中小企业筹资难与解决对策

吴迪

摘要：在改革开放后的几十年间，我们国家的中小企业得到了快速的发展，在民生就业、提升政府税收、技术创新等领域产生了非常重要的作用，也成为国家经济发展的支柱之一。但是当前在中小企业的实际发展中，出现了一些问题制约了企业的发展，特别是筹资困难等直接影响到了中小企业的生存。针对这一问题本文从中小企业的实际运行出发，全面解析中小企业的筹资困难现状，并提出相应的应对策略，希望能够对中小企业的发展提供帮助，为社会经济的发展提供坚实的保障。

关键词：中小企业;筹资难;解决对策

一、中小企业经营中筹资难问题的分析

（一）政府管理部门缺乏相应的扶持

中小企业为国家财政提供了非常重要的税收，所以政府管理部门应当增强对于中小企业发展的扶持与帮助，并且构建出帮助中小企业发展与建设的法律法规，但是目前国内的政策法规往往是更加有利于大型企业，所以并没有真正地帮助中小企业解决实际问题。这些中小企业的发展也出现了一定的限制。如中小企业对外融资的方式多数是通过股票发行和银行贷款，但是根据我们国家的法律法规，要求企业必须具备相同应的资格以后，才能上市并发行债券和股票，许多中小企业因为自身资产的规模较小，所以并不能满足国家所规定的要求，这一点也反映了国家政策在中小企业发展融资中存在的不利影响。

（二）中小企业的融资渠道窄，缺乏银行体系的支持

市场经济的本质就是资本追求利益最大化的过程，所以中小企业在筹资的过程中，商业银行会根据市场上的竞争环境，将资金提供给大型企业，这也是银行追求自身利益的一种体现，大型企业在内部的财务信息上更加准确和透明，同时具有相应的资产担保，可以降低贷款中存在的风险。当然中小企业由于贷款次数较多且数额较少，同时贷款也缺乏相应的资产担保，在企业的信用等级上不如大型企业，这也增加银行在对外贷款中的成本，中小企业很难得到银行贷款。此外由于股票和债券的融资对于中小企业有一定的门槛要求，所以中小企业也无法满足这一要求，一些民间融资渠道存在各种风险或者缺陷，进一步缩小了中小企业对外筹资的渠道，导致企业的筹资更加困难。

（三）中小企业自身经营结构和资产结构存在问题

企业需要使用资产负债表的方式表现企业资本的结构，如果企业可以合理地进行负债经营，可以利用外部资金发挥出杠杆作用，从而为企业获取更加丰厚的利润。但是当前国内中小企业在资产负债表上的资产负债率很多都已经超过了百分之六十。这种较高的负债一方面增强企业的债务负担，另外还产生了一定的隐患。如果在中小企业的经营中出现财务状况，必然会导致企业出现负债危机。所以中小企业自身结构不合理，导致筹资能力降低。

二、应对中小企业筹资困难的实践策略

（一）政府要加强对中小企业的扶持力度

我们作为社会主义国家，奉行市场经济制度，国家的政策指导对于市场经济的发展有着非常重要的影响。国家应当针对中小企业的筹资进行有效扶持，首先是给予中小企业相应的税收优惠，解决中小企业容易出现资金紧张等情况，其次是通过四大银行开放政策，利用四大国有银行的优势为中小企业提供资金的保障和支持。出台相应的政策，鼓励群众积极创新，提升中小企业竞争的力度，促使中小企业能够在激烈的竞争中生存下来，并获得良好的发展，如在浙江省杭州市，设置有孵化资金，对于一些中小型的高新技术企业，提供三十万以内的孵化资金予以扶持，并且成立专项计划资金，对于一些具有自主知识产权和较强规模的高新技术企业提供扶持和帮助。

政府应当联合金融部门，建立并且维护中小企业公平竞争的环境，从政策和金融服务上，对民营企业和国有企业一视同仁，同时国家在税收政策、财政政策、行业准入以及金融等方面要加固民营企业和国有企业，并推动国有企业和民营企业拥有同样公平发展的权利与机会。同时政府管理部门应当进一步推动银行的发展，让银行向着投行的方向转化，不能再像传统贷款一样，一味地关注抵押和担保。伴随着市场化利率的发展，银行企业之间的竞争日趋激烈，所以银行应当准确地判断企业的偿付能力以及企业资质，从投资的角度上看待和审视企业的实际发展状况，并决定是否对中小企业提供资金服务。

（二）中小企业应当进一步拓展自身筹资的渠道

当前国内的市场竞争日趋激烈，过于依赖商业银行为企业提供的贷款，会造成企业资金需求无法及时应对外部资本市场的快速变化，所以中小企业在这种态势下，为了获得更加理想的发展，应当积极拓展渠道，并提升企业对外融资的渠道。首先是当前社会上的小贷公司如雨后春笋般出现，也逐渐为社会以及企业等接受，但是目前小额贷款公司和中小企业之间缺乏明确的权责关系，同时对于双方的约束也并不健全。如武汉市高新区的小额贷款公司由于企业的债务违约而破产，所以中小企业在利用小额贷款公司进行融资的过程中，应当建立起较为合理且有效的约束机制。其次是目前国内创业板给许多中小企业获取资金提供了较为广阔的契机，但是依然有许多企业并不符合资本市场上筹资的硬性条件，同时由于这种审批的时间过长，所以也会导致中小企业无法有效的利用这些渠道。从资本市场的角度上应当进一步增强金融的创新，降低市场的门槛，让中小企业可以进入到资本市场中获得相应的资金支持。另外中小企业还可以拓展民间筹资渠道。民间筹资可以高效地解决中小企业的资金短缺问题。对于中小企业对外筹资有着重要的补充和辅助作用，通过让民间借贷合法化与规范化，让民间借贷更加便利和更加透明，这一点也可以为中小企业提供更加安全和便捷的筹资道路。

（三）提升中小企业的经济实力和运营效益

中小企业的范畴很大，所以并非是所有的中小企业都存在筹资困难的问题，企业必须要增强自身经营的效益，提升自身实力，面对当前激烈的竞争，企业要找到自身的优势，才能获得外界的认可，并且获得金融机构的认可与支持，从全面的角度增强自身的企业建设。中小企业应当学习大型企业的管理发展模式，构建出满足自身长期战略发展的规划，并找到行之有效，且具有实践性的发展模式，利用合并或者协作等方式和其他的企业联手，共同发展壮大，并产生规模优势。另外还需要进一步优化和加强企业的管理水平与经营水平，建立健全企业内部管理制度，从生产、财务、销售、人事、行政等方面，建立起完善的管理系统。定期的审核与公布企业财务状况、近期与中长期规划，经营状况等等，提升企业的透明度，让社会上的投资主体可以很好地进行评价与审视，通过这种方式提升企业的信用以及等级，拓展和增加企业的融资渠道。另外中小企业也要构建自身的企业文化与信念，提升企业工作人员的综合素质与专业能力，在产业内部获得良好的口碑，积极与外部的金融机构进行合作与交流，利用企业的发展获得良好的贷款机构提供资金支持。

三、结语

中小企业应当根据自身实际情况筹资，并且在国家政策的允许范畴内调节生产结构，向着更加具有技术含量的产业发展，同时改变企业的筹资结构，并提升企业信用额度，获得更高力度的资金扶持，推动企业的快速发展，另外在银行方面要降低中小企业的筹资门槛，提升扶持力度。政府管理部门出台相应的法律，保障和规范企业的顺利运行，并且从政策上引导企业获得更加健康的成长，从而为我国的社会经济发展夯实基础。

参考文献：

[1]赫晓霞.中小企业筹资现状及对策分析[J].现代营销（下旬刊），2016（05）：101-102.

[2]李庚.中小企业筹资难与解决对策[J].经济研究导刊，2016（16）：64+80.

[3]周丽丽.中小企业资金筹集难与解决对策[J].经濟研究导刊，2015（21）：99+105.