兖州煤业股份公司建设项目风险管理体系浅析

2011-10-11黄春风

中国煤炭工业 2011年1期

文/黄春风

文/黄春风

煤炭是我国重要的基础能源。科技的发展和煤炭企业内外部环境的变化，使得煤炭企业建设项目所涉及的不确定因素日益增多，面临的风险也越来越大，由此产生的风险损失也越来越重。因此，煤炭企业建设项目的风险管理与控制研究成为有效加强煤炭建设项目管理的重要课题之一。

兖州煤业股份公司是由兖矿集团控股的上市公司，1998年分别在香港、纽约、上海三地上市。公司针对建设工程项目的特点和存在的风险，全面梳理工程立项、招标、造价、建设、验收等各环节，明确相关部门和岗位职责权限，完善各项管理制度，查找、界定风险关键控制点，运用专业化软件进行量化分析，有效防范和控制风险，形成了一整套建设项目风险管理体系。

一、设计建设项目风险管理组织构架，明确各职能部门职责分工

基于公司原有建设项目管理机制，并综合考虑风险管理要素对组织机构的基本要求，设计出公司建设项目风险管理组织构架，实现了全员、各层、专家全方位参与风险管理工作，提高各方对建设项目风险管理意识，保证建设项目风险管理的独立性、有效性以及建设项目评审和决策的科学性。公司成立风险管理委员会作为建设项目风险管理的最高决策机构。风险总监负责总经理授权的风险管理工作。风险管理部作为风险管理委员会的办事机构和公司风险管理职能部门，负责对全公司的建设项目风险进行管控。从公司专家库中筛选出与当前建设项目相关的专家组成风险管理专家组，参与项目风险评估工作。

图1 公司建设项目风险管理组织结构图

二、确定流程关键控制点，有效管控风险

公司的建设项目风险管理流程具体包括投资决策、项目实施、投资中止或退出、投资后评价，投资决策可细分为立项审批和可研决策，项目实施可细分为施工管理和竣工验收。为加强建设项目的风险管理工作，在细分后的六个子流程中加入风险管理环节，界定风险控制点，抓住主要影响因素，用科学方法量化评估并采取相应的控制措施。

1.立项风险辨识

立项风险辨识是指建设单位在立项阶段，针对本项目所处内外部环境，围绕项目目标辨识未来可能发生的风险事件。项目目标包括项目的经济性指标（如：净现值、投资收益率、静态回收期、内部报酬率等）以及其他指标。立项风险辨识将影响项目目标的各种风险事件进行梳理，识别影响每项关键指标的风险事件，并整理出风险事件列表。

立项风险辨识流程：首先，明确项目风险决策范围，对于在项目风险决策范围内的项目，一律进行风险辨识；其次，制定风险辨识工作计划，包括明确风险辨识时间、选定风险辨识方法（现场访谈、头脑风暴、历史数据分析等）；然后，正式启动风险辨识工作，辨识影响建设项目预期目标的各类风险事件，形成建设项目立项阶段风险事件库；最后，组织专家组根据相关资料或案例补充或删除部分风险事件，形成风险事件列表。

2.风险初步评估

风险初步评估是在立项风险辨识基础上，对风险事件列表中的风险进行初步评估，重点进行风险排序，形成重大风险事件列表并进行简要分析，提出项目风险意见，揭示风险，更好地提前准备风险防范措施，使风险控制在承受度之内。

风险初步评估流程：首先，制定风险初步评估计划，包括评估范围、时间、评估方式等，同时确定风险初步评估结果确认方式及人员；其次，依据立项风险辨识阶段形成的风险事件列表，开展初步评估工作，在此阶段可以参照“发生可能性”和“影响程度”两个维度进行打分排序，也可以采用访谈的方式确定排列顺序；然后，确定重大风险事件，形成重大风险事件列表并根据风险产生动因及类型、风险可能影响的对象及影响程度等对重大风险进行简要分析；最后，将风险总监的回馈意见综合整理，调整重大风险列表，依据项目建议书、重大风险事件列表和简要分析编制项目风险意见，上报项目评审组。

3.风险定量评估

风险定量评估是通过某种技术方法，将风险事件的影响与建设项目关键评价指标相关联，并分析风险对项目关键评价指标实现的概率分布。通过风险管理专家组对重大风险事件列表开展量化的评估活动，以判断每条重大风险事件对项目关键评价指标影响程度。开展风险定量评估时应参考以往项目数据，通过有效评估，客观反映项目应对前和应对后的风险水平，获得对项目更加真实客观的风险判断，避免项目的盲目性，为项目评审组提供定量的风险决策信息。

风险定量评估流程是：首先，制定风险评估工作计划，选定评估方法，组织安排相关评估专家；其次，收集整理出相关项目档案数据，如可行性研究报告、施工计划及部分基础资料的波动情况，以备评估时使用；然后，明确项目关键评价指标，并分解关键评价指标，将重大风险与项目关键评价指标挂钩；最后，依据历史资料和专家评估结果量化重大风险事件，并将量化后的数据导入模型进行分析。

4.风险定量分析

风险定量分析是在风险定量评估之后，通过运用专业化的蒙特卡罗（Monte Carlo）1模拟软件，在风险分析模型上，针对建设项目的关键评价指标进行风险量化分析，并产生建设项目风险分析报告的过程。具体目标包括：充分利用建设单位提供财务评价数据和风险信息，建立公司建设项目风险决策机制；通过专业化工具，以风险承受度为核心，分析实现项目预期目标的置信水平，以此判断风险应对措施的强度和项目的可行性；通过风险分析，树立公司以及全体成员的风险管理形态，增强风险意识，提高对建设项目风险和风险管理的认识。

风险定量分析流程：首先，初始化建设项目风险分析工作平台，将建设单位提交的财评数据、重大风险事件列表以及风险管理专家组提交的风险量化结果导入平台，并做好参数设定；其次，选择合适的蒙特卡罗模拟软件，针对建设单位提交的风险应对前后数据，及风险评估专家组完成的评估数据，模拟分析项目关键评价指标在应对前后的风险水平；最后，在风险承受度确定后，根据模拟结果，如实编写建设项目风险分析报告，并提交项目评审组。