中小民营企业财务风险成因及防范要求

■林义鸿（辽宁师范大学海华学院）

一、引言

进入21世纪，国内竞争日趋激烈，中小民营企业发展面临巨大压力。中小民营企业处于复杂多变的外部环境中，面临的风险和压力越来越大。国内外中小民营企业破产案例数不胜数。这些公司破产的大部分原因是由于他们的财务风险没有提前预测，制定了风险分析和良好的预防措施，当风险来临时，他们措手不及。因此,为了更好地避免财务风险企业,中小民营企业应采取适当的措施及时预防和避免财务危机的形成,因此,中小民营企业生产经营需要处于稳定和健康的状态环境。综上所述，我们可以知道，中小民营企业的财务风险对企业仍然是相当有害的。因此，分析和研究中小民营企业的财务风险具有重要的意义，它不仅影响企业的内部结构，而且对企业具有促进作用。生产经营稳定发展。

二、中小民营企业中财务风险及表现形式

（一）中小民营企业中财务风险的概念

中小民营企业财务风险是指中小民营企业在各种财务活动中，由于内部和外部环境以及各种不可预测和不可控制的因素，导致其实际收入偏离预期目标而造成的经济损失。

（二）中小民营企业中财务风险的表现形式

1.筹资环节的风险

（1）债务过高。我国大多数中小民营企业都是负债经营。当公司的债务到期时，公司的债务过高，公司的偿债压力过大，导致公司不能按时偿还债务。公司资产负债表反映了公司在一定阶段的经营状况。中小民营企业的负债可以在公司的资产负债表上清楚地显示出来。例如，资产负债率充分反映了公司的负债状况。资产负债率=总负债/总资产。高负债率表明公司有太多的债务压力，可自由支配的资金较少，这加剧了债务压力。也增加了企业的财务风险。

（2）融资结构风险。公司的短期资产与短期负债不成比例的。固定资产与长期负债比例失衡，可能导致资本结构配置不合理，从而产生财务风险。

一般来说，接近2：1的流动比率比较合适。如果企业的比率与这个比率相差很大，说明企业的融资结构不合理。长期负债率反映了公司的长期负债和固定资产之间的关系。如果比率过高或过低，都会影响企业的基本结构，增加企业的融资风险。

2.投资环节的风险

（1）短期投资

短期投资可以加速公司的资金周转，提高资金的流动性，保护公司的短期偿债能力。同时，公司还有许多长期投资项目，如企业长期借款、企业购买固定资产等。当公司进行长期投资时，通常需要投入大量资金。在购买生产经营所需的固定资产时，也需要更多的资本投入。所需的时间通常很长。几年甚至更长时间来执行公司计划。

（2）长期投资

由于长期投资具有金额大、时间长、未来收益不确定等特点，对公司未来的发展起着决定性的作用。如果长期投资处理不当，将会给公司带来巨大的风险，严重影响公司未来的发展。因此，在投资前，公司应该做好调查研究，制定详细的计划。

3.经营环节的风险

经营风险是指企业在生产经营过程中，由于采购、生产、销售等环节中存在的各种不确定因素而产生的一定风险。中小民营企业在生产经营过程中，其资金一般用于货币资金、存货、应收账款等。在货币资金的管理中，企业应给予更多的重视。如果货币资金管理不善，会导致资金链断裂，企业资金周转不畅，造成重大的财务风险。

4.利润分配环节的风险

利润分配是企业在一个会计年度内实现的经济效益分配。利润分配是企业的一项重要任务，它在许多方面影响着企业和投资者的利益。因此，企业应重视利润分配环节。当然，利润分配也存在风险。利润分配包括公积金拨备、留存收益和股息分配。提取公积金用于弥补企业损失，扩大生产经营。留存收益用于再投资和扩大生产。股利分配分为现金股利和股票股利。过多的股利分配会使企业损失大量的资金，不利于企业的再投资，不利于企业的长远发展。因此，公司也应该更加关注公司的利润分配。

三、中小民营企业财务风险产生的原因分析

（一）内部原因

1.企业内部控制制度混乱

企业内部控制是对财务风险的有效防范和控制。企业要想有效地控制风险，就必须加强内部控制制度的管理，使企业内部控制制度更加完善。首先，由于中小民营企业规模小，企业管理者为了利益最大化，只会忽视最基本的内部环境。他们根本不在乎公司结构是否合理，配置是否合理。其次，由于中小民营企业的人员配置不如大型企业专业，没有专门的人员进行风险评估，无法及时采取应对财务风险的措施。第三，信息交流。员工和员工、公司和政府、公司和供应商等，如果出现任何问题，公司需要及时沟通。最后是内部监督。由于中小民营企业往往具有多重角色，无法保证内部监督的质量。由此可见，一个良好的内部控制制度对于一个企业的发展是多么的重要。

2.资本结构不合理

由于中小民营企业借贷困难，中小民营企业的资产负债率过低，无法利用财务杠杆获得预期收益，制约了中小民营企业的发展。此外，中小民营企业的融资方式也相对有限。中小民营企业没有许多大型企业那样多的融资渠道。毕竟，中小民营企业的规模和能力有限。它们大多使用银行借款，因此银行借款成为中小民营企业筹集债务资金的主要方式，这限制了中小民营企业的资金来源。对于一些可行的投资，中小民营企业也会惊叹不已。由此可见，中小民营企业的融资方式相对单一，制约了中小民营企业的发展。

3.投资缺乏科学性

在海外投资时，公司应系统地评估投资前可能出现的风险。但是，由于中小民营企业的财务体系不完善，投资前缺乏对财务风险的评估，使得投资无法有效进行。由于对财务风险认识不足，可能导致过度投资或投资不足。如果投资过度，企业会浪费大量资金。如果投资不足，企业会产生较大的机会成本，给企业带来不必要的损失，影响企业的发展。许多中小民营企业在进行项目投资时，缺乏对项目的系统分析和判断。此外，所收集的信息不准确，决策者缺乏足够的弹性，使得投资者无法获得预期的收益。如果投资者的预期收益得不到满足，公司的现金就会出现短缺，从而导致一定的业务经营。这就带来了巨大的财务风险。

4.企业的管理人员不能正确对待财务风险

在实际的工作过程中，有时公司的管理者只是一味追求高回报，而忽略了风险的存在。正因为如此，他们所做的决定往往对公司有害。在进行每一项投资之前，他们通常不会积极地系统地分析项目，也不会估计风险的概率。他们认为，只要这些基金管理良好，它们就不会被外人占用。他们认为只要做出的决策有利于企业的发展，就没有风险。正是因为他们的风险意识薄弱，才特别不利于企业的发展。

（二）外部原因

1.国家宏观经济政策的变化

近年来，国家制定了许多扶持中小民营企业发展的经济政策。在这一时期，对于中小民营企业来说，政策的变化是一个千载难逢的机遇，同时也是企业面临的巨大挑战。对于中小民营企业来说，如果企业能够充分利用这些政策，将会对企业有很大的帮助。但是，如果公司不充分理解吸收这些新政策，盲目修改公司的发展规划，将会给公司带来很大的风险。因此，中小民营企业要想在市场竞争中立于不败之地，就必须改变现状，努力发展。

2.市场行情的变化

市场就像战场，在市场环境中，没有什么是可以提前预期的，市场形势变化迅速，没有企业可以预测市场的方向。大公司可能会提前估计市场即将发生的变化，但它们不一定完全正确。如果环境变化不大，那么大型企业可以根据变化及时做出调整。如果经济环境变化巨大，大公司也会如此。面对市场的变化，中小民营企业更加难以及时做出调整。因此，市场环境的变化也会给中小民营企业带来巨大的财务风险。

四、中小民营企业财务风险的防范措施

（一）完善内部控制制度

良好的内部控制系统可以有效地抵抗财务风险的发生,所以中小民营企业应该建立健全有效的内部控制系统来控制和避免财务风险的发生,聚企业的内部结构,并定义权责发生制没有这种情况,一个人有多个角色同时,这也不利于企业的内部监督。在风险评估方面，企业应重视这一问题，对财务风险进行实时预测，制定完善的防范措施。对于企业的信息沟通，任何信息都要遵循逐层传递、及时沟通的原则，使企业内部形成规范的网络结构。企业管理者也要落实内部制度，认真遵守，使公司健康、有力地发展。

（二）优化资本结构

良好的资本结构对中小民营企业的发展也非常重要。为了改善中小民营企业的资本结构，企业应从多方面考虑，中小民营企业应从以下几个方面着手。一是增加公司自身债务规模，充分发挥公司财务杠杆作用。二是实现中小民营企业投资多元化，允许中小民营企业以多种方式投资，实现投资结构多元化。债务投资和股权投资直接收益收益。一般来说，增加投资方式的数量，增加企业的盈利能力，会使企业得到更好的发展。政府及相关部门应大力发展我国债券市场，使中小民营企业有更多的融资选择。融资方式更加灵活，企业发展的机会也更多。此外，中小民营企业要使资本结构更加完善，就必须充分分析自身的实际情况，不断调整，使企业的资本结构达到完善状态，为企业带来更多的经济效益。

（三）财务决策科学化

财务决策是财务活动中常见的决策。科学合理的财务决策有助于中小民营企业管理者做出正确的选择。对于任何投资项目,中小民营企业的决策者应该首先研究从各个方面,不仅需要考虑国家政策和外部环境,也需要结合企业的实际情况分析,投资方法更有利于企业发展,投资方法可以获得更高的回报,而不是轻率地得出结论。任何管理者在面对投资决策时，都应该全面考虑。衡量公司的收益和风险，在众多的决策方案中选择最有效的决策方案，为公司带来更多的收益。为企业做出正确的决策是至关重要的。

（四）加强财务人员对财务管理的认识

我国中小民营企业的人事管理制度普遍不完善，部分财务人员缺乏必要的专业知识。对于小企业来说，财务人员的专业实力直接影响到企业财务管理的质量，因此加强财务人员对财务管理的认识，并对企业财务人员进行一些专业知识的培训是加强财务人员的绝对必要的。工作能力。专业知识为企业培养了越来越多合格、能干、先进的员工。随着财务人员管理意识的提高，企业的工作效率将会提高，企业的工作效率将会提高，企业所获得的效益将会提高，企业的财务管理将会迈出一大步。

（五）提高财务管理系统对外部环境的应变能力

企业在经营过程中随时都可能受到各种不利因素的影响，从而产生财务风险，降低外部环境给企业带来的财务风险，是一个重要问题和关键问题。虽然外部环境带来的风险是不可避免的，但也不是无可奈何的。企业要降低外部环境带来的财务风险，就必须有长远的眼光。外部环境的变化不是一蹴而就的，而是长期形成的。这就要求企业能够及时对外部环境做出预测。通过预测结果,我们可以调整自己的应对策略及时,所以企业的财务管理系统能够适应这种变化,减少财务风险带给企业由于外部环境的变化,和完善财务管理系统外部环境的适应性。促进企业发展。

五、结论

改革开放以来，中国经济发展越来越快，市场经济体制越来越完善。中小民营企业的快速发展对我国经济的快速发展起到了至关重要的作用。中小民营企业应根据企业财务风险的各种原因，积极采取准确的防范措施。完善内部控制制度，发展多种融资方式，优化企业资本结构，提高管理层对财务管理的认识，提高公司应对外部环境的能力。从而提高公司经济运行的效率，增强自身的风险防范能力。