浅谈财务报表分析的局限性及对策

李颖林

摘 要：财务报表是股票的投资说明书，是企业的体检报告。但是受各种因素的影响，不符合企业实际情况的财务报表分析影响着企业的管理与发展，影响着投资者判断企业生存能力，影响着政府管理宏观决策的判断。本文将从财务报表分析方法、财务报表分析的局限性两方面着手，提出改善财务报表分析的相关对策。

关键词：财务报表分析；局限性；对策

一、企业财务报表分析

财务报表分析通常是指对企业财务报表所提供的数据进行加工、分析、比较、评价和解释。通过分析，可以判断企业财务状况是否良好，企业的经营管理是否健全，企业业务前景是否光明，同时，还可以通过分析，找出企业经营管理的症结，提出解决问题的办法。财务报表分析的方法，主要有比较分析法、比率分析法、因素分析法。但是在信息化时代的今天，管理者获取信息的方式已经发生了根本性的改变，财务报表的局限性日益表现出来。再者由于人为因素，报表数据的失真也不容忽视，如：“银广夏”、渤海集团提供虚假财务数据等诸多例证都说明了财务报表的局限性。

二、企业财务报表分析存在的局限性

财务报表分析是由不同的使用者进行的，他们各自有不同的分析重点，也有共同的要求。从企业总体来看，财务报表分析的基本内容，主要包括以下三个方面：分析企业的偿债能力，分析企业权益的结构，估量对债务资金的利用程度。评价企业资产的营运能力，分析企业资产的分布情况和周转使用情况。评价企业的盈利能力，分析企业利润目标的完成情况和不同年度盈利水平的变动情况。

1.财务报表分析指标的局限性

当前大多数企业的财务分析都是对财务报表相关数据进行指标分析，通过分析得出企业的偿债能力、营运能力、盈利能力等情况。但是一些常用的指标存在局限性。如：每股收益=本年度净利润/年末普通股总数，在计算这个比率时，分子是时期指标，分母是时点指标，计算口径不完全一致；每股净资产=年度末股东权益/年度末普通股数，该指标是用历史成本计量的，既不反映净资产的变现价值，也不反映净资产的产出能力。

2.财务报表分析方法的局限

财务报表分析方法对于财务报表分析的准确性具有重要的影响，好的分析方法是正确分析结果的前提。最常用的分析方法是比较分析法、比率分析法、因素分析法等，不同的方法具有不同的特点，在应用时一定要充分利用该方法的优点，尽量克服不足。

（1）比较分析法的局限性。企业在选用比较分析法时，不同的企业情况不同或同一家企业不同时期有较大差异，在进行比较时，一定要切合企业的实际情况，不能盲目比较。在进行同行业比较时，要使其具有可比性，至少应具备三个条件：同行业的业务性质相同或相似，企业的经营规模较为接近，经营方式相近或相同。这些条件自然限制了比较分析法的应用范围。

（2）比率分析法的局限性。由于比率分析法是一种基于历史数据的分析方法，提供信息和决策时在相关性、预见性上有一定局限性。同时比率分析法主要是对货币进行计量和分析，对于一些报表外的信息，如未做记录的或有负债，未决诉讼，为他人担保等都没有在报表中反映，所以也无法通过比率分析进行企业财务报表分析。

（3）因素分析法的局限性。因素分析法可以分为连环替代法和差额分析法。其中，应用连环替代法时必须注意以下几个问题：第一，注意因素问题的相关性；第二，注意因素替代的顺序性；第三，注意分析前提的假定性；第四，注意顺序替代的连环性。在使用因素分析法进行财务报表分析时，如果不注意这些问题，就会得到不同的结论甚至错误的结论，这就限制了因素分析法的适用性。

3.财务报表分析人员的局限性

不同企业对财务报表的重视程度不同，对财务报表人员的重视程度也就不同，有些中小企业一般对财务分析人员的重视程度不够，造成财务报表人员的业务能力偏低。如不能高水准、正确地对财务报表解读和分析，这将直接导致财务报表的结果和企业的实际情况存在出入，企業无法根据财务报表结果进行正确的判断。

三、提高企业财务报表分析局限性的对策

1.提高财务报表分析人员的综合素质

加强对财务报表分析人员的培训，提高分析人员对报表的分析能力。日常中， 企业应加大对财务人员业务能力的培训与考核， 合理制定完善的培训计划， 鼓励财务人员展开对财务软件的学习和使用， 提升其业务能力和分析效率。同时，在进行培训时还应该加强财务分析人员对市场营销、企业经营和战略管理等方面的培训，更加充分利用现代化的分析方法，使得分析结果更加准确、完善，为企业的管理提供更可靠的依据。

2.采用多种财务报表分析方法

企业只有建立一套完善的财务报表分析体系，才能准确地对财务报表进行分析。在进行分析时，要针对不同的情况，选择合适的分析方法，应用不同的分析方法对同一财务报表进行分析，通过不断地比较、综合，最终定出最符合企业实际情况的分析结果。随着信息技术的发展，应将信息技术应用到财务报表分析之中，不但能够提高分析的效率，还能提高分析的准确性。同时，通过信息技术的应用，还杜绝了人为对分析结果进行干扰，大大增加了财务报表的客观、准确性。

四、结语

财务报表分析只是一个工具，用它帮我们框定一个范围，并不意味着只靠它包打天下。当我们客观平和地把财务报表分析当作一种工具，既重视其分析结论，又与其他信息综合评判，得到正确结果的可能性将会更大些。在企业管理者对企业进行管理决策时，在投资者对投资目标企业进行分析时，在政府对企业制定宏观政策时，都得基于对企业的财务报表的正确分析，因此分析者应充分认识财务报表的局限性，制定行之有效的对策，对企业进行准确、全面的分析。

参考文献：

[1]刘盛瑜.浅析企业财务报表分析的局限性及解决对策[J].中国总会计师，2015（4）

[2]唐朝，手把手教你读财报[M].北京，中国经济出版社，2015：213-228

[3]李航.财务报表分析的局限性与对策[J].商场现代化，2017（21）