基于协整模型的中国信息基础设施与知识市场关系研究

○张 林 涂文琪

（广西大学商学院 广西 南宁 530004）

一、研究现状与问题

《国家中长期科学和技术发展规划纲要（2006—2020年）》中明确提出通过市场来交换创新知识是一个迫在眉睫的研究任务。知识交易的场所就是知识市场，知识通过市场交易和流通，转化为经济价值。但是，目前知识市场的研究主要集中在企业层面，区域层面的知识市场研究寥寥无几，张林（2007）提及区域知识市场是区域知识管理的重要内容之一，但未涉及到知识市场的具体分析。虽然中国于1999年提出了中国知识基础设施工程（CNKI），但龚荒、王元地（2008）却发现，中国专利制度与经济增长之间不存在着明显的因果关系。本文认为忽视市场对知识流通与交易作用是主要原因。知识市场可以依托物理场所和虚拟场所。物理场所指那些能够使各节点企业进行面对面交流的场所，如会议室、实验室等；虚拟场所指利用现代信息技术建立起来的知识交易平台，它主要由知识仓库、知识搜索引擎、知识传递系统以及虚拟交流社区等部分组成。信息基础设施建设是虚拟知识市场的必要条件，也是知识市场发展不可忽视的基础。Karel Davids和Larry Stewart（2008）总结知识的稀缺是知识经济形成的基础，知识的扩散才是知识经济形成的根本，而且着重指出信息基础设备作为知识市场的物理条件，更是知识经济全球化的决定因素。

以上研究或多或少涉及到知识市场与信息基础设施建设问题，但缺乏二者具体的实证研究分析。本文将采用协整模型，利用（1990—2007年）数据对中国知识市场的发展与现代通信基础建设关系进行实证研究。通过定量研究，意在说明现代化的通讯手段对于知识市场发展的影响程度，以期针对提高知识市场流通性，促进创新和知识市场发展提出有效建议。

二、变量构造和数据处理

对于知识市场的发育程度，用技术市场交易额来衡量，而信息基础设备建设利用历年中国邮电通讯业的基本建设投资来表征。数据源于《中国统计年鉴》（1991—2008年）和《中国交通年鉴》（1991—2003年），由于统计年鉴在2003年后对邮电通讯业分开统计，划分为邮政业、电信及传输服务业、计算机服务业等。为了统一口径，2003年后基本建设投资取两者固定投资之和；为了消除物价影响，将邮电通讯业的基本建设投资和技术市场交易额这两个变量分别用固定资产投资指数和居民消费价格指数处理；同时为了消除异方差，对数据分别取对数。

三、实证检验

时间序列变量之间协整关系的基本思路是：如果两个或两个以上时间序列变量是非平稳的，但它们的某种线性组合表现出平稳性，则这些变量之间存在长期均衡关系即协整关系。而基于协整理论的误差修正模型，把长期均衡关系引入动态方程，用长期均衡误差作为短期波动修正项。这种设定对许多经济模型是非常合适的。目前，误差修正模型已在计量经济分析中得到广泛应用，其基本步骤如下。

1、单位根检验。即检验变量是否为平稳的过程，本文使用ADF法检验变量平稳性，进行如下回归：

其中：α 为常数，t为时间趋势，0＜j＜p，p 为滞后阶数。

该检验的原假设是H0：δ=0。接受H0意味着时间序列{yt}含有单位根，即序列{yt}非平稳。实证分析结果与结论见表1，邮电通讯基本建设投资额与技术市场成交额的水平值都为非平稳的，但它们的一阶及二阶差分在5%显著性水平下都是平稳的，两者可以进一步作协整分析。i表示邮电通讯业的基本建设投资，kmv表示技术市场交易额。

表1 中国知识市场与信息基础设施的相关数据的平稳性检验

2、协整检验。协整关系检验目前有许多模型，如Engle-Granger两步法、Johansen极大似然法。对单方程系统，只需用OLS估计，操作简单明了。具体操作为先用OLS法建立模型，然后对残差作平衡性检验，若残差是平稳的，则两变量间存在协整关系，否则就不存在。OLS法实证结果如下：

表2 对技术市场交易额与邮电通讯基建投资建立OLS模型

方程中各变量t检验值在5%水平下都是显著的，说明邮电通讯基本建设投资对知识市场交易额有比较明显的影响。从系数估计值来看，邮电通讯基本建设投资每增加1个百分点，技术市场交易额就要上升1.041459个百分点。为了识别是否有长期影响，还需进行进一步协整检验。记方程（1）的回归残差序列为e，对e作单位根检验，对回归残差序列做平稳性检验，选取模型e=kmv-kmvf（kmvf为变量kmv的拟合值），检验结果如表3，e的水平值（ADF检验对应阶数为I（0））是平稳的，证明了方程（1）表述了邮电通讯基本建设投资与知识市场交易额之间存在长期均衡关系。

表3 对回归残差序列的平稳性检验

3、误差修正模型。协整关系表述的是一种“长期均衡”，但实际数据却是由“非均衡过程”生成的。因此，建模时需要用数据动态非均衡过程来逼近经济理论的长期均衡过程。最一般的模型是自回归分布滞后模型ADL，即一个内生变量Yt，被表示成同一时点的外生变量Xt的函数，且每个变量的滞后也出现在模型之中，这就是ADL模型。

误差修正模型如下：

表4 对技术市场交易额与邮电通讯基建投资建立误差修正模型

如表4，方程（2）中各变量t检验值在5%水平下是显著的（除△LN（i）在10%水平下是基本显著的）。在误差修正模型方程（2）中，差分项反映了短期波动影响，如（0.067957*△LN（i）），即表示基期当年的邮电通讯基本建设投资的波动对于基期技术市场交易额的波动幅度的影响系数为（0.067957）。误差修正项ET-1的系数大小反映了对偏离长期均衡的调整力度。从其对应的系数估计值看，当短期波动偏离长期均衡时，误差修正模型将以（-0.301010）的调整力度将非均衡状态拉回到均衡状态，即调整力度很明显。

由此模型（1）、（2）就构成了邮电通讯基本建设投资(i)和知识市场交易额（kmv）的协整模型。从短期来看，邮电通讯基建投资对知识市场的效率的短期提高作用是很明显的，知识市场交易额随着邮电通讯基本建设投资增加而增长；从长期来看，方程（2）的每个变量t检验值都是合格的，即方程中的每个变量与知识市场交易量都有着关系（变量对应的系数正负皆可）。综合起来，可以说邮电基本建设投资与知识市场间存在着长期均衡关系。

4、Granger因果关系检验。上文中协整检验表明变量之间存在长期均衡关系，但是否构成因果关系，还需要进一步检验。其基本思路为：在预测Y的回归模型中，引入X的过去观测值作为独立变量应该在统计上显著地增加模型解释能力，并且Y预测X在统计上不显著。实证分析及结果如下。

在滞后一期（滞后期=原有数据组数-Obs数，一年为一期）时，技术市场交易额（kmv）对于邮电通讯基建投资（i）在10%的显著性有单向的因果关系（如表5），说明技术市场交易额的改变能够在一年之后影响邮电通讯基建投资的规模。在滞后四期，邮电通讯基本建设投资（i）对技术市场交易额（kmv）在显著性为5%时，有显著性的单向因果关系（如表6），说明邮电通讯基建投资对技术市场的发展影响要经过4年的滞后期才能表现出来。换言之，利用Granger因果关系检验可以明确知识市场的发展与信息基础设施建设之间的长期均衡关系是一种双向的正相关，但是这种双向关系的作用时间却不同步。当基期知识市场规模变大（变小），翌年的信息基础设施投资的规模也会变大（变小）；但知识市场要在4年之后才能反映出基期信息基础设施投资规模的改变，这主要是由于信息基础设施的建设周期长，转化成可用知识传递信道所需时间长。

四、对策及建议

实证研究表明，信息基础设备建设对于知识市场发展起着不可忽视的作用，但信息基础设施的建设对于知识市场起作用的周期过长，造成知识转化效率低。针对以上问题，本文提出的建议如下。

1、加大信息基础设施的建设力度。邮电通讯基本建设对知识市场的发展有着重要的正面影响，所以中国要加大对信息基础设施的建设，方便快捷的通讯方式能够更好地用于信息的流通和传播，促进知识市场的发展，夯实中国的创新能力。

2、增强利用信息技术的能力。由于技术设施建设对知识市场作用在4年后才充分体现。因此，中国必须强化利用信息技术来促进知识市场的发展的能力，用以减短受益的滞后期，提高中国的创新能力。

表5 技术市场交易额与邮电通讯基建投资的因果关系检验（滞后1期）

表6 技术市场交易额与邮电通讯基建投资的因果关系检验（滞后4期）

3、合理地规范知识经济的虚拟市场规则。目前，信息技术对知识市场的促进作用并不高，而通过网络进行知识交易还面临着国家科技平台、区域技术平台、专利数据库网络整合的问题以及知识网络交易规则不完善等问题。实践证明，合理而规范的规则可以保证私人知识合理合法的转化为公共知识，还可以提高信息技术对知识市场的促进作用。

[1]国家中长期科学和技术发展规划纲要（2006—2020年）[R].北京：中华人民共和国国务院，2006.

[2]张林：区域知识管理的原则、目标与方式研究[J].人文地理，2007（1）.

[3]龚荒、王元地：中国专利制度与经济增长关系的实证研究[J].科技管理研究，2008（1）.

[4]张慧涛、张旭梅：知识市场——实现供应链知识共享的新视角[J].科学管理研究，2007（10）.

[5]Karel Davids，Larry Stewart.Knowledge Infrastructure and Knowledge Economy[M].Brill，2008.

[6]Belldg，Giordanor，Putzp.Inter-firm sharing of process knowledge：exploring knowledge markets[J].Knowledge and Process Management，2002，9（1）.