在危机中管控风险

谭乐清

随着全球经济一体化，各国经济运行相关度越来越高，2008年以来，由美国次贷危机引发的全球金融危机导致大部分国家在虚拟经济和实体经济上都遭受了巨大的损失。各国政府针对危机纷纷出台救市政策，扩大需求，力争在最短时间内实现经济复苏。在这场危机中，我国的实体企业，尤其是进出口企业，也遭受到了较大冲击：业务量下降，资金紧缺，企业经营困难，贸易违约率上升，某些企业濒临破产。而中小企业受自身实力限制，经营规模小，产品附加值低，抗风险能力较差，更容易受到危机影响，但是中小企业作为国民经济不可替代的组成部分，在GDP贡献度、提高就业率、技术创新等各个方面发挥着不可或缺的作用，对于中小银行来说，将中小企业作为信贷投放的重点，是实现社会效益和经济效益的正确选择。

危机中的小企业风险

一直以来，莱商银行就将“定位中小、服务中小、发展中小”作为基本经营原则，支持了一大批中小企业，截至2008年底，莱商银行对中小企业贷款余额63亿元，占全部贷款总额的比例达到80%。而中小企业也成为支持莱商银行发展的中坚力量，在存款、贷款、利润等各方面发挥着至关重要的作用，莱商银行中小企业存款占各项存款的比例超过50%，中小企业的利润贡献度也达到70%以上。目前，经济危机也对莱商银行的中小企业客户产生了不同程度的影响，如何在危机中准确把握信贷风险，如何发现和拓展潜力客户，如何防控中小企业信贷风险成为莱商银行发展道路上的又一考验。

在当前国际金融形势动荡加剧的状况下，莱商银行做为区域性中小银行，不可避免地被波及，其中小企业信贷客户也受到不同程度的影响，风险程度不一，风险类型主要为信用风险，具体表现在以下几个方面。

销售量下降，企业经营规模缩小，违约概率上升。产品销路不畅可能导致的一个严重后果是企业经营困难乃至倒闭。尤其是中小企业产品深加工的能力较差，商品同质性较强，产品竞争力不够，销售渠道不完善，容易在激烈的市场竞争中处于下风。

资产负债率高的企业资金链断裂的可能性增大。经济不景气使应收账款回款时间增加，导致企业流动资金紧张。当下游企业也受到危机波及，应收账款形成坏账时，企业的现金流变得更加紧张。而当企业的现金流出现问题时，金融机构可能会本着防范风险的原则减少对企业的授信，从而加剧企业的困难度。这种螺旋式的恶性循环对企业的盈利能力造成不良的影响，甚至导致资金链的断裂，危及企业的生存。

风险的传递效应。经济的相关性使风险有传递效应，一是通过产业链的上下游传递，二是通过担保在企业体之间传递。借贷行为必定引出担保行为，通过担保这种形式，一家企业的个体问题可能被放大到若干企业，形成行业风险。而且有些企业采取互保或多头联保的方式，使风险在担保集团内部的传递呈放大效应。

信誉风险。中小企业产品层次较低，内部财务制度不健全、管理混乱，当企业面临经营效益下降，资金周转困难等问题时，容易出现逃废债的现象。这种风险与企业领导者素质息息相关。有些企业领导者面对危机态度消极，没有克服困难的勇气，不是想办法扭转局面，而是采取种种过激行为，损害企业、员工及债权人的利益。

这些信用风险在不同的行业又有不同的表现形式。

钢铁流通行业。莱芜市被称为“钢都煤城”，围绕莱钢、泰钢等大型钢铁企业，钢铁流通业十分发达。莱商银行钢铁产业信贷余额占全部贷款总额的30%以上。2008年国内外钢铁市场由上半年的需求兴旺转为下半年的深度萎缩，钢铁工业受到重创，钢材价格急速下跌，经历了“冰火两重天”的考验，钢铁企业处境艰难。

钢铁制造及加工企业面临生存压力。钢铁下游产业的需求减少导致钢铁供应量过剩，而生产钢铁的中小企业产品技术含量低，在与大型钢厂的竞争中不具优势。钢铁流通企业受价格、需求的影响，也遭受了不同程度的损失。其中规模较大的企业融资规模较大，资金相对充足，备货量大，在钢铁价格暴跌时遭受的价格损失较大。而小企业因为没有形成完善的销售网络，销售渠道比较单一，当下游需求萎缩时，钢材销售立即受到影响，销售规模缩小，利润降低。

农副产品储存行业。莱芜市作为“三辣一麻”之乡，是全国四大农产品储存基地之一，农副产品储存行业作为莱芜市三大优势产业之一，在全市特别是莱城区经济构成中占有重要地位。其特点是在农副产品生产旺季进行储藏，淡季进行销售，从中赚取利差。

农副产品储存行业因为储存周期长，价格难以预测，使得整个行业风险较大。近两年，农副产品淡季价格一直处于较低价位，致使很多农副产品储存企业损失惨重。储存品种单一的客户面临的价格风险相对更大一些；而公司结构不完善的家族式企业则会因为市场信息比较闭塞，经营水平不高，限制公司的进一步发展。产品深加工程度小，附加值小的企业则可能因产品竞争力不高遭市场淘汰。

纺织行业。纺织行业产品深加工水平不高，附加值较低，产品同质性较强，产能过剩，以出口为主的纺织行业，因国外需求萎缩遭到致命打击，2008年纺织行业出口退税的下调、人民币的持续升值，又直接导致企业利润降低。原材料短缺和人力成本上升，对于纺织业这个劳动密集型产业来说，产业传统的劳动力要素竞争优势将被弱化，种种因素使纺织行业前景不容乐观。

强化风险防范措施

为应对经济危机带来的不利影响，并针对监管当局提出的监管要求，莱商银行优化信贷结构，加强风险管理，密切关注国内外经济金融形势的发展，加强经营的稳健性，确保平稳度过危机。

加固“四道防线”，切实保证日常安全稳健运营。一是加固风险管控防线。对信用风险加强监控，做好不良贷款“双控”工作。二是加固流动性防线，加大对存款特别是储蓄存款的营销力度，着力提高存款稳定性。三是加固风险拨备防线，及时对可能发生的损失足额增加拨备，2008年为适应经济形势的变化，莱商银行共增提拨备8024万元，2008年底拨备覆盖率达到310.29%，为可能发生的损失做好了充分准备。四是提高资本充足率防线。引进战略投资者，增资扩股，资本充足率达到22.41%，抗风险能力进一步增强。

全面评估授信风险。按照危机影响程度、企业风险度，莱商银行对现有信贷客户进行划分。对于发展良好的继续支持；对于在危机中受影响大、在可预见的将来无法持续经营的客户加强监测，逐步压缩授信；对已形成风险或可能违约的，及时进行资产保全，最大限度减少损失。

严控行业风险。对钢铁、农副产品等行业加强监控力度。对钢铁流通客户账户资金进出状况加强关注，对现金流出现问题的客户及时做出反应，防止企业资金链断裂造成信贷资产损失。对于受价格影响较大的农副产品企业，采取审慎介入、有保有压的信贷政策，逐步压缩附加值低、储存品种单一的企业授信额度，新增信贷投放重点支持高附加值加工企业和具备一定规模的出口型企业。执行“三个优先”准则：农副产品储存客户以冷库出租为主的优先；以农副产品深加工或出口为主的优先；有市场直销渠道的优先。

对企业的对外担保情况加强关注。严格控制对外担保过大的企业的授信额度，使企业在自身承受范围内进行对外担保。规范与担保公司的业务合作，严格审查担保机构的保证能力，降低风险。

加强与中小企业的信息交流与沟通。真正做到“了解你的客户，了解你的客户的业务”，了解企业在复杂的金融经济环境中可能出现的问题，确保信贷资产安全。加大力度拓展新客户，保持集中度持续达标。严控监管反弹或超出监管规定，大力发展零售业务及小企业信贷业务、微贷业务，进一步降低授信集中风险。

坚定与企业共度难关的信念。对于企业正常经营，暂时出现资金紧张的客户，始终坚持“支持”不“抛弃”，对企业能“拉一把”绝不“推一把”，本着支持企业也就是支持自己的原则，与广大中小企业真诚相伴，共赢明天。

（作者系莱商银行行长）