普惠金融背景下中小饲料企业融资现状及成本控制措施

郭厚芳

（苏州工业园区服务外包职业学院，江苏苏州 215000）

从定义来看，普惠金融是一个全方位、多层次为社会各阶层和群体提供有效金融服务的体系，贫困阶层、中小微企业、老弱病残等特殊群体是普惠金融的重点服务对象，确保其能公平、公正地享受到金融服务（张乐柱和高士然，2023）。 现阶段，普惠金融已遍及各个城市和地区， 中小饲料企业也享受到这一福利。在普惠金融的精准帮扶下，中小饲料企业能有效解决资金不足的问题， 并通过市场化和政策扶持的有效结合， 进一步提升中小饲料企业的造血功能， 维护中小饲料企业的可持续发展。

1 普惠金融背景下中小饲料企业加强成本控制的意义

消除贫困、实现社会公平是普惠金融的主旨，但普惠金融并非慈善机构。 即便在普惠金融的大环境下， 中小饲料企业依旧要对成本控制工作予以高度重视， 如此才能切实抓住普惠金融带来的福利，助力中小饲料企业纾困解难。 具体而言，普惠金融背景下中小饲料企业加强成本控制的意义主要体现在3 个方面： 一是有利于实现经济效益最大化。 经济效益最大化是中小饲料企业追求的目标， 在普惠金融为中小饲料企业提供更多融资渠道的基础上， 只有加强成本控制才能提高资金利用效率，才能实现经济效益的最大化；二是有利于优化经营管理。 成本控制除了与经济效益直接相关外， 还是中小饲料企业经营管理水平的直接体现，如果能引入先进的成本管理理念和措施，势必能优化管理水平，提高管理成效；三是有利于适应多变的市场环境。普惠金融并非公益活动，而是在坚持市场性原则的基础上对更多符合要求的群体提供帮扶。 中小饲料企业要想获得普惠金融的支持和帮助，需要尽快适应多变的市场环境，不断提升企业自身的造血功能（黄卓和王萍萍，2022）。

2 中小饲料企业融资现状分析

2.1 中小饲料企业的融资渠道狭窄 近年来，随着市场竞争的加剧， 饲料产业的市场集中度不断提高。 中小饲料企业不仅难以获得充足的外界资金支持，使企业陷入经营管理的困境，而且还面临着大型饲料企业的收购、合并等方面的“威胁”，这些问题都在一定程度上影响了中小饲料企业的进一步发展。从融资情况看，中小饲料企业的融资渠道主要有两种，即直接融资和间接融资。 其中，直接融资是没有金融中介机构介入的融资方式，即直接从投资人或投资机构获得资金； 间接融资即通过银行、 投资公司等金融机构进行贷款（阳梦华，2021）。由于中小饲料企业存在综合竞争力低、财务透明度不高、抵押物少等特点，一般很难获得间接融资， 导致中小饲料企业融资渠道狭窄的问题。 另外，从规模层面看，中小饲料企业的规模较小，难以达到股票发行和债券融资的基本条件，所以大多数中小饲料企业只能选择借贷融资的方式来解决资金短缺问题。

2.2 中小饲料企业缺少贷款抵押物 中小饲料企业的自有资本有限，尤其是在起步阶段，很多中小饲料企业都是在租赁场所进行生产、经营，并未获得不动产权证，所以缺乏有价值的信贷抵押物。即使用饲料原料、 机械设备进行抵押， 估值也不高。 加上部分中小饲料企业的经营实力和负债能力较弱， 一旦遭遇风险， 可能面临破产倒闭的困境。 金融机构出于风险考虑，即便提供贷款，要么金额有限，要么需要第三方提供担保（李和娟和胡文伟，2021）。 前者所能获得的资金数额小， 期限短，只能缓解燃眉之急，无法帮助中小饲料企业进行产品研发、扩大规模或转型升级。后者让与这笔贷款使用毫无关系的第三方承担风险显然不太合理，并且不符合市场规则，第三方往往不愿意为中小饲料企业提供担保。

2.3 社会融资提高中小饲料企业融资成本 除了融资难，中小饲料企业还面临融资贵的问题。特别是向银行等金融机构申请融资受挫时， 部分中小饲料企业不得不转向非金融机构、 其他企业或民间资金。 这些渠道虽然能为中小饲料企业提供一定的资金支持，但存在融资成本高的问题。如民间借贷市场欠缺规范性， 且实际贷款利率明显高于银行， 如果以此作为中小饲料企业主要融资方式，势必要承担更高的融资成本和融资风险（何子怡和马忠民，2021）。另外，部分中小饲料企业自身存在信用违约方面的问题， 商业银行能提供的信贷配额非常少，并且申请门槛较高，进一步迫使中小饲料企业不得不选择成本高的融资方式。

2.4 对中小饲料企业的融资政策支持不足 融资政策支持是连接企业和金融机构的“桥梁”，是撬动金融机构信贷汇入企业的杠杆。与此同时，融资政策是以国家信用为支撑， 一方面为企业提供了信贷服务；另一方面为金融机构分担了风险（康庄和马长有，2021）。毋庸置疑，这些政策对中小饲料企业而言都具有很强的推动作用。 但从实际情况看，大型饲料企业的规模效应显著，能有效解决“三产融合”“三农”等问题，因此，国家和地方政府更愿意提供一定的政策支持。 而单个中小饲料企业所能创造的经济效益和吸纳的就业人数较为有限，容易出现政策支持不足的问题，这也是造成中小饲料企业融资难的原因之一。 即便地方政府愿意帮助中小饲料企业获得融资，但融资难、融资贵的根源问题尚未得到解决，最多只能解一时之困，但绝不是长久之计。

3 普惠金融背景下中小饲料企业的成本控制措施

3.1 为中小饲料企业提供多样化的金融服务现阶段， 普惠金融把中小微企业纳入重点服务范围，进而提供有效的金融服务。而从成本控制角度看， 要想解决中小饲料企业融资难、 融资贵的问题，还需要建立多元化、多层次的金融产品和金融服务体系，有效提升金融服务效率。因为普惠金融能够降低中小饲料企业的融资成本， 实现经济效益最大化，所以成了强化成本控制的理想办法。在具体成本控制过程中， 中小饲料企业可以借鉴国内银行普惠金融模式的相关经验， 如中国工商银行的数字普惠新模式、 中国建设银行的小微金融服务模式、中国邮政储蓄银行的银政合作模式、浦发银行的线上融资模式等， 然后对自身条件进行客观分析， 明确自身是否满足这些普惠金融服务的要求和标准， 对于已达到的要求或稍作改变即可达到的要求， 中小饲料企业要及时采取应对措施，以此探索可能获得的多元化金融服务。

除此之外， 银行等金融机构要不断完善中小企业的金融服务体系， 主动引领并创新金融服务产品，使其与国企、大型企业的金融服务产品相区别， 实现金融服务与中小企业金融需求的有效对接（周燕，2018）。一方面可以减少金融资源浪费问题， 另一方面也可以吸纳更多的中小饲料企业参与进来，切实满足中小饲料企业的金融服务要求，从真正意义上为中小饲料企业的发展提供多样化的金融服务。

3.2 中小饲料企业要加强信息披露，争取银行的低息贷款 信息披露主要是以说明书、 公告或报告的形式把企业相关信息披露给投资者和社会公众。所以，信息披露是投资者和社会公众获取企业相关信息的主要渠道（苑泽明等，2022）。 为此，中小饲料企业要加强信息披露，坚持诚信为本、公平公正公开的经营方式， 通过建立健全财务制度和内部控制制度， 向银行等金融机构披露更多的生产经营相关信息， 最大限度地消除信息不对称给银行等金融机构带来的不确定性风险， 这样才有可能获得更多的低息贷款， 有效降低中小饲料企业的融资成本。 殷琦和韩东平（2010）在中小企业信息披露与股权融资成本关系的研究中发现，中小企业的信息披露能起到改善融资效率， 降低融资成本的作用。特别是在信号传递理论框架下，如果中小饲料企业能在融资的过程中主动披露财务信息，向银行等金融机构传递准确的信号，如当前的经营成果、企业资金状况、资产负债率、现金流等， 从而缓解信息不对称带来的风险和压力。 在银行等金融机构明确中小饲料企业的未来发展前景后才愿意提供更多的信贷支持。

3.3 中小饲料企业要努力拓宽融资渠道，降低融资成本 银行是中小饲料企业最主要的融资渠道，根据资金性质一般可以分为流动资金贷款、固定资产贷款和专项贷款， 这些贷款的利率往往不高。除了银行贷款外，其他融资渠道，如股票筹资、债券融资、融资租赁、海外融资等，这些方式都对中小饲料企业的规模、 资质和信用提出了严格要求，对急需资金的中小饲料企业而言，远水难解近渴。 所以，中小饲料企业要努力拓宽融资渠道，降低融资成本。特别是在普惠金融的支持下，一些新兴的互联网融资平台也可以为中小饲料企业提供资金支持，如P2P 融资模式，如此可以避免中小饲料企业耗费大量成本，寻找一些风险大、融资成本高的渠道（孙艳平，2020）。 另外，中小饲料企业还可以走联合发展之路， 如寻求大型饲料企业的战略合作， 借助大型饲料企业的市场影响力和品牌效应提高自身的资质和信用， 从而在无形中获得更多的融资渠道。

3.4 优化中小饲料企业内部管理，以开源节流来提高经济效益 对中小饲料企业而言， 内部管理成为影响企业可持续发展的关键因素。 中小饲料企业要想提升盈利能力， 必须要制定一套完善的企业战略目标和成本控制办法， 并形成诚信经营的企业文化， 只有在意识和制度两个层面上拥有较好的“信用”，才能给银行及其他投资者留下“恪守财务准则和标准、定时定期披露真实财务状况”的印象，才能切实提升中小饲料企业的信用评级，从而获得更多普惠金融的支持和帮助， 实现成本控制的“开源”。另外，中小饲料企业要对实际发生的融资成本进行定期核算， 一旦发现实际支出与预期目标存在较大差距， 则应分析其中存在的问题，并采取有效的防范举措，避免不必要的开支或超支行为，最大限度地节约融资成本，实现成本控制的“节流”（张薇，2021）。 由此可见，优化中小饲料企业内部管理的过程其实是提升中小饲料企业综合实力的过程， 这样不仅可以保证企业自身拥有足够的发展实力和潜力， 而且有利于获得外界的资金支持， 最大程度地提高中小饲料企业的经济效益。

3.5 鼓励中小饲料企业进行科技创新，提高自身市场竞争力 发展普惠金融的目的是提升金融服务的覆盖率、可得性和满意度，满足人民群众日益增长的金融需求。 当下， 普惠金融的作用逐渐凸显。 但要借助普惠金融保障中小饲料企业的可持续发展还远远不够， 为了避免中小饲料企业滥用普惠金融，还要鼓励中小饲料企业进行科技创新，只有提升中小饲料企业的造血功能， 才能从根源上提高市场竞争力和综合实力。 以市场竞争力为例， 中小饲料企业的可持续发展关键在于科技创新，这就要求中小饲料企业能对饲料配方、生产加工技术、营销方式、售后服务等流程进行优化和改革，逐渐形成具有竞争优势的资源配置（张宇和李雨，2020）。从另一个层面看，中小饲料企业提高了自身的市场竞争力，产业链上下游的原料供应商、畜牧养殖企业才愿意与之合作， 饲料产品才不会出现滞销问题。在产业链合作发展的情况下，更多利益相关企业才愿意给中小饲料企业提供担保，银行等金融机构才愿意提供更优质的金融服务。

4 结语

综上所述，在普惠金融相关政策的引导下，中小饲料企业获得了良好的发展契机， 并且有机会从根源上解决融资难、融资贵的问题。 所以，中小饲料企业要从多个角度入手， 争取银行等金融机构的优质信贷支持， 并且以成本控制方式来保证经济效益，提高市场竞争力。这样才能充分体现出普惠金融的作用和价值， 进而助力中小饲料企业的可持续发展。