绿色金融赋能中小企业发展的创新路径研究

李 贺 昆仑银行大庆分行

党的十九大报告明确指出，生态文明是我国千年发展目标的整体规划。与此同时，绿色经济转型也已经成为推动我国国民经济增长的关键。建立绿色金融体系，制定发展绿色金融的宏观制度规划，全方位凸显绿色金融在国民经济转型发展中的有利价值。例如，绿色债券等绿色金融产品主要针对上市企业以及各类大型企业。对于从事环境管理的中小型企业来说，通常采用限产、调整、关停等一般性控制措施。此外，由于缺乏资金，就加大中小企业的难度。因此，绿色金融对于支持中小企业、为我国中小企业的可持续发展做出贡献来说非常重要。

一、简要概述我国中小企业融资与绿色金融

(一)我国中小企业融资所面临的困境

绿色金融逐渐成为企业创新的主要驱动力。如今，我国中小企业的生存和发展从某种角度上来说决定着国民经济的繁荣发展程度。由于疫情原因，我国中小企业在发展期间面临诸多挑战，致使很多企业需要资金方面的扶持。此外，我国中小企业发展具有风险不可控、成本高、规模小等特点。因此，直接导致中小企业信用高、资金不足、信用薄弱等问题持续存在。同时，此类问题也正是全球性问题，由此迫使我国中小企业面临融资困难。此外，由于资金趋利的性质大多数的金融机构普遍不敢、不愿意对中小企业放贷。

在中小企业融资中，主要问题有：

第一，我国中小企业自身存在一定的原因。中小企业规模相对较小、资金实力方面仍存在很大的提升空间、治理机制完善性差、抗市场风险能力相对薄弱、缺乏抵押品和担保等。由于我国中小企业的自身存在的问题直接为金融机构贷款带来一定的风险。因此，我国金融机构很少决定给中小企业做贷款担保。

第二，我国普遍存在金融机构与中小企业之间的信息尚未统一的情况。商业银行必须对不良贷款率加以有效控制，而我国大多数的中小企业信用相对较低。特别是我国中小型农业，往往面临着高水平的市场风险，我国一些农业部门的商业周期会特别容易受到不良因素的影响，经常出现呆账或者坏账的情况。同时，中央银行、商业银行以及其他金融机构都不愿在央行监管红线的情况下放贷。

第三，从宏观层面上来讲，我国大多数中小企业的金融政策尚未全面落实。虽然我国宏观经济政策要求我国各类金融机构大力扶持我国中小企业，但在实践期间依旧存在政策落实不足的问题。除政府担保贷款外，金融机构对中小企业的贷款大多数都是扶贫性贷款，并非是从经营和风险管理两个方面开始着手，大力付出农业企业。

(二)绿色金融的基本含义

绿色金融主要指的是展开节能、环保、绿色能源、建筑等产业项目的融资，并为相关企业应对气候变化、环境改善、资源节约和需求提供金融服务。此外，绿色金融主要使用金融协调的工具来激励社会行为者承担相应的社会环保责任，由高能耗、高污染的工业设施向先进技术、先进环保企业转变，积有效引导社会资源。同时，绿色金融专注于投资能够改善环境、有效解决由气候变化带来的问题以及保证顺利开展相关环境保护项目以提高整体资源效率。现如今，绿色金融产品涵盖贷款、债券、股票以及保险等领域。并在不断推广金融服务产品的背景下，很大程度上可能会引我国媒体的广泛关注。而碳问题会在一定程度上促使我国大中企业及时调整产业生产结构。相关绿色经济发展报告中显示，绿色贷款余额8.23亿元，绿色企业的上市融资高达224.20亿元。其中，不断涌现出了绿色保险、绿色信托、绿色PPP等产品或者服务。

(三)绿色金融工具

1.绿色信贷

绿色信贷是绿色融资工具，在市场环境中极为常见。主要以优惠利率或贴息方式投资于绿色产业以及绿色企业。首先，绿色信贷需要对融资需求进行正式评估，并且明确将融资用于工业或环保项目。绿色信贷旨在通过金融方式激励我国中小企业创新技术和相关装备。现如今，我国绿色金融中，银行的绿色信贷占首要位置。直至2019年末，我国绿色信贷余额高达8.23多万亿元。

2.绿色债券

绿色债券广泛应用于环保项目之中，主要提供金融产品。绿色债券具有较高的融资可靠性和融资回报。例如，2015年，在央行金融绿色债券公告中，明确绿色债券的类别。绿色债券主要由政府与商业银行和企业合作发行，由国家担保。此外，绿色债券投资行业由大型新兴绿色企业组成，风险较低。2018年，我国发行绿色债券2 800亿元。不难理解，这对于我国媒体的发展将是非常有益的。

3.绿色保险

绿色保险指的是一种通过市场化工具对环境风险展开分担的有效方式。我国如今面临的主要问题是，推动环境保险的阻力很大。基于市场的工具可以带来环境污染责任保险、高质量的风险分散以及大力支持业务发展。此外，随着我国绿色金融保险产品的发展，可以有效消除部分错误支付带来的现金流问题，分散我国损害赔偿风险。

(四)发展绿色金融的意义

现如今，绿色经济的发展与金融部门的大力支持存在一定的关联性。而发展金融业对于优化社会资源配置也显得尤为重要，对引导和支持社会各方面发展具有重要意义。金融服务创新服务业有利于促进绿色经济发展，推动社会经济的可持续发展。中共中央、国务院始终强调金融工作，大力支持财政改革和增长。由此促使我国金融业的发展在全球取得成功，并会在此期间有利于显著提高我国金融支持经济社会发展的能力，从而促进经济社会得以持续快速发展。

二、我国绿色金融助力中小企业的现状

(一)银行的绿色信贷对中小企业的发展给予大力支持

“十三五”以来，我国支持低碳企业蓬勃发展，进一步加大对资源节约型企业的整合和金融支持力度。如今，我国商业银行中的金融产品始终都在更新，以支持绿色信贷银行的创新发展。例如，我国光大银行率先于2010年推出低碳金融产品，成为我国首家碳中和银行。2012年，光大银行向邯郸派瑞节能控制科技有限公司提供首笔低碳贷款。邯郸派瑞节能控制科技有限公司主要从事氮处理项目。我国光大银行选用创新性较强的低碳贷款模式，在满足银行标准的同时解决企业的财务问题。而我国商业银行优先选择创新型绿色金融贷款产品，特别是向全球最大的工业废物管理公司提供绿色贷款，大力支持我国早期的绿色产业，振兴中小企业。这在一定程度上促进了我国中小企业的转型。而积极研发的绿色研发技术有利于为我国中小企业提供低碳资金。比如，中国银行和亚洲开发银行的合作。又如中国银行，旨在打造绿色金融领域的绿色新产业——中国农业银行，旨在开发绿色贷款融资产品，为清洁发展体系提供动态金融咨询服务，给予信贷支持。

(二)助力低碳券市场促进企业发展

绿色金融的低碳证券是金融创新的产物。2015年至今，我国新型光伏产业中的新型光伏能源企业数量不断增加。而太阳能发电以及新能源汽车归属于新兴领域，但从当下的成果来看，有显著投资迹象。电动汽车的低碳能源对于减少二氧化碳排放非常重要。我国新能源企业积极开拓低碳市场，大力开发低碳产品。以低碳证券市场为例，飞达环保、中原环保等公司正在吸引中小企业和中通等新能源电动汽车的概念。因此，聚焦新能源汽车，积极投资新能源产业，可助力新能源中小企业的可持续发展。

(三)对绿色金融衍生品给予大力创新，促进中小企业的发展

“十三五计划”旨在大力发展银行等金融机构的绿色公共采购。这对我国中小企业的发展极度有利。例如，为支持我国中小企业的可持续发展，上海率先启动“100多家企业的绿色链动项目计划”。伴随着浦发银行供应链贷款和价值等创新金融产品基于链的信贷支持，积极与供应商和银行合作，打造绿色价值链，以此促进企业采购节能减排类产品。从而便于保护环境。又如宜信，启动绿色银行“蔚蓝贷”绿色保理项目，大力推出绿色金融衍生品。

三、绿色融资促进我国中小企业发展的创新路径

(一)积极构建相对完善的绿色金融法律制度

我国一些概念性文件主要确定了发展绿色金融的基本方向，但缺乏强有力的法律保障。通过修改我国的中小企业法以及其他法律，有利于明确中小企业的发展思路。此外，相关法律还为我国商业银行以及其他金融机构定义了绿色金融产品，明确了金融机构的权利和义务，推广了积极的绿色金融产品；明确金融法律、问题、产品、权利和义务。此外，不同环境金融工具的定义和不同金融产品的用途以及范围的确定，确定发行绿色债券的数量、期限、风险和利率等因素，确定在有效监管下向我国中小企业提供贷款的问题，以及通过有效降低中小企业融资的成本效益推动绿色债券市场的稳定发展。

(二)大力创新绿色金融工具，推进中小企业的发展

目前，在绿色金融产品的使用方面，绿色信贷占比较高，而其他绿色金融产品以及服务占比较低。我国中小企业所涵盖的行业领域众多，导致对绿色金融的要求因部门而异。因此，我国金融机构应优先选择创新型绿色金融产品和服务，旨在促进中小企业金融服务多样化和层次化。此外，作为绿色金融的主角，我国金融机构需要深度研究并创新绿色金融产品的种类。首先，我国金融机构应开发和完善相关绿色金融产品。以绿色证券、绿色股票等金融产品为基础，使其绿色基金、绿色股票等金融产品的主动基金可以在供应链的任何阶段得到创建和整合。其次，我国金融机构需要完善现有的绿色金融产品，以此促进提升放贷效率。除此之外，我国金融机构也要专注于为中小企业提供快速的绿色信贷渠道并有效管理信贷增长，加大对绿色金融服务人员的培训力度，积极引入针对性的培训方式，以此提升绿色金融服务水平，以便更好地识别“绿色”企业并降低信贷风险。

(三)中小企业应促进绿色产业转型

我国中小企业的传统生产方式普遍存在，高耗能、高成本的生产经营，是粗放型生产方式。此种方式不仅不利于我国中小企业的可持续发展，也会在一定程度上促使我国中小企业很难从银行获得贷款援助。而绿色融资支持中小企业发展，通过金融资源鼓励中小企业走可持续发展道路。此外，由于我国中小企业与金融机构之间的信息缺乏一致性，就要求加强中小企业信用体系建设。一方面，我国中小企业需要树立诚信为本的经营理念，并在生产和经营期间始终必须保持诚信和谨慎，以此大力发展绿色商业模式。另一方面，不断对我国中小企业信用信息数据库建设加以完善。政府可以通过设立小企业信用库的方式，促进提升我国中小企业的奖励力度，从而不断完善并建立信誉良好的中小企业激励机制。

四、结语

综上所述，如何有效解决我国中小企业的信贷问题，如何利用金融产品支持经济结构转型，如何全面落实环保型中小企业发展等，都已成为当前发展期间的主要难题。而金融产品的使用能够在一定程度上提供具有成本效益的资源来支持新产业的发展。而绿色金融发展期间的信息尚不对称，导致我国金融机构无法使优质项目得到针对性支持。因此，有必要在绿色金融领域进行适当创新，大力支持我国中小企业的可持续发展。与此同时，为有效改善我国中小企业的发展，应大力保护环境，积极鼓励市民关注绿色环境，践行绿色消费理念，从而有利于构建出绿色消费的理念。■