外部技术获取与企业绩效——一个有调节的中介效应模型

赵 凤 ，张 磊

（1.东北林业大学 经济管理学院， 黑龙江 哈尔滨 150040； 2.中国人民大学 商学院， 北京 100872）

一、引言

技术获取的方式主要包括内部研发和从企业外部获得两种。在激烈的竞争环境下，依靠自主研发进行技术创新困难重重，外部技术获取不失为获得技术资源的一种有效手段。学术界对外部技术获取进行了广泛的关注，相关研究大多考察外部技术获取与创新绩效之间关系，多将吸收能力或企业内部研发投入作为情境因素，较少关于其他权变因素的影响研究。有研究得出外部技术获取通过促进产品多元化进而影响企业绩效，在这一路径中，是否还会受到其他因素的影响？如何影响？文章试图对这一问题进行探究。从外部获得技术的内化应用角度出发分析，只有企业高效地将吸收的技术与产品市场建立联系，才能最终形成多元化的产品，进而影响绩效。因此，文章认为反映企业开发新产品或者新市场的创新能力对外部技术获取、产品多元化以及企业绩效的路径关系具有影响作用。

二、理论分析与研究假设

已有研究显示，外部技术获取对企业绩效具有促进作用，且产品多元化在外部技术获取与企业绩效间关系间具有中介作用，本文不再赘述。文章的重点是分析创新能力对“外部技术获取——产品多元化——企业绩效”这一影响路径的作用。

(一)创新能力界定

不同的研究对创新能力的定义不同。苏昕等将创新能力定义为整合内外部组织资源并改进生产流程或工艺，以拓展新用途或开发新产品，从而提高企业价值的一种动态能力。湛军和王照杰在探究中小企业创新能力与绩效间关系时，从整合视角出发，将创新能力定义为整合与创新有关的所有要素，组织创新活动并取得一定绩效的能力。Wang 和Ahmed 的研究提出，创新能力是动态能力的组成部分，将创新能力界定为企业开发新产品、开辟新市场的能力。文章探究获得外部技术后如何有效利用的过程，因此，借鉴Wang 和Ahmed 的研究，将创新能力定义为企业开发新产品、开辟新市场的能力。

(二)创新能力对外部技术获取与产品多元化关系的调节作用

企业所处的环境变化迅速，很难保持持久的竞争优势，必须进行持续地创新，创新能力是企业竞争的关键。从技术经济学的角度出发，技术的研发或获得绝不是目的本身，而是要将其更有效的商业化，转化为经济效益，而创新能力恰恰帮助企业实现这一过程。企业为抓住市场机会进行外部技术获取，依靠开发新产品和新市场的创新能力，快速响应外部环境的变化。因此，在外部技术的应用过程中，尤其是转化为多元化产品的过程中，创新能力起到了一个促进作用。由此，提出研究假设：

H1：创新能力对外部技术获取与产品多元化间的关系具有正向调节作用。

(三)创新能力对产品多元化中介效应的调节作用

由于外部技术获取可以通过产品多元化传递对企业绩效的影响，结合上文关于创新能力对外部技术获取与产品多元化关系具有调节作用的理论分析，文章进一步推断产品多元化的中介作用会受到创新能力的影响，当企业创新能力水平较高时，“外部技术获取——产品多元化——企业绩效”这条路径将越显著，即产品多元化对外部技术获取与企业绩效间的中介作用越强。由此，提出研究假设：

H2：创新能力调节产品多元化在外部技术获取与企业绩效间关系的中介效应，创新能力高时产品多元化的中介作用更强。

三、研究设计

(一)样本选择和数据来源

文章选取2012-2013年深沪市仪表仪器(C40)计算机和通信(C39)以及医药(C27)三个高技术制造行业A 股上市公司作为研究样本。为保证样本的有效性，剔除具有下述特征的企业：(1)数据不齐全的企业；(2)所有在2010 至2013年间被PT、ST、*ST、SST 及S*ST 的企业；(3)2012 和2013年财务报告中主营业务收入没有按行业划分的企业；(4)2010年及以后上市的企业；(5) 难以确定外部技术获取情况的企业。最终确定有效年度样本数据共136 个。

本研究中主要数据来自上市公司年报、国泰安数据库以及锐思数据库，外部技术获取数据需要手工整理，除公告外，主要来自证券时报网发布的企业新闻和巨潮资讯网发布的临时报告等文本信息。

(二)变量定义

外部技术获取，以企业发生外部技术获取行为的次数(ETA)来衡量企业外部技术获取情况；企业绩效，采用销售增长量(SG)来表示企业整体绩效；产品多元化，选取Herfindahl 指数(AH)来测度产品的多元化程度。用1减去Herfindahl 指数值来保证测量值与产品多元化程度方向一致；创新能力，采用由企业发明专利数、技术人员比例以及研发投入强度共同所组成的创新能力综合值(IC)来评价企业的创新能力水平；控制变量，选择反映公司特征的年份(Year)、行业(Ind) 以及企业年龄(Age)等变量作为控制变量。在自变量对中介变量影响的研究中加入高管是否持股(Sto)这一控制变量。

四、实证分析

(一)回归分析

采用回归分析检验假设H1 以及为检验假设H2 做准备，结果如表1 所示。所有回归模型的整体显著性较好，均通过F 检验。另外，文章的VIF 值均小于1.104，多重共线性问题在回归方程中不是很明显。

表1 回归分析结果

回归系数方向及显著性都支持已有研究的结论，即外部技术获取对企业绩效有显著的促进作用，产品多元化起到部分中介作用。模型6 中乘积项系数为0.015(P<0.01)，假设H1 得到验证。

回归分析结果为进行有调节的中介作用检验提供了支持，创新能力是否会调节产品多元化的中介作用强度呢，文章采用路径分析法进行检验。

(二)路径分析

检验结果如表2 所示。高创新能力与低创新能力间接效应的差异大小为0.072，且在0.05 的水平下显著。由此可知，高创新能力下，产品多元化的中介效应更强，假设H2 得到验证。

表2 路径分析结果

五、研究结论与启示

文章采用高技术制造业A 股上市公司为样本，探究“外部技术获取——产品多元化——企业绩效”这一影响路径下创新能力的权变效应。得出如下结论：创新能力正向调节外部技术获取与产品多元化的关系，外部技术获取对产品多元化的促进作用会随着创新能力的提高而增强；创新能力对产品多元化的中介作用具有正向的调节效应。产品多元化的中介作用随着创新能力的提高而增强。

管理实践上，本研究为企业更好的利用外部技术获取提升企业绩效提供了理论指导。外部技术获取已经成为企业获得技术的常用手段，但是如何很好的发挥外部技术获取的效果还是一个值得探索的问题。研究发现，企业可以从利用外部技术开发多元化产品的角度出发将获得的技术商业化，进而促进企业绩效。同时，为了促进这一路径效果，企业应该不断提升自身的创新能力，更有针对性的培养如何将技术转化为产品和市场的能力。