基于多元回归的PPP项目绩效影响因素研究

2020-07-13谷旭敏乔丽艳

河北建筑工程学院学报 2020年1期

赵丽谷旭敏乔丽艳

(河北建筑工程学院经济管理学院，河北张家口 075000)

1 引言

近些年来，我国城市基础设施建设迈向高速发展的快车道，PPP项目遍地开花.PPP模式在社会需求的促使下出现，是一种私人部门与公共部门合作的模式.它既能解决政府的难题，也能促进建设与开发.社会资本通过特许经营等方式参与城市基础设施投资和运营，增添了投资活力.但由于PPP模式引入我国的时间较短，可借鉴的成功项目较少，政府方与社会资本方都缺乏相关经验，我国PPP项目的运行面临诸多问题，如风险分担问题、融资问题、价格问题、合同问题、人才问题等.

为充分发挥PPP模式的成效，改进其现存缺点，弥补其自身不足，以此促进基础设施建设的发展，本文在文献研究的基础上，识别汇总了一系列PPP项目绩效影响因素，并对其进行影响分析，评价其对PPP项目的具体作用效果，为PPP项目的管理提供发展建议.

2 研究现状

PPP模式在全世界建筑市场中已被广泛应用，国内外诸多学者为促进PPP项目的快速开发和运行，在PPP项目绩效及其影响因素方面进行了大量的研究及分析.

国内很多学者都对PPP项目绩效展开了研究，其中，孙慧等[1]以PPP项目绩效的九个关键指标和3大影响因素为基础，探究PPP项目绩效的影响因素.齐文韬等[2]考虑了PPP项目中各方利益诉求，提出了9个PPP项目绩效关键指标，并构建了结构方程模型.吴贤国等[3]分析了PPP项目绩效形成的原理，并借助SEM方式综合分析，得出相关结论.张云宁等[4]基于五大PPP关键成功因素和问卷调研数据，运用阶层回归分析和偏最小二乘法对PPP项目绩效进行实证研究.

在国外学者的诸多研究中，也存在着很多对项目绩效方面的研究.Belassi W等[5]认为，在正常情况下，影响项目最终绩效的因素可分为3个主要方面，即内部环境因素、外部环境因素和人的作用，这就对于项目成功的影响因素提出了一般性结论.Zhang X等[6]从关键和次级成功因素两方面入手，分析得出PPP项目绩效的关键影响因素.Chen W T等[7]指出PPP项目特征，以此研究了PPP项目中各参与方伙伴关系的成功因素.

从目前研究现状来看，分析PPP项目绩效影响因素有很重要的现实意义.以往学者采用了很多不同的方法进行研究，然而采用多元回归分析方法进行此类研究的实例较少.本文将借鉴已有的相关经验和成果，运用多元回归的方式，对PPP项目绩效影响因素作出线性分析，以此对PPP项目在我国的发展提出相关建议.

3 指标识别与研究假设

3.1 指标识别

前文提及，Belassi W等[5]提出了一般性定论，即各类项目绩效影响因素可分为内部环境、外部环境和人的作用3个方面.本文借鉴此方式，将内部环境归结为项目特征因素，将外部环境归结为项目环境因素，将人的作用归结为项目相关人因素.除此之外，PPP项目与其他项目相比，有其自身特点.投资规模大、建设周期长、直接投资回报率低这三大特点，使得在对PPP项目绩效影响因素进行分析的过程中，需加入项目投入因素及项目过程因素，才可以更加完善.

通过以上分析，本文将从项目特征、项目环境、项目相关人、项目投入及项目过程这5个维度对PPP项目绩效影响因素进行分析.同时，进行文献研究后发现，对于PPP项目绩效，学者们已经提出了很多影响因素评价指标，本文从中识别出18个具体的影响因素评价指标，即5个维度对应的影响子因素.

为测量PPP项目的绩效，本文需要识别出PPP项目绩效评价指标.在国外学者[16]的研究中，工期、成本和质量这三个指标作为衡量项目成功的标准被广泛接受，这三者被称为“铁三角”.本文将以这三者作为PPP项目绩效评价指标.

PPP项目绩效及其影响因素评价指标的具体分类及其来源详见表1.

3.2 指标分析

项目特征因素中，包含融资方案、风险分担机制、程序透明性、可行性4个影响子因素.(1)融资方案.只有融资方案合理，才能使投资者获得更多利益；(2)风险分担机制.风险分担机制设置是否合理，会对吸引到的资金是否充足造成影响；(3)程序透明性.这要求私人资本方严格进行资格预审，在招采阶段秉承公开、公平、公正的原则，重要信息及时公开等；(4)可行性.可行性指的不只是项目实施方面的可行性，还包括经济方面、政治方面、法律方面的可行性等.

项目环境因素中，包含法律法规政策、政治环境、经济环境3个影响子因素.(1)法律法规政策.政府政策和相关法律的完善对项目发展十分重要，这可以为PPP模式的发展创造稳定的法律环境；(2)政治环境.政治环境即政治大背景，也可以称作外部政治形势；(3)经济环境.经济环境即外部社会经济条件，包括经济发展水平及状况等.

项目相关人因素中，包含伙伴关系状况、发起人相关经验、联营体综合实力、承包商综合能力、公众支持度5个影响子因素.(1)伙伴关系状况.各类项目发展均需要考虑各个参与方的伙伴关系，PPP项目也不例外；(2)发起人相关经验.项目发起人从事(或研究)PPP项目的经验将会直接影响到项目的计划与实施；(3)联营体综合实力.联营体综合实力在招标阶段过程中比较重要，是评标重点；(4)承包商综合能力.承包商需要有技术条件、生产能力及相关资质；(5)公众支持度.公众支持可以解决前期土地、人力等问题，快速打开工作局面，削弱项目实施阶段可能产生的不利后果.

项目投入因素中，包含资金投入、人力投入、物力投入3个影响子因素.(1)资金投入.资金充足是项目正常开展的保障；(2)人力投入.大量的人力有利于实施过程中的工作分配以及人员调配；(3)物力投入.PPP项目中的物力投入量总是巨大的，物力投入不足会影响项目质量，进而影响成效.

项目过程因素中，包含计划过程、实施过程、运营过程3个影响子因素.(1)计划过程.在一个具体的项目环境中，项目计划可以说是预先确定的行动纲领；(2)实施过程.施工过程中的施工顺序、施工组织、施工环境等都会影响项目的效率，进而影响项目的绩效；(3)运营过程.移交运营的成果也会对项目绩效产生影响，这就需要在运营过程中，有良好的运营管理.

项目绩效中，包含工期、成本、质量3个指标.(1)工期.工期是工程完工的时间限制，是重要的核算指标；(2)成本.项目成本是为了实现项目预期目标所付出的代价；(3)质量.建设项目质量是安全状况、经济状况、外观状况等方面的具体表现.

表2 研究假设

3.3 研究假设与模型构建

结合前文中对各个影响因素的分析，初步认为这些因素对PPP项目绩效都具有积极的影响.基于此，本文提出5点研究假设.详见表2.

本文根据研究假设提出研究模型，详见图1.下文将对此展开研究，进行验证.

图1 研究模型

4 数据收集与实证研究

4.1 变量设计与数据收集

本文将项目特征、项目环境、项目相关人、项目投入、项目过程设置为自变量，将项目绩效设置为因变量.

从这些变量入手，对PPP项目相关专业领域的人员展开问卷调查.调查问卷由两部分组成.第一部分是基本信息.本研究认为受访者对问题的回答反映了其所在环境中有关PPP的具体信息，且受访者都有相关工作或研究经验，认为依据这些信息可以得出有效结论.第二部分通过李克特量表测量一系列自变量与因变量，并要求问卷填写者结合自身所在项目或地区PPP项目的整体绩效情况，对问题中的陈述进行评分，这部分设计了21个问项，各个问项分别设置了“非常不同意”、“不同意”、“一般”、“同意”及“非常同意”5个等级，并以“1、2、3、4、5”这5个分数对应进行数值量化.

本文向相关专业领域人员发放问卷，共回收问卷122份，其中有效问卷96份，问卷有效回收率为78.7%.

4.2 信度和效度检验

本文采用Cronbach's α检验，运用SPSS22.0软件，对各变量的α系数进行计算.如表3所示，Cronbach’s α系数均在0.8左右，即量表信度较好.

表3 信度检验结果

接着对自变量和因变量分别进行KMO检验和Bartlett球形检验.KMO值依次为0.820和0.783，大于0.7.球形检验的P值均低于0.001，未超过规定显著性水平.进行最大方差旋转后，得出方差贡献率分别为82.408%和83.003%，超过80%，即量表结构效度理想.

由此可知，本文所设置的量表各变量间的设计合理，可以用于进一步分析.

4.3 回归分析

此处对各个评价指标对应得分进行处理，并对自变量及因变量开展回归分析.引入样本数据，利用SPSS 22.0软件对参数进行估计和检验.结果见表4.

表4 PPP项目绩效影响因素的检验结果

由表4可知，项目特征、项目环境、项目相关人和项目过程这4个自变量进行t检验后，其P值均小于0.05，即在显著性水平为0.05时，这几个变量对因变量有显著影响，且回归系数均为正值，即对PPP项目绩效均产生正向影响.而项目投入这一自变量P值大于0.05，即影响并不显著，故在此显著性水平下，该变量被剔除.

调整后的R2值为0.802，较接近1，拟合优度较高，因变量可以被模型解释的部分较多.F值相对较大，通过了显著性检验.表明因变量与自变量之间的线性关系是显著的.

4.4 模型检验

根据以上分析，可以对前文的研究假设进行验证.其中，仅假设H4的检验结果为“不支持”，其他假设均为“支持”.即PPP项目绩效受到项目特征、项目环境、项目相关人和项目过程共同影响.而项目投入影响并不显著.由回归分析结果中的回归系数值可知，在4个较为明显的影响因素中，影响程度的大小由大到小排列，依次为项目特征因素、项目相关人因素、项目环境因素、项目过程因素.