要的调查了解，因此必须投入一定的人力财力做支撑，也直接体现出大型银行机构资金实力强、网络覆盖广、资金成本低的独有特征。此外，银行往往会对其所获利润及所需承担的风险十分关注，但在商用汽车领域却不具专业优势，所以从实质上说，风险控制的难度会因此增大，用户资格的评价也难以达到精细的程度。

3.该模式给用户带来的不便影响

商业银行贷款也给用户带来了一定的不便，例如用户会面临一系列限制条件、需要用房产等不动产充当抵押品、需要耗费比较长的时间等待审批等等，此外贷款额度不高等也会形成一定的局限。

三、信用卡分期购车

1.信用卡分期购车的概念

信用卡分期购车是银行机构推出的一种信用卡分期业务。由于一般信用卡的信用额度有限，发卡银行一般要求持卡人必须提供财力证明，银行认可的财力证明包括房产证、商品房销售合同或者购房发票，有的银行允许信用良好的持卡人单独申请信用额度分期购车。持卡人可申请的信用分期期限有12个月、24个月、36个月三类；信用分期购车有的银行产品不存在贷款利率，银行只收取手续费，不同分期的手续费率各有不同。

2.信用卡分期购车的优势和不足

信用卡分期购车的优势是简单快捷、可复制性强。信用卡分期购车是以银行客户为主要关系的车辆销售金融模式，类似上述于传统商业银行贷款，不同的是这种模式银行一旦确定，可以在全国迅速开展，可推广性大，手续相对简单。

信用卡分期购车存在的不足：一是商用汽车的分期付款不同于乘用车信用卡分期业务，银行一般是对厂家车辆进行考察，经过大量分析之后，才推出的金融产品，除非银行总行重视，否则难以开展。二是对于购买者来说银行虽然只收取分期手续费，但是一般情况相对于银行商业贷款利率较高，增加了客户的成本。

四、厂家及经销商担保模式

1.厂家及经销商担保模式

将厂家及经销商担保模式中，放贷方依然是银行充当，但是厂家、经销商与银行、客户具有了同样的参与地位。在该贷款模式背景下，用户直接将车辆作为质押品，厂家或经销商做担保方。在该模式中，银行往往会要求厂家用保证金等物用于风险管理，厂家会专门承担用户信用评估、额度管理、逾期催收等等一系列工作事宜。

2.该模式的优势和不足

采取这种“一门式”的服务模式，用户能其中获得更大的便利，厂家和经销商也能从市场发展、销售网络稳定、用户群体更明确的形势中获益。然而，不可否认的是，汽车信贷的风险会转向厂家、经销商，因此为了降低风险，汽车厂家和经销商都需要投入更多的资金和精力。

在当前，我国的许多主流重卡单位都有厂家及经销商担保模式，比如中国重汽、北奔重汽、陕汽重卡、华菱重卡等。

五、财务公司贷款

该模式和银行贷款模式的运行原理大致一样，汽车集团下属的汽车财务公司会执行放贷主体的权利和责任；而对应的业务范围则往往集中在集团内的汽车产品方面，由此造成的风险会交给汽车财务公司及保险公司二者共同担负。财务公司贷款模式的运作，需要商用车企业、汽车集团财务公司和用户三者同时参与进来，用户可以直接把车辆作为质押物，而厂家则会在车身增设不可拆卸的GPS、发动机锁等装置以用于风险管理。

借助该模式，厂家对商用汽车用户信息的把握会比银行更全面准确，以便于商家增强管理质量，使其更加专业与细致。而且，因为财务公司本身和汽车厂家是紧密相关的，有着共同的利益，因此沟通的阻碍会因此降低，效率得到提升。目前，国内也对这种模式进行了一定的运用，比如东风汽车工业财务公司，东风经销商就成了商用汽车金融试水的先锋，并且借此在全国范围内占据了比较可观的市场份额。

六、汽车金融公司模式

1.汽车金融公司模式的概念

将汽车金融公司作为核心主体的这种汽车消费信贷模式，是目前全球范围内得到普遍推广的重要模式，许多大规模的跨国汽车企业都先后创建了专业的金融服务公司，包括大众、沃尔沃、中国重汽等等，而此举也为汽车集团带来了十分可观的经济收益。

2011年以来，我国许多汽车自主品牌也陆续加快了汽车金融发展的步伐，如中国重汽、江淮汽车均成立了自己的汽车金融公司。汽车金融公司模式在外资品牌中应用仍为广泛，例如沃尔沃客车、斯堪尼亚卡车业务利用大众金融公司开展金融服务等等。

2.汽车金融公司模式的特征

采用汽车金融公司的模式，具有不可小觑的优势，这也构成了该模式得到广泛推广的重要条件。例如，采用該模式可以打破银行信贷规模的局限，增强服务的专业水平和丰富性，使手续和流程更加简易、审批更加快速，还款周期更加灵活；然而，汽车金融公司的贷款利率也会更高，因此资金不够充足的用户也可能因此面临更大的压力。

七、融资租赁模式

融资租赁模式的形成相对较晚，是更新型的商用汽车金融模式。融资租赁公司可以按照用户选择的经销商和车辆配置，直接购买车辆，然后出租给用户供其直接使用，用户需要分阶段向融资租赁公司支付对应的租金。和普通的消费信贷不同的是，租赁期内的用户往往只能占有车辆的使用及收益权，而不能占据车的所有权。当单位的资金流相对紧缩的背景下，融资租赁在商用汽车企业和用户之间也往往能引起比较高的关注，中国重汽、徐工汽车、华菱重卡都在2012商务大会上提出了融资租赁的计划。

和常见的消费信贷模式相比，融资租赁是一种比较灵活的金融产品。首先，它的形式更加多样，在首付比例、付款周期等方面有很多方案。比如，融资租赁可以分季度付款，也可以年付还款周期为1—5年。另外，对于物流企业等法人客户来说，融资租赁属于表外融资，在公司的财务报表中并不会体现为一笔负债；这就可以使公司保持良好的资信状况及合理负债，均衡企业利税。一个良好的第三方管理平台同样重要，融资租赁公司会在融资金额中抽取少量的管理费，同时为经销商省去融资、调查、审批、售后管理等多方面的工作；在放贷主体与汽车厂家之间，也能够起到很好的沟通和推进作用。

八、结语

综上所述，加强对商用汽车金融新模式的探讨，对于促进商用汽车金融体系的完善有着极其重要的意义。商用车厂家及经销商需要明确几种常见模式的内涵及特征，以商业银行贷款模式为例，需要掌握其操作原理、主要的优势及不足、其为银行主体和用户带来的不同影响等。并对信用卡分期、厂家及经销商担保模式，财务公司贷款，汽车金融公司模式，融资租赁模式等不同模式比较，采用更适合自身需要的商用车金融模式。

参考文献：

[1]欧阳卫民.对汽车金融发展的认识[J].中国金融，2012（04）.

[2]窦彬，汤国生，魏瑜.基于产业链的中国汽车金融公司发展策略研究[J].汽车工业研究，2012（03）.

[3]孙伟.汽车金融研究进展及新动向[J].科学与管理，2012（02）.