商业银行视角下企业集团司库体系的创新与迭代

党的二十大开启了以中国式现代化全面推进中华民族伟大复兴的新征程。完善中国特色现代企业制度，加快建设世界一流企业，成为中国企业立足新发展阶段、贯彻新发展理念、构建新发展格局、推动高质量发展的重要使命。近年来，在国务院国资委的大力推动下，以中央企业为代表的企业集团司库体系建设快速推进。业界普遍认为，现代司库体系建设作为构建一流财务管理体系的核心内容，在促进业财深度融合、推动企业管理变革与创新、提升企业核心竞争力和抗风险能力方面具有极其重要的作用，是世界一流企业的重要管理基础。笔者从商业银行视角，就当下企业集团司库体系如何升级和迭代进行阐述。

一、企业集团司库体系建设规划与目标定位

（一）司库体系建设是企业应对竞争和促进发展的内生需求

在经济发展模式转型升级、国际环境不确定性加剧、数字化时代新技术层出不穷的背景下，企业在推动经营管理数字化、精益化转型过程中，产生了司库体系建设的内生需求，即搭建合理的账户及资金收付体系、高效的资金管理和资源配置体系、完善的决策支持和风险防控体系，从而提高资金运营效率、降低资金成本、防控资金风险。对部分央企司库体系建设驱动因素的调查发现，摸清家底、整合资源、优化配置、提升效率、降低成本、管控风险、精准施策是最重要的驱动因素。

（二）司库体系建设是企业战略决策制定实施的有效工具

司库体系建设服务于企业集团的统筹管理、战略规划、经营发展。一方面，企业集团司库体系建设通过顶层设计完成管理体系升级，确定集团资金集中层级与程度，明确与资金运行相匹配的组织架构与各自承担的职责，制定司库管理各项内容的执行标准与实施方法，并为管理制度有效执行提供管理工具。另一方面，司库体系分阶段为企业的经营规划提供支撑，相对成熟的企业重点提升司库对战略决策的支撑能力，有一定基础的企业聚焦提升价值创造能力和赋能产业生态，起步阶段的企业首先要解决内部金融资源配置和资金运营效率问题。

（三）司库体系建设是企业数字资产积累和应用转化的平台

从国务院国资委对各央企司库建设中期验收结果以及头部央企司库建设的先进经验看，司库体系建设对企业生产经营和资本运营过程中数据的内化探索、深化挖掘、转化应用行之有效。司库体系通过数据资源向数字资产转化，实现了对企业金融资源“看得见、管得住、用得好”的目标，实现了对企业经营风险“看得清、摸得透、管得住”的目标，实现了对企业战略发展“讲得清、道得明、撑得起”的目标，为中国式现代化一流企业管理“是什么、干什么、怎么干”提供了过程管理、前瞻分析的工具方法和经验积累。

二、企业集团司库体系创新迭代的方向

（一）司库管理职能从单一化向综合化升级

司库体系建设职能应加快实现从相对单一的资金管理，向集支付结算、投融资、预算核算、风险管控、资源配置、供应链管理、决策支持等功能于一体的综合化金融资源管理体系转变，更加注重司库管理数据对企业集团经营赋能程度，满足自身高质量发展需求。

（二）司库运作范围从“国内一盘棋”向“境内境外一体化”升级

当前，很多企业经营布局已经实现立足国内、全球发展。在全球化过程中，企业通过推进海外财资中心建设，司库管理范围从境内向境外延伸，实现境内外资金的统筹调拨和资金风险的全面管控，确保境外金融资源不仅“看得见”，更“管得住、调得动、用得好”，显得尤为重要。

（三）司库运行模式从信息化向深度数智化升级

一方面，要素数字化是司库数智化运作的基础，应将数据作为司库的核心要素，强化资金流高效安全流动和重要数据有效挖掘。另一方面，前沿技术是关键，应加快数据和科技的结合，在司库体系建设中积极应用大数据、人工智能、云计算、物联网、区块链等新技术和数据中台，实现信息链、资金链、决策链畅通匹配和深度融合，推动财务管理从事后分析向全流程过程管理的升级，更好赋能战略决策。

（四）司库管理成效从资金核算管理向提升财务价值升级

随着企业集团司库体系建设的深入，必然从集团资金统一视图的“看得见”向有效配置金融资源的“用得好”转变，从结算型司库、管理型司库向价值型司库、战略型司库转变。通过调剂内部资源、统筹外部资源，投资、融资、运营一盘棋，实现整体收益最大化，提升经济价值；从资金视角分析企业经营状况，提高决策效率，提供支撑价值；合理安排资金头寸，加大风险防控力度，提升风险应对能力，提高安全价值。

（五）司库建设模式从集团内部生态向内外部综合化生态升级

企业应依托司库体系建设，强化业务和资金链条上下贯通，司库系统同业务系统、财务系统贯通，企业内部系统同工商、税务、司法、监管等外部信息系统互通，同产业链、供应链、资金链等系统联通等，形成“产业－科技－金融”的良性循环，推动产业生态协同发展。企业还应深化银企开放合作、多端联动，实现司库体系和银行的深度对接，借助金融力量，赋能自身发展。

三、全面融合，银行业是企业集团最可信赖的司库体系建设创新伙伴

（一）服务实体，银行参与企业集团司库体系建设由业务驱动

资金是联结银企双方的纽带，银行是企业资金存放、收付、融通、运用的执行机构，企业是银行存贷汇各项经营业务落地的服务主体。司库体系建设既是企业资金管理领域的跨越式发展，也是银行企业服务内容的全方位提升。国务院国资委提出的司库体系建设要求在描画企业集团司库体系建设蓝图的同时，也为银行指明了方向。因此，银行积极参与此项工作是落实国家经济金融政策、坚持“两个毫不动摇”、服务实体经济的责任体现，是践行金融工作政治性、人民性的应有之义。

（二）术业专攻，银行对公金融服务的主要内容就是服务企业司库管理

在企业司库管理服务领域，银行以账户载体承接企业资金，以结算产品协助企业收付资金，以银企互联协助企业搭建智能化操作体系，以“资金池”等服务协助企业资金集中，以融资产品为企业提供外部金融资源，以存款和理财产品为企业提供资金投放渠道，帮助企业建立集约化运营体系，以利率、汇率管理产品协助企业防控金融市场风险，以流动性管理能力协助企业平衡资产负债，帮助企业建立精益化战略支撑体系。以工商银行为例，其开展现金管理业务已有20多年，累计为不同行业、不同规模、不同发展阶段的约200万家企业客户提供资金管理解决方案，其中全球现金管理客户已突破1万户。

（三）科技领先，银行业数字化建设经验可赋能企业数字化转型

银行业是践行国家数字化发展战略的先行者，是“数字中国”建设的主力军和先锋队。银行金融业务提供方式由传统银行端渠道升级为数字化金融场景服务，通过银企共建生态达到互利共赢效果。比如近些年来很多银行推广的财资管理软件服务。部分大型银行建立了专业的金融科技子公司，整合科技优势和创新能力，不断提升对企业平台建设的输出能力，为企业司库创新迭代提供同频共振的数智化服务，赋能企业财务管理数字化转型。

（四）专业胜任，银行业在企业集团司库建设服务领域有独特优势

司库是企业经营中与银行结合最密切、最需要金融支持的板块，银行必须参与其中，发挥自身特点和优势协助企业开展司库建设。一是银行业是经营风险的行业，对风险管理有着独特的深入认识，拥有专业的风险管理技术、手段和工具，在企业司库建设中可以借鉴或使用。二是大型商业银行依托在全球重要地区的机构布局、强大的科技实力、广泛的合作代理行，并参与全球主要清算体系和本地化清算网络，构建全球一体的支付结算网络并为企业全球经营提供专业的全球现金管理服务。三是对于票据资源的管理，银行业作为票据市场的重要参与方，深度介入票据签发、流通、变现等环节，可提供票据生命周期全流程服务和丰富的票据产品。四是银行业以资金为经营要素，资产负债管理是银行立身之本、发展之基，其理念、工具、手段可供企业参考借鉴。五是银行作为金融资源、风险管理产品的提供者，是企业供应链金融和金融市场交易管理的合作伙伴。

（五）共生共荣，银行需通过服务企业集团司库体系创新推动自身转型发展

企业和银行之间是共生共荣、互相促进的关系。在企业集团数字化、生态化创新发展中，司库体系建设成为银企双方通过科技手段实现业务和需求连接的新场景，企业集团在深化业财融合、加强产融结合过程中必将对银行综合服务能力提出更高要求。银行业深度参与企业集团司库体系建设，强化服务深度和广度，拓展服务新场景、构建服务新生态、探索合作新领域，为银行业立足新发展阶段推动自身高质量发展提供了宝贵契机。

四、迎难而上，企业集团司库体系建设创新迭代趋势展望

世界一流企业首先要有世界一流的财务管理。财务管理是企业管理的中心，从世界一流企业管理的实践来看，其往往需要一流的财务管理体系与之相匹配，并且，企业财务管理体系随着企业管理重点及环境的变化而不断演进。企业集团在司库体系建设中需要整合企业集团内部各个单位以及银行、科技公司等外部单位，集中力量解决司库建设的难点问题，比如资金管理流程与业务流程割裂、资金数据与业务数据存在壁垒、境外资金的安全管理及有效监控、流动性风险的管控经验不足等问题。以问题为导向，不断迭代创新，充分发挥司库在优化企业金融资源配置、防范金融风险、提高经营决策支撑能力等方面的作用。

（一）连接断点，打造互联互通的生态司库

从内部生态角度，司库需契合企业发展战略、行业特点、业务布局、信息化建设水平。管理上要制定与业务、经营、财务模式等相匹配的资金管理制度，将资金管理流程与财务及业务流程有机融合。系统上要建设与内部财务及业务系统、外部合作方及监管机构系统、产业链上下游企业互通的司库信息系统，将资金数据与财务及业务数据统一整合，打造互联互通的司库生态。从外部生态角度，司库构建的长期性和复杂性决定了需多方参与、开放合作，银行也是其中的协作者和合作者，与各方力量整合后共同服务企业司库建设。一方面，各参与方要形成优势互补，如软件服务商以建设经验赋能管理咨询服务能力，部分银行依托“科技+金融”综合优势提供一站式服务；另一方面，企业、银行、软件供应商进一步增强互信合作，如由软件商承建或企业自建系统，银行通过提供金融服务、专业建议等共同为企业司库建设赋能。

（二）缓解痛点，打造境内外一体的全球司库

伴随着中国企业全球化步伐，如何做好海外资金管理，实现“可视、可控、可用”，是众多“走出去”企业在司库体系建设中的痛点。一是在海外，资金管理如何融入本土经营管理需要，满足当地财税费控要求。二是总部如何实现境内境外一体化管理，掌握全球范围内的资金分布，加大对海外资金的管控力度，寻找安全可靠的全球结算服务网络，实现全球范围内的资金调度。未来，企业如何加强与全球布局银行的合作，通过银行海外机构落地本土业务，借助银行构建的全球一体化结算系统、丰富的全球现金管理产品打造全球资金管理网络，银行如何提升全球系统、业务能力，支持企业全球化经营，将成为银企需要共同面对的课题。

（三）解决难点，打造赋能业务的价值司库

防范资金风险是资金管理的重中之重。随着司库体系的建设，风险种类发生了变化，呈现较强的金融特征。如从单一资金管理扩展至金融资源管理后，需要做好资产负债规模、期限的合理匹配，防止发生流动性风险，并要关注利率等资金价格变化，防范市场性风险。资金管理范围从国内扩展至全球后，需要关注汇率变化走势，做好各类币种的转换安排，防范汇率风险。银行作为经营资金和风险的机构，在利率、汇率、流动性风险管理方面有着丰富的管理经验和专业的管理能力，可以有效赋能企业集团司库体系建设。如工商银行在自主研发司库信息系统，打造风险管理、资产负债管理等模块时，充分发挥大型商业银行的优势，将金融管理理念和能力融入其中。

五、结语

企业集团司库体系建设创新迭代是一个长期的工作，目前业界比较关注的“价值司库”“生态司库”“智慧司库”等概念，都是企业数字化转型趋势下司库管理模式的必然转变，具有价值创造、数智应用、业务创新等特征。在此重要的战略机遇期，商业银行始终站在服务企业的角度，发挥自身优势，赋能企业高质量发展，全面助力国内企业创建世界一流企业。