互联网理财现状及发展趋势探析

李爽

摘 要：随着互联网在我国迅速的发展，互联网理财也随之取得空前的发展。本文就这一热点现象分析了我国互联网理财发展的现状及趋势

关键词：互联网理财；现状；趋势

互联网理财，是指投资人以互联网平台为媒介购买金融服务提供方的理财服务，客户可以根据自身需求选择适合自己的存放期限，将资金额度投入不同的理财产品中，以获得最大收益的经济活动[1]。随着社会技术进步和经济发展，个人理财跻身互联网领域，在市场上野蛮式成长。

一、互联网理财的发展现状

1.互联网理财的市场现状

互联网理财发展至今，其增长速度和规模让人叹为观止。在客户群方面，第41次《中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2017年12月，我国购买互联网理财产品的网民规模达到1.29亿，同比增长30.2% ；经济规模上，国家金融与发展实验室联合腾讯金融科技智库发布《互联网理财指数报告》的数据显示，互联网理财规模由2013年的2152.97亿元增长到2017年的3.15万亿元，2017年互联网理财规模同比增幅达到52.39%，预计2018年末将达到5.36万亿元，以此类推，预计到2020年，中国互联网理财规模将达到15.5万亿元；平台数量上，截止2018年4月底，国家互联网金融安全技术专家委员会平台的监测数据显示，收录互联网金融网站共有51055个。

2.互联网理财的存管要求现状

在互联网理财发展初期，绝大多数理财平台尚未完成与银行资金存管的对接，所筹集到的资产直接由企业进行管理，这样的运作方式出现过不少问题。为解决此类问题，各部门出台相应的管理政策，2016年8月24日公布实施的《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》对网贷平台的备案管理、机构义务、禁止行为、信息披露等多方面进行规定，并给予平台12个月的过渡期安排，2017年1月13日，中国人民银行发布《关于实施支付机构客户备付金集中存管有关事项的通知》，从2017年4月17日起，人民银行决定对支付机构客户备付金实施集中存管，规定第三方支付机构将客户备付金按照一定比例交至指定机构专用账户；人民银行根据支付机构的业务类型和最近一次分类评级结果确定支付机构交存客户备付金的比例，并根据管理需要进行调整。同年2月22日，银监会发布的《网络借贷资金存管指引》明确规定了网络借贷资金存管委托方与存管方的条件、职责及业务规范。

3.互联网理财的监管现状

自互联网理财平台运营以来，具有的特殊属性就引起监管当局的关注，相关规章制度相继问世，大小各异的有关监管机构被设立，为规范其经济市场行为和维护网络经济稳定作出巨大贡献。2013年底的《关于加强影子银行监管有关问题的通知》将新型网络金融公司、第三方理财机构纳入“影子银行”范畴，并对影子银行具体监督管理的措施列入其中。此后关于理财平台、支付机构、个人征信等互联网金融产业有关的监管便逐渐得到加强，2016年至今，互联网金融步入了一个严格监管的阶段。最具典型代表的《关于加大互联网金融风险整治工作实施方案》发布后，有关互联网金融领域的专项整治在全国范围内启动，从彻底排查入手，逐步进入清理整顿、督查和评估阶段，进行了为期一年的专项整治工作，并完成总结报告。

二、互联网理财的发展趋势

1互联网理财发展的方向

（1）综合化发展

目前市场上金融创新不断增强、综合化服务需求日益提高，在我国金融市场日趋完善的情况下，各企业利用并整合各种资源，将经营范围扩展至多个领域，建立综合化的经营管理框架，打破已有的业务范围，实现平台产品边界的不断融合和金融业务的交叉经营，为客户提供全方位金融服务。

（2）规范化发展

为了防范潜在的金融风险、针对互联网理财以往出现的问题，相关法律法规已经相继问世，为监管当局提供监管依据，给企业提出与之对应的指标，引导平台健康稳健发展。随着整治工作的深入推进，严厉打击了违法集资活动，相继取缔出现重大问题却持续运营的企业，视具体情况给予正常经营企业规定相应的整改期，让企业得以完善内部管理体系。

（3）高效性发展

互联网技术的发展，让网络理财效率取得明显的进步，线上交易更趋于智能化，便捷的操作给用户带来极大便利，客户的问题与反馈意见能够及时得到处理，后台获取更为精准信息，信息安全也得到更好保护。

（4）专业化发展

互联网理财已取得重大的发展，人们也在不断进行深入的研究，而且成为了业界重点关注的对象，未来会成为一个专门的学科，相关知识和理论逐渐齐全，在社会上得以广泛利用。

2.互联网理财平台运营的方向

（1）结合电子科技以支持平台发展

随着网络技术的发展与移动终端的普及，网上存有巨大的潜在群体，能否挖掘到客户资源，大数据资源的整合与更高端的电子科技将成为企业的核心竞争力，以此支持网络理财共同发展。

（2）及时升级系统以完善平台的结构

金融系统需要与企业更新的产品及信息相适应，在企业研制开发出新功能和增加项目时，平台需要在特定的时间对系统进行升级以完善平台结构，修复隐藏在系统或程序中的缺陷或问题，并提前通知客户，避免对其造成不必要的恐慌，进而影响企业的品牌形象，提醒他们做好资金安排。

（3）持续健全平台运行相关的规章制度

平台需要持续完善运营的规章制度，规范财务的管理模式，各管理层形成相互制约的机制，防止因权利过于集中而出现违规操作的行为，保证资产的安全完整，并加以有效利用；在客户信用认证方面，需适当补充条件，确保个人信息的真实，严格根据授信信息让其展开相应的经济活动，有效的控制风险以降低经济损失；内部报告制度可为企业的战略布局提供参考依据，从多方面完善平台相关的内部规章制度以保證企业健康高效的运营。

（4）注重客户的反馈意见并合理处理有关问题

平台需优化客户体验，注重并及时处理反馈意见以提高自身的服务质量，客户的满意度将有利于平台形象的树立，提高客户的忠实度和支持度，有效的反馈信息能让平台认识到本身所存在的缺陷，明确改进的方向，了解客户的喜好可以为未来的产品定位做好相应的决策。

3.互联网理财未来的管理模式

（1）明确性监管

监管当局虽然多次强调要严格地对互联网金融进行监管，但由于互联网金融的系统结构错综复杂、监管形式较为单一、网络理财业务综合化程度高，这对金融监管体系提出了现实的挑战。而针对解决这种问题的迫切性，必须完善监管机制，划清业务的边界，并且设立明确的监管部门，让平台无机可乘。

（2）行业自律

自律管理是行业的自我约束行为，中国互联网金融协会的成立对市场上金融平台的规范运作起到积极的作用，要求会员自觉遵守与维护协会的行为规则与管理规章。随着相关企业陆续的加入，从业机构的年度报表、股东高管、平台经营等信息得以披露，并强化其自律管理。行业的自律也是政府监管的有效补充，利于促进平台的健康发展。

（3）企业内部组织架构的管理

内部组织框架是企業能否高效运营的核心因素之一，关系到平台运作流程，各部门的职责分工情况，目前互联网理财平台组织架构大致包括股东、CEO及其直属下级的产品设计部、技术研发部、市场推广部、风控部、客服部、人事行政部和财政部。未来的组织构架将会应市场需求得到不断扩展和细化，分层管理。

（4）客户与社会共同监督与反馈

互联网理财仅依靠政府监管和行业自律是无法实现监管目标的，监督主体的广泛性能够提高监管对象的透明度，建立群众监督和奖励举报制度，并且严密保护好举报者的个人信息，这扩大了社会监督主体的范围。不仅让客户为保护自身权益而监督平台，还因举报信息安全的保障而极大限度发挥了群众力量。通过此方式提高了民众对平台活动依法运作的形式监督权的自觉性与参与性，疏通社会大众的监督渠道。

4.国家高层部门对互联网理财的管理

（1）指导互联网理财的发展方向

国家作为最高层面的监督管理者，事先需对互联网理财作深入的了解以充分掌握其运作模式，分析其利弊对社会经济活动产生的影响。以此为基础设计出发挥互联网理财优势及遏制其弊端的监管制度与体系，为网络理财的发展提供依据并指引发展方向。

（2）优化互联网理财的监管模式

目前网络理财的监管模式比较单一，监管人力物力的需求大，影响其监管效率。而如今互联网金融平台已经实现混业经营，布局投资、保险、基金销售、线上商品销售等领域，互联网金融的账户体系可以满足多种金融需求。优化监管模式可以对互联网金融体系作更为精确和全面的管理。

（3）加强互联网理财的管理力度

以法律法规来约束网络理财活动的行为，随着整改活动的不断推进和整顿期的日益临近，许多平台已经在配合管理要求，持续完善企业的机制体系。未来会针对网络理财的现象和问题，适时对其进行检查，强化管理力度。

参考文献：

[1]李莎莎. 互联网理财平台用户持续使用行为研究[D].江西财经大学，2017.

[2]黄璐.“宝宝”类互联网理财产品及发展模式研究[J].信息系统工程，2017（02）.

[3]曹磊.“互联网+”普惠金融的创新业态[J].清华金融评论，2015（12）.

资料来源：中国互联网络信息中心（CNNIC）