国际经济金融化的现状和对经济发展造成的影响探究

2016-01-27徐飞中共景德镇市委党校

消费导刊 2016年10期

关键词：非金融金融业金融风险

徐飞中共景德镇市委党校

徐飞中共景德镇市委党校

国际经济金融化是全球经济发展的必然趋势，也是全球经济面临的普遍问题。我国在改进金融体制及深化金融过程中，对社会经济发展也产生一定影响。

国际经济金融化现状经济发展

经济全球化的发展，明显提高了经济和金融的交融程度，使国际经济金融化成为发达国家的普遍经济现象。随着国际经济金融化不断发展，我国也逐渐融入经济金融化，并不断推进金融体制改革，深化金融体系。本次研究就对国际经济金融化现状进行分析，并探讨国际经济金融化对经济发展的影响，总结如下。

一、国际经济金融化发展趋势

1.非金融企业金融化过程。非金融企业通过调整自身产业结构，不再依赖于产业化发展，也是通过金融资产来获取促进企业发展的资金。比如对美国非金融企业调查中发现，非金融企业比例提高到41%。非金融企业是通过金融资本的扩展而获得企业利润，产业资本利润降低。

2.金融业不断发展。信息技术革命的开展，使金融业成为资本主义国家最大产业，为国家GDP提供超过2.75倍的经济价值。比如金融业成为美国经济发展的高附加值产业，在2007年时，美国金融业资产达到147万亿以上。

3.金融业利润比重增加。在整个利润比重中，金融业利润比重明显超过了非金融企业利润，成为国际经济活动的重要组成部分，其社会财富比重明显增加。

4.金融风险防范意识增强。全球经济统一潮流下，金融活动逐渐形成了统一的金融市场体系，而金融危机的出现也成为各国重点关注问题，防范金融风险，促进国际金融关系的协调性逐渐达成各国共识，利于维护国际经济协调性。

二、经济金融化对世界经济发展的影响

1.国际经济金融化明显推动了世界经济的发展。国际经济金融化的开展，市场需通过金融资源的流动配置资源。金融市场的产生和发展，明显提高了市场资本配置效果，通过金融资源流动配置市场经济，能促进资金流向经济效益好、前景广阔、管理规范的企业行业，明显提高了市场资本利用效率；另外金融体系较为完善，各金融创新产品不断出现，使市场经济风险降低；而且证券市场的实施使企业治理结构被制约，并促使上市公司需对投资者不定期或定期公布报告，使股东利益最大化被实现。

2.国际经济全球化不断发展。国际经济金融化使欧美等资本主义国家逐渐放松对金融管制的放松，发展国家也随之放松金融管制，使金融资源逐渐自由配置，促使世界贸易额的快速增长。国际金融市场规模的不断扩大，全球资金也显著增加。随着全球金融市场发展趋势逐渐一体化，逐渐形成了全球统一金融市场，并推动和促进了国际经济全球化发展。比如近年来，全球金融市场的年交易量已超过400万美元。许多国家推进了货币的自由兑换，建立了金融风险防范措施，使世界金融联系更为紧密。

3.国际经济金融化增加了世界金融风险和金融危机爆发的风险。国际经济金融化使世界各地资本国际性转移频率大幅度提升。而各国家金融体制的放松，金融资产扩张速度大幅度提升，尤其是在金融衍生品市场上，债券、股票、黄金、外汇等市场有大量超额资金活跃，造成货币资本逐渐脱离了商品生产的原始基础，在较大程度上扩张了虚拟经济的扩张速度，使金融风险发生几率增加，也加大了金融危机爆发的风险。而现今，加强金融风险的防范措施，避免金融危机逐渐成为各国最为关注的问题。

三、国际经济金融化对我国金融发展的影响

1.我国经济重心逐渐转为金融服务。金融业的发展，使越来越多的企业投入企业资本在金融领域中。而随着金融产品利润日渐丰富，使经济发展中心也逐渐向金融领域靠拢。比如我国有超过100家的中央企业参与到房地产的竞争当中。另外一些民营企业为了寻求利润，将大量资金投入到金融产品中，推动了金融交易市场的发展，也造成资产分配的不均衡。

2.货币化和金融化发展的促进。近年来，我国虚拟资本大幅度增长，经济金融化使大部分超过自身价值的资本流入到市场经济中，进而造成我国经济金融化发展，但过度增长的经济金融化程度使资本泡沫化现象严重，并影响了我国经济发展。

3.社会债务增加明显，社会分配日益不均衡。经济金融化产生大量的社会债务，主要表现为居民房贷款及地方政府债务。地方政府对低价控制欲望的增强，为了获取更多融资，进而提高低价。经济金融化发展，使企业对生产活动依赖性及劳动力需求降低，对资本依赖性增加，使居民财富分配比降低，造成社会分配的不均衡。