刍议加强企业资金管理

李文彬

摘要：資金如同企业血液，必须流动通畅健康，资金的安全和流动效率关乎企业的长远发展，如何解决企业资金管理不足带来的制度建设，预算和风险管理缺失，文章从这三方面展开论述，希求能为企业完善资金管理体系建设。

关键词：资金管理;风险;现金流量;运营资金

一、引言

“良好的财务管理对一个工商企业、一个国家乃至整个世界经济状况都至关重要。财务管理是一件较为复杂多变的事情，因此颇具刺激性、使人为之着迷和兴奋，同时也给人以挑战令人困惑”。来自路易斯·加潘斯基名言，而资金管理是企业财务管理的重中之重，资金是企业的血液，资金安全健康可以促进企业的可持续、健康高速发展。

资金管理是对企业资金来源和资金使用进行计划、控制、监督、考核等项工作的总称，资金管理从属于财务战略，财务战略目标是公司战略目标中核心目标，财务战略目标是通过资本的配置与使用实现企业价值最大化。资金管理是为实现财务战略所做的内部控制，包括资金运营、投资活动和筹资活动。

二、企业资金管理的不足

（一）运营资金管理制度不规范

企业初建期节约人力成本，钱帐一个人做完;资金和账面余额没有定期盘查;资金账户公司和个人开支混淆，导致公款私存，坐支现金。

（二）现金流量预判筹划不足

企业在不同的市场环境和发展阶段，财务投资活动筹资活动经营活动没有顺应经济周期的过程，造成企业断血而亏损。比如航空业，遇到SAS病毒的影响经济周期的波动，没有调整经营业务模式，人员也没做相应的调整，成本没有缩小，营业额却加剧下滑，导致亏损更加严重。首先计划公司的资金周转，现金周转天数=存货周转天数+应收账款周转天数-应付账款周转天数。提速公司的现金周转，就要加快存货周转，缩短应收账款账龄，拖延应付账款的付款周期。其次降低资金成本。我们销售时多采用预收款方式，采购是用合同条约约定分期支付，其他支付付款可以前期用定金，后期验收才付合同尾款，这样让支付款项延期支付，我们就能变相让客户和供应商给公司提供无息贷款; 如果我们采取的相反方式，销售款项不能收回，授信销售，账面营收账款增加;采购时，提前付款给供应商预定，这样相当于客户和供应商是免息占用企业资金，资金成本会升高，资金周转肯定会变慢。

根据所在企业经验和行业普遍规律，资金管理效率提高，成本降低，一定需要做好前期规划，包含我们的资金预算、资金计划、采购合同、销售合同、投资合同、融资合同等，考虑上面采购环节，销售环节、投融资环节的关键点因素，做到事前规划，降低资金成本，提升资金回报率。

（三）资金风险管理缺失

1. 资金管理跟不上经营变化

由于企业业务增长过快，但经营管理跟不上，盈利状况出现危机，导致资金来源出现不能满足经营活动所需总额。

2. 错配投融资现金流管理

资金投资活动，融资活动预警方案缺失，融资渠道设计逻辑出错;时间错配，结构错配，性质错配导致资金流不能满足运营所需。

3. 运营资金短缺风险

运营资金管理机制办法缺失，导致工资欠发，存货占款，银行额度减少、客户拖欠货款、税款迟交、缺少盈利、无营运资金、供货商长期催款。

三、加强企业资金管理的对策

（一）建立运营资金管理制度和流程并严格执行

首先，建立完善运营资金管理机制，建立资金管理内部稽核制度和流程，会计做帐监督出纳资金收付现金流水余额，定期做资金现金和银行的核对和盘存。营运资金管理必须业务配合，业务部门对资金流入流出负责，同时配合绩效管理实行考核制度，KPI指标增设现金流流入流出的指标或范围幅度。

其次，建立应收账款管理制度，清晰可执行的应收款管理流程，制定信用管理办法，对客户资料审查和信用额度评估体系，对付款期限设定标准，应收款回收和保险制度，同时考虑绩效管理KPI中应收款的关键考核指标，比如应收账款周转天数，应收账款平均余额，实施在建立客户信用体系中授信客户额度，销售人员的薪资与销量、货款回收率挂钩，尽可能缩回应收账款的收回时间，定期召开历史欠款的催讨会议，落实责任人，使其应收账款的坏账率降到最低。

再次，建立存货管理制度，完善存货管理流程，同时考虑绩效管理做关键考核指标，比如存货周转天数，平均存货余额等。设定合理的安全库存，以安全库存作为控制和管理库存数量的目标，通过提高企业存货周转率，减少流动资金的占用，经常性关注呆滞库存的整理清理。

最后，建立供应商信用体系，制定付款政策，加强供货协同，建立应付台帐，关注供应商账龄及其财务状况，优先考虑战略合作供应商，同时需要储备可替代的优质供应商，比如海尔运用零营运资本管理，尽可能缩小资金在流动资产存货和应收账款上的占用。零营运资本管理是一种极限管理，但并不是真的资本金为0，而是营运资本尽量靠近0趋于最小。

（二）制定符合经营战略的资金计划

根据企业不同发展阶段的公司战略特征，采取不同的投资计划和融资计划。按竞争对手、经营风险、财务风险、资本结构、资金来源、销售收入、收益情况、投资回报、资金需求等不同特征，采取不同的财务战略。总的资金战略满足企业战略基础上，不同时期不同的市场经营环境需要分解资金计划，比如年度资金计划，季度月度甚至到周资金计划，我们只有掌握了目标方向，对已有的数据清楚了然，才能对未知的情况变化，做出相对准确的判断，是否融资，是短期还是长期，以哪种方式融资成本更低，股权还是债券更好;以及我们判断融资的规模大小，是否符合我们目前经营需要，我们需要综合权衡。在判断投资项目，我们需要更加审慎，财务做项目投资专项分析，结合运营未来数据的预估，考虑未来的利得收益以及未来的支出，同时不能抛开经济环境因素，对项目可能行的预估需要做充分估计，在充分论证的情况下做盈亏平衡分析，判断能否达到投资目标。所以企业的经营战略，经营目标离不开财务战略的配合支持，有了充分的资金保障，经营战略才有达成的支点。

（三）控制資金风险

1. 做好资金预算

业务增长需求资金流量增大，资金管理做到安全、高效、合理。首先清楚公司所有账户情况，资金余额和可支配数额;公司未来将发生的重大收支数额，资金敞口和需求的资金时间及具体数额，管理好存货，应收应付款项，对融资的渠道成本作充分预估，推行资金计划、全面预算。在资金预算范围内开支有度，超出资金范围的事项，财务提前做好相关资金的灵活预案，比如和银行合作的授信额度，以及应急资本协议，做好资金的“未雨绸缪”。

其次按资金管理制度，按审批流程做好提前报备审核。用制度规范涉及现金流的组织、岗位、授权及办理现金收支业务受控手续和流程。

现金流的预算管理，是用现金流预算控制企业投融资安排，保障企业战略目标实现，日常资金计划预算是保障企业日常经营活动的正常运行。可先根据战略目标制定年度资金预算，执行过程中，用月度资金计划，或更细到每周报部门的资金计划安排，这样可用PDCA方法来监测资金预算管理，提高内部管理的效能。

2. 提前做好投融资安排

业务需要财务做好投资筹资项目的评估报告，企业投资项目，财务根据项目目标规模做好投资方案的可行性研究，财务重点关注投资项目的风险和收益，对投资目标、规模、方式、资金来源等做出客观评价。

企业筹资项目，财务根据战略目标规划，结合全面预算，按筹资用途、规模、结构等对筹资成本和潜在风险做充分估计，考虑内部因素和外部政治经济法律市场环境，企业充分论证筹资方案后形成可行性研究报告，同时对筹资合同中收益分配做好事先约定，比如筹集资金用途，股利分配方案等，从而保证我们筹资目的的实现。

投资资金投资活动，融资活动：注意筹资方式的期限选择与资产投资的到期日相一致。比如流动资产通过短期负债融资，固定资产通过长期负债融资。

3. 企业应建立内控严密的资金管理制度

财务首先必须遵守岗责不相容制度，遵守现金流规律，提前做好资金计划安排，量入为出，专款专用，安全头寸，短债不能长投，同时财务应该有管控的科学合理的组织结构，有严密的授权体系。资金管理组织建设，符合条件的可形成集团化的资金管控，实现统收统支，收支两条线，形成资金池，提高资金使用效率，比如很多民营企业，虽然没有达到财务公司的要求，但为了资金的集中管理，有很多子公司的情况，采用母子公司的股东会决议，在工商法律税法都可以实现合法合规，从而实现资金的集中归集，这样方便安全高效规范的资金，对企业资金成本会得到很大程度的降低。

最后企业资金管控落实在这几方面：看的见，调的动，用的好，投的到，低风险。资金收支账目清楚，出纳账和会计账做到账账相符，账和实际盘存一致;资金调度有制度流程，授权清晰严谨;资金支付使用能体现企业的价值取向，资金投资有条不紊，风险可控。

参考文献：

殷莹莹.浅谈企业财务资金管理存在的问题及解决措施[J].山西财税，2017（12）.

（作者单位：四川中蜀思锐体育发展有限公司）