关于对小额贷款公司可持续发展战略的思考

摘 要：为了引导民间资本创新扶持实体经济及三农企业，我国2005年出台《关于加强农村工作提高农业综合生产能力若干政策的意见》正式提出试点小贷公司。2009年至2013年，在政府宏观调控的环境下，小贷公司也经历了发展的黄金期。然而，在2014年以后，小贷公司因其固有的缺陷与市场较高的风险，发展面临着巨大的挑战。基于此，本文分析了当前我国小额贷款公司发展中呈现的主要问题，进而探讨了小额贷款公司可持续发展的战略，希望能够对相关企业的发展有所启发。

关键词：小额贷款公司；可持续发展；战略规划

近年来，随着社会经济的迅速发展，带动了农业、微小型企业的发展，面对企业普遍存在的融资难、融资贵的难题，央行与银监会共同出台了关于小额贷款公司试点的相关意见。通过建立多层次的金融生态链扶持实体经济发展，打通普惠金融最后一公里，有效配置金融资源，引导资金流向农村和欠发达地区，改善农村及中小微企业的金融服务。各地小贷公司经多年发展，逐渐壮大成为我国金融体系及普惠金融的一支重要生力军，截至2018年3月底，全国小贷公司共有8471家，实收资本8381.57亿元，贷款余额9629.67亿元。在金融扶持中小企业发展中一定程度上发挥了“补短板”的作用，特别是在引导民间资本服务“三农”及小微企业，为草根经济体增加信贷服务可得性做出了重要贡献。

一、小额贷款公司的发展面临的主要问题

（一）性质不够明确，业务发展具有较大的局限性

小额贷款公司可理解为“由自然人、企业法人及相关的机构投资创建的、不接受公众存款的、以小额贷款为主营业务的有限公司”。从会计制度、业务管理、市场风险规避视角分析，小贷公司带有金融部门的特征。但它主要以工商管理企业的名义，展开相关的金融业务，这样，势必在运行期间享受不到金融机构的筹资和税收政策，导致税负及经营成本偏高，在催收不良贷款方面无法享受金融部门的待遇，影响了小贷公司的发展。

（二）资金来源方式狭窄，融资问题严重

依据国家规定，小贷公司从银行融入的资金，不可超出净资本总量的1/2。所以，我国对于注册资金为一亿元的小贷公司，在未得到任何捐赠款的前提下，就算以最大的融资额度进行融资，它的运营资金也仅可达到1.5亿元，面对日益扩大的市场需求，存在严重的资金缺口。且有的公司流动资金在开业不久就已完全贷出，低杠杆经营制约了小贷公司的发展空间。

（三）缺乏市场风险的防控能力

大多数小贷公司目前没有被接入人民银行的征信系统。因此，无法有效地查询或评估客户的信用情况，让大部分小贷公司仅可以凭借以往的经验与人缘等方式识别风险。中小企业本身缺少抵押物、财务管理不规范、经营风险高等特点，要求小贷公司加强客户风险问题的分析与评估，没有先进的风险评价技术和较高的专业调查技术，进而产生了信息严重不一致的问题。关于内控管理制度建设方面，受制于行业内优秀人才的馈乏，小贷公司也存在诸多不足。

（四）监督管理体系不够健全，缺乏明确的发展战略

当前政府部门没有系统化地对小贷公司经营过程展开监管，“仅贷款，不存款”的小贷公司不需要受到银监会的严格监督，各省、市通常由省政府派选相关部门进行管理，全国缺乏统一的行业发展规划及监管标准，造成各地小贷公司发展环境和政策不一。若各省公司试点失败，监管部门还会面临被问责的风险，不利于小贷公司规范化发展。

（五）市场竞争加剧，面临市场风险不断增大

我国经济已进入增速换挡期、结构调整阵痛期、前期刺激政策消化期的“三期叠加”状态，宏观经济下行压力较大。目前国家不断引导金融机构的资金大力扶持实体经济及中小微企业发展，金融机构不断推出创新产品下沉服务重心。金融科技的快速发展，网络小贷的触角不断延伸服务中小微企业及个人消费信贷，导致小额信贷市场竞争不断白热化。小贷公司受民间借贷乱象影响严重，使其在营运中不断累积经营风险。

二、我国小额贷款公司可持续发展的战略规划策略

（一）提升法律地位，促进小贷公司长期发展

为了更加规范小贷公司的发展模式，我国政府提供了关于小贷公司试点的指导思想，各个省份按照本地情况，制定相应的政策，尤其对于监管与准入门槛问题上，实行差异化管理。政府部门可以对小贷公司的具体发展特点与状况展开全面地分析，制定全国行业性监管标准提高行业地位。而且，还要积极颁布、贯彻配套性的优惠政策，为其长期发展打造优良的环境，例如：财税政策，对服务小微企业及“三农”客户成绩显著的贷款公司，要进行财政补贴；提升其风险拨备资金的占比，适当提升小贷公司的呆账准备资金，以提升其抵制市场风险的水平；不断精简贷款业务的程序，例如担保、抵押、评估等，控制或直接免去有关费用。

（二）扩大融资模式，加强政府部门的金融支持

第一，发挥小贷行业协会的作用，健全与银行金融部门的合作体制。加强战略合作思想，精简部分融资手续，提倡银行“择优”为小贷公司授信，且在开通账户、结算、技术指导等方面给予大力支持。第二，扩大发展规模，允许扩股。针对合法经营、效益良好的小贷公司，如果流动资金较为紧缺，可以借助“增资扩股”的方式扩充发展资金。第三，上调小贷公司向银行的融资范围。对于正常发展的小贷公司，经过考核后，可适当上调融资比例。第四，合理扩大金融市场。可以对优异的小贷公司进行相关考核，并将其划入银行的拆借市场范围，以发行债券、票据等。

（三）不断健全公司的治理体制，提升财务风险管理水平第一，在公司经营初期，注意探索与其理念大体一致的股东。若股东权力比较分散，企业经营思想存在较大分歧，难以处理好重大问题，且公司快捷、灵活的优点无法充分体现。第二，规范公司董事会与经营层的关系。可以对公司上层领导的行为进行良好地监督，形成正面的激励作用。第三，培养金融业务精通、且风险管理水平较强的高层管理者，规划公司的战略发展目标。同时，管理层加强配合，建立治理公司的委托代理关系，确保小贷公司健康发展。第四，坚持小额分散的原则和服务小微“三农”的正确方向，结合本地市场，找准适合自己的市场定位和细分市场，不断创新产品，满足客户的需求。

（四）进一步确定监督管理的职责，促进小贷公司依法经营

监管小贷公司发展的横向机构有很多，例如：工商、金融办、人民银行、公安系统等。其中，金融办主要牵头进行监督与管理工作，而工商负责公司注册、登记资本的监测以及健全治理机制，打击非持牌的放贷人非法放贷，净化市场经营环境；公安对非法诈骗、不良吸收存款的活动加强控制，人民银行负责执行利率的监测。为了促进小贷公司的可持续发展，必须加强以上各机构的合作，搭建良好的联络平台，清晰划分各项职责，加强彼此的监督与配合，让小贷公司合法健康地发展。

（五）增加金融科技投入，加大科技支撑力度

近年来，金融科技热潮方兴未艾席卷全球，金融与互联网的结合成为新兴行业萌发的“热土”。小贷公司可以把其专业性、技术化的风控技术与互联网结合，利用数字化技术高速发展新机遇。确保小贷公司在健全的风控环境下更好地通过互联网服务银行触角无法触及的客户群。利用人工智能、大数据等手段服务和提高传统小贷公司的决策水平，探索适合的商业模式和与之相匹配的风险防控机制，使传统小贷公司插上科技翅膀，努力实现降本增效实现可持续发展的良性发展道路。

三、结束语

总之，国家高度重视多元化、多層次小微企业金融服务体系建设，小额贷款公司是我国一种新兴的地方性金融机构，成为金融支农支小的重要补充，为广大农业用户、个体经营企业提供了必要的金融服务，在配置金融要素，引导资金脱虚向实方面起到重要的作用，对推动我国农业、小微行业的发展做出了重要的贡献。为了促进小贷公司的可持续发展，需要各级政府部门、金融部门及相关机构的大力支持，确保其合法经营、规划化发展，同时，小贷公司自身也需要充分利用优势，研发创新信贷产品，提高风控技术，提升公司的核心竞争力。

参考文献：

[1 ]由忠红.小额贷款公司运营与可持续发展的研究 [D ].大连海事大学，2017.

[2 ]李建伟.普惠金融发展与城乡收入分配问题研究 [D ].首都经济贸易大学，2017.

[3 ]张天琪，李杨.我国小额贷款公司发展现状、存在问题及对策 [J ].中国商论，2016，（21）：71-74.

作者简介：江武，来宾市鑫和小额贷款有限公司。