潍柴集团助力游艇界“劳斯莱斯”驰骋资本市场

□ 本刊记者 巩聪聪

“香港+米兰”双重上市 “欧洲+亚洲”双核并进

6月27 日，山东重工潍柴集团旗下意大利法拉帝集团（以下简称“法拉帝集团”）在意大利米兰泛欧交易所正式挂牌上市。

值得关注的是，这是法拉帝集团继去年3 月31 日在香港证券交易所上市后，再一次成功登陆资本市场。时隔15 个月，法拉帝集团这艘超级游艇带着昔日的荣耀返航米兰，敲响泛欧交易所的钟声，实现真正意义上的全球发行，特别是以“香港+米兰”两大国际金融中心双重上市的优势，开启了“欧洲+亚洲”双核并进、走遍全球的新篇章，彰显了潍柴集团在国际并购中的远见卓识和驾驭能力。

雪中送炭，潍柴助力全球超级游艇引领者起死回生

当日，意大利米兰泛欧交易所与中国山东潍坊潍柴集团总部以视频连线方式同步举行仪式。潍柴集团董事长、法拉帝集团董事会主席谭旭光，法拉帝集团CEO格拉斯，意大利旅游部部长丹尼拉·桑坦切，米兰泛欧交易所主席克劳迪亚·帕扎妮分别致辞。

谭旭光在致辞中表示，潍柴集团作为全系列、全领域发动机的全球领导者之一，现已准备好了全系列高速游艇动力系统产品，将在法拉帝集团各品牌游艇实现配套应用，在产业协同中为投资者带来更高的价值回报。

“没有潍柴集团，就没有法拉帝集团的今天。”格拉斯在致辞中表示，2012 年所有的投资者都对法拉帝集团嗤之以鼻，那时候法拉帝集团的商业模式和现在完全不同，从中国山东来的谭旭光先生看到了意大利投资者没有看到的机会，并立刻把握住了。

法拉帝集团成立于1968 年，是全球历史最悠久的意大利超级游艇生产商之一。2008 年，金融危机席卷全球，法拉帝集团陷入财务困境。2012 年，潍柴对其实施战略重组，以强大的资金支持、全球整合经验、高端制造与数字化积淀以及丰富的全产业链布局等，为法拉帝提供互补协同的资源。十年磨一剑，在双方的共同努力下，法拉帝集团的营收从2012 年的3 亿欧元增长到2022 年10.7 亿欧元，走在了全球游艇业的最前列。

作为游艇界的“劳斯莱斯”，法拉帝集团是全球超级游艇行业的公认引领者，培育的Riva、Wally、Ferretti Yachts、Pershing、Itama、CRN 及Custom Line 等七大品牌，均被全球公认为奢华、独特、意大利设计、质量、工艺、创新及性能的象征，在引领全球超级游艇业的发展方面发挥着重要作用。

丹尼拉·桑坦切和克劳迪亚·帕扎妮均在致辞中介绍了法拉帝集团的辉煌成就和引领地位。丹尼拉·桑坦切说，法拉帝集团是意大利在全球的大使，凭借经典和悠久的品牌，讲述着意大利历史，体现了意大利人的能力和智慧，其在米兰上市对意大利来说是一个重要的日子，是意大利人倍感骄傲的日子。克劳迪亚·帕扎妮表示，法拉帝集团旗下拥有众多品牌，都是奢侈、高端生活方式、意大利制造以及其他让意大利人倍感自豪的象征。

此次上市获得了投资者们的青睐，最终以3 欧元/股定价发行，募集资金约2.92 亿欧元。全球知名投行高盛、摩根大通、UniCredit Bank AG 米兰分行担任联席全球协调人及联席账簿管理人，Equita SIM S.p.A.与Joh.Berenberg, Gossler & Co.KG 担任联席账簿管理人，UniCredit 同时担任上市代理，中金公司担任财务顾问，充分彰显了国际投资机构对法拉帝集团与潍柴集团的信心与信赖。

双重上市，“全球首次”打造中意企业合作典范

据悉，此次上市是继去年3 月31 日在香港证券交易所上市后，法拉帝集团再一次成功登陆资本市场，标志着法拉帝集团实现了“香港+米兰”两大国际金融中心双重上市。

2022 年3 月31 日，法拉帝集团在香港交易所挂牌上市，成为近十年来唯一在香港交易所上市的意大利企业，打造了香港资本市场顶级奢侈品第一股。今年一季度，法拉帝集团实现订单收入3.075 亿欧元，纯利润1860 万欧元，同比增长42%。

基于企业运营持续向好，为满足全球投资者对流动性的诉求，法拉帝集团决定在米兰泛欧交易所上市并获得了成功，标志着时隔15 个月，法拉帝集团这艘超级游艇带着昔日的荣耀正式回归本土，使得法拉帝集团实现真正意义上的全球发行。

此次上市在提升法拉帝集团全球知名度的同时，也将强化其在意大利以及欧洲的品牌影响力。特别值得一提的是，潍柴集团携手法拉帝集团创造了双重上市三个“全球首次”的新突破，再次创新全球资本整合的新路径。

打造全球首家在意大利和香港实现双重上市的公司，树立了全球资本互联互通的新典范。法拉帝集团在香港实现上市后，于2022年10 月正式启动米兰上市工作。作为法拉帝集团的控股股东，潍柴集团全资持有的法拉帝国际控股（FIH）减持不超过28.75%股份，以支持双重上市后在米兰泛欧交易所的流通量。

成为近五年来首家赴欧洲双重上市的港股公司，为未来资本运作争取更多机会。近年来，中国上市公司实现双重上市的寥寥无几。香港和意大利双重上市有利于法拉帝集团优化投资人结构，分散单一交易所上市的潜在风险，增强了未来资本运作的灵活性。

创造了首个港股股票无纸化案例，获得两地监管机构认可。港股市场允许纸质股票的存在，但意大利法律要求在意大利上市交易的股票必须无纸化。本次意大利上市，成功获得了意大利、香港监管机构认可，创造了首个解决港股股票电子化问题的两地上市案例。

通过双重上市，法拉帝集团得以进一步扩大资本市场流动性，在公司收入来源的主要市场扩大投资者基础，吸纳全球更多潜在投资者，从而开启了其“欧洲+亚洲”双核并进、走遍全球的新篇章。

从中外合作的视角看，潍柴集团携手法拉帝集团打造了中国与意大利企业合作共赢的典范。2019 年3 月，在意大利时任总统、总理的见证下，潍柴集团董事长谭旭光被授予意大利工商业领域的最高奖——莱昂纳多国际奖，以表彰他在战略重组法拉帝集团及中意两国经济交流中作出的突出贡献。