绿色金融助推浙江省制造业转型升级的探索研究

贺佳丹

摘要：近年来，随着经济发展，绿色生态、环境等越来越受到重视，由此绿色金融在国内发展迅猛，绿色信贷、绿色债券等纷纷步入正轨。而对当前的严峻环境现状，制造业企业的环境破坏力不可小觑，其转型升级势在必行。本文基于浙江省案例，提出可行性政策建议，通过发展绿色金融加速制造业产业转型升级。

关键词：绿色金融；传统制造业；转型升级；经验借鉴

一、现状及困境分析

1.国内绿色金融发展现状

在国内经济的快速发展的同时，随之而来的工业污染、产能过剩等问题不断加剧恶化，无疑给经济的可持续发展带来巨大压力。近几年，国家政策开始支持各行各业进入产业转型期，金融业在这中间起着支持、服务各传统产业转型升级的重要作用。绿色金融的发展是我国传统产业转型升级过程中的必经之路。

2017年，国家国务院在浙江、江西、广东、贵州、新疆五个地区设立了绿色金融改革创新试验区。随着五大试验区的设立，近几年，我国绿色金融发展迅速，绿色信贷、绿色债券、绿色证券、PPP项目等业务发展迅猛，例如，2018年，我国共发行贴标绿色债券144只，发行金额达到2 600多亿元，占全球绿色债券发行的18%，位列世界第二。据统计数据显示，截止到2018年年末，工商银行、中国银行等六大行绿色信贷余额已超过4.4万亿元，在这一年里，六大商业银行均提升了绿色信贷的占比。

然而现阶段，虽然国家给予了充分的政策支持，但国内绿色金融发展仍处于萌芽时期，不少业务还停留在摸索阶段。绿色金融的供需缺口仍在进一步扩大，《中国绿色金融发展研究报告2019》数据显示，2018年绿色金融供需缺口达到了8 000亿元。这一数据彰显出了我国绿色金融在支持各行业转型升级过程中信息不对称等重大弊端的存在。

2.浙江省传统制造业现状及转型困境

自改革开放以来，浙江省一直是制造业强省，其中，尤以纺织印染、化纤、有色金属加工、橡胶塑料等为代表的传统制造产业占主要部分。浙江传统制造业占工业比重超过60%，制造业增加值在近几年的工业增加值占比中仍保持在85%左右，这种粗放型的经济发展道路无疑给生态环境造成巨大壓力，传统制造业的转型升级是经济可持续发展的必经之路。

然而，浙江省长久以来的传统制造业已根深蒂固，想要转型升级面临着巨大的困境及挑战。浙江省的传统制造业多以中小微企业为主，包含不少资金实力较弱、设备技术落后的小微企业，这类企业想要转型升级更是难上加难。同时，浙江省各市都存在着“僵尸企业”的现象，这类企业不产生效益，却占据了市场大量的人力、资金及土地等，在一定程度上对制造业的发展形成拖累。除此之外，传统制造业投入产出效率低下、人才的匮乏、缺乏创新意识、环境负荷严重等都是当前转型升级必须要突破的瓶颈。

二、绿色金融助推制造业转型升级的作用机理

在浙江省出台的《浙江省加快传统制造业改造提升行动计划（2018—2022年）》中，政府明确提出绿色化转型的任务，大力发展绿色制造，到2020年，以化工、轻工为主导产业的重点园区全面完成循环化改造。根据国内外经验，绿色金融助推制造业转型升级依循“政府引领—金融机构参与—资金分流—企业优胜劣汰”这一机制链发生作用。这一机制链过程中，无疑绿色金融产品及服务为制造业转型升级提供了资金支持，如绿色保险、绿色基金、绿色信贷等。

一是绿色信贷支持制造业转型升级。在国家政府的政策引导下，银行等金融机构对传统制造业中的优质及骨干企业提供信贷支持，以便进行技术研发、节能减排，使企业向高端、绿色方向发展。二是绿色基金推动制造业转型升级。由于绿色项目的前期投入成本高、见效时间长，许多中小企业无力承担，政府及社会机构为传统制造业转型升级设立特别基金，为制造业提供强有力后盾。三是绿色保险为制造业转型升级护航。绿色保险有利于制造业企业加强环境保护、绿色生态的机制建设，强化节能减排治污的动力。如低碳、可再生等与环保技术相关的保险更能推动新兴绿色产业的发展。四是绿色证券促进社会资金分流。绿色证券能在市场上为绿色环保企业开拓新的融资渠道，节约融资成本，加速制造业企业优胜劣汰，对制造业转型升级起到推动作用。

三、绿色金融支持制造业转型升级的国外经验借鉴

1.绿色基金：英国国家层面高度重视，推出扶持政策

为了推动绿色金融发展，英国出资30亿英镑成立英国绿色投资银行，这是世界上第一支专门致力于绿色经济的投资银行，它的作用是解决基本设施融资中市场缺失的问题，通过调动私人资本来加快向绿色金融的转型。英国于1988年推出第一支绿色投资基金——MerlinEcologyFund。目前，我国国内内蒙古、云南、河北、湖北等地已经纷纷建立起绿色发展基金或环保基金，以推动绿色投融资，为传统制造业企业绿色项目提供资金支持。

2.绿色债券：欧洲银行层面支持绿色项目，推动可持续发展

银行作为绿色金融的重要实践者，应清晰地认识到与社会利益保持一致才是银行可持续发展的方向。欧洲投资银行于2007年发行世界上第一只绿色债券，德国发展银行是欧洲最大的开发性金融机构之一，其专门成立了“可再生能源项目”，用于分配绿色债券所募集到的所有资金。绿色债券的发行者既有政府部门，也有工业企业，但应以商业银行为核心，银行对待绿色金融的态度，也影响着制造业企业绿色化发展的方向。

3.绿色产业：法国产业层面重视发展，与绿色金融互动衔接

一方面，绿色产业需要绿色金融的资金支持，另一方面，绿色产业也为绿色金融拓宽了发展方向，两者互动发展。早在20世纪60年代末，法国洛林地区已然经历了在金融支持下传统制造业转型升级的过程。在政府主导和市场调控的作用下，该地区先后建立工业化金融公司，通过优惠政策给予补贴，同时设立特别基金，例如像传统型的老工业基地，该地区采用了工业现代化基金、地区开发奖金、工业自应性特别基金等。

四、绿色金融推动制造业转型升级的政策建议

作为绿色金融改革创新试验区之一，浙江省推进改革的力度很大，如衢州、湖州等地级市的绿色金融改革正在逐渐形成可以复制推广的经验。而在探索与实践中，本文针对浙江省绿色金融支持传统制造业转型升级过程中存在的困境，通过借鉴国内外典型经验，除了完善相关政策支撑体系外，提出以下几点政策建议。

1.以衢州等为例，以点带面，深化绿色金融改革

2014年衢州市被浙江省政府确立为绿色金融综合改革试点地区，以此来推动工业产业转型升级。当前，衢州和湖州两市在绿色金融产品及服务创新上都卓有成效，在绿色债券、绿色保险等业务领域取得了丰富的经验。两市应结合当下国家有利政策，力争做到制造业绿色改造转型的浙江样本。浙江省各地区应以试验区建设为引领，借鉴国内外及省内行业经验，深化绿色金融改革，探索并完善绿色金融支持传统制造业转型升级之路。

2.将理念融入银行、社会机构，提升绿色金融服务水平

推进银行及社会机构设立绿色金融部门，进一步绿色债券、绿色保险等金融产品的创新，提升绿色金融服务水平，为传统制造业转型升级保驾护航。将绿色金融理念融入进银行等金融机构，使之成为金融机构的日常工作流程及指标体系，例如，日本瑞穗銀行将赤道原则融入银行日常指标体系，建立有环境和社会风险评估系统。

3.搭建绿色金融信息共享平台，完善风险监控体系

基于省政府政务数据平台，搭建实时、共享的绿色金融信息平台，为金融机构提供更完善的绿色项目信息，以解决企业或社会绿色项目供需信息不对称的问题。同时，由金融监管部门牵头，联合法院、司法等部门，建立健全绿色金融风险预警及监控体系，完善风险应对措施，以促进绿色金融健康发展。■

参考文献：

[1]阮建明，郑登四，段国华，等.绿色金融支持衢州传统制造业绿色转型的政策研究[J].绿色中国，2017（20）.

[2]殷兴山.关于金融支持传统制造业绿色改造转型的实践与思考[J].清华金融评论，2017（10）.

[3]冯玥，成春林.长江经济带产业转型升级的绿色金融支持研究[J].金融发展评论，2017（6）.

基金项目：“浙江省社科联课题，名称：绿色金融视角下浙江制造业转型升级路径研究——基于门槛效应实证，项目编号：2019N35”的研究成果。