定期宝虽猛，但银行不会任人鱼肉

李立

定期宝带来的立体战争

2013年，互联网金融异常引人关注。这些巨头之所以能热卖，是流量的胜利，并非基金的成功。以余额宝为例，2013年流经支付宝的资金额超过2万亿元成为了“屌丝理财”的代名词。但也有人愿意损失一定的资金流动性去换取更高的收益，因此定期宝又成了大家的新宠。毕竟，其预期7%的年化收益率远高于余额宝，而且定期一年的特性也注定它不会和余额宝同室操戈。

更为重要的是，定期宝的客户目标是银行末端10%的客户。从目前银行维护客户的成本考虑，并不会对末端的客户花费太大人力成本去维护，支付宝要拉拢这部分金字塔底层客户相对容易，所以定期宝对于银行，尤其是中小银行的冲击显而易见。

银行之前失去的是活期存款，而这次失去的是定期存款。那既然支付宝今天可以放低门槛让银行末端客户进来，以后是不是也可以故技重施吸引高端客户？定期宝的推出，也意味着银行与互联网企业之间的战争，将从平面转为立体。

银行的隐忧

在未来互联网金融的发展中，“泛账户化”趋势十分明显—淘宝是从购物账户衍生出金融账户，腾讯从社交账户发展到金融账户。而传统银行只能提供金融账户，所以现在一些金融机构也积极发展电商，就是希望能为用户提供更多的价值。

相比其他利润丰厚的银行业务，手机缴费、打车支付等并不怎么赚钱，根本入不了银行的法眼，可一旦消费者养成了使用习惯，《支付宝钱包》和《微信》便能轻易抢走银行的更多业务。未来金融的机会在移动互联网，只有充分利用移动互联网，才能做到最广泛的覆盖，才能实现真正的普惠金融。

互联网金融能够以客户为中心，尊重体验、强调交互往复、主张平台开放，借助对信息技术的综合运用，不断创新推出符合客户需求的跨界产品和服务。银行也必须进一步加快打破传统思维，以更加开放的心态开展同业、跨业合作，深化与互联网技术、大数据应用的融合创新，不断提高市场反应速度，提升客户服务质量和效率。

银行的优势

互联网金融业态有可贵的创新突破，特别是基于大数据分析的风险计量与监测，可有效解决信用风险管理中信息不对称这一难题。但由于经历过完整经济周期历练和长期风险管理实践，银行的风险识别和把控能力相对更强，防范化解风险的经验也更丰富。互联网金融企业虽能通过不断学习逐步缩小差距，但这一积淀提升的过程没有捷径，不可能一蹴而就。

更何况移动支付的核心竞争力是账户，支付宝虚拟账户体系和微信开放平台体系还处于不断升级、同化和演进过程之中，在获得运营自有银行账户和信用账户许可之前，虚拟账户体系最终还需依靠银行通道完成充值，而开放平台则更与银行通道休戚相关。控制账户者控制通道，拥有账户资源的商业银行依然在移动支付产业中占据有利地位。

还值得注意的是，目前已经有多家传统银行发力互联网金融，并已推出或正在紧锣密鼓筹划相关产品。比如说，五大行同时上浮存款利率、平安银行的1333战略、交通银行的“货币基金实时提现”业务、工行浙江分行推出“天天益”、民生银行的如意宝……