金融工程技术在个人理财业务中的运用分析

刘诗怡

摘 要：金融行业和金融工程技术的发展衍生了很多个人理财产品和金融工具，由于传统投资模式收益较少，越来越多的投资者开始选择个人理财产品。本文从金融工程技术的内容出发，分析了现阶段的个人理财业务发展，总结了几项金融工程技术在个人理财业务中的应用方式。

关键词：个人理财业务；金融工程技术；运用分析

一、金融工程技术的内容

（一）收益度量分析法。在经济活动中，能够显现出来的财务特征都可以用现金流来进行叙述。现金流具有三个显著特征，即现金流具体数量；现金流过程发生时间；现金流应用方向。在使用过程中，为反映资金的折现率，可将现金流转换为现值，根据财务原理的基本内容规定，将现金流转换为现值才能展现每项经济活动的正确指标。

（二）无套利均衡分析法。无套利均衡分析法属于金融工程技术中比较分析技术的一种类型，此分析法的应用是金融学发展与进步的一个重要体现，其分析的主要内容是金融市场中某项资产的持有短缺，可将该项资产短缺与其他的资产短缺项目结合起来，预算出该组合在金融市场平衡期间的经济价值和价格。当金融市场出现波动时，价格不再由供求关决定，这时套利的机会就出现了，此时应用套利方式可以推动金融市场的发展，使其早日恢复平衡运行的状态。在金融市场均衡时，应用无套利机会，就是无套利均衡分析法的应用依据。

二、现阶段个人理财业务的概述

（一）个人理财用户的主要理财工具。据统计结果显示，银行定期存款和活期存款仍然是个人投资用户的主要理财方式，信用卡、房地产、股票、保险等投资方式的占比也不断增加，风险日益提高，因此，需要强化金融工程技术在个人理财业务中的应用，这样才能使得个人理财市场的业务得到发展。

（二）个人理财客户的需求。现如今，金融市场中存在着各种各样的个人理财机构和企业，这些个人理财机构和企业可以根据个人理财用户的需求和个人理财市场的发展状况来满足个人理财用户的需求，有效推动了个人理财业务的发展。现对长沙市商业银行某网点个人理财用户的业务需求进行了调查，结果如表1所示。

三、金融工程技术在个人理财业务中的应用方式

（一）套期保值应用方式

套期保值（Hedge或Hedging），是指企业为规避外汇风险、利率风险、商品价格风险、股票价格风险、信用风险等，指定一项或一项以上套期工具。在个人理财业务中，应用套期保值原则为以下四点：

第一，品种相近原则，这要求投资者在实施套期保值时所应用的期货品种与套期保值的现货品种尽最大限度的相似，这样在交易时能够保证期货市场和现货市场的价格走向相统一；第二，月份相近原则，这要求投资者在实施套期保值时所应用的期货合约时间与现货合约时间尽最大限度的相似；第三，方向相反原则，该这要求投资者在实施套期保值时所选择的期货市场方向和现货市场方向相反；第四，数量相當原则，这要求投资者在实施套期保值时所应用的期货品种数量需要和现货合约上的数量相当。

（二）投机应用方式。投机指的是一些个人资产投资者根据对金融市场走势的预测来办理适当的个人投资业务。在大多数情况下，投机不需要应用过多的分析工具和金融工具，当然，如果合理应用金融工程技术支持，可以有效提高投机方式的准确率。

（三）套利应用方式。套利指的是一些相似金融工具之间存在的数学关系。在应用此类金融工具得出的实际商品价格之间也遵循着这样的数学关系，但在特殊情况下，会出现价格偏离，这时应用套利方式，可以在价格便宜的金融市场中买入期货，在价格较高金融市场中出售期货，赚取其中的差价。这种个人理财方式承担的交易风险较少。在应用套利方式签订期货交易合约时，交易双方需要注意，签订的不是期货定向价格，而是期货的价格关系。

四、结语

目前在金融工程技术下衍生出来的金融工具种类繁多，这些工具丰富了个人理财人员的投资方式，提高了个人理财业务的投资效率，并且在科学的金融理论的支持下，金融产品能够为个人理财投资者制定全面的个人投资理财规划。由此可见，在个人理财业务中应用金融工程技术具有显著的意义。

参考文献：

[1]蔡逢敏.生命周期理财理论在个人理财业务中的应用[D].对外经济贸易大学，2016.

[2]詹文英.浅谈金融工程技术在个人理财中的应用[J].行政事业资产与财务，2012，10：93.endprint