企业集团资金管理问题初探

罗伟洲

企业集团资金管理问题初探

罗伟洲

本文概述了集团资金管理的含义及其必要性，分析了当下集团资金管理中存在的问题，并针对存在的问题提出了相关改善措施。

集团；资金管理；问题；措施

当今全球化经济环境下，随着业务链条的不断延伸，产品和市场的多元化，企业生产规模不断扩大，越来越多的单体企业发展成为企业集团。资金管理在企业集团管理工作中显得尤为重要，资金管理得当，可以使企业稳定运行与健康发展，否则会让企业陷入困境。

一、集团资金管理的含义

企业集团是指以资本为主要联结纽带的母子公司为主体，以集团章程为共同行为规范的母公司、子公司、参股公司及其他成员企业或机构共同组成的具有一定规模的企业法人联合体。集团资金管理是指集团投资、筹资、现金流、营运资金、资本营运和资金运作等的经济活动，具体来讲包括资金的筹集、资金的投放、运营资金管理等。

二、集团资金管理的必要性

1.发挥集团财务资源的集中优势。集团资金管理的目的是实现集团对各个子公司资金资源的充分利用和整合。因此，有必要在现有的基础上，发挥集团财务资源的集中优势，为集团资金的合理利用和好的财务资源环境做出应有的贡献，从而保障集团战略目标的实现以及整体企业利益的最大化。具体表现在几个方面。

（1）拓宽融资渠道和投资渠道。集团通过整合各分子公司的融资渠道，并通过集中管理、统一调度、灵活分配，以较低的成本、较高的效率融入资金，灵活的进行资本的运作；积极的整合市场空间，在企业发现有利可图的项目和机会时，要牢牢抓住机遇，调动有效的资金进行有效渠道的投资，最后实现理想的投资回报。

（2）提高资金使用效率，降低资金成本。集团通过对各分子公司的资金进行统一调配和集中管理，一定程度上有效的减少了现金资产存量，尽可能的把银行贷款数额降下去，从而提高资金使用效率，降低资金成本。

2.强化财务监控力度，保证资金安全。财务监控对于资金安全保障而言必不可少，对企业各个子公司资金流量的控制，可以直接获得各分子公司重大财务事项的知情权；通过对各分子公司收支行为的有效监督，在投资等重大事项上形成有效的决策约束机制，极大的在企业日常经营活动总的动态控制，保证资金使用的安全性和稳定性。

三、集团资金管理存在的问题

1.资金分散占用，资金使用效率低。随着企业的规模不断增大，跨行业、跨地区集团大量出现，集团资金没有形成统一的管理和筹划，各分子公司出现多头开户，资金被分散占用，不能充分集中利用。另外，分子公司的随意投资决策也导致了盲目投资和经营，使得资金使用效率特别的低下和不科学。

2.资金监控不力，企业资产流失。在资产管理的进程中，集团对于公司的财务自主权获得了极大的充实，但是由于企业的法人治理体系尚未完善，企业内部的资金监控力度不到位，缺乏一定的财务约束机制。导致集团对于分子公司的经营具体情况了解不多，容易产生资金账外循环和资金管理失控等现象。有的公司资金使用和管理无依据，监控不当；资金回收迟缓，资金沉淀现象严重，企业资产流失。

3.缺乏财务风险意识，集团利益受损。许多企业的财务风险意识极度缺乏，例如有的企业对应收款项并不关心，造成企业资金管理出现漏洞，给企业效益造成一定的影响。有的企业在经营过程中未按照业务程序执行的违规操作，而在处理坏账上，没有根据已有的规章制度进行处置，从而导致整个集团利益受损。

4.资金预算名不符实。许多企业没有编制资金预算或资金预算编制不健全，导致集团资金缺乏约束力或盲目使用资金；资金预算目标不合理，编制不科学，导致企业资源大大地浪费和发展战略难以实现；资金预算缺乏刚性，执行不力，考核不严，完全流于形式。

四、改善集团资金管理的措施

1.组建内部资金结算中心。在集团内部设置资金管理机构，进行统一结算、筹措、管理、规划、调控资金。同时，资金结算中心要提高集团资金使用效率，降低资金运作成本，强化管理、调度和服务企业发展的功能，为企业的正常运营提供资金保障。

2.建立高效率的财务预算机制。建立一个高效率的财务预算机制有助于帮助各分子公司实现财务收支的科学规划，推动企业的运营工作顺利落实。财务预算机制还能够实现集团规范企业经营理财行为，掌握资金流向，实现财务协同效应。通过财务预算机制的合理运用，最终实现为企业的经营管理提供支持决策的现金流量和价值信息。

3.加强集团资金的风险管理。资金的使用风险主要表现为企业的投资风险，事先可控的风险就应加强事先控制。项目评审要做到科学化、专业化、规范化，加强对投资项目的可行性调查论证，把风险发生的概率控制到最低程度。企业高层应当恪尽职守，严谨对待和严格控制对外担保而产生的债务风险。

4.加强集团资金预算管理。企业集团要实行分级预算，集团的侧重点应该放在投融资预算上来，实行资金流量的统一筹划、调度、监控、风控；而分子公司则要把经营的预算和控制作为主要预算目标。预算是集团企业内部组织生产经营活动的法定依据，预算一经确定后，不得随意更改。在资金预算管理中，形成事前预算、事中控制、事后审计的管理控制体系，严格把关，分级审批，按资金预算拨付用款。

5.加强集团营运资金的管理，将现金流量均衡优化。

首先，要加速货币资金的周转。通过督促销售的增长来减小存货周转期；通过确定订货采购成本及储存成本计算经济批量，控制存货占用资金。企业要制定合理的信用标准、信用条件和收账政策，尽可能减少坏账的产生，采取一切积极的手段来鼓励客户尽早付清货款，从而加速应付账款的周转。

其次，要对资金划拨的权限加以管理，对收据管理、资金划拨审批等相关制度进行不断的完善，并且要完善网上银行相关数字证书的使用权限，让每一笔开销都能够清楚明白它的去向；要结合集团的财务制度，严格对资金管理人员进行严格的选拔、任免及后期培训，增强该机构的执行能力。

最后，要结合实际情况的变化对资金管理机构的相关制度及时进行评估，主要是对集团资金管理人员和相关制度做专业的评估核查，通过评估发现一些不足的地方，并通过内部讨论，集思广益的去解决这些问题，使集团资金管理的规章制度得到不断的改善和完善。

五、结束语

综上所述，随着我国“十三五”规划的进一步发展，企业集团面临着改革转型的压力和挑战，面对挑战和机遇，集团要努力加强资金管理，保证集团对分子公司财务资源的一体化整合，充分发挥财务资源的集中优势。此外，集团还需要加强集团营运资金的管理，将现金流量均衡优化，为集团创造良好的财务资源环境，从而保障集团战略目标的实现以及整体利益的最大化。

［1］刘涛，张丽娟.我国企业集团资金管理存在的问题及对策［J］.湖南商学院学报，2011，02：27-29.

［2］朱琳静.浅析我国出版集团资金管理存在的问题及完善对策［J］.财务与会计，2012，04：41-42.

［3］褚燕.企业集团资金集中管理的问题与对策［J］.中小企业管理与科技（上旬刊），2015，03：71-73.

（作者单位：中交二航局第二工程有限公司）