企业非财务报告比较与展望

董诗文 李明潞

（东北财经大学国际商学院，辽宁 大连 116025）

一、企业常见非财务报告的类型与含义

目前，企业常见的非财务报告主要有三类：社会责任报告、可持续发展报告和企业综合报告。

（一）社会责任报告

企业社会责任报告是企业将其社会责任的履行情况予以披露时编制的报告，通常包括经济、社会、环境三方面内容，展示企业对政府、客户、员工、社区等利益相关者承担的责任及履行情况。在企业各类社会责任中，企业对政府、客户、员工的责任，包括遵守国家法律法规，不违背商业道德等，属于基础的社会责任；对社区、环境保护、对公益慈善事业的支持和参与等，属于更高层次的社会责任。实际上，社会责任是对企业生产经营行为的规范，让企业在追求利益最大化的过程中尊重法律，尊重人权，尊重生态。

20世纪90年代，西方企业希望通过建立良好声誉在激烈的市场竞争中获得优势，开始主动报告本企业为政府、股东、员工等利益相关者做出何种贡献，社会责任报告作为独立的非财务报告出现。在我国，20世纪90年起，学者们开始探索企业社会责任内涵及社会责任报告的编制。2006年国家电网公司发布企业社会责任报告，这是我国中央企业对外正式发布的第一份社会责任报告，预示我国企业社会责任报告踏上了正向开发、自我演变、自主创新的发展道路。2007年仅有26家上市公司披露社会责任报告，而2019年，发布企业社会责任报告的上市公司数量已增加到930家1①。

（二）可持续发展报告

企业可持续发展报告是企业揭示如何实现可持续发展并评价其可持续发展能力的报告，常以经济、社会、环境业绩指标描述企业为了既满足当下利益需求，又不影响利益的持

① 数据来源：胡润研究院发布《2020中国企业社会责任白皮书》续获取而制定的战略及实施情况。企业可持续发展并不是单纯地追求效益增长，而是通过保持企业经营行为与利益相关者利益、社会体制、生态环境的平衡，达到改善和提高企业经营质量及人类生活质量的目标，体现了人与人之间、企业与企业之间的公平性。

1987年可持续发展定义的正式阐述影响了企业经营理念，人们意识到企业可持续发展与社会可持续发展的重要联系，西方国家原本以环境报告、社会责任报告为主的企业非财务报告开始融入与可持续发展相关的信息，包含经济、环境和社会三要素的可持续发展报告由此形成。我国可持续发展报告的研究始于20世纪90年代末期。出于提升企业形象、响应政府号召等多种原因，中国企业可持续发展报告发布数量激增，发布报告的企业也从大中型央企迅速扩展到各行各业。

（三）企业综合报告

企业综合报告是企业对外发布的反映企业创造价值过程及持续创造价值能力的报告，是在传统年报和可持续发展报告的基础上发展形成的新型企业报告模式，一般通过阐述企业的战略、治理、业绩和前景及外部环境，来揭示相关要素对企业短、中、长期的价值创造产生的影响。实质上，企业综合报告是将财务状况、经营成果等财务信息和公司治理、社会责任等非财务信息整合在一起，使主体的各种活动更清晰可见，帮助报告使用者了解企业如何在各个方面创造价值，全面审视企业业绩。

企业社会责任报告、可持续发展报告等非财务报告兴起带来报告编制成本增加、使用者理解信息难度提高、决策效率降低等诸多问题。国际综合报告委员会（IIRC）倡议将企业财务与非财务信息整合，编制成综合报告。企业综合报告应运而生。我国始终密切跟踪国际上企业报告模式的变化与发展，并积极参与其中，中电控股曾是企业综合报告试点项目的参与企业。财政部会计司也于2016至2018年间数次发布综合报告研究简报，并就相关问题在国内开展调研和专项研究。企业综合报告正处于探索阶段。

二、企业非财务报告的比较

本部分主要从职能定位、编制依据、报告内容三方面对企业社会责任报告、可持续发展报告、企业综合报告进行比较。

（一）职能定位

三类报告的职能定位有相同之处，但又有所不同。企业无论是发布财务报告还是非财务报告，都以满足信息使用者需要为基本前提。总的来说，社会责任报告、可持续发展报告和企业综合报告共同服务于市场经济条件下的现代企业，均以政府、投资机构、客户、员工、供应商等利益相关者为报告信息的使用者，旨在向企业内外部利益相关者提供具有决策价值的有用信息，并促进经济的可持续发展。与传统财务报告不同，企业社会责任报告、可持续发展报告和综合报告并不强制对外公开发表，而是由企业自愿披露。

企业社会责任报告、可持续发展报告、企业综合报告在具体职能上有所不同。社会责任报告阐明企业在市场经济、社会、环境保护三方面采取何种负责任的行为，做出了怎样的贡献，以达到提升企业社会责任管理水平，促进企业可持续发展的目的。可持续发展报告则是披露所有能够影响企业可持续发展的信息，全面反映企业在经济、环境和社会三方面业绩以及与可持续发展的关系；企业综合报告反映企业创造价值过程及持续创造价值能力，一方面向外部利益相关者解释企业如何持续创造价值，另一方面向管理层提供更高质量信息，如实反映企业资源管理和使用情况。

（二）编制依据

企业报告编制规范和指导性文件是引领企业报告发展的重要工具。三类报告的编制与披露均有据可依。然而这些编制依据在数量、可操作性等方面又有所不同。

1．社会责任报告编报体系完备，国际通用标准包括全球报告倡议组织（GRI）发布的《可持续发展报告编制指南》、国际标准化组织发布的社会责任指南ISO26000等，国内标准包括社会科学院发布的《中国企业社会责任报告编写指南》及2006至2009年间，有关部门发布的相关意见和指引，如《深圳证券交易所上市公司社会责任指引》等。本土编制标准在通用指标体系基础上，充分考虑行业性质对企业履行社会责任的重大影响，采取“逐行业编制、逐行业发布”模式，对37个行业的指标体系进行补充。可见，我国企业社会责任报告的编制依据具有较强的可读性和可操作性。

2．可持续发展报告尚无国内编制标准，我国企业编制可持续发展报告多遵循国际通用的GRI报告体系，包括《可持续发展报告指南》《行业补充》《专题指引》及《技术准则》四部分。《可持续发展报告指南》是体系核心，对报告界限、原则、内容披露、衡量指标等常见问题做出清晰指引。GRI报告体系全面、系统，适用的企业范围广，具有很强的实用性和操作性，据此编报的可持续发展报告兼具灵活性与可比性。

3．企业综合报告编制可遵循的标准仅有由国际综合报告委员会制定的《国际综合报告框架》，尚无国内标准。《国际综合报告框架》对企业综合报告的定义、目标、使用者、内容元素等基本问题做出解释，但并未规定具体绩效指标、计量方法或披露的具体事项。该框架偏重原则性，可操作性不强。

（三）报告内容

三类报告均反映企业的可持续发展信息，但基于其编制标准——《中国企业社会责任报告编写指南》、GRI《可持续发展报告指南》和《国际综合报告框架》，可以发现它们的报告内容有明显差异。

总体而言，企业社会责任是企业可持续发展的内在要求，社会责任报告是可持续发展报告的重要方面，不可将其与可持续发展报告画等号。而可持续发展报告是综合报告重要的内容之一，高质量的可持续发展报告能够为编制综合报告提供重要基础。

具体来说，企业社会责任报告主要阐述企业社会责任工作进展，侧重于描述企业在市场经济、社会体系、环境保护等方面负责任的行为或贡献。如，市场绩效下企业保障股东权益的理念，为此采用的制度、措施及绩效；社会绩效下企业守法合规，响应政府政策及号召，对政府负责的理念、制度、措施及绩效；环境绩效下从绿色经营、绿色产品等方面描述为节能减排、保护环境做出的贡献；与专注阐述企业本身变化的社会责任报告不同，企业可持续发展报告更倾向于发表本企业活动引发了外界怎样的变化。经济业绩指标描述企业如何影响有直接或间接经济联系的利益相关者，社会业绩指标从人权、社会、产品责任等角度描述企业活动对社会体制的影响，环境业绩指标则是企业对有生命和无生命自然系统的影响。同时，企业社会责任报告仅限于社会责任承担程度，不包含企业总体构想与战略、企业概况及采用的管治结构、政策等信息。

企业综合报告一般包括机构概述和外部环境、治理、商业模式、风险和机遇、 战略和资源配置、绩效、前景展望、编制和列报基础八部分。由于企业综合报告尚处于发展初期，《国际综合报告框架》仅提供企业应报告的元素，各部分具体披露信息、衡量指标等详细内容尚需研究。但从现有框架可见，企业综合报告是融合企业年报与可持续发展报告信息的整合性报告，不仅列报历史信息，更侧重披露与主体战略相关的前瞻性信息。

三、未来发展展望

（一）综合报告是未来的发展方向

企业信息披露的透明程度及企业报告制度的完善程度，是衡量一个国家市场经济成熟程度的重要标志之一。回顾企业非财务报告的演进历程，三类报告的发展呈递进趋势，并有融合的可能（详见表图1）。

企业社会责任报告融合了其他可能影响企业可持续发展的非财务信息，形成企业可持续发展报告，完成了企业回答“做什么”到“影响什么”的转变；企业可持续发展报告融入财务报告信息，形成企业综合报告，实现了企业决策短期有效到长期作用的转变。企业非财务报告的演化、更新实际上是在满足市场经济不断提高的信息要求。在环保意识逐渐增强和追求可持续发展的现代社会，在政府及非政府组织的压力下，非财务信息得到极大关注，加之企业社会责任报告、可持续发展报告编制体系的日益成熟，未来将会有更多企业自愿披露社会责任与可持续发展报告等企业非财务报告。企业综合报告是一次对过去企业报告模式的重大革新，能够将最有价值的财务与非财务信息整合后提供给使用者。随着我国市场经济的发展，利益相关者对企业信息质量要求的提高和信息技术的日新月异，企业综合报告的作用将更趋突出。可以预见，未来综合报告很可能取代传统财务报告、可持续发展报告等，成为企业最常用、好用的报告模式。

编制企业综合报告的好处有三。其一，将信息全面整 合，打破报告数量冗杂、信息交叠的现状。财务报告与非财务报告的独立存在不仅增加了财务人员的工作量，还提升了使用者阅读和理解报告的难度，大大降低企业运营效率。企业综合报告简洁、直观，释放报告编制压力，帮助报告使用者更好地使用和理解相关信息。其二，深化利益相关者对企业价值创造的认识，帮助改进企业价值创造模式，实现资源高效配置。企业综合报告的特点就是能揭示企业价值创造过程，企业活动清晰可见。这意味着管理层能够准确掌握企业运营状况，针对性地预防或应对企业遇到的风险与机遇。其三，取得利益相关者的信任，为企业可持续发展营造良好环境。企业综合报告发布的企业信息更完整、透明，促进了企业与利益相关者间的交流，利益相关者获得充足信息，将会更加信赖且支持企业发展。

（二）企业综合报告可关注的研究方向

企业综合报告虽具有明显优势，但也存在企业非财务信息计量难以统一、编制报告成本增加等问题，且目前企业综合报告的规范研究多是对《国际综合报告框架》的一般性讨论，缺少针对我国国情的报告框架研究，尚未开发出一套本土编制规范及体系，企业综合报告仍处于初期探索阶段。因此，企业综合报告未来可关注的研究方向包括两方面：一是以《国际综合报告框架》为指导，设计绩效衡量指标，总结出一套适用于我国企业的综合报告框架及体系，使编报环节科学化、实用化，真正实现企业编制有据可依；二是在现有理论基础上选取企业做实证研究，用实践验证构建的报告体系是否合理、企业综合报告是否真的能够整合决策有用信息，在企业可持续发展中发挥预期作用。

总之，企业综合报告是未来企业非财务报告报告发展的新趋势。我国政府也高度重视并支持企业综合报告的发展。相信在各界的共同努力下，我国企业综合报告理论体系和编报指引将会逐步完善。