风险管理在非上市公众公司的应用对策研究

赫玉龙

摘 要：无论是何种类型的公司，在日常运营的过程当中，总是会由于各种因素的影响导致其发生经营风险，对于非上市公众公司来说尤其如此。在这样的背景下，本文以A公司为例，提出非上市公司企业风险管理对企业发展的重要性，并且在这一问题的基础上，通过分析A公司风险管理的现状，就如何才能有效地在非上市公众公司实行风险管理进行了全面的思考。

关键词：非上市公众公司;风险管理;应用对策

引言：

随着世界经济增速持续放缓，国际间贸易摩擦不断增加，国内经济与社会发展面临的风险也将越来越多。党的十九大报告指出：“我国经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶段。”在这种大背景下，企业想要取得高质量发展，就必然需要正视企业经营的内外部环境，准确识别各种风险，建立健全风险管理制度，不断增强自身风险管理水平。

一、非上市公众公司风险管理的重要性

2006年，国务院国有资产管理委员会发布《中央企业全面风险管理指引》，将企业风险定义为：“未来的不确定性对企业实现其经营目标的影響”， 并以能否为企业带来盈利等机会为标志，将风险分为纯粹风险和机会风险。2018年，我国财政部发布《管理会计应用指引第700号--风险管理》则认为：企业风险是指对企业的战略与经营目标实现产生影响的不确定性。从国家层面出台的相关制度可以看出，无论如何定义，风险都有两面性，即带来的损失和带来的机遇。非上市公众公司虽然不像上市公司那样时刻处在社会公众的监督之中，使得上市公司更加注重自身风险管理，但对非上市公众公司而言，在日常经营活动中遇到的不确定事项甚至要多于上市公司，面临的战略风险、财务风险、运营风险、市场风险等也不断增多。

二、我国非上市公众公司风险管理现状

本文以A公司为例，分析非上市公众公司风险管理现状，进而提出风险管理的应用对策。

（一）A公司发展情况概述

A公司是一家新三板挂牌公司，主营业务是光伏、风电、高铁、地铁用变压器、电抗器、滤波器以及有轨电车用超级储能系统的研发、生产和销售。该公司于2010年成立，成立前五年，公司稳步发展，营业收入也从最初的1000万左右迅速增长到8000万的水平。然而，从2015年开始，随着光伏、风电行业的不断饱和，磁性元器件产品市场竞争的不断加剧，再加上公司对超级储能系统持续的研发投入，使得公司利润空间不断压缩，销售规模也一直没有大的突破。

（二）A公司的风险管理现状

1、风险管理意识薄弱，整理风险管理水平较低

A公司自新三板挂牌以来，法人治理结构不断完善，但是管理层风险管理意识依然很淡薄，对风险的认识还停留在最基本的阶段，很多中高层管理人员甚至不知道风险的内涵以及对公司经营管理的重要性。管理层为了片面追求销售规模的增长，而忽略了增长背后往往隐藏着巨大的风险。2018年发生的应收账款坏账就给企业带来数千万元的损失，至今仍影响着公司。这也反映出管理层风险管理意识的薄弱。

2、公司风险治理机制不完善

虽然A公司根据新三板上市规定，健全了法人治理机制。明确了董事会的风险管理职责。但是在实际的管理实践中，由于公司董事分散在各地，不常在公司，董事会未能完全地督导公司全面风险管理体系。此外，董事会以下，尚未建立风险管理委员会与审计委员会，也未设置风险总监职位，导致平时遇到风险点，不知道该向谁汇报，造成公司应对风险的时效性降低，给公司带来风险的同时，也让公司错失了很多机会。

3、公司内部风险管理制度不健全

风险治理是通过透明、有效、高效、责任、可持续、公平正义等良好的治理原则，对风险进行的识别、评估、管理和沟通的全过程，包括制定和实施风险相关决策所依赖的程序和结构所涉及的责任、参与和透明度的标准。目前，公司内部尚未建立相关风险管理制度。而风险管理应该是董事会、高级管理层、业务条线、风险管理部门之间关于风险管理职责分配、监督和制衡的机制与架构。

4、公司尚未进行风险文化建设

企业文化是企业在长期经营管理活动中，由企业经营领导者倡导的、自觉形成的，并为绝大多数员工可售的经营宗旨、价值观念、道德行为准则，文化可以被看作一个社会团体共同的思维特征。企业对于风险管理不能仅仅依靠组织结构、技术手段、专业方法、制度规范等客观性的程序，还必须依靠高度自觉的风险文化意识，只有将风险意识和理念植入到企业文化中，才能保证风险管理目标的实现。

三、非上市公众公司风险管理的应用对策

（一）加强风险文化建设，增强风险管理意识

A公司作为新三板挂牌公司，发展至今已10年有余。在发展过程中也形成了自身独特的企业文化，只是没有重视风险管理的文化建设。在后续的实践中，公司管理层要有意识地将风险文化融入到企业文化中去。一方面可以外聘专家对员工进行风险文化培训，另一方面公司内部可以做一些风险知识竞答等一系列活动，有意无意地将风险文化灌输给公司每位员工。

（二）健全公司风险治理机制

公司可以将风险管理相关内容纳入到公司章程中，明确股东大会、董事会、

监事会、管理层、公司内部各职能部门在风险管理中的职责与权限。董事会在制定公司战略时，应当确定公司的风险偏好与风险容忍度，制定出符合公司现状的战略目标;监事会应当勤勉尽责，发挥好股东大会赋予的监督职责，切实保障公司经营活动符合公司的风险偏好。在重大决策中，要实行集体决策，防止权力集中给公司带来的风险。

同时，成立风险管理委员会与审计委员会，设置风险总监。风险管理委员会根据董事会制定的公司战略，会同各职能部门识别影响战略实现的风险因素，采用适合的方法进行风险分析与评估，并采取恰当的风险应对策略，比如对于重大风险，采取风险回避策略，对于大额应收账款，可以采用风险分担的策略，通过购买应收账款保险来分散风险，从而确保公司战略的实现。

（三）建立健全内部控制制度

A公司作为新三板上市公司，应当严格按照国家有关规定，建立包括风险管理制度在内的完善的内部控制制度。风险管理制度应当明确各职能部门的职责权限，同时规范风险的考评与激励机制，做到有责必罚，有功必奖，调动各员工参与风险管理的积极性。财务部应当会同各职能部门，梳理业务流程，保证所有的业务流程都有内部控制制度的规范与约束，从而使公司业务运行合规合法，降低公司经营风险。

（四）利用大数据信息化等技术加强风险管理

越来越多的案例证明，大数据、信息化等技术在公司风险管理中的起到越来越重要的作用。公司可以根据自身实力，聘请外部机构开发符合公司实际的风险管理信息系统，实时跟踪、识别公司业务的变化，尤其关注财务风险源的变动，比如对客户回款与账期的实时跟踪，资产负债率的变化以及资金的变动等的跟踪及时提醒管理层公司与客户发生的变化，以便及时决策，降低财务风险。

四、结束语

我国当前经济改革已经进入深水区，必将触及更多深层次的矛盾。对于企业而言，这正是一个机遇与风险并存、挑战与竞争同在的时代。如何把握机遇，降低风险实现健康发展正考验企业的公司治理能力与风险管理水平。对于非上市公司而言，只有提高风险管理意识，完善风险治理机制，加强内部控制建设，才能敏锐地捕捉公司发展机遇，规避或减少公司面临的风险，从而提升自身竞争力，实现公司长远目标。

参考文献：

[1]宋淑俊.浅谈企业内控制度与风险管理的重要性 [J].中国乡镇企业会计，2020：275-276.

[2]刘志远主编.风险管理[M].经济科学出版社，2019.