把钱留给孩子是个技术活

林琳

几乎每一个富豪的离世，都会掀起一股对遗产税的关注。目前全球已有100多个国家和地区开征了遗产税，其中最高的遗产税税率高达98%。国内先富起来的人，已经开始未雨绸缪，或房产，或保险，或信托，只为把财富毫发无损地传给下一代。

房产：适合10岁以后的孩子

在首都经贸大学就读的小周，18岁生日的时候，收到了父母的一份特殊礼物—— 一套位于北京西站附近、价值140万元的单身公寓，房产证上写的是小周的名字。父母这样做的目的，一方面是闲置资金用做投资，一方面考虑躲开至今语焉不详的遗产税——如果这间公寓的房产证上写上自己的名字，以后若遗产税开征，就要产生不菲的额外费用。

对此，北京的张瑞琴律师认为，尽管现在还没有征收遗产税，但相关草案早已出台，随着中国富人越来越多、各方呼声越来越高，开征只是时间问题。“现有关于遗产分割里的房产部分，如果是直系亲属，不会征税，只要到户口所在地的房地产管理局办理过户即可；如果是其他非直系亲属或者接受遗赠，则要征收2%的公证费和3%的契税，合计5%。”

“以前钱少，买不起房子。现在中产越来越多，他们多数青睐于置办房产，直接给子女买房子，还能规避以后可能产生的遗产税。”在跨国贸易公司供职的张女士说。现在困扰张女士的问题是，她准备在购置的第二套房的房产证上写她两岁女儿的名字，但不知道这样做是否合适。

“为孩子购置房产的最佳节点应该是10岁甚至是16岁。在这个节点上，孩子具有法律行为能力，所有结果都有法律效力，18岁后有完全民事行为能力，可以买卖房产。从严格的法律意义上说，房产证上是谁的名字，法律就保护谁拥有物权，父母在房产证上写孩子的名字，会导致一些风险，比如孩子不懂事随意卖出房产，或孩子被人利诱卖出房产等。为了防止这一点，父母可以选择在交付房款时留下付款凭证，并和孩子签订协议，以便在必要的时候收回房产。孩子在10岁以前是没有行为能力的，这个时候如果父母和孩子签协议，也就是和孩子的监护人签协议，这就变成了父母和自己签一份协议。这种协议法院是不予采纳并视为没有法律效力的。”张瑞琴律师表示。

保险：把财产保护在产品中

国外许多富人会大量购买保险，这并不是为了获得生活保障，而是为了遗产避税。国外的不少保险也专门设置了避税功能，许多终生寿险产品包含有身故受益功能，而这一部分是不用交税的。

根据我国《保险法》规定，保险不纳入遗产，所以任何人无权分割，除了保险本身确定的受益人，个人保险都是属于自己的。这是保险的优点，所以一些富裕阶层人士会选择保险将自己的财产冷冻起来，并逐渐追加和组合，一方面抵抗通胀压力使财产保值，一方面通过法律来合理避税。

某保险公司曾推出“富人保险”，最高保障额度1000万元，这些保障对于中小企业的老板来说是够了，但对身家过亿的富人来说，仍是真空地带。

拥有一家建筑公司的王先生也青睐为自己和家人购买保险。“就像把鲜肉冻在冰箱里，拿出来吃的那天，不至于腐烂变质，营养也没有过多流失。遗产税也一样，即使是税率很高，保险也在免税之列。而且如果在生意上遇到债务纠纷，保险不属于被追偿的范围，这对于我来说很实用。”王先生说。

从事保险行业的苏先生分析，一旦中国开征遗产税，富人阶层的保险需求就会打开。“保险的一大功能就是财产保全，按照保险行业相关分析预测，国际上平均遗产税率在40%以上，中国即将开征的遗产税税率可能高达30%～60%，若没能给自己和家人买任何保险，其损失无疑是巨大的。”苏先生说。

信托：最有潜力的传承方式

乔布斯离世，留下了83亿美元的遗产，其中大部分资金放在一个信托项目中，这也让人们再一次关注信托的作用。

遗产信托在美国使用得十分普遍。下面是一种美国常用的遗产信托设立方式：（1）父母首先设立赠予人保留年金信托（GRAT），并开列受益子女名单；（2）父母可按照自己的意愿向GRAT放入一大笔资金。在现有GRAT条款规定下，GRAT的本金加利息，在经过预先确定的时期后全部转回到父母名下；（3）这笔资金获得的超过利息部分的收益，允许留在信托内，并可永远免予遗产和赠予赋税而让下一代继承。

“富豪的家族关系比较复杂，隐形资产比较多，成立遗产信托，一方面能帮助遗产保值增值，另一方面可以通过信托可靠的执行人来经营这些财产，再将收益分给受益人。整个过程避免了遗产税的征收，同时也避免由于遗产继承人因滥用遗产或尚未成年而导致的遗产的各种不必要损失。”信托公司从业人员杨先生介绍。

目前在国内还没有相关的产品，但市场上对产品的需求已经形成。“现在有钱人越来越多，而信托作为一种比较稳健的投资模式，已经逐渐被大众认可和接受。而且信托的门槛是100万元，也是有钱人玩的游戏。遗产类信托产品在国外尤其是英国已经很成熟，国人喜欢赶时髦，在一定时间内国内也会形成一定需求，可以预见的是购买遗产类信托产品会成为未来富人阶层的首选。”一位从事信托行业的工作人员分析说。

（摘自《钱经》）