我国银行证券混业经营的前景分析

2015-03-19南京证券股份有限公司顾飞

财经界(学术版) 2015年13期

南京证券股份有限公司顾飞

随着经济的全球化，金融法规制度的不断完善发展，商业银行的日益增多，银行证券混业经营已经成了金融行业发展的必然趋势，我国金融体制还有许多的问题需要去解决，如加强对市场监管力度，维持金融市场的平稳、有序发展。

一、我国银行证券混业经营的现状

(一)银行为证券机构提供融资服务

现有券商在融资渠道方面有很大的缺陷，但从国家允许证券公司向商业银行进行贷款以助其扩展业务开始，证券公司在运营中的资金问题就得到了比较妥善的解决。而券商同银行机构之间的业务合作不仅使证券公司有了新的融资服务平台，而且在一定程度上弥补了我国券商金融创新的不足，同时也提高了银行的资本使用效率。从而提升了我国金融体系的竞争力和金融市场化的程度。

(二)银行为证券机构提供基金托管

随着金融行业不断的发展，在金融市场相关政策制度的调整下，商业银行业务范围涉及的面也越来越广。相比传统银行对资金的存取，现在开始大力发展中间的业务。基金托管作为商业银行发展中间业务主要的组成部分已成为证券与银行之间的媒介之一。在基金托管的环节中，银行通过对基金的代销和资金保管从而从中获取利润，这也促使银行之间加大对证券机构基金托管资格的竞争。

(三)证券机构与银行协同进行资金清算

商业银行的主要功能之一就是资金清算，一些商业银行利用自身的清算系统和网络为证券机构提供资金清算上的帮助。目前，所有证券机构都必须采用这样一种运营模式。银行与证券机构进行合作，银行设立专门的清算部门对每日证券公司的股票交易进行资金清算。这种合作方式不仅保证了投资者的资金不被券商挪用，而且又能便于国家对违规资金进入证券市场进行必要的监管。

二、改善银行证券混业经营状况的对策

(一)稳定金融市场的发展

随着社会主义市场经济体制改革的加深，金融行业也在不断的发生变化。金融市场的不断创新也为银行证券混业经营的稳定发展创造了必要条件。为了能够适应我国金融市场的发展需求，一些银行体系需进行必要的改革，保证银行运营机制能够满足混业经营的要求。提高银行的业务水平和业务拓展的范围。更好的推动整个市场经济的发展。在金融市场上银行体系制度的稳定能够降低金融投资的风险，保障投资者自身的经济利益，使得金融市场更加的有序、规范。随着科技的不断进步，人们在追求效率的同时，对金融行业的科技应用也是非常重视，因此采用先进的科技技术有效提高银行内部的运作效率，以满足证券客户及其它客户的不同需求，从而提升金融市场的活力。

(二)完善金融监管体系

完备的内控制度具有保护金融机构自身安全运作以及规避风险的功能，是法律法规和约束机制发挥作用的必要前提。随着金融业改革的发展，金融监管法规和手段得到相当程度的发展，但目前我国用来规范和约束金融机构的法规还不成体系，对及时发现并处理金融机构中的违规现象监管机构缺乏有效方式和能力。随着我国加大对金融体系监管和对金融体系的立法规定，金融监管制度为银行与证券混业经营在安全有效实施上提供了制度的保障，但是在实施的过程中由于对金融体制的内容和相关的适用范围不明确而造成一定的挑战。为了加强金融市场的监管，减小金融市场风险，应该从各个不同的角度对其进行分析和改进。对相关的法律法规进行修订和完善，比如在经济垄断问题中所对应的防垄断法律法规上，应该从规避市场垄断风险的角度上进行修改并分析具体的市场和金融环境，从中找到解决银行与证券合理监管的立法平衡点，从而使得对混业经营的监管能够得到有效的实施。形成一种相互监督的形式，让金融信息能够更加的透明化，最终使得三方都能够获得最大的收益。在改善银行证券混业前景中还应对银行的高层管理者进行必要的监控，使得他们在管理和操作中能够符合相关的法律法规，同时企业内部之间应建立完善的财务报告制度与风控制度，从而减少黑箱操作现象的产生，并且从内部结构中不断的优化完善，降低银行证券混业经营风险，保证市场经济稳定、良好的发展。

(三)加强国家交流与合作

我国的经济不断的在发展，但是对于银行证券混合经营还是处在一个初级阶段，对相关的法律法规和监督管理体制还不完善，对金融风险的控制和防范还缺少经验和手段。为了更好的提高我国金融行业的快速发展，应该多加强与周边国家的交流和合作，借鉴与学习发达国家相关金融管理方面的成功经验，加快金融改革创新的节奏，选择对我国发展有益的方式方法，并结合自身经济的特点，制定具有中国特色的金融管理制度，从而提升银行证券混业经营的监督管理水平。