2023 年中国矿产资源形势回顾与展望

郭 娟，崔荣国，周起忠，胡容波

（自然资源部信息中心，北京 100812）

全球经济展现出明显的韧性，人工智能等技术革新给复苏放缓的全球经济带来新希望。随着新冠疫情得到有效控制、俄乌冲突进入消耗战，全球供应链恢复正常，全球矿业市场回稳，国际矿产品价格从峰值震荡回调。面对复杂严峻的国际环境，中国经济顶住压力、持续回稳，中国矿业市场持续向好，主要矿产品供给稳中有升、能源绿色低碳转型加快。未来，随着各项宏观政策效果显现，中国经济将会进入趋势性恢复的轨道，需要稳定安全的矿产品供应作保障。随着风光电、电动车等新能源革命的到来，我国的清洁能源和战略性矿产需求将快速增长，受矿产资源禀赋差异的影响，应当加大国内找矿力度，同时加强矿业国际合作，提高矿产资源保障能力。

1 全球经济展现出韧性

2023 年，全球经济从新冠疫情、俄乌冲突和气候灾难的重重打击中缓慢复苏，展现出明显的韧性。一方面，全球经济复苏放缓但并未陷入停滞。全球面临着数十年来高位的通货膨胀、全球货币政策环境空前收紧、地缘政治冲突频发带来的能源和粮食危机、世界贸易“逆全球化”以及全球变暖的挑战，使得全球经济增速放缓且各经济体之间的分化日益加剧。另一方面，技术创新给未来带来希望。2023 年，mRNA 生物技术、以ChatGPT 为代表的人工智能等技术革新给全球经济带来了巨大前景，2023 年被认为是“人工智能元年”。

2023 年全球经济增速明显下降，各机构纷纷下调全球经济增长预期，国际货币基金组织（IMF）将世界经济增速从2022 年的3.5%放缓至2023 年的3.0%、2024 年的2.9%，远低于历史平均水平[1]；经济合作与发展组织（OECD）将2023 年全球经济增速下调至2.9%[2]；世界银行（The World Bank）将2023 年全球经济增速下调至2.6%[3]（表1）。

表1 世界主要机构或组织对全球经济增速的预测Table 1 Prediction of global economic growth by major institutions or organizations in the world 单位：%

2 中国经济延续回升向好态势

2023 年是中国三年新冠疫情防控转段后经济恢复发展的一年，各项政策效果持续显现，经济进入趋势性恢复的轨道。面对复杂严峻的国际政治经济环境和国内周期性、结构性矛盾的困难挑战，中国政府继续坚持稳中求进、以进促稳、先立后破，中国经济顶住压力，持续回升向好，展现出韧性强、潜力大、动能足的特点，充分证明我国经济高质量运行的能力在稳步提升[4]。2023 年，我国国内生产总值达到126.1 万亿元[5]，按不变价格计算，比2022 年增长5.2%，增速在全球主要经济体中名列前茅；按年平均汇率折算，我国GDP 达17.9 万亿美元，稳居世界第二位，人均GDP 约1.3 万美元。中国经济对全球经济增长的贡献约三分之一，仍是全球经济增长的最大引擎[1]。

新冠疫情以来，为应对世界经济增长和贸易动能不足等风险挑战，我国围绕“着力扩大国内需求，形成消费和投资相互促进的良性循环”的战略，一系列促消费稳投资的政策持续发力，内需潜能加快释放，有效促进了经济高质量发展。2023 年，内需对经济增长的贡献率提升到111.4%，有效对冲外需收缩压力。其中，消费持续加速回升，对经济增长的贡献上升，在国内大循环中的主体作用增强，最终消费支出对经济增长贡献率为82.5%，拉动GDP 增长4.3 个百分点，高于新冠疫情前2015—2019 年的平均贡献率62.7%。投资保持增长，呈现较强增长韧性，对经济增长贡献率为28.9%，拉动GDP 增长1.5 个百分点。净出口同比有所减少，外需收缩压力加大，对经济增长贡献率为−11.4%，向下拉动GDP 增长0.6 个百分点[5]。

3 全球矿业市场趋稳

3.1 投资者对矿业市场的信心有所增强

2023 年，S&P/TSX 全球矿业指数（Global Mining Index）高位波动，年内均值为109.5，比2022 年均值增长4.2%[6]，且波动较2022 年相对平稳，反映出投资者对矿业市场的信心有所增强（图1）。2023 年全球矿业指数呈“V”型，从1 月25 日的年内峰值123.6 波动下跌，至10 月4 日的年内谷底99.7 后反弹，至12 月29 日的113.1，基本与矿产品价格波动趋势一致。

图1 2007—2023 年全球矿业指数变化Fig.1 Changes of global mining index from 2007 to 2023

3.2 矿产品价格震荡回落

2023 年以来，随着新冠疫情在全球得到有效控制、俄乌冲突进入消耗战阶段，全球受到扰动的供应链基本恢复正常，矿产品贸易运输成本和交货时间也恢复到疫情前水平[1]，大部分矿产品价格在经历2022 年“过山车”式行情后从峰值回落，国际矿产品价格总体震荡下调。从年内整体来看，石油、天然气、煤炭等传统能源矿产品，以及锂、钴、镍、钯金等新能源相关矿产品价格跌幅较大。而黄金（金融避险）和磷矿石（粮食相关）的价格却逆势上扬，均创历史新高，铁矿石也在年末回调至较高水平（表2）。

表2 2023 年主要矿产品价格变化Table 2 Changes in prices of major minerals in 2023

一是能源矿产品价格大幅下跌，天然气、动力煤价格跌幅在40%以上。2023 年，美国WTI 原油现货年均价77.6 美元/桶，同比下跌17.7%；美国天然气期货年均价2.66 美元/MBtu，同比下跌59.3%（图2）。由于动力煤价格跌幅较大，炼焦煤价格重新高于动力煤价格。澳大利亚动力煤离岸均价195.5 美元/t，同比下跌41.7%；澳大利亚炼焦煤离岸均价255.8 美元/t，同比下跌23.4%（图3）。

图2 2019—2023 年原油和天然气价格变化Fig.2 Price changes of crude oil and natural gas from 2019 to 2023

图3 2019—2023 年煤炭价格变化Fig.3 Price changes of coal from 2019 to 2023

二是能源转型关键矿产品价格呈两极分化，锂、钴、镍、钯金、石墨价格暴跌，而镓、锗、稀土价格则相对坚挺。2023 年12 月29 日，全球碳酸锂价格1.59 万美元/t，同比下跌76.7%。锂价大幅下跌主要是受供需结构变化的影响，2023 年以来，上游锂矿和碳酸锂产能出现急速扩张，叠加短期新能源汽车需求放缓，出现阶段性产能过剩。2023 年12 月29 日，伦敦金属交易所（LME）镍价1.64 万美元/t，同比下跌45.2%；钴价2.87 万美元/t，同比下跌44.3%；钯金价1 119 美元/oz，同比下跌37.4%。中国鳞片石墨（C≥90%）出厂价3 090 元/t，同比下跌24.6%（表2）。

2023 年12 月29 日，中国稀土精矿（TREO≥70%）出厂价6.65 万元/t，同比微降3.6%，年内均价7.00 万元/t，与2022 年基本持平；镓矿（品位0.1%～0.2%）市场价4.70 万元/t，同比微降3.1%；锗矿（品位0.002%）市场价1.03 万元/t，同比微降1.4%（表2）。

三是大宗金属矿产品价格整体回落，铝、锌价格跌幅较大，铁矿石、铜、铅价格微跌。2023 年，纽约商品交易所（NYMEX）铁矿石（品位62%）到岸年均价118.5 美元/t，同比下跌3.9%，8 月中旬止跌回升，年底达到年内最高点136.4 美元/t，同比上涨22.5%；伦敦金属交易所（LME）铜年均价8 486 美元/t，同比下跌3.8%；铝年均价2 255 美元/t，同比下跌16.6%；铅年均价2 136 美元/t，同比下跌0.8%；锌年均价2 649美元/t，同比下跌23.9%（图4 和表2）。另外，钾价格大幅下跌，具有金融避险功能的黄金和粮食生产所需磷矿石价格却逆势上扬，均创历新高。2023 年，中国氯化钾（60%粉）出厂年均价2 985 元/t，同比下跌30.6%。伦敦金属交易所（LME）黄金年均价1 943 美元/oz，同比上涨7.8%；中国磷矿石（P2O5≥30%）出厂年均价1 015 元/t，同比上涨14.3%（表2）。

图4 2019—2023 年伦敦金属交易所铜、铝、铅、锌金属价格变化Fig.4 Price changes of copper, aluminum, lead, zinc metals in LME from 2019 to 2023（资料来源：S&P Global）

4 中国矿业市场持续向好

2023 年，我国矿业市场延续了前两年好转的态势，表现为全国地质勘查投资和采矿业固定资产投资均连续三年增长、采选业企业利润处于历史第二高位、能源矿产产量创历史新高、主要矿产品供给稳中有升、能源绿色低碳转型加快、大宗矿产品进口持续增长。

4.1 全国地质勘查投资连续三年增长

2023 年，预计全国地质勘查投资约1 040 亿元，同比增长约3%；其中，油气矿产勘查投资约840 亿元，非油气矿产勘查投资约200 亿元，高于新冠疫情前2019 年的水平。同时，非油气勘查投资结构不断优化，投资者对矿业市场的信心提高，社会资金增长较快，约占非油气勘查投资的35.0%。2022 年，全国地质勘查投资1 010.2 亿元，同比增长3.8%。其中，油气矿产地质勘查投资823.9 亿元，同比增长3.1%，占总投资的81.6%；非油气矿产地质勘查投资186.3 亿元，同比增长7.2%，占总投资的18.4%，连续两年正增长[7]（图5）。

图5 2013—2023 年全国地质勘查投入变化Fig.5 Changes of geological exploration investment in China from 2013 to 2023

4.2 采矿业固定资产投资连续三年增长

采矿业固定资产投资连续三年增长。2023 年，全国固定资产投资（不含农户）50.3 万亿元，同比增长3.0%。其中，采矿业固定资产投资延续了2022 年增长的态势，同比增长2.1%，增速较2022 年放慢2.4个百分点，比全国固定资产投资低0.9 个百分点，低于全国平均水平（图6）。在采矿业固定资产投资中，除黑色金属矿采选业固定资产投资减少以外，其他皆有较大幅度增加。2023 年，煤炭开采和洗选业、石油与天然气开采业、非金属矿采选业固定资产投资增速在10% 以上，分别增长12.1%、15.2% 和16.2%；有色金属矿采选业固定资产投资大幅增长42.7%[5]。

图6 2013—2023 年全国和采矿业固定资产投资增速变化Fig.6 Growth rate changes of fixed asset investment and the mining industry in China from 2013 to 2023

采矿业民间固定资产投资保持增长。2023 年，采矿业民间固定资产投资同比增长5.1%，增速较2022 年减缓16.3 个百分点，高于全部民间固定资产投资5.5 个百分点。其中，有色金属矿采选业民间固定资产投资大幅增长21.5%[5]。

4.3 采选业稳中有升，企业利润历史第二高位

采选业稳中有升。2023 年，全国规模以上工业增加值同比增长4.6%，采矿业增加值同比增长2.3%，比2022 年放慢5.0 个百分点，其中，煤炭开采和洗选业增加值同比增长2.4%，石油和天然气开采业增加值同比增长3.7%，黑色金属矿采选业增加值同比增长5.0%，有色金属矿采选业增加值同比减少1.6%，非金属矿采选业增加值同比减少5.7%[5]。

采选业企业利润大幅减少，但却是除2022 年以外最高值。2023 年1—11 月，受大部分矿产品价格回落的影响，全国规模以上采矿业企业利润大幅减少，为1.2 万亿元，同比下降18.3%，降幅快于全国规模以上工业企业利润同比下降4.4%的减速，占全国规模以上工业企业利润的17.6%（图7）。其中，煤炭开采和洗选业企业利润额7 118 亿元，同比减少25.9%，占采矿业企业利润的58.0%；石油和天然气开采业企业利润额3 546 亿元，同比减少8.5%，占采矿业企业利润的28.9%；黑色金属矿采选业企业利润额487 亿元，同比增长2.6%；有色金属矿采选业企业利润额733亿元，同比增长7.6%；非金属矿采选业企业利润额372 亿元，同比增长0.9%[5]。2023 年采矿业企业利润额比2022 年同期大幅减少，但也是历史第二高位。

图7 2020—2023 年工业和采矿业企业利润增长变化Fig.7 Profit growth changes of industrial and mining enterprises in China from 2020 to 2023

4.4 矿产品供给稳中有升

受我国经济持续回升向好态势影响，矿产品市场需求持续增加，能源矿产产量创历史新高、主要矿产品供给稳中有升。

能源安全稳定供应能力提高，产量创历史新高。2023 年，煤炭生产增速加快，全年产量约46.6 亿t，同比增长2.9%。原油产量达2.09 亿t，同比增长2.0%，连续五年保持增长，其中，海洋原油产量突破6 200 万t，连续四年占全国石油增产量的60%以上。天然气产量达2 297 亿m3，同比增长5.8%，连续七年保持百亿立方米增产势头，其中，非常规天然气产量突破960 亿m3，占天然气总产量的43%，成为天然气增产重要来源，包含致密气产量超600 亿m3、页岩气产量250 亿m3和煤层气产量110 亿m3[8]。

我国经济持续回升向好，主要矿产品生产供给稳中有升。2023 年，铁矿石产量9.9 亿t，同比增长7.1%。粗钢产量10.2 亿t，与2022 年持平。十种有色金属产量7 470 万t，同比增长7.1%，其中，精炼铜1 299 万t，同比增长13.5%；电解铝4 159 万t，同比增长3.7%。磷矿石（折含P2O530%）产量1.1 亿t，同比增长7.8%。水泥产量20.2 亿t，同比减少0.7%。平板玻璃产量9.7 亿重量箱，同比减少3.9%[5]（图8）。

图8 2021—2023 年重要矿产品生产增长率变化Fig.8 Production growth rate changes of important mineral products in China from 2021 to 2023

4.5 能源绿色低碳转型加快

能源生产结构绿色低碳转型步伐加快。2023 年，我国可再生能源总装机达14.5 亿kW·h，占全国发电总装机比重超过50%，历史性超过煤电装机，水电、风电、太阳能发电、生物质发电和在建核电装机规模均居世界第一位，其中，风电、太阳能发电总装机突破10 亿kW·h[9]。2023 年，全国发电量约8.9 万亿kW·h，同比增长5.2%，其中，风力和太阳能发电量分别为8 090 亿kW·h 和2 940 亿kW·h，同比分别增长12.3%和17.2%，合计占全国发电量的12.4%，同比提高1.5个百分点[5]。

能源消费结构持续改善。过去十年，全国煤炭消费占一次能源消费的比重稳步下降，从2013 年的67.4%下降到2023 年的55.5%（图9），年均下降1.2 个百分点。天然气、水电、核电、风电、太阳能等清洁能源比重提高，从15.5% 上升到26.2%，约占能源消费增量的60%[5]。2023 年，清洁能源占一次能源比重同比提高0.3 个百分点。

图9 2013—2023 年全国一次能源消费结构变化Fig.9 Changes of primary energy consumption structure in China from 2013 to 2023

4.6 大宗矿产品进口持续增长

2023 年，受全球经济复苏放缓影响，全球贸易活动低迷，贸易增速仅0.9%，比2022 年低4.2 个百分点[1]。我国大宗矿产品外贸顶住压力，进口量和进口额实现双增长。

煤炭进口量同比增长60%以上，油气进口量同比增长10%左右。2023 年，煤炭进口量4.7 亿t，同比增长61.8%，煤炭进口量大幅增长的原因包括以下方面。一是国际煤炭市场供需较为宽松，进口煤炭价格低于国内煤炭价格。2023 年，随着新冠疫情在全球范围内得到有效控制，国际煤炭供应大幅增加，蒙古国、澳大利亚和俄罗斯等国煤炭出口明显增加，国际煤炭价格持续走低，我国进口煤炭到岸价比国内煤炭价格具有明显优势。二是我国进口煤炭零关税政策的实施。自2022 年5 月以来，我国对煤炭实施税率为零的进口暂定税率直至2023 年底。2023 年，原油进口量5.6 亿t，同比增长11.0%；石油对外依存度72.4%，比2022 年提高2.3 个百分点。天然气进口量1 656 亿m3，同比增长9.9%；天然气对外依存度41.9%，比2022 年提高1.2 个百分点。2023 年，铁矿石进口量11.8 亿t，同比增长6.6%；铁矿石对外依存度79.7%，比2022 年提高0.6 个百分点（图10）。铜精矿进口量2 754 万t，同比增长9.1%。

图10 2013—2023 年石油、天然气和铁矿石对外依存度变化Fig.10 External dependence changes of oil，gas and iron ore in China from 2013 to 2023

大宗矿产进口额持续保持增长。2023 年，我国石油、天然气、煤炭、铁和铜矿的进口额合计为4.76万亿元，同比增长4.8%。

5 展望与建议

5.1 矿产品需求分化明显

一是清洁能源需求快速增长。随着全球气候变暖和极端天气的增多，清洁能源对化石能源的替代不可逆转。同时，全球能源需求仍在持续增长。清洁能源的开发利用已成为各国的“宠儿”，近年来发展迅速，尤其是水电、太阳能和风能，已经成为新增能源需求的主力军。2023 年全球光伏新增装机容量约390 GW，2024 年至少增长20%。此外，地热、干热岩、海洋能、氢能等其他清洁能源的开发利用也在如火如荼地进行。二是铁、铜等大宗矿产需求增长放缓。受全球经济不景气的影响，大宗矿产品消费增长明显放缓。为调整铜供需，英美资源集团（Anglo American plc）大幅下调产量预期；2023 年底，巴拿马Cobre Panama 铜矿也预计停产半年，因而2024 年铜矿供应预期由过剩转为短缺。三是战略性矿产需求高速增长。锂、钴、镍等战略性矿产受电动车、储能等行业强力拉动，企业找矿热情较高，勘查投入预算逆势增长，需求仍处于高速攀升阶段。

5.2 加大国内找矿力度

一是加大国内找矿力度是用“最小的经济代价”保障国内矿产品的供应。受资源禀赋约束，我国大量矿产品依赖进口满足需求。但在国际矿产品贸易中，我国未掌握定价权，矿产品进口付出了巨大的经济代价。究其原因是过去十年地质勘查投入不足，少有大矿发现，缺少议价筹码。2023 年，我国石油、天然气、煤炭、铁和铜矿进口额4.8 万亿元，较2020年增加2 万亿元。与进口相比，地质勘查投资相对较小，按地质勘查投资1 000 亿元/a 估算，这五大类矿产品一年的进口额足够地质找矿50 年，仅进口增量也够找矿20 年。 二是真正用于找矿的资金少。2023 年，我国非油气地质勘查投资约200 亿元，与2012 年峰值510 亿元相比，减少六成。其中，水文地质、地灾调查、地质科技等非传统地质工作占比30%以上。真正用于找矿的资金很少，使得地勘队伍人才大量流失，后备找矿力量不足，矿产资源接替堪忧，国内矿产品供应面临较大风险。 三是矿业对经济的支撑作用凸显。2023 年，我国矿产品进口额约占商品进口总额的30%以上，采矿业和冶炼加工行业利润占到工业企业利润的近40%。如甘肃省的矿业企业金川集团股份有限公司2022 年的工业总产值占全省GDP 的30%。因此，扩大矿业领域的投资，可以为我国经济发展提供更多动能。 四是地质找矿的长周期性。例如，世界上大型铜矿从勘探到开采平均需要16 a，因此，对于大宗短缺矿产资源和关键矿产资源的找矿工作，更需要提早布局谋划。

5.3 加强矿业国际合作

矿产资源是工业的粮食，是经济发展的重要物质基础。由于资源禀赋差异大，各国的各类资源储量迥异，国内矿产资源供给难以满足经济发展需求，尤其对中国、印度等人口大国更是如此。矿产资源全球配置是大势所趋，需要通过国际合作开发利用矿产资源，以满足不同国家的经济发展需求。一是共同发展理念。秉持“合作共赢”的原则，充分平衡矿业开发过程中企业、环境、资源所在地、资源国各方利益和诉求，做到企业盈利、环境和谐、地方经济全方位发展。二是技术合作。在基础地质调查、矿产调查和勘查、采矿选矿冶炼等方面开展技术合作，提高资源利用效率，加快矿业开发步伐。三是资金合作。充分利用金砖银行、亚洲基础设施投资银行、对外援助资金等方面的资金，加强与资源国的合作。四是人才培养。进一步推进对发展中国家地质、矿产等领域的技术培训，增加培训班的数量，并提升培训质量，加快人才成长。五是产业链合作。在矿业开发过程中，根据矿产资源、基础设施、人才、设备、贸易等多种因素合理布局产业链，最终实现我国与资源国的共赢。