基于财务报表分析的涉税风险管理探析

周 川

(重庆理工大学 四川 重庆 400054)

基于财务报表分析的涉税风险管理探析

周 川

(重庆理工大学 四川 重庆 400054)

在成本与效益的原则下，企业进行纳税筹划与涉税风险管理，一方面，企业获得纳税筹划带来的实际收益，另一方面也存在相对的涉税风险，那么对涉税风险的认识与评估成为纳税筹划过程中需要考虑的重要问题。立足于财务报表分析的角度，应基于正确原则，采取合理合法的手段；应利用反映企业经营状况的财务报表，分析涉税风险指标；应根据分析中需要关注的重点，提出相应的内部调整对策。因此，企业涉税风险的有效管理，对企业长远发展和声誉具有一定的现实意义。

涉税风险管理；纳税筹划；财务报表分析；内部调整

一、引言

通常，企业存在税收风险主要涉及两个领域：一是企业未基于合理合法原则的纳税行为，违反税收法律法规的相关规定，出现应纳税而未纳税、标准纳税而少纳税的情况，最终因违反法律法规受到税务机关的惩处，处罚方式一般为罚款、补税、滞纳金，甚至于刑罚；二是企业在纳税过程中未能对涉及的相关税收法律法规充分认识和理解，未能合理地利用税收优惠政策法规，导致涉税风险没有得到有效管理。第一领域属于显性风险，只要企业秉承合理合法原则，企业就能很好规避此类风险；第二领域属于隐性风险，直接影响企业的实际收益，此类涉税风险的规避比较复杂，因此，企业应重点关注此类风险。

本文立足于企业的经营活动出发，探讨企业的涉税风险管理与纳税筹划，分析涉税指标，引导企业树立正确的涉税风险管理理念，关注并加强科学、有效的税收管理的实践，促进企业展开更科学、准确的投融资及经营活动，最终实现节税收益。

二、涉税风险概述

(一)涉税风险。涉税风险实际上是企业因执行纳税筹划并发的风险，是指企业不够科学的纳税筹划失败，从而导致发生不确定性的经济损失的可能性。目前，我国企业面临的涉税风险主要是：政策风险、财务风险和合规性风险。

1.政策风险。纳税筹划必须基于相应的税收政策法律，充分利用税收优惠政策，因此法律政策因素是引起涉税风险的首个重要因素。如果企业税务人员受执业水平和能力的局限，导致未能选择合适、适应变化的政策，从而形成政策风险，企业面临因纳税筹划失败和发生经济损失的可能性增大。

2.财务风险。纳税筹划执行的投入成本的收回具有很大的不确定性，同时纳税筹划的投入具有持续性。企业为了纳税筹划的执行成功，投入大量的资源，只有成功，这些投入才有机会转化为收益产出。

3.合规性风险。即道德风险，纳税筹划执行过程中，偏离企业的税收风险管理制度，利用信息资源优势而选择过少的税负，“劣币驱逐良币”产生道德风险。如果企业过分关注缴纳税款的数额，则企业很有可能会利用纳税筹划来实现减少税款的目的，此时更容易违反道德的约束。

(二)涉税风险的成因。涉税风险的成因既有来自于企业内部的因素，又受国家宏观政策方面的影响。

1.企业内部因素。(1)无法准确估计投入成本。纳税筹划从开始的实施到后面的执行，各阶段都需要投入资源。此外，整个执行过程中面临很多不可控因素，导致实施成果很难衡量，其投入更难以合理估计。(2)无法有效平衡执行风险。纳税筹划执行过程中，可供使用的方法具有灵活性和风险性两大特点，二者相辅相成。

2.国家宏观政策因素。(1)税收法律体系的刚性力度不断加强。鉴于企业不合理进行纳税筹划的情况，税务机关提升执法的刚性力度，实行监控手段，增加反避税措施，减少征税漏洞，保障国家利益。(2)合法的纳税筹划规定具有不确定性。纳税筹划是一项动态执行活动，涉及税务机关与企业纳税人之间的利益，二者相互博弈，很难找到平衡点。

三、涉税风险管理—基于财务报表分析角度

企业的经营状况的成果及其变动，很大程度上可以通过企业财务报表的数据和对应的指标反映，同时企业的纳税筹划的结果也可以根据相应的指标反映，相对的涉税风险预估也能初步实现。基于可持续增长分析体系，涉及税收风险的指标包括财务成本率和税务负担率。

(一)财务成本率。财务成本率，亦称利息负担率，即EBT/EBIT，EBT表示税前利润；EBIT表示息税前利润。利息负担率是一个财务费用指标，衡量企业的财务成本；反映企业筹资活动中是否基于有税MM理论之下合理利用债务筹资，充分发挥利息费用的抵税效应。利息负担率率越低，财务杠杆系数越高。以云南白药近三年的利息负担率来看：

表1 云南白药近三年的利息负担率

结合实际情况来看，2014年，云南白药集团发行9亿元7年期的债券，导致2015年财务成本率上升。云南白药集团的资产负债率在30%左右，奉行的是低负债水平的资本结构政策，财务风险低。因此，云南白药可通过提高负债水平，发挥财务杠杆作用，降低资本成本，利用利息费用的抵税效应，实现节税效应。

(二)税务负担率。即EAT/EBT，EAT表示税后利润；EBT表示税前利润。税务负担率反映了公司利用税收相关法律为尽量减轻其税收负担而实行的财务政策的综合表现利用税收利润占税前利润的比例，从侧面反映企业税收负担的状况；税务负担率越低，表明税务负担越重。以云南白药近三年的税务负担率来看：

表2 云南白药近三年的税务负担率

云南白药的税务负担率逐年降低，表明税务负担逐年加重，涉税风险加大，为保证企业未来实现稳定的增速发展，云南白药集团应该进一步关注税收风险管理，继续加强税务筹划工作。

四、涉税风险管理对策

(一)涉税风险管理原则

1.坚持合法合理原则。税收法律体系是保障合法纳税的坚固防线，如若跨越，并会受到重惩，即使是名气远扬的公众人物也不例外，如刘晓庆演员。

2.平衡投入与产出原则。在衡量投入时间、财力、人力是否能通过税收筹划合理产出时，优化配置，合理选择，尽可能采取效益和降低税负较大的方案。

3.服从战略第一位原则。企业经营业绩的持续增长是企业长远发展的第一目标，涉税风险管理处于次级地位。

(二)涉税风险管理办法

1.增强涉税风险管理意识。企业应加强涉税风险的防范，增强风险管理意识。自上而下地管理，指导和监管税收筹划人员，严格要求，遵循原则进行筹划活动，采取最优决策。

2.引进和培养税收筹划人才。优秀的纳税筹划人才，能大大提高企业纳税筹划的成功率，降低纳税筹划的风险，同时负责培养在职的会计人员的筹划能力提升，深入推进涉税风险管理工作的落地实施。

3.加强财务分析和信息管控。财务报表分析反映企业的经营状况以及纳税情况，分析相关的涉税财务指标，加上信息化管控，从管理方法和手段上共同助力涉税风险管理工作。

[1]莊芳芳.企业纳税筹划风险管理探析[J].会计之友,2011,05:55-56.

[2]李晓曼.税收风险管理实践中的问题及策略探究[J].税务研究,2013,04:76-78.

周川(1992.3-)，女，汉族，四川乐山人，硕士研究生，重庆理工大学。