中国金融科技“下南洋”

董莉

除了是热门旅游目的地，东南亚正在成为中国金融科技的出海“圣地”。

与欧美市场有成熟的征信基础不一样，发展中国家往往缺乏基础的信用体系建设，移动互联网的发展让发展中国家也积累了一大批移动和社交数据，这些数据在一定程度上，能成为消费金融的基础。

过去的两年多的时间，基于大量的移动互联网数据，中国国内的消费金融飞速发展，积累了关于消费金融的经验和技术。这种模式下的消费金融，与欧美消费金融行业呈现出一定的差异性。而东南亚地区与曾经的中国市场有着征信基础薄弱、金融服务的缺失等相似基础，也让中国金融科技企业出海东南亚的有了自信。

“中国已经把很多模式都跑出来也证明了，现在东南亚的互联网和智能手机普及快速增长，电子商务、打车出行等投资也非常活跃，很像几年前的中国，所以这也是为什么大家看好东南亚。”品钛创始人兼CEO魏伟如是说。

排队“出海”

东南亚基于地理区位、人口红利、市场成熟度、资本聚焦、经济发展阶段需求等多重因素，已经成为中国企业“国际化”的第一站。印尼、泰国、马来西亚、越南等国拥有快速发展的中产阶级的客群和快速普及的移动互联网，但相对的金融服务尚不完善，这让Fintech有了很好的发展前景。

以东南亚第一人口大国印度尼西亚为例，印尼拥有 2.6 亿人口，信贷市场规模约 1500 亿美元，而从银行贷款的占比仅为 34.77%，金融服务的渗透率非常低，消费金融市场发展潜力巨大。2017年以来，印尼为了促进消费，印尼中央银行已放宽了对置业贷款的估值比率限制，为市场创造更多的流动资金。新加坡等东南亚其他国家也对金融科技创新持积极态度。

随着国内消费金融市场由蓝转红，中国金融科技出海东南亚进入涨潮期。在过去的两年多时间里，不但BATJ等大型互联网企业通过投资、收购、建立合资公司等多种方式进军东南亚；宜信、陆金所、同盾、闪银等Fintech企业也先后登陆东南亚。这个月，蚂蚁金服的董事长彭蕾转任东南亚最大电商平台Lazada的董事长，又一次凸显中国金融科技企业对东南亚的兴趣。

在具体的操作上，为了顺利进入东南亚市场，与东南亚本土企业合作是最常见的打法。例如，京东曾投资印尼出行平台Go-Jek、在线旅游门户Traveloka、与东南亚大型零售商尚泰集团共同成立金融科技合资公司；蚂蚁金服注资菲律宾数字金融公司Mynt、与印尼Emtek集团成立子公司开发移动支付，阿里投资印尼电商平台Tokopedia、东南亚主流电商Lazada；腾讯收购泰国最大门户网站Sanook.com、投资泰国数字内容平台Ookbee。

对于出海东南亚的中国消费金融企业来说，将已经过国内信贷市场检验的业务模式、风控技术、市场经验、对业务风险与政策风险的预警机制等，拿到东南亚市场上进行应用，中间的试错成本总体可控，成功概率会较高。

对于征战东南亚市场的中国金融科技企业来说，最担心的问题是水土不服和当地的政策风险。一位在东南亚已经开展业务的消费金融第三方服务商表示：盲目地将国内业务迁移到东南亚，已经不再是好的选择；与当地有经验和资源的合作方合作，是当下最便捷有效的战略。

相比BATJ更倾向于投资电商、零售、支付等相关企业，从场景生态的角度切入。品钛选择与东南亚本土大型银行合作。4月16日，品钛（PINTEC）与新加坡大华银行（United Overseas Bank，UOB）在新加坡宣布成立合资公司华钛科技（Avatec.ai（S）Pte Ltd 简称为Avatec），在东南亚地区进行消费金融领域的业务布局。

成立于1935年的大華银行是东南亚最有影响力的银行之一，在新加坡、马来西亚、印尼、泰国等东南亚各地拥有分支机构，全球范内拥有超过500家办事处，业务覆盖全球多个国家和地区。大华银行对本地C端用户有长期接触与了解，在对当地金融监管政策的理解、与当地金融监管层的沟通方面具备优势，能从品牌背书、信贷产品设计、营销获客、贷后管理等方面对华钛科技支持，可以缓解国内金融科技企业在东南亚的“水土不服”情况。

品钛技术再出手

新加坡一直被认为是亚洲科技之都，很多跨国公司和金融机构都把这里作为亚洲业务总部首选。近年来，在监管机构的支持下，新加坡逐步将自己打造成了东南亚金融科技中心。

去年10月，品钛与富卫集团在新加坡建立了合资公司PIVOT，面向东南亚地区推广数字化财富管理及智能投顾技术服务。今年又再次出手，进入信贷科技领域。

品钛公司总裁周静表示，品钛优势在于科技壁垒与大量服务B端客户的经验，在东南亚将继续用科技赋能金融这样的合作模式，用B2B2C的方式服务广大的东南亚金融科技市场。

与直接在东南亚展开放贷业务不同，华钛科技是一家由主流银行和科技公司设立的服务金融机构的金融科技服务商，大华银行所占股权为60%，品钛股权占比40%。其将与东南亚一系列的互联网企业和场景合作，以输出信贷技术服务为主。

华钛科技总裁陈建武介绍，华钛科技结合了大华银行在东南亚地区80多年的业务经验与品钛金融科技实力，可以帮助更多东南亚企业在该地区挖掘增长机遇。“华钛科技的端到端的智能信贷解决方案不仅对金融机构有用，还可以为电子商务、电信和旅游等领域的公司打造POS贷、预授信、分期付款等高效的线上消费金融产品。这些多元化金融产品将进一步帮助这些平台拓展客户群体，增强客户黏性。” 陈建武说。

对于出海的中国金融科技企业来说，技术成为最核心的推动力。“品钛作为一家金融科技解决方案提供商，输出端到端的技术给合作伙伴。”魏伟说。

这一次的合作，品钛提供了智能信贷技术。其2015年推出的 智能信贷解决方案“读秒”，可以为金融机构与商业公司提供流量、运营、数据、初筛、产品、支付以及贷后等智能技术支持与服务，并可以为合作机构定制精准获客、精确定价、精细运营各维度能力，使合作机构全面实现智能化运营。

进一步来说，能信贷解决方案利用不同的机器学习方法，比如神经网络、深度学习、增强学习、决策树等各种的算法，通过第三方征信、身份信息、通讯信息、电商数据、企业税务数据、消费数据等数据维度建立算法层，针对不同场景、客群用不同算法交叉建立子模型层，比如社交行为模型、身为信息模型、经营行为模型等，再根据不同场景和合作伙伴的需求输出最终的智能信贷模型。

在中国大陆，品钛智能信贷解决方案已经嵌入金融、3C、旅游、教育等多种场景，合作伙伴包括新网银行、中国电信翼支付、唯品会、携程、去哪儿、微店、沪江网校等。

大华银行区域数码银行与策略项目主管邱鼎和表示， 华钛科技为大华银行带来了数字化智能金融的新商机。大华银行将利用华钛科技的解决方案，改善信用评估流程，尤其用于改善信用记录缺失的客户评估流程。“华钛科技解决方案与信用分析模型将提升大华银行在东南亚地区的信贷风控能力，并进一步提升大华银行的区域业绩。”他介绍，一方面，华钛科技利用更广泛的数据源，帮助大华银行拓展了新客群、精准化信用评估；另一方面，其智能信贷解决方案提高了客户体验，让消费者和小微企业更简单、快速的享受智能信贷服务。

华钛科技将在印尼首先推出新一代智能信贷评估决策方案，并计划在两年内将业务拓展到其他东南亚市场。