翼龙贷：三农P2P拓荒者

郑智维

翼龙贷深耕农村7年，回首过去几年，王思聪甚至感觉有些孤独，“做农村金融需要情怀和理想”。

8月26日下午，中国最大的“三农”P2P平台翼龙贷向外界宣布，其总交易额达到100亿元人民币。

作为“三农”P2P领域的拓荒者，翼龙贷是国家首个金融改革试点的金融服务企业，也是首个在营业执照经营范围里加入“民间借贷撮合业务服务”的P2P网络信贷企业。

去年11月3日获得联想控股9亿元战略投资后，翼龙贷的发展进入了快车道，翼龙贷及其创始人、公司董事长王思聪也逐渐走入大众视野。

发布会结束后，王思聪接受了《民生周刊》记者的专访。面对提问，他总能对答如流，侃侃而谈，事先约定的30分钟采访被延长至一个半小时。除了100亿元交易额背后的故事，王思聪还谈到翼龙贷接下来的战略方向，这包括正在策划启动的B轮融资、谋划之中的上市，以及开拓国际市场的未来打算。

100亿元是个槛

作为一名互联网老兵，王思聪早在1997年就创立了CE88贸易和电商网站，成为互联网浪潮第一拨试水者。进入互联网领域之前，他创办过社会职业教育学校，做过服装贸易，还从事过进出口业务。

在2009年做P2P平台之前，王思聪和他的团队已在民间金融领域耕耘数年，从事民间金融服务业务。“那个时候根本不存在P2P，银行业以外的金融借贷都被视为高利贷。”他谈道。由于不了解，P2P平台在很长时期内经常被视为“骗子网站”。

翼龙贷真正的发迹始于入驻温州金改。

2011年底，获知国家在温州设立金融改革试验区后，王思聪主动联系温州政府，成功进驻该市。2012年，翼龙贷获得“民间借贷撮合业务”的牌照，确立了业务模式。随后，作为互联网金融标杆企业，翼龙贷推动农村金融发展的新闻作为典型上了《新闻联播》。

去年11月3日，联想控股入股翼龙贷。此后，翼龙贷的发展驶入了快车道：2014年11月27日，翼龙贷实现总交易额20亿元，之后仅仅用了75天即达到30亿元，69天内增长至40亿元，31天后突破50亿元，从50亿元到100亿元用了不到100天。“预计翼龙贷明年的贷款规模将可以做到500亿到800亿元。”王思聪说。

除了流量，互联网金融企业更重要的是有信誉及大众的理解。“有了联想的信用背书后，翼龙贷的客户基数有了一个大幅度增加。”王思聪说。

据估计，目前整个行业交易额过100亿元的P2P平台有10家左右。那么，交易额过100亿元意味着什么？

“100亿是个槛。”王思聪说，意味着这个企业无论是风险控制、团队建设还是业务模式等都上了一个台阶。此外，“交易额突破百亿元，在中国互联网金融行业是一小步，对普惠金融、农村互联网金融却是一大步。”

深耕“三农”

与其他P2P平台最大的不同在于，翼龙贷自成立以来就专注于服务“三农”。“目前业务的95%都是农村贷款，未来还将坚守在农村小额贷款领域。”王思聪透露。

征信难度大、融资成本高，以及不良和呆坏账率居高不下，这成为多数金融机构不愿涉足农村的原因。

时至今日，农村金融供需缺口依然较大。统计数据显示，截至2014年底，全国农户贷款余额5.4万亿元，仅占各项贷款余额比例的6.4%；城镇和农村每万人拥有银行类金融服务人员的数量比达到了329：1。

回首过去几年，王思聪甚至感觉有些孤独，“做农村金融需要情怀和理想”，“无论是大型金融机构、中小金融机构，还是民间机构等都去城市抢滩，很少顾及农村，甚至高利贷都不来，我们在农村孤独到没有竞争对手，好处是没有被卷入行业争论的口水战中。”

在王思聪看来，对“三农”而言，目前是最好的发展时期：城市反哺農村、财政补贴及政策扶持都向农村倾斜，此外，特色农业、绿色食品等需求越来越大。

如今，翼龙贷已深耕农村7年。过去几年间，王思聪几乎每月都会去农村一至两次。农村金融市场潜力之大，令他感到吃惊。

不久前，他去云南省调研，发现在红河州蒙自县单月居然能做到三四百万元的交易额，贷款者来自20多个少数民族。

对于农村借贷而言，最大的问题是农民群体系统化的征信信息缺失。在农村开展金融服务一定要懂农民、懂农村，这是王思聪的切身体会。起初因为不太了解“三农”，翼龙贷也曾走过一些弯路，交过不少“学费”。

和城市不同，农村有其独特性。例如，如果有两三个借贷者不还钱，可能就会传染为整村人都不愿还钱。从翼龙贷以往的数据看，越是偏远、贫穷的地区信用越好，城市则正好相反，损贷率居高不下。

如今，王思聪自称已成为“三农互联网金融专家”。之前，他总结说，农村金融服务“好人干不了，坏人干不好”。

互联网绑定泥腿子

除了新疆、西藏、青海外，翼龙贷如今在中国大陆其他省份都有业务，加盟商遍及1500多个县，一万多个乡镇都设有网点。投资人的年龄下到18岁上至93岁。“从翼龙贷平台贷款的农户数累计达到了十几万。”

根据翼龙贷的定位，特色养殖户、特色种植户和小商户等是其优质客户。为控制风险，翼龙贷在首次借款额度方面，80%被授信6万元，少部分为4.5万元，部分发达地区最多可扩到9万元。

翼龙贷方面称，目前，翼龙贷不良贷款居于行业最低水平。

在P2P行业，翼龙贷是唯一一家采用互联网加盟制的平台。将O2O模式嵌入P2P平台，这是翼龙贷在模式方面的创新。王思聪笑称，这种模式是“互联网和泥腿子绑在了一块”。

该模式的实质是“线上信息撮合”与“线下风险防控”结合，具体而言，借款用户在设有翼龙贷盟商的地区申请借贷，该地盟商对借款用户进行贷前调查和贷后管理，而借款用户与放款用户之间的交易则完全在线上进行。

信息不对称的情况下，如何评估一个农民的信用状况、资产状况是在农村开展业务的难题。在这种模式中，盟商起着关键性作用。

贷前，借款人向当地盟商提出借款申请，盟商负责上门考察，包括家庭情况、婚姻状况、家庭财产状况甚至邻里关系等，然后上传借贷人的户口本、营业执照、房产证等资料到平台总部，文本、图片、视频等信息都需要提交，总部审核通过之后才予以发放贷款，贷后则由盟商完成贷款催收。

“如果出现风险，盟商要承担责任，与传统金融机构不同，翼龙贷采用了风险前置。”

这种模式被翼龙贷称为核心竞争优势。谈及这种模式，王思聪谈道，经过多年打磨，从加盟模式、损贷率控制到农村定位，翼龙贷的模式已逐步清晰。加盟模式实际上是一种分享经济，“在移动互联网倡导新的商业模式时，我们将价值和利润分享给县、市、区加盟商。”王思聰说。

独立上市计划启动

在王思聪看来，今年是P2P洗牌年。他认为，一些抗风险能力低、资本金不充足、团队建设不好、管理能力欠缺的草根平台将被淘汰出局，而交易额过百亿的平台基本都拿到了投资，这些企业还会再平稳发展一两年才会到拼杀期。

事实上，直到今天，翼龙贷仍处于烧钱阶段。按照王思聪的设想，这个阶段可能还会持续一两年。“未来的创业一定是先赔得起。”

接受《民生周刊》记者专访时，王思聪透露，翼龙贷正在谋划几件“大事”。

其中，翼龙贷已启动B轮融资，目前已大致选定了几家，完善一些文件估计需要两三个月时间。“目前并不缺少财务投资者，而是希望获得类金融机构投资，获得金融牌照或者流量型公司等资源。”

此前，联想控股战略投资部董事总经理、翼龙贷总裁毛向前表示，翼龙贷可以利用在“三农”领域的资源和优势，与联想控股旗下的现代农业形成良好的协同效应。

2014年12月，美国P2P鼻祖、全球最大的P2P平台借贷俱乐部（Lending Club）在美国纽交所成功上市，公司市值达到85亿美元。Lending Club上市似乎给全球P2P市场打了一针兴奋剂。

国内多家P2P企业对上市也都充满了无限遐想。此前，融360、红岭创投、陆金所、蚂蚁金服等几家互联网金融公司摩拳擦掌，都传出上市计划。

联想控股上市之后，翼龙贷成为国内第一家母公司上市的P2P公司。“已启动独立上市计划，最快今年年底借壳上市。”王思聪透露。

在王思聪说的几件“大事”中，除了谋划上市之外，翼龙贷的国际化战略也在实施之中。

“预计今年年底或2016年年初将在一两个发展中国家进行尝试。”王思聪说，以往是将城市里的钱输送到农村，未来希望通过这种模式将发达国家的钱输送到发展中国家。